Коммерческий банк: функции и операции

Выполняя функцию кредитования, коммерческий банк выступает посредником между субъектами, имеющими свободные денежные средства, и субъектами, в них нуждающимися. В экономике часто наблюдается ситуация, когда денежные средства находятся у одних, в то время как реальная необходимость в них возникает у других.

Такое соотношение теоретически можно реализовать с помощью  предоставления первыми субъектами средств в кредит, но практически очень трудно из всей массы экономических субъектов найти именно того, у кого денежные средства имеются в необходимом количестве и на необходимый срок. Чем и занимается коммерческий банк, как посредник в кредите, он, аккумулируя денежные средства, имеет возможность предоставлять эти ресурсы нуждающимся в нужном количестве и на необходимый срок.

К примеру, коммерческие банки предоставляют ссуды потребителям на приобретение товаров длительного пользования, что способствует росту уровня жизни. Поскольку государственные расходы не всегда покрываются доходами, банки также кредитуют финансовую деятельность правительства.

Посредничество  в осуществлении платежей и расчетов это следующая функция коммерческого банка. Коммерческие банки обеспечивают функционирование платежной системы, осуществляя перевод денежных средств.

О высокой эффективности  использования платежных средств свидетельствует постепенное сокращение наличного денежного оборота и увеличение доли безналичных расчетов. В зарубежных странах на безналичные расчеты приходится свыше 90% всех расчетов, а в России - около 64%.

В целях реализации этой функции коммерческие банки открывают  счета для своих клиентов, осуществляют перевод денежных средств. Значительное место в переводных операциях  занимают средства, которые находятся  во вкладах до востребования, причем они используются все эффективнее, улучшается технология расчетов.

Коммерческие банки проводят клиринговые зачеты, используя для  этого клиринговые системы крупных  банков, имеющих большое количество филиалов и отделений.

Развивается система электронных  расчетов - электронные деньги. Централизация платежей в банках способствует уменьшению издержек обращения. Коммерческие банки осуществляют также международные расчеты.

Помимо трех определяющих функций часто выделяют дополнительные функции по выполнению отдельных  операций банка.

Среди них особое место  занимает функции создания платежных средств в виде банковских депозитов, которые используются с помощью чеков, пластиковых карточек, векселей, электронных переводов.

Эта функция появилась  у коммерческих банков в силу развития кредитных денег, ухода из обращения  золотых денег и превращения  банкнотной эмиссии в депозитно-чековую, что позволило расширить безналичный  оборот и сократить наличный. Однако экономика нуждается в необходимых, но не чрезмерных поступлениях денег.

Если количество денег  в обращении увеличивается, растет инфляция, и наоборот. В этом случае центральный банк ограничивает создание денег путем изменения величины денежного мультипликатора.

Цель банковской системы  - обеспечить соответствие количества денег в обращении потребностям в них, поддержание нормальных темпов роста экономики и высокого уровня занятости. Развитием функции кредитования выступает функция организации выпуска и размещении ценных бумаг.

Она осуществляется посредством  инвестиционных операций и имеет  большее значение в эластичной кредитной  системе, которая является необходимым  условием относительно устойчивых темпов роста экономики.

При недоступности банковских кредитов расширение производства становится невозможным или будет отложено до тех пор, пока необходимые денежные средства будут накоплены.

Более того, промышленные предприятия  будут вынуждены держать крупные  суммы денег, что было бы неэкономично, поэтому коммерческие банки организуют реализацию ценных бумаг на рынке ценных бумаг, что дает возможность перераспределить денежные средства.

Расширение значимости этой функции привело к тому, что  банки начиная е 20-х годов XX в. становятся прямыми конкурентами фондовых бирж, через которые реализуется  основная часть розничных продаж ценных бумаг.

Наряду с выше упомянутыми функциями коммерческие банки выполняют роль консультантов своих клиентов при проведении отдельных банковских, экономических и фонд.

