Анализ финансового состояния на примере ООО "Альянс"

Анализ данных таблицы  №19 показал, что прибыль, которую  предприятие может получить при  осуществлении рекомендуемых мероприятий, на 1292 тыс. рублей превышает прибыль 2001 г. Доля чистой прибыли в структуре выручки увеличится на 1,74%, и составит 2,28% от общего объема выручки

Прогноз денежных потоков  предприятия приведен в таблице  №20

Таблица №20. Прогноз денежных потоков ООО «Альянс»

показатель	план
Сальдо денежных счетов на начало периода:	2
выручка от реализации	69000
Погашение дебиторской задолженности	880
Приобретение товаров:	57860
Коммерческие расходы	2070
Налог на прибыль	497
Погашение кредиторской задолженности	8000
Сальдо денежных счетов на конец периода:	1455

Прогноз денежных потоков  предприятия в плановом периоде  предполагает наличие денежных средств  на расчетном счете предприятия  и в кассе на конец планового  периода в размере 1455 тыс. рублей.

При составлении прогнозных денежных потоков приняты следующие  допущения:

1. Так как на складе  излишнее количество запасов,  то в плановом периоде предприятие  приобретет товаров меньше, чем  необходимо для поддержания уровня  запасов на уровне 2001 года.

2. В плановом периоде  предприятие добьется погашения  дебиторской задолженности

3. Высвободившиеся денежные  средства будут направлены на  погашение кредиторской задолженности.

При составлении прогнозных данных было учтено влияние хозяйственных  операций на следующие группы баланса:

-движение группы дебиторской  задолженности;

-движение группы запасов;

-движение группы денежных  средств;

-движение группы прибыли  предприятия;

-движение группы кредиторской  задолженности.

Таблица №21. Влияние прогнозных хозяйственных операций на показатели планового баланса.

	2001	приход	расход	план
1.Внеоборотные активы
Основные средства	7266	0	0	7266
Незавершенное строит.	0			0
Долгоср. фин. вложения	0			0
Итого:	7266	0	0	7266
2.Оборотные активы				0
Запасы (включая НДС)	35676	57860	64860	28676
Дебиторская задолженность	880	0	880	0
Денежные средства и краткосрочные  финансовые вложения	2	69880	68427	1455
прочие активы	0			0
Итого по разделу 2	36558	127740	134167	30131
Всего активов	43824	127740	134167	37397
Пассив				0
1. Собственный капитал				0
Уставный капитал	10			10
Добавочный капитал	29700			29700
Фонд накопления	0			0
Резервный капитал	0			0
Фонд соц. Сферы	0			0
Нераспределенная прибыль  прошлых лет	287	1573		1860
Непокрытый убыток прошлых  лет	0			0
Нераспределенная прибыль  отчетного года				0
Итого по разделу 1	29997	1573	0	31570
2. Привлеченный капитал				0
Долгосрочные пассивы	0			0
Краткосрочные пассивы	13827	0	8000	5827
Итого по разделу 2	13827	0	8000	5827
Всего пассивов	43824	1573	8000	37397

По данным прогнозного  баланса был проведен анализ ликвидности.

А1=денежные средства 1455 тыс. рублей

А2= товары на складе 24540 тыс. рублей

А3= НДС и запасы 4136 тыс. рублей

П1=краткосрочная кредиторская задолженность

Анализ и динамика коэффициентов  ликвидности прогнозного баланса  приведен в таблице №22 «Коэффициенты  ликвидности прогнозного баланса»

Таблица №22. Коэффициенты ликвидности  прогнозного баланса

показатель	расчет	2001	план	измен.
коэффициент абсолютной ликвидности	А1/П1	0,0002	0,2541	0,2539
коэффициент быстрой ликвидности	(А1+А2)/П1	2,7302	4,4611	1,7309
коэффициент текущей ликвидности	(А1+А2+А3)/П1	2,7514	5,1709	2,4195

Анализ данных таблицы  №22 показал, что в плановом периоде  ООО «Альянс» улучшило показатели ликвидности  баланса. Все коэффициенты, в том  числе и коэффициент абсолютной ликвидности, удовлетворяют нормативам.

Заключение

Необратимые изменения всех сфер окружающей среды оказывают  влияние на конкретные предприятия  и для того, что бы развиваться, менеджеру необходимо принимать  и реализовывать хозяйственные  решения.

Принятию управленческих решений предшествует анализ и оценка производственной и финансово-хозяйственной  деятельности предприятия, позволяющие  выявить главные взаимосвязи  и взаимозависимости на предприятии.

Результативность анализа  во многом зависит от его информативной  базы. Основным источником информации для осуществления финансового  анализа является бухгалтерский  баланс и приложения к нему. Баланс предприятия представляет собой  совокупность сведений о результатах  работы предприятия, отражающим итоговые данные на определенную дату времени.

Финансовое состояния  предприятия характеризуется системой показателей, отражающих состояние  капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования финансировать свою деятельность на фиксированный момент времени. Основными  показателями анализа баланса являются: показатели финансовой устойчивости, рентабельности, оборачиваемости, ликвидности  предприятия.

На основе проведенного анализа  балансов ООО «Альянс»и выявленных тенденциях развития предприятия сделаны  следующие выводы:

1) Предприятие на конец  исследуемого периода имеет прибыль  в размере 837тыс. рублей, в том  числе полученную за 2000-2001гг. получено 616 тыс. рублей.

2) основной статьей актива  баланса являются запасы -81,41%, пассива  – собственный капитал -69,68% и  заемный капитал – 30,32%. Оборачиваемость активов предприятия за исследуемый период снизилась в 1,2 раза, и составила 205 дней.

3) Суммы активов баланса  выросла на 461%

4)Увеличение объема выручки  от реализации составило 20,42% за  исследуемый период.

3) Анализ финансовой устойчивости  показал, что ООО «Альянс» находится  в устойчивом финансовом состоянии,  то есть имеет достаточно активов  для покрытия краткосрочной кредиторской  задолженности.

4) Рентабельность основной  деятельности предприятия на  конец исследуемого периода равна  55%, снизившись за исследуемый  период на 29%.

5) Анализ ликвидности  показал, что за анализируемый  период предприятие улучшило  свое финансовое положение: коэффициенты  быстрой и текущей ликвидности  и на начало, и на конец исследуемого  периода удовлетворяют нормативу.  Для абсолютной ликвидности баланса  предприятию необходимо увеличить  наличные денежные средства.

Для улучшения финансового  состояния руководству ООО «Альянс» рекомендуется следующее:

- увеличение выручки от  реализации до 69 млн. рублей. Подобное  увеличение возможно за счет  проведения рекламной компании, внедрения возможности для покупателей  приобретать товары в рассрочку,  предоставление коммерческих кредитов, скидки за увеличение объема  проданных товаров.

- сокращение расходов  предприятия до 97% от объема выручки.  Сокращение расходов рекомендуется  за счет поиска поставщиков  с более низкими ценами, усиления  контроля за списанием материалов  на монтаж кондиционеров, улучшение  показателей производительности  труда офис- менеджеров и бригад  монтажников.

- оптимизация денежных  потоков предприятия за счет  сокращения разрыва между отгрузкой  товара и его оплатой, истребованием  дебиторской задолженности, увеличением  объема выручки предприятия.

- увеличение абсолютной  ликвидности баланса предприятия  за счет ликвидации дебиторской  задолженности и своевременного  погашения кредиторской задолженности,  увеличение объема денежных средств  до 1455 тыс. рублей в конце планового  периода.

По данным анализа прогнозного  баланса, составленного на основе рекомендуемых  мероприятий, сделаны выводы:

1. Предприятие в плановом  периоде увеличило чистую прибыль  на 1292 тыс. рублей, соответственно  улучшив показатели рентабельности  деятельности,

2. Стабилизированы денежные  потоки предприятия и на конец  планового периода показатель  абсолютной ликвидности баланса  равен 2,54; то есть удовлетворяет  нормативу

Литература

1. Методические положения  по оценке финансового состояния  предприятий и установлению управления  по делам о несостоятельности  (банкротстве) от 12.08.94 № 31-р

2. Балабанов И.Т. Основы  финансового менеджмента. Как  управлять экономикой. – М.: «Финансы  и статистика», 1996

3. Баканов М.И., Шеремет  А.Д. Теория анализа хозяйственной  деятельности: Учебник. М.: Ф. и  Ст., 2000г.

4. Бороненкова С.А. Управленческий  анализ: Учеб. Пособие.-М.: Финансы и  статистика, 2003.

5. Берстайн Л.А. Анализ  финансовой отчетности.- М.: Ф. и  Ст., 1996г.

6. Борисов Л.П. Оценка  результатов финансово-хозяйственной  деятельности предприятия/ Консультант,  № 8, 2000. С. 71-75

7. Григорьев Ю.А. Проблемы  определения платежеспособности  предприятия// Консультант, № 23, 1999. С. 84-88

8. Григорьев Ю.А. Рентабельность  предприятия и проблемы совершенствования  отчетности// Консультант, № 21, 1999. С. 83-88

9. Донцова Л.В., Никифорова  Н.А. Анализ бухгалтерской отчетности.-М.: ДИС, 1998г.

10. Друри К. Введение  в управленческий и производственный  учет: пер. с англ./под ред. Табалиной  С.Д.-М.: Аудит, Юнити,1997г.

11. Ковалев В.В. Финансовый  анализ: Управление капиталом. Выбор  инвестиций. Анализ отчетности.-М.: Ф.  и Ст., 2000г.

12. Ковалев В.В., Волкова  О.Н. Анализ хозяйственной деятельности  предприятия. Учебник.- М.: ООО «ТК  Велби», 2002г.

13. КовалевВ.В., Патров В.В.  Как читать баланс. М.: Ф. и Ст., 1998г.

14. Крейнина М.Н. Финансовое  состояние предприятия. Методы  оценки. – М.: ДиС, 1997

15. Крейнина М.Н. Финансовый  менеджмент. – М.: ДиС, 1998

16. Репин В.В. Внедрение  управления финансами предприятия//Консультант,  № 18, 1997. С. 45-49

17. Репин В.В. Дебиторская  задолженность: анализ и управление/Консультант,  № 18, 1998. С. 62-65

18. Репин В.В. Управление  финансами предприятия: ключевые  проблемы/ Консультант, № 11, 1998. С. 51-54

19. Савицкая Г.В. Анализ  хозяйственной деятельности предприятия. -Мн.: «Экоперспектива»,1998г.

20. Савицкая Г.В. Анализ  хозяйственной деятельности предприятия. -М.: Инфа-М,2002г.

21. Самочкин В.Н. Гибкое  развитие предприятия. Анализ  и планирование. – М.: Дело, 1999

22. Стоянова Е.С. Финансовый  менеджмент: Российская практика. –  М.: Перспектива, 1995

23. Стоянова Е.С. Финансовый  менеджмент в условиях инфляции. – М.: Перспектива, 1994

24. Стратегия и тактика  антикризисного управления фирмой./ Под ред. А.П. Градова и Б.И.  Кузина. – СПб.: Специальная литература, 1996

25. Ткачук М.И., Киреева  Е.Ф. Основы финансового менеджмента.  Мн.: Интерпресссервис, Экоперспектива,2002г.

26. Тренев Н.Н. Механизмы  управления предприятием/Аудит и  финансовый анализ, № 3, 1998.

27. Финансовый анализ деятельности  фирмы. – М.: Ист-сервис, 1994

28. Финансовое планирование  и контроль: Пер. с англ./Под  ред. М.А. Поукока и А.Х. Тейлора.  – М.: Инфра-М, 1996

29. Шеремет В.В., Сайфулин  Р.С. Финансы предприятий.-М.: Инфа-М,1996г.

Приложения