Теоретические аспекты ликвидности коммерческих банков

 

 

Оглавление

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

 

На сегодняшний день банковский сектор является важнейшей сферой национального хозяйства любого развитого государства.

Актуальность темы курсовой работы состоит в том, что современный этап развития банковской системы характеризуется масштабными институциональными преобразованиями и трансформацией условий функционирования коммерческих банков. Мировая экономическая теория и практика в последние десятилетия уделяет особое внимание проблемам повышения устойчивости кредитных институтов, важнейшей из которых является проблема эффективного управления ликвидностью коммерческих банков. Риск ликвидности является основным банковским риском, аккумулирующим в себе проявление частных банковских рисков. В самом деле - невозвращенный вовремя кредит, неблагоприятное изменение рыночных процентных ставок, валютных курсов или курсов ценных бумаг - все это приводит к уменьшению имеющихся в распоряжении банка денежных средств, обеспечивающих выполнение обязательств.

В последние годы банковская система России претерпела значительные изменения, пережила ряд разрушительных кризисов, которые явились в ряде случаев результатом непрофессионального подхода к управлению ликвидностью.

Следовательно, требуется разработка новых подходов, способных сделать управление банком научно обоснованным, в большей мере соответствующим решению задач обеспечения высокой прибыльности банковской деятельности с соблюдением требований финансовой устойчивости.

Цель написания данной курсовой работы – анализ методических подходов к изучению ликвидности коммерческих банков.

Предметом курсовой работы является система показателей, характеризующих ликвидность банка.

Объект изучения – ликвидность коммерческого банка.

Достижение поставленной цели обеспечивается решением следующих задач:

- Дать определение понятия ликвидность;

- Определить функции ликвидности  и факторы, обуславливающие и  влияющие на ликвидность;

- Рассмотреть нормативы ликвидности;

- Изучить теоретические аспекты  оценки и управления ликвидностью  коммерческих банков, включая отечественные  и зарубежные подходы к оценке  ликвидности коммерческих банков;

В первой главе будут раскрыты теоретические аспекты ликвидности коммерческих банков.

Во второй главе будут изучены различные методы оценки ликвидности коммерческих банков, включая отечественные и зарубежные подходы к оценке ликвидности.

В третьей главе будут рассмотрены основные способы регулирования ликвидности коммерческого банка.

При написании работы были использованы учебная и энциклопедическая литература, статьи по данной теме, данные статистики, нормативные акты Российской Федерации, интернет-ресурсы.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Теоретические аспекты ликвидности  коммерческих банков

1.1 Понятие ликвидности коммерческого банка

 

Банк – это кредитная организация, которая имеет исключительное право осуществлять в совокупности следующие операции: привлечение во вклады денежных средств физических и юридических лиц; размещение указанных средств от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности, срочности; открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц. Цели функционирования коммерческого банка определяются прежде всего с позиции их доходности и ликвидности.

Термин «ликвидность» (от лат. Liquidus — жидкий, текучий) буквально означает легкость реализации, продажи, превращения материальных ценностей в денежные средства. Ликвидность банка нередко определяют как способность банка приобретать наличные средства в Центральном банке РФ или банках – корреспондентах по разумной цене.1 В целом ликвидность банка предполагает возможность продавать ликвидные активы, приобретать денежные средства в центральном банке и эмитировать акции, облигации, депозитные и сберегательные сертификаты, другие долговые инструменты.

В большинстве изданий термин «ликвидность коммерческого банка» означает возможность своевременно и полно обеспечивать выполнение своих долговых и финансовых обязательств перед всеми контрагентами.2

Особый взгляд по данному вопросу излагается в статье Екушова А.И. По его мнению, категория "ликвидность" применима к финансовому инструменту, активу (например, к ценной бумаге), но не к субъекту, оперирующему активами. Когда мы говорим "ликвидность банка", то на самом деле подразумеваем его платежеспособность. Прямое применение слова "ликвидность" к банку тоже возможно, но только если мы рассматриваем сам банк как актив для возможной продажи3. Термин «платежеспособность» несколько шире, он включает не только и не столько возможность превращения активов в быстрореализуемые, сколько способность юридического или физического лица своевременно и полностью выполнять свои платежные обязательства. Ликвидность для коммерческого банка выступает как способность банка обеспечить своевременное выполнение в денежной форме своих обязательств по пассиву. Ликвидность банка определяется сбалансированностью активов и пассивов баланса банка, степенью соответствия сроков размещенных активов и привлеченных банком пассивов. Ликвидность – важнейшая качественная характеристика деятельности банка, свидетельствующая о его надежности и стабильности. Для обеспечения ликвидности банку необходимо формировать такую структуру баланса, при которой активы могут своевременно преобразовываться в денежные средства, не утрачивая при этом своей стоимости, по мере востребования пассивов. Структура ликвидных активов банка представлена на рис.1.

 

                      Драгоценные металлы

                    Остатки средств на корреспондентском  счете 

                    в Центральном Банке Российской  Федерации

 

                   Ценные бумаги правительства

 

                   Ссуды, предоставляемые банком, срок  погашения которых

                   наступает в течение ближайших 30 дней

 

                   Другие платежи, подлежащие перечислению в эти сроки

Рис.1. Структура ликвидных активов банка

Нормы ликвидности банка обычно устанавливаются как отношение различных статей активов баланса ко всей сумме или к определенным статьям пассивов или, наоборот, пассивов к активам. Ликвидность банка лежит в основе его платежеспособности.

В современной экономической практике существуют два подхода к характеристике ликвидности. Ликвидность можно понимать как «запас» или как «поток». При этом ликвидность как «запас» включает в себя определение

возможности коммерческого банка выполнять свои обязательства перед клиентами в определенный конкретный момент времени путем изменения структуры активов в пользу их высоколиквидных статей за счет имеющихся в этой области неиспользованных резервов.

Ликвидность же как "поток" рассматривается в динамике, то есть оцениваются возможности коммерческого банка в течение определенного временного отрезка либо изменять появившийся неблагоприятный уровень такого показателя, как ликвидность, либо не допускать уменьшения объективно необходимого уровня ликвидности путем эффективного управления активами и пассивами, за счет проведения займов, а также повышая доходы, таким образом укрепляя финансовую устойчивость коммерческого банка. Кроме того, деятельность коммерческих банков, выступающих посредниками между теми, кто располагает денежными средствами в виде сбережений и теми, кто в них нуждается, по мнению Балабанова И.Т., заключается в том, чтобы рационально привлекать эти средства и предоставлять их в ссуду, либо инвестировать по более высоким ставкам для обеспечения общей доходности, в том числе получения прибыли4.

Таким образом, из анализа категории «ликвидность» можно сделать следующие выводы:

Во-первых, ликвидность связана только с необходимостью рассмотрения активов и обязательств баланса с точки зрения их совпадения во времени.

Во-вторых, ликвидность это текущая характеристика работы банка, поэтому она относится к сфере компетенции исполнительного менеджмента.

В-третьих, управление ликвидностью является одним из инструментов получения доходов и вследствие этого - одним из средств повышения эффективности банковской деятельности.

 

1.2 Генезис понятия банковской ликвидности и ее нормативного регулирования

 

Банковское регулирование нацелено на организацию и обеспечение стабильности работы банков и сопряжено с надзором за соблюдением законности их деятельности. Цель государственного регулирования банковской деятельности заключается в обеспечении устойчивости банковской системы, экономики в целом, защите интересов вкладчиков и инвесторов.

Усилия Банка России так или иначе направлены на регулирование банковской ликвидности, так как сохранение ликвидности снижает подверженность банковской системы системным кризисам.

Нормативное регулирование банковской ликвидности является основным видом банковского регулирования. Выявлению сути нормативного регулирования банковской ликвидности и формированию совершенного подхода к нему способствовал генезис самого понятия «ликвидность» применительно к банку и его деятельности.

В трудах немецких экономистов конца XIX в. можно встретить термин «ликвидитет (liquiditat) банковского баланса. Под ликвидитетом понимались легкореализуемые статьи активных операций. Сюда относили средства в кассе, иностранные деньги, средства на счетах в банках-корреспондентах, репортные ценные бумаги, ссуды, обеспеченные ценными бумагами, государственные ценные бумаги, часть дебиторов и коммерческие ссуды до востребования, первоклассные векселя.

Известные российские ученые и экономисты, в свою очередь, предприняли попытки научно обосновать сущность банковской ликвидности.

Так, видный государственный деятель и ученый Н.С. Мордвинов еще в 1811 г. в работе, посвященной изложению одного из первых проектов частных акционерных банков в России, писал:

"Все вклады должны тщательно  различаемы быть со стороны  краткости или долговременности  сроков подлежания их банковой  зависимости.

Вклады такого рода, что могут быть до нескольких месяцев потребованы обратно, выпускаются только под учеты кратковременных векселей, заемных писем, законных свидетельств и в ссуды под товары.

...Долгосрочные капиталы могут  быть выпускаемы под учеты  долгосрочных обязательств... Вечные  капиталы ... могут в ссуду раздаваемы  быть под залоги недвижимых  имений от 8 до 10 лет".5

Русские экономисты Евзлин З.П. и Дмитриев-Мамонов В.А. в своей работе «Теория и практика коммерческого банка» возводят ликвидность в основной принцип банковского дела. В современном коммерческом банке этот принцип сохраняется как требование сопряжения активов и пассивов по суммам и срокам в целях обеспечения ликвидности баланса банка.

Кроме выражения сущности ликвидности, исследователи конца XIX – начала XX веков стремились дать в определении ликвидности характеристику процесса ее обеспечения. Американский ученый П. Роуз считает банк ликвидным, если тот «имеет доступ к средствам, которые могут быть привлечены по разумной цене и именно в тот момент, когда они необходимы». Профессор М.М. Ямпольский полагает, что ликвидность заключается не только «в наличии возможности и способности банка выполнять свои обязательства перед клиентурой и другими контрагентами... Полная характеристика ликвидности предполагает соответствие, взаимную увязку сумм и сроков возможного высвобождения кредитов и других вложений банка с требованиями, которые могут быть предъявлены владельцами средств, составляющих ресурсы банка». По мнению профессора В.М. Усоскина, «под ликвидностью понимается способность банка своевременно погасить свои финансовые обязательства за счет имеющихся у него наличных денежных средств, продажи активов или мобилизации ресурсов из других источников - покупки на рынке и т.д.6

С наступлением советского периода в развитии России проблема прибыльности банковских операций решалась в плановом порядке. Обеспечение ликвидности банковской системы достигается централизованно эмиссионно-кассовым регулированием. Отношение к ликвидности государственных банков как моменту условному, формально-техническому отражено в трудах советских экономистов З.С. Каценеленбаума, Л.А. Плавтова, Л.Г. Шанина еще в 30-е годы. «Решающее отличие советского банка от зарубежного, капиталистического состоит в том, что ему не позволено ставить ликвидность своих средств высшим критерием построения активных операций».7

Разграничение функций между ЦБ РФ и банками, занимающимися кредитно-расчетным обслуживанием юридических и физических лиц, определило необходимость государственного регулирования ликвидности вновь созданных банков для обеспечения доверия к банковской системе, что и было предпринято в 1990 г. путем принятия Закона РФ «О Центральном банке РФ (Банке России)», в котором Банк России пересмотрел существовавшую до этого времени систему экономических нормативов и принял определение ликвидности, сформулированное в Инструкции №1 «О порядке регулирования деятельности кредитных организаций», где прямо указывается, что нормативы ликвидности устанавливаются в целях контроля за состоянием «ликвидности кредитных организаций», а нормативные требования сводятся к соблюдению определенных соотношений между статьями активов и пассивов.8

Итак, на сегодняшний день, институциональное государственное регулирование банковской деятельности в России является прерогативой Центрального Банка Российской Федерации и нацелено на обеспечение устойчивости банковской системы, экономики в целом, защите интересов вкладчиков и инвесторов.