Оценка финансово - хозяйственной деятельности предприятия

В 2010 г. во внеоборотных активах произошли  следующие изменения: увеличилась сумма основных средств на 5519 тыс.руб. (темп роста 6301,1%), увеличилась сумма незавершенного строительства на 4153 тыс.руб., общая величина внеоборотных активов увеличилась на 9672 тыс.руб. (темп роста 10967,4%). В 2011 г. во внеоборотных активах произошли следующие изменения: увеличилась сумма основных средств на 6355 тыс.руб. (темп роста 213,3%), но сократилась величина  незавершенного строительства на 3365 тыс.руб. (темп роста 19%), общая величина внеоборотных активов увеличилась на 2990 тыс.руб. (темп роста 130,6%).

В 2010 г. в  оборотных активах произошли  следующие изменения: увеличилась величина запасов на 1237 тыс.руб. (темп роста 2434%), увеличилась величина дебиторской задолженности по сроку оплаты более 12 месяцев на 300 тыс.руб. (темп роста 400%), увеличилась величина дебиторской задолженности по сроку оплаты менее 12 месяцев на  6740 тыс.руб. (темп роста 883,7%), увеличилась величина НДС на  32 тыс.руб. (темп роста 223,1%), увеличилась сумма денежных средств на  298 тыс.руб. (темп роста 112,9%).

В 2011 г. в  оборотных активах произошли  следующие изменения: увеличилась величина запасов на 9036 тыс.руб. (темп роста 800,5%), увеличилась величина дебиторской задолженности по сроку оплаты более 12 месяцев на 300 тыс.руб. (темп роста 175%), снизилась величина дебиторской задолженности по сроку оплаты менее 12 месяцев на 1600 тыс.руб. (темп роста 78,9%), снизилась величина НДС на  10 тыс.руб. (темп роста 82,8%), увеличилась величина денежных средств на  2005 тыс.руб. (темп роста 177%). Общая величина оборотных активов в 2010 г. увеличилась на 8607 тыс.руб. (темп роста 357,3%), а 2011 г. на 9731 тыс.руб. (темп роста 181,4%).

Рассмотрим  структуру активов баланса  ООО  «РИК» в 2008-2011 гг. в приложении Е.

В 2010 г. во внеоборотных активах произошли  следующие изменения: увеличилась доля основных средств на 23,24% (темп роста 996,5%), увеличилась доля незавершенного строительства на 19,13%, доля внеоборотных активов увеличилась на 42,36% (темп роста 1734,5%). В 2011 г. во внеоборотных активах произошли следующие изменения: увеличилась доля основных средств на 8,91% (темп роста 134,5%), но сократилась доля незавершенного строительства на 16,84% (темп роста 12%), доля внеоборотных активов снизилась на 7,92% (темп роста 82,4%).

В 2010 г. в  оборотных активах произошли  следующие изменения: увеличилась доля запасов на 4,4% (темп роста 384,9%), снизилась доля дебиторской задолженности по сроку оплаты более 12 месяцев на 1,07% (темп роста 63,3%), увеличилась доля дебиторской задолженности по сроку оплаты менее 12 месяцев на  9,96% (темп роста 139,8%), снизилась доля НДС на 0,49 % (темп роста 35,3%), снизилась доля денежных средств на 55,16% (темп роста 17,9%). В 2011 г. в оборотных активах произошли следующие изменения: увеличилась доля запасов на 24,05% (темп роста 504,7%), увеличилась доля дебиторской задолженности по сроку оплаты более 12 месяцев на 0,19% (темп роста 110,3%), сократилась доля дебиторской задолженности по сроку оплаты менее 12 месяцев на  17,58% (темп роста 49,8%), снизилась доля НДС на 0,13 % (темп роста 52,2%), увеличилась доля денежных средств на  1,39% (темп роста 111,6%). В активах в настоящее время преобладают запасы (30%), а также велика доля основных средств 34,7 %. В   активах ООО «РИК» в 2009-2011 гг. преобладали оборотные активы (более 60%), доля внеоборотных активов составляла 2,59-44,95%. За анализируемый период времени увеличилась доля внеоборотных активов.

Таким образом, в 2009-2011 гг. у  ООО «РИК» было выявлено преобладание заемного капитала над собственным,  и в котором преобладает задолженность перед поставщиками и подрядчиками.  В активах ООО «РИК» в 2009-2011 гг. преобладали оборотные активы.

Рассмотрим показатели,  характеризующие степень обеспеченности запасов и затрат источниками  их формирования в ООО «РИК» за 2008-2010 гг. в таблице 7.

Таблица 7

Анализ  обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования в ООО «РИК» за 2009-2011 гг., тыс.руб.

Показатеель	2009 год	2010 год	2011 год
Общая вееличина запасов и затрат (ЗЗ)	79	1348	10374
Собствеенныее оборотныее среедства (СОС)	494	-985	-2 714
Собствеенныее и долгосрочныее заеемныее источники формирования запасов и затрат, или общий функционирующий капитал (КФ)	494	-985	-2714
Общая вееличина основных источников формирования запасов и затрат (ВИ)	3345	11952	21683

 

Рассчитаем  трехкомпонентный показатель типа  финансовой ситуации по формуле 11.

Фс _{(2009 г)}= 494-79=415 тыс.руб.

Фт _{(2009 г.)}= 494-79=415 тыс.руб.

Фо _{(2009 г.)}= 3345-79=2851 тыс.руб.

S_{(2009 г.)} ={1,1,1}- устойчивое финансовоее состояниее.

Фс _{(2010 г.)}= -985- 1348=-2333 тыс.руб.

Фт _{(2010 г.)}= -985- 1348=-2333 тыс.руб.

Фо _{(2010 г.)}= 11952-1348=12937 тыс.руб.

S_{(2010 г.)} ={0,0,1}- неустойчивое финансовое состояние.

Фс _{(2011 г.)}= -2 714- 10374=-13088 тыс.руб.

Фт _{(2011 г.)}= -2 714- 10374=-13088 тыс.руб.

Фо _{(2011 г.)}= 21683- 10374=24397 тыс.руб.

S_{(2011 г.)} ={0,0,1}- неустойчивое финансовое состояние.

В 2010-2011 гг. выявлено неустойчивое финансовоее состояниее, сопряженное с нарушением платежеспособности, но при котором все же сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств, за счет сокращения дебиторской задолженности, ускорения оборачиваемости запасов.

Проведем анализ ликвидности  баланса ООО «РИК»  за 2009-2011 гг. в таблице 8.

Таблица 8

Расчет ликвидности  баланса ООО «РИК» за 2009-2011 гг., тыс.руб.

Наименование	2009 год	2010 год	2011 год
Актив
А1 Наиболее ликвидные активы	2306	2604	4609
А2 Быстрореализуемые активы	860	7600	6000
А3 Медленно реализуемые активы	179	1748	11074
А4 Трудно реализуемые активы	89	9761	12751
Итого	3434	21713	34434
Пассив
П1 Наиболее срочные обязательства	2 851	12 937	24 397
П2 Краткосрочные обязательства	0	0	0
П3 Долгосрочные пассивы	0	0	0
П4 Постоянные пассивы	583	8 776	10 037
Итого	3434	21713	34434

 

 

Проведем оцеенку ликвидности баланса ООО «РИК» (таблица 9).

Таблица 9

Анализ ликвидности  баланса ООО «РИК» за 2009-2011 гг.,  тыс.руб.

Актив	Сумма	Пассив	Сумма	А - П	0/1
2009  г.
1.Наиболееее ликвидныее активы	2306	1. Наиболееее срочныее обязатеельства	2 851	-545	0
2.Быстро рееализуеемыее активы	860	2.Краткосрочныее пассивы	0	860	1
3.Меедлеенно рееализуеемыее активы	179	3.Долгосрочные пассивы	0	179	1
4.Трудно рееализуеемыее активы	89	4.Постоянныее пасивы	583	-494	0
2010 г.
1.Наиболееее ликвидныее активы	2604	1. Наиболееее срочныее обязатеельства	12 937	-10333	0
2.Быстро рееализуеемыее активы