Таким образом, можно сделать  вывод, что банк - это прежде всего коммерческое предприятие, в основе которого лежит получение прибыли, а реализация функций происходит в результате осуществления различных финансовых операций.

1.3 Операции коммерческих банков с ценными бумагами

Банки осуществляют на рынке  ценных бумаг деятельность в качестве финансовых посредников и профессиональных участников.

Как финансовые посредники банки приобретают ценные бумаги с целью извлечения доходов по ним или управления другими компаниями при приобретении контрольного пакета акций этих компаний, а также осуществляют собственные эмиссии ценных бумаг  с целью получения дополнительных собственных средств. Как профессиональные участники банки осуществляют брокерскую и дилерскую деятельность, деятельность по размещению и управлению ценными бумагами, депозитарную деятельность.

Порядок и условия осуществления  профессиональной деятельности на рынке  ценных бумаг в настоящий момент устанавливается федеральным законом  от 22 апреля 1996 года «О рынке ценных бумаг» и регулируется «Положением  о порядке лицензирования различных  видов профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг РФ», утвержденным Постановлением ФКЦБ России № 26 от 19 сентября 1997 года. В большинстве стран банки играют на рынке ценных бумаг важнейшую, ключевую роль.

Операции коммерческих банков можно представить так, как это сделано на рисунке 3.

 

Операции коммерческих банков с  ценными бумагами

 

 

 

   

 

   

 

 

  

 

Рисунок 3 - Операции коммерческих банков с ценными бумагами

 

Рассмотрим поподробнее  некоторые из них.

Первую группу составляют эмиссионные операции, которые включают эмиссию акций и облигаций, выпуск векселей, эмиссию депозитных и сберегательных сертификатов

Банки Российской Федерации  осуществляют эмиссионную деятельность. По российскому законодательству банки могут эмитировать акции, облигации, депозитные и сберегательные сертификаты, векселя, производные ценные бумаги.

На основе эмиссии акций  и облигаций формируется собственный, заемный капитал банка. Среди  акций банков наибольшее распространение  имеют обыкновенные акции. Привилегированные  акции выпускаются реже. В гражданском  кодексе РФ (ст. 102 п. 4) налагаются ограничения  на выпуск привилегированных акций, доля которых в общем объеме не должна превышать 25%. Банковские облигации  пользуются еще меньшей популярностью, чем привилегированные акции, хотя в мировой практике облигации  банков занимают значительное место  на финансовом рынке.

Банки, выпуская собственные  акции и облигации, должны руководствоваться  инструкцией ЦБ РФ №8 «О правилах выпуска  и регистрации ценных бумаг коммерческими  банками на территории РФ» от 17 сентября 1996 года.

Инструкцией регламентируется эмиссия ценных бумаг, которую акционерный  банк может осуществлять в 3 случаях:

- при своем учреждении;

- при увеличении размеров первоначального уставного капитала банка путем выпуска акций;

- при привлечении банком заемного капитала путем выпуска облигаций или других долговых обязательств.

Действующими нормативными документами предусматривается, что  при учреждении акционерного банка, а также при ее преобразовании из паевого в акционерный, все акции первого выпуска распределяются среди учредителей банка. Причем первый выпуск акций банка должен состоять из обыкновенных именных акций.

В случае, когда одновременно с преобразованием банка из паевого в акционерный увеличивается уставный фонд банка, его рост может происходить исключительно за счет дополнительных взносов учредителей.

Повторный выпуск акций с  целью увеличения уставного капитала акционерного банка  разрешается  лишь после оплаты акционерами всех ранее выпущенных акций. Он может  содержать как обыкновенные так и привилегированные акции

Привилегированные акции  одного типа предоставляют их владельцам одинаковый объем прав и имеют  одинаковую номинальную стоимость. Владельцы привилегированных акций  участвуют в общем собрании и  имеют право голоса: при решении  о реорганизации и ликвидации общества; при решении вопросов о  внесении изменений в устав общества. Размещение акций повторного выпуска  может осуществляться путем подписки (открытой или закрытой), путем распределении среди акционеров общества и путем конвертации.

Закрытая подписка на акции  допускается если одновременно выполняются 2 условия:

- число заранее известных покупателей не более 500 лиц;

- общий объем эмиссии не более 50 тыс. минимального размера оплаты труда на дату принятия решения.

Регистрация дополнительного  выпуска акций должна сопровождаться регистрацией проспекта эмиссии.

Выпуск облигаций банком для привлечения заемных средств  может производиться лишь при  условии полной оплаты всех выпущенных этим банком акций(если банк акционерный) или полной оплаты пайщикам  своих долей в уставном фонде(если банк паевой) и на сумму не более собственного капитала банка.

Известно, что рыночный курс акций отражает положение банка  на рынке, его устойчивость и рентабельность. Падение курса служит сигналом наметившихся неблагоприятных тенденций в развитии данного банка и может спровоцировать не только сброс его акций акционерами, но и массовый отток вкладов из банка, что окажет на него пагубное воздействие. Поэтому, в случае снижения курса акций, банки не непосредственно, а через инвестиционные компании активно скупают их на вторичном рынке, что приводит к искусственному росту их курса и создает видимость укрепления рыночных позиций банка.

Российские банки активно  осваивают выпуск векселей как краткосрочных долговых обязательств. Следует отметить, что хотя выпуск векселей и является эмиссионной операцией, сами векселя выписываются без регистрации эмиссионного проспекта, поэтому, данную операцию правомерно характеризовать как выпуск векселей. Банки используют выпуск векселей в основном с целью привлечь средства для активных операций банка по возможности за более низкую плату и с наименьшими накладными расходами по сравнению с использованием традиционных кредитно-депозитных форм вложения средств. Снижение накладных расходов достигается за счет того, что выполняя ту же функцию, что и депозитный сертификат, вексель имеет упрощенную процедуру выпуска - отсутствует процедура регистрации в Банке России. Действующий правила предполагают только извещение Главного территориального управления ЦБ РФ о выпуске банком векселей. В то же время действующее вексельное законодательство допускает для эмитентов возможность самостоятельно устанавливать правила выпуска векселей, не противоречащих этому законодательству, что делает векселя наиболее привлекательными для банков. Банки могут выпускать векселя как сериями, так и в разовом порядке. Привлекательность единичного векселя в том, что условия его выпуска и обращения можно определить с учетом интересов конкретного вкладчика. Серийному выпуску векселей банки отдают явное предпочтение, поскольку в этом случае обеспечивается привлечение большого количества инвесторов и значительного объема ресурсов.

Первоначально банки стали  выпускать векселя с дисконтом. Доход покупателя в этом случае составляет разность между номиналом векселя  и ценой его приобретения.

Но в дальнейшем оказалось, что более удобным и выгодным как для банков, так для клиентов являются процентные векселя.

Привлекая средства путем  выпуска векселей, банки должны отчислять  определенный процент от их суммы  в фонд обязательных резервов ЦБ РФ (в настоящее время этот процент  составляет 7%).

Таким образом, выпуская процентный вексель, банк сразу получает в свое распоряжение сумму, эквивалентную  номиналу векселя, от которой и осуществляется резервирование. При выпуске дисконтного  векселя банк получает сумму меньше номинала, но обязан выполнять резервирование от полной суммы своего обязательства.

Эмиссию депозитных и сберегательных сертификатов осуществляют исключительно банковские учреждения.

В данном случае, как правило, преследуя следующие цели:

1).Привлечение депозитных ресурсов для активных операций, что достигается за счет преимуществ в налогообложении и обеспечении ликвидности вложений. Российские банки устанавливают гибкие сроки по депозитным сертификатам от 1 дня до 1 года. Это связано с тем, что в отличие от векселей депозитные сертификаты могут быть только срочными, максимальный срок обращения депозитных сертификатов - 1 год, сберегательных - 3 года.