Оценка финансового состояния организации

Содержание

Введение…………………………………………………………………………2

1. Содержание, методы и информационная база

анализа финансового состояния  предприятия……………………………….5

2. Методика проведения анализа финансового состояния………………….9

2.1 Оценка имущества предприятия и источников

его формирования………………………………………………………………9

2.2 Оценка эффективности  и интенсивности использования  средств……...17            

2.3   Анализ финансовой устойчивости………………………………………20                                                                   

2.4 Анализ ликвидности и платежеспособности…………………………….22

2.5  Методы диагностики банкротства…………………………………….….25

3. Рекомендации по улучшению финансового

состояния предприятия…………………………………………………….…..31

Заключение……………………………………………………………………..33

Список использованных источников…………………………………………34

Приложения…………………………………………………………………….35

 

 

Введение

На современном  этапе развития нашей экономики  вопрос анализа финансового состояния предприятия является очень актуальным. Профессиональное управление финансами неизбежно требует глубокого анализа, позволяющего более точно оценить неопределённость ситуации       с помощью современных количественных методов исследования. В связи с этим существенно возрастает приоритетность и роль финансового анализа, т.е. комплексного системного изучения финансового состояния предприятия и факторов его формирования с целью оценки степени финансовых рисков и прогнозирования уровня доходности капитала.[5]

Получив широкую  экономическую свободу, субъекты хозяйствования оказались перед проблемой самостоятельного выбора стратегии развития, поиска источников финансирования, реконструкции и расширения производства, полностью ощутили бизнес-риски всех уровней - коммерческие, финансовые, валютные. В этих условиях была глубоко осознана значимость получения такой информации, которая позволила бы всесторонне обосновать финансовые стратегические и текущие решения, снизить информационный риск при разработке стратегии развития и бизнес-планирования, выбрать надежных партнеров и предвидеть финансовые результаты своей деятельности. Новые условия хозяйствования потребовали изменений в системе бухгалтерско-аналитической работы, включая развитие новых направлений анализа, поиска новой информации и методов ее обработки. Оценка финансового состояния фактически сводится к анализу финансовой деятельности предприятия.

Финансовое  состояние предприятия характеризуется  системой показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов (иными словами, способность предприятия финансировать свою деятельность и своевременно рассчитываться по своим обязательствам). От финансового состояния предприятия зависит во многом успех его деятельности.[5]   

 Финансовый  анализ позволяет получить объективную  информацию о финансовом состоянии  предприятия, прибыльности и эффективности его работы.  Цель анализа состоит не только и не столько в том, чтобы установить и оценить финансовое состояние предприятия, но еще и в том, чтобы постоянно проводить работу, направленную на его улучшение. Анализ финансового состояния показывает, по каким конкретным направлением надо вести эту работу, дает возможность выявить наиболее важные аспекты и наиболее слабые позиции в финансовом состоянии предприятия.

Оценка финансового  состояния может быть выполнена  с различной степенью детализации в зависимости от цели анализа, имеющейся информации, программного, технического и кадрового обеспечения.

Целью контрольной работы является исследование оценки финансового состояния предприятия.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1.Содержание, методы и информационная база анализа финансового состояния предприятия

В современных  условиях, когда повышается самостоятельность  предприятий и организаций в  принятии и реализации управленческих решений, а также степень их экономической  и юридической ответственности  за результаты финансово-хозяйственной деятельности, возрастает и роль финансового анализа в жизни организаций.

Финансовое  состояние организации определяет конкурентоспособность организации, ее потенциал в деловом сотрудничестве, позволяет оценить, в какой степени  гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнеров. Финансовое состояние организации отражает конечные результаты ее деятельности, характеризующиеся определенной совокупностью показателей, которые интересуют различные группы пользователей: менеджеров организации, и в первую очередь финансовых менеджеров; персонала организации; собственников предприятия, в том числе его акционеров; кредиторов и инвесторов; поставщиков и покупателей; государство в лице налоговых органов и др..В соответствии с этим анализ делится на внутренний и внешний. Внутренний анализ — это процесс исследования механизма формирования, размещения и использования капитала с целью поиска резервов укрепления финансового состояния, повышения доходности и наращивания собственного капитала субъекта хозяйствования. Внешний анализ — процесс исследования финансового состояния субъекта хозяйствования с целью прогнозирования степени риска инвестирования капитала и уровня его доходности.[3]

Основной целью  анализа финансового состояния  организации является объективная и обоснованная оценка ее текущего и перспективного финансового состояния.

В итоге в  ходе реализации анализа необходимо получить следующие результаты:

- Своевременную и объективную оценку финансового состояния организации, выявление «узких мест» в ее финансово-хозяйственной деятельности и исследование причин их образования;

- Оценку возможности наступления банкротства организации;

- Выявление и мобилизацию резервов улучшения финансового состояния организации и повышение эффективности всей ее хозяйственной деятельности;

- Подготовку и обоснование предлагаемых управленческих решений в целях улучшения финансового состояния организации;

- Выявление тенденций развития организации на основе прогнозирования ее финансового состояния.

Для проведения финансового анализа необходимо иметь достаточное информационное обеспечение и квалифицированный персонал, способный к разработке и реализации методик финансового анализа с использованием современных компьютерных технологий.[7]

Основным источником аналитической информации при анализе финансового состояния организации являются стандартные формы  бухгалтерской (финансовой) отчетности: Бухгалтерский баланс (форма № 1); Отчет о прибылях и убытках (форма № 2); Отчет об изменениях капитала (форма № 3); Отчет о движении денежных средств (форма № 4); Приложение к бухгалтерскому балансу (форма № 5); Отчет о целевом использовании полученных средств (форма № 6). Кроме форм бухгалтерской отчетности финансовый анализ использует данные управленческого учета, выборочные учетные данные, статистическую отчетность, нормативно-плановую информацию.[4]

Практика финансового  анализа выработала следующие основные методы его проведения[9]:

1) Чтение бухгалтерской отчетности – изучение абсолютных показателей, общее ознакомление с финансовым положением предприятия по данным баланса, приложений к нему и отчета о прибылях и убытках. На этапе чтения информации определяют соотношения отдельных статей актива и пассива баланса, их удельный вес в общем итоге (валюте) баланса, рассчитывают суммы отклонений в структуре основных статей баланса по сравнению с предшествующим периодом. По данным отчетности выясняется имущественное положение предприятия, характер его деятельности, состав и структура активов и пассивов.                    

 В процессе чтения отчетности необходимо рассмотреть параметры разных отчетных форм в их взаимосвязи и взаимообусловленности. Следует иметь            в виду, что разные формы неадекватно отражают информацию о субъекте анализа. Бухгалтерский баланс показывает имущественное состояние предприятия на конец отчетного периода, а отчет о прибылях и убытках выражает финансовый результат за отчетный период (квартал, год) нарастающим итогом. Поэтому по балансу могут быть установлены              одни тенденции (например, снижение показателей), а по отчету о прибылях               и убытках - другие (например, рост объема продаж и прибыли). Разнонаправленность динамики показателей может быть обусловлена методикой составления бухгалтерской отчетности или иными факторами внешнего   и   внутреннего      характера,  которые можно выявить на последующих этапах анализа.

2) Горизонтальный  анализ - анализ динамики, позволяет определить абсолютные и относительные изменения различных статей отчетности по сравнению с параметрами отчетности предыдущего периода.

3) Вертикальный  анализ - анализ структуры, осуществляется в целях определения удельного веса отдельных статей баланса в общем итоговом показателе и последующего сравнения полученного результата с данными предыдущего периода. Он может проводиться по исходной или агрегированной отчетности. Вертикальный анализ баланса позволяет рассмотреть соотношение между оборотными и внеоборотными активами, собственным и заемным капиталом, определить структуру капитала по его элементам.

Горизонтальный  и вертикальный анализ дополняют  друг друга и при составлении  аналитических таблиц могут применяться  одновременно.

4) Трендовый  анализ основан на расчете  относительных отклонений параметров  отчетности за ряд периодов (кварталов,  лет) от уровня базисного периода. С помощью тренда формируют возможные значения показателей в будущем, т. е. осуществляют прогнозный анализ.

5) Сравнительный  анализ - сравнения с позициями конкурентов, с плановыми показателями, со среднеотраслевыми данными.

6) Факторный  анализ - анализ влияния отдельных факторов на результативный показатель.

7) Коэффициентный анализ - расчет отношений данных бухгалтерской отчетности, определение взаимосвязей показателей. Выражая собой относительные величины, финансовые коэффициенты позволяют оценить показатели в динамике и сравнить результаты деятельности предприятия с отраслевыми и параметрами организаций-конкурентов, а также сравнить их с рекомендуемыми значениями. Применение финансовых коэффициентов делает возможным достаточно быстро оценить финансовое состояние предприятия, но необходимо  понимать, что финансовые коэффициенты – это инструмент анализа, а не объяснение изучаемых вопросов.

 

 

 

 

 

 

 

2. Методика проведения анализа финансового состояния

Основные задачи анализа финансового состояния — определить его благополучие, изучить причины улучшения или ухудшения за период, подготовить рекомендации по повышению финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия. Эти задачи решаются путем исследования динамики абсолютных и относительных финансовых показателей.

 

2.1 Оценка имущества организации и источников его формирования

Анализировать финансовое состояние по балансу  довольно трудно и неэффективно из-за слишком большого количества оценочных  показателей, не позволяющих выделить главные тенденции финансового состояния предприятия. Поэтому рекомендуется исследовать структуру и динамику финансового состояния предприятия при помощи сравнительного аналитического баланса, который получается из исходного баланса путем уплотнения отдельных статей и дополнения его показателями структуры, а также расчетами динамики.[1]

Для общей структуры  активов и пассивов организации  следует сгруппировать статьи баланса  в укрупненные группы по признаку ликвидности (статьи актива) и срочности  обязательств (статьи пассива). На основе сравнительного аналитического баланса (который получается из исходного баланса путем уплотнения отдельных статей и дополнения его показателями структуры, а также расчетами динамики) осуществляется анализ структуры имущества организации и его источников, который удобно проводить по следующей форме:

 

 

 

 

 

	Актив		Пассив
	І. Имущество		І. Источники  имущества
1.1.	Внеоборотные  активы	1.1.	Собственный капитал
1.2.	Оборотные активы	1.2.	Заемный капитал
1.2.1.	Запасы	1.2.1.	Долгосрочные  обязательства
1.2.2.	Дебиторская задолженность	1.2.2.	Краткосрочные кредиты и займы
1.2.3.	Денежные средства и краткосрочные вложения финансовые	1.2.3.	Кредиторская  задолженность

 

Чтение баланса  по таким систематизированным группам  ведется с использованием методов горизонтального и вертикального анализа.

Для проведения анализа по статьям этого баланса рассчитываются:

изменения в  абсолютных величинах (разница в  абсолютных значениях на конец и  на начало периода), характеризующие  прирост или уменьшение той или иной статьи баланса;

удельные веса абсолютных значений показателей баланса, которые характеризуют структуру  актива, пассива и запасов предприятия;

темп прироста показателей баланса за рассматриваемый  период;

изменения в  удельных весах (разница в удельных значениях на конец и на начало периода), показывающие динамику структуры актива и пассива баланса, запасов предприятия;

удельный вес  изменений показателей баланса  в изменении валюты баланса за анализируемый период.

Анализируя  сравнительный баланс, необходимо обратить внимание на: