Полный анализ дебиторской и кредиторской задолженности на примере ОАО "Электроприбор"

 

При анализе данных представленных в таблице  можно отметить, что  на предприятии в течение последних  трех  лет присутствует только краткосрочная  задолженность, ее величина на 2012  возросла на 11 251 тыс. руб.  или на 33% , в которой  заметно увеличились : расчеты с покупателями и заказчиками на 55%. Так же не рассчитались по налогам и сборам,которые на конец 2012 года увеличились на 374 тыс. руб.,расчеты по предоставленным займам уменьшились,а задолженность  по причитающимся  доходам увеличились. В целом, структура дебиторской задолженности  сохраняется на протяжении всего анализируемого периода значительно неизменной.

Далее рассмотрим просроченную дебиторскую задолженность (см.  табл.5)

Таблица 5

Просроченная дебиторская  задолженность тыс. руб.

Наименование показателя	Код	На 31 Декабря 2012г.	На 31 Декабря 2011г.	На 31 Декабря 2010г.
Всего	5540	-	4312	170
в том числе:                                    Расчеты с поставщиками и подрядчиками	5541	-	80	64
Расчеты с покупателями и заказчиками	5542	-	4166	55
Расчеты с разными дебиторами и  кредиторами	5543	-	2	-
Расчеты по претензиям	5544	-	49	49
Расчеты с разными дебит.и и  кредит.по проч. операциям	5545	-	15	2

По данным таблицы  видно,что в 2012 г. просроченная дебиторская  задолженность отсутствует. Что  говорит о положительной динамики ОАО «Электроприбор».

Средняя оборачиваемость  дебиторской задолженности предприятия  в 2012 г. составила:

ОДЗ = , (1)

где ОДЗ – оборачиваемость  дебиторской задолженности;

Вр – выручка от реализации;

ДЗ1, ДЗ2 – дебиторская  задолженность предприятия на начало и конец анализируемого периода.

Таким образом, средняя  оборачиваемость дебиторской задолженности  в 2012 г. составила  9,81 оборота (389331/((45313+34062)/2)) . А в 2011 г. составила11,95 оборота (366638/((34062+27278)/2)) .

Тогда, средний срок погашения  дебиторской задолженности составит: 365 дней / 9,81 = 37 дней. Учитывая, что в 2011 г. средний срок погашения дебиторской  задолженности составлял 30 дней, можно говорить о том, что в 2012 г. наблюдается снижение оборачиваемости дебиторской задолженности ОАО «Электроприбор», следовательно, это свидетельствует о медленном высвобождении денежных ресурсов из процесса оборота и их использовании для приобретения дополнительного имущества.

Для более полного  анализа дебиторской задолженности  рассчитаем показатель доли дебиторской  задолженности в общем объеме текущих активов.

При этом воспользуемся  следующей формулой:

- доля дебиторской  задолженности в общем объеме текущих активов:

Удз =ДЗ/АктТек, (2)

где Удз – доля дебиторской  задолженности в общем объеме текущих запасов;

ДЗ – дебиторская  задолженность;

АктТек – текущие  активы;

Доля дебиторской задолженности  в общем объеме текущих активов  в 2012 году составляет 0,16. А в 2011 г. 0,12 . Это говорит о росте доли дебиторской задолженности.

Превышение дебиторской  задолженности над кредиторской принято оценивать положительно. Это объясняется тем, что погашение  дебиторской задолженности, ее инкассация и поступление денежных средств от заказчиков за отгруженную им продукцию позволяет предприятию в свою очередь своевременно рассчитываться со своими поставщиками и подрядчиками. Но это вовсе не значит, что любое превышение дебиторской задолженности над кредиторской заслуживает положительной оценки. Во-первых, значительное превышение дебиторской задолженности над кредиторской не дает предприятию никаких преимуществ, но увеличивает потребность в оборотных средствах для обеспечения текущей производственно-хозяйственной деятельности. Во-вторых, важное значение имеет сопоставление показателей оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности. Если оборачиваемость дебиторской задолженности опережает оборачиваемость кредиторской, то это, как правило, означает, что при одновременном возникновении сопоставимой суммы кредиторской и дебиторской задолженности последняя поступит раньше, чем наступит срок погашения кредиторской задолженности. Таким образом создаются предпосылки для своевременных расчетов и поставщиками и подрядчиками.

Далее рассмотрим кредиторскую задолженность.

 

2.3. Оценка кредиторской  задолженности

Для определения состояния  обязательств на исследуемом предприятии  ОАО «Электроприбор» необходимо рассмотреть состав и структуру  кредиторской задолженности и рассчитать показатель соотношения дебиторской и кредиторской задолженности. Кредиторскую задолженность можно рассматривать как привлечение к собственным оборотным средствам, заемных, и если на нее не растут пени, то в принципе фирме выгодно иметь кредиторскую задолженность. В таблице  рассмотрим наличие и движение  кредиторской задолженности исследуемого предприятия.

Таблица 5

Наличие и движение кредиторской задолженности тыс. руб.

Наименование показателя	Код	Период	Остаток на начало года	Изменения за период		Остаток на  конец периода
				Поступление в результате хозяйственных операций	Выбыло (погашение)
Краткосрочная кредиторская задолженность — всего	5560	За 2012г.	45161	34527	42210	37478
	5580	За 2011г.	32706	43330	30875	45161
в том числе:            Расчеты с поставщиками и подрядчиками	5561	За 2012г.	451	107	299	259
	5581	За 2011г.	243	449	241	451
Расчеты с покупателями и заказчиками	5562	За 2012г.	17870	9290	17740	9420
	5582	За 2011г.	14301	17820	14251	17870
Расчеты по налогам и  сборам	5563	За 2012г.	13440	13405	13205	13640
	5583	За 2011г.	8428	13283	8271	13440
Расчеты по соц. страхованию  и обеспечению	5564	За 2012г.	3040	914	3040	914
	5584	За 2011г.	1647	3040	1647	3040
Расчеты с персоналом по оплате труда	5565	За 2012г.	5860	6499	5860	6499
	5585	За 2011г.	5051	5860	5051	5860
Задолженность участникам по выплате доходов	5566	За 2012г.	4131	2610	1698	5043
	5586	За 2011г.	2639	2511	1019	4131
Расчеты с разными  дебиторами и кредиторами	5567	За 2012г.	348	1685	348	1685
	5587	За 2011г.	369	348	369	348
Задолженность по депонированным суммам	5568	За 2012г.	3	-	2	1
	5588	За 2011г.	17	1	15	3
Расчеты с разными  дебит.и и кредит.по проч. операциям	5569	За 2012г.	18	17	18	17
	5589	За 2011г.	11	18	11	18
Итого	5550	За 2012г.	45161	34527	42210	37478
	5570	За 2011г.	32706	43330	30875	45161

По данным таблицы  можно сказать, что присутствует только краткосрочная кредиторская задолженность,что является положительной  динамикой,а так же ее уменьшение на конец 2012 г. повлияло выбытие расчетов с покупателями и заказчиками ,и , расчеты по соц. страхованию и обеспечению, и расчеты с персоналом по оплате труда. В целом динамика кредиторской задолженности ОАО «Электроприбор»  существенно изменяется. В 2012 г. по сравнению с 2011 г. валюта  составила -17%, а в 2011 году по сравнению с 2010 г. увеличилась на 38%.

Статьи кредиторской задолженности имеют тенденцию  к уменьшению, что говорит об уменьшении зависимости ОАО «Электроприбор»  от заемных источников.

 

 

 

Таблица 6

Просроченная кредиторская задолженность тыс. руб.

Наименование показателя	Код	На 31 Декабря 2012г.	На 31 Декабря 2011г.	На 31 Декабря 2010г.
Всего	5590	-	636	345
в том числе:                                    Расчеты с поставщиками и подрядчиками	5591	-	3	183
Расчеты с покупателями и заказчиками	5592	-	633	162

Из таблицы видно,что  просроченная кредиторская задолженность  отсутствует в 2012 г., но тем не менее  она присутствует в 2010-2011 гг. В 2011 г. расчеты с поставщиками и подрядчиками по сравнению с 2010 г. уменьшились  на -98,36 %. Но расчеты с покупателями и заказчиками в 2011 г. по сравнению с 2010 г. увеличились на 290,74%.

Для определения эффективности  использования кредиторской задолженности  произведем следующие вычисления:

Коэффициент оборачиваемости  кредиторской задолженности вычисляется, как выручка деленная на среднюю величину кредиторской задолженности.  Расчет показателей оборачиваемости кредиторской задолженности приведем в таблице .

Таблица 7

Показатели оборачиваемости  кредиторской задолженности

Показатели	Условные обозначения	2011 г.	2012 г.	Отклонение (+,-)
Выручка от продажи	В	366638	389331	22693
Средняя величина кредиторской задолженности	Скз	38933,5	41319,5	2386
Продолжительность оборота  кредиторской задолженности	Покз	9,42	9,42	-
К оборачиваемости кредиторской задолженности	К п.кр	38,75	38,75	-

Кредиторская задолженность  на анализируемом предприятии за 2012 год полностью оплачивается за 38 дней, и как видно из расчета  данный показатель остается неизменным.

В анализе большое  значение имеет показатель соотношения  дебиторской и кредиторской задолженности, то есть отвлеченного из оборота денежного капитала и привлеченного капитала в качестве источника финансирования текущих платежей. Между ними чаще всего прослеживается прямая зависимость. Неплатежи поставщикам зачастую связаны с отвлечением денежного капитала из оборота. Если соотношение равно 1, то это считается нормальным состоянием расчетов.

Коэффициент текущей  задолженности рассчитывается по следующей  формуле:

  К = ₍₆₎

Рассчитаем коэффициент  текущей задолженности на основе данных ОАО «Электроприбор»:

К _{тек. з.} (2011)=30670/38933,5=0,79

К _{тек. з.} (2012)= 39687,5/41319,5= 0,96

Рассчитанные коэффициенты говорят о практически равном соотношении дебиторской кредиторской задолженности и свидетельствует  о сбалансированности имеющихся  денежных средств на предприятии. Но наше значение ниже 1, и это значит, что состояние расчетов ненормальное.

 

 

 

Гл. 3.Пути совершенствования  анализа кредиторской и дебиторской  задолженности

3.1 Пути снижения  кредиторской задолженности путем  реструктуризации и взаимозачётов

По результатам анализа  состава, структуры и динамики кредиторской и дебиторской задолженности предприятия можно сделать вывод, что в целом ситуация в сфере осуществления платежно-расчетных отношений предприятия с его дебиторами и кредиторами не представляет существенной угрозы стабильности финансового состояния предприятия. Тем не менее, динамика роста и кредиторской, и дебиторской задолженности свидетельствует о необходимости пристального внимания руководства к организации платежно-расчетных отношений.

Задача аналитика заключается  не только в констатации уровня финансового  состояния предприятия, но и в подготовке предложений по его улучшению. Для этого он должен выявить факторы , оказавшие влияние на финансовое состояние предприятия, и дать предложения по устранению негативных факторов и усилению позитивных.

Значительную роль в  финансовом оздоровлении предприятий сыграла бы реструктуризация кредиторской задолженности.

Публикаций на тему реструктуризации кредиторской задолженности предприятий  в различных изданиях было великое  множество. Но до сих пор эта проблема стоит на повестке дня. Реструктуризация является одним из способов поступлений налоговых платежей в бюджет.