Анализ отчета о финансовых результатах предприятия

А.Д. Шеремет считает, что различные пользователи отчетности о финансовых результатах  преследуют различные цели. Так администрацию предприятия интересуют масса полученной прибыли, ее структура и факторы, воздействующие на нее величину. Налоговые органы заинтересованы в получении достоверной информации обо всех слагаемых налогооблагаемой базы по налогу на прибыль. А потенциальные инвесторы интересуются качеством прибыли предприятия. /1, с. 180/.

А. Д. Шереметом определены следующие задачи анализа финансовых результатов /1, с. 180/:

– анализ и оценка уровня и динамики показателей прибыли;

– факторный анализ прибыли от реализации продукции (работ, услуг);

–анализ финансовых результатов от прочей реализации, внереализационной и финансовой деятельности;

– анализ и оценка использования чистой прибыли;

– анализ взаимосвязи затрат, объема производства (продаж) и прибыли;

Объектом анализа являются показатели прибыли и рентабельности.

А. Д. Шеремет предлагает проводить анализ прибыли и рентабельности продукции в следующей последовательности /1, с.173-179/:

1. Формируется ряд показателей, в которых проявляются финансовые результаты организации, такие как:

1) валовая прибыль;

2) прибыль (убыток) от продаж;

3) прибыль (убыток) до налогообложения;

4) прибыль (убыток) от обычных видов деятельности;

5) чистая прибыль (нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода).

2. Анализ на предварительном  этапе проводится как по абсолютным показателям прибыли, так и по ее относительным показателям, например по отношению прибыли к выручке от продажи – по рентабельности продаж.

3. Углубленный анализ осуществляется  путем исследования влияния на  величину прибыли и рентабельность продаж различных факторов, которые подразделяются на группу внешних и группу внутренних факторов.

4. Изучается качество прибыли – обобщенная характеристика структуры источников формирования прибыли.

5. Проводится анализ рентабельности активов предприятия.

А.Д. Шеремет предлагает в своей методике использовать следующие методы:

1) Горизонтальный анализ - оценка  изменений по каждому показателю  за анализируемый период;

2) Вертикальный анализ - оценка  структуры показателей прибыли  и изменений их структуры;

3) Трендовый анализ -  изучение динамики изменения показателей за ряд отчетных периодов;

4) Факторный анализ - выявление  факторов и причин изменения  показателей прибыли и их количественной  оценки /1, с. 180/.

По мнению Г. В. Савицкой, целью анализа отчета о финансовых результатах является получение достоверной информации о результатах деятельности предприятия.

Автор отражает следующие основные задачи анализа финансовых результатов /2, с. 216/:

– систематический контроль за выполнением планов реализации продукции и получением прибыли;

– определение влияния как объективных, так и субъективных факторов на финансовые результаты;

–   выявление резервов увеличения суммы прибыли и рентабельности;

– оценка работы предприятия по использованию возможностей увеличения прибыли и рентабельности;

–   разработка мероприятий по использованию выявленных резервов.

Объектами анализа в предлагаемой автором методике являются показатели прибыли и рентабельности.

 Г. В. Савицкая выделяет такие  показатели, как:

1) маржинальная прибыль - разность между выручкой (нетто) и прямыми производственными затратами по реализованной продукции;

2) прибыль от реализации продукции, товаров, услуг - разность между суммой маржинальной прибыли и постоянными расходами отчетного периода;

3) общий финансовый результат до выплаты процентов и налогов - финансовые результаты от реализации продукции, работ и услуг, доходы и расходы от финансовой и инвестиционной деятельности;

4) чистая прибыль - это та ее часть, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты процентов, налогов, экономических санкций и прочих обязательных отчислений;

5) нераспределенная прибыль - это та часть чистой прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов;

6) потребляемая прибыль - та ее часть, которая расходуется на выплату дивидендов, персоналу предприятия или на социальные программы. 

Анализ финансовых результатов деятельности предприятия Г. В. Савицкая предлагает осуществлять, последовательно изучая:

– состав совокупной прибыли, ее структуру, динамику и выполнение плана за отчетный год;

– прибыль от продаж, ее структуру, динамику и выполнение плана

за отчетный год, влияние на прибыль ассортиментной политики пред-

приятия;

– факторы, влияющие на изменение прибыли в целом по предприятию;

– состав внереализационной прибыли, ее структуру, динамику и выполнение плана за отчетный год;

– рентабельность предприятия с выделением трех групп показателей рентабельности, характеризующих окупаемость издержек производства и инвестиционных проектов; прибыльность продаж, доходность капитала и его частей.

Г. В. Савицкая использует в своей методике следующие методы:

1) Горизонтальный анализ - оценка изменений по каждому показателю за анализируемый период;

2) Вертикальный анализ - оценка  структуры показателей прибыли  и изменений их структуры;

3) Факторный анализ - выявление факторов и причин изменения показателей прибыли и их количественной оценки. В своей методике основное внимание Г.В. Савицкая уделяет факторному анализу.

В своей методике О.В. Ефимова, с целью выявления условий и возможностей для получения организацией прибыли проводит анализ финансовых результатов, в ходе которого должны быть получены ответы на следующие вопросы:

– насколько стабильны полученные доходы и произведенные расходы;

– какие элементы отчета о прибылях и убытках могут быть использованы для прогнозирования финансовых результатов;

– насколько производительны осуществляемые затраты;

– какова эффективность вложения капитала в данное предприятие;

– насколько эффективно управление предприятием».

По мнению О.В. Ефимовой, ключевой задачей анализа финансовых результатов является «выделение в составе доходов организации стабильно получаемых доходов для прогнозирования финансовых результатов».

Автор, рассматривая методологические вопросы анализа финансовых результатов и эффективности деятельности организации, отмечает, что объектом анализа отчета о финансовых результатах, определяющим способность организации обеспечивать необходимое для ее нормального развития превышение доходов над расходами, является прибыль.

Выделяют несколько этапов:

На первом этапе обобщающие показатели финансовых результатов:

1. анализируются показатели в их динамике;
2. изучается структура обобщенных показателей, определяется изменение в анализируемом периоде по отношению к базисному периоду или к бизнес-плану;
3. выявляются факторы, действие которых привело к изменениям, показатели, с помощью которых можно дать количественную оценку влияния факторов на изменение финансовых результатов.

На следующем этапе осуществляется детальный анализ финансовых результатов на основе углубленного изучения частных показателей и выявления резервов роста прибыли.

На нем изучается:

– формирование прибыли, т. е. масса, динамика и структура совокупной (общей бухгалтерской) прибыли предприятия с выявлением факторов ее изменения и потенциальных резервов.

–составляющие совокупной прибыли в вышеуказанной последовательности, которыми являются прибыль от продаж и прибыль от прочей деятельности;

– прибыль в разрезе выпуска конкретных видов продукции, конкретных договоров с покупателями, а также прибыль от прочей деятельности в разрезе отдельных операций и сделок;

– рентабельность (доходность) деятельности, в частности, рентабельность продаж, характеризующая величину прибыли на каждый рубль выручки.

Г.Н. Ронова считает, что анализ отчета о финансовых результатах, позволяет учредителям и акционерам, администрации выбрать наиболее важные направления получения доходов в результате деятельности предприятия /4, с.61/.

Целями проведения анализа отчета о финансовых результатах, по мнению автора, является возможность оценить способности предприятия, воспроизводить денежные средства и аналогичные им активы, генерировать прибыль, стабильно функционировать, а также давать возможность сравнить информацию за разные периоды времени для того, чтобы определить тенденции интересующих пользователей показателей и финансового положения в целом /4, с.12/.

Г.Н. Роновой определены следующие задачи анализа финансовых результатов /1, с. 61/:

- анализ  финансовых результатов деятельности предприятия и их изменения за период;

- анализ уровня и динамики финансовых результатов факторного анализа прибыли;

- анализ затрат, произведенных: по элементам, по затратным центрам, по их носителям, а также факторный анализ затрат;

- анализ безубыточности деятельности предприятия по: критическому объема реализации, влиянию различных вариантов цены на безубыточность, зависимости прибыльности от цен и спроса;

- анализ основных финансовых коэффициентов рентабельности и характеристика уровня финансовых результатов предприятия.

Объектом анализа являются показатели прибыли и рентабельности.

Г.Н. Ронова предлагает проводить анализ прибыли и рентабельности продукции в следующей последовательности /4, с.61/:

1. Формируется ряд показателей, в которых проявляются финансовые  результаты организации, такие как:

1) прибыль (убыток) от продаж;

2) прочие доходы;

3)прибыль (убыток) до налогообложения;

5) прибыль (убыток) от обычных видов деятельности;

6) чистая  прибыль (нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода).

2. Анализ  на предварительном этапе проводится как по абсолютным показателям прибыли, так и по ее относительным показателям, например по отношению прибыли к выручке от продажи – по рентабельности продаж.

3. Углубленный  анализ осуществляется путем  исследования влияния на величину  прибыли и рентабельность продаж различных факторов, которые подразделяются на группу внешних и группу внутренних факторов.

4. Проводится анализ рентабельности активов предприятия.

Г.Н. Ронова предлагает в своей методике использовать  следующие методы:

1) Горизонтальный анализ - оценка  изменений по каждому показателю  за анализируемый период;

2) Вертикальный анализ - оценка  структуры показателей прибыли  и изменений их структуры;

3) Трендовый анализ -  изучение динамики изменения показателей за ряд отчетных периодов;

4) Факторный анализ - выявление  факторов и причин изменения  показателей прибыли и их количественной  оценки /4, с. 61/.

Н.С. Пласкова считает, что одной из главных задач экономического анализа, заключается в изучении причин изменения экономических показателей для оценки деятельности предприятия и влияния каждого отдельного взятого фактора /5, с.34/.

Важнейший финансовый показатель эффекта деятельности предприятия – чистая прибыль, по мнению автора. Для самого предприятия чистая прибыль это надежный источник роста масштабов деятельности предприятия, а для собственников – источник роста благосостояния/5, с.187/.

Согласно предложенной методике, целью анализа прибыли организации является финансово-экономическое обоснование вариантов управленческих решений, реализация который, позволит обеспечить устойчивый рост ее финансовых результатов/5, с.195/.

Н.С. Пласковой определены следующие задачи анализа финансовых результатов/5, с.195/:

– анализ выполнения планов финансовых результатов предприятия в целом, а также по направлениям деятельности и структурным подразделениям;

– проведение структурно – динамического анализа показателей прибыли;

– выявление и измерения влияния внешних и внутренних факторов на формирование финансовых результатов;

– определение резервов роста прибыли и разработка мер по их мобилизации.

Объектом анализа, в предлагаемой автором методике, являются показатели прибыли и рентабельности предприятия.

Автор предлагает проводить анализ финансовых результатов предприятия, используя следующие показатели/5, с.190/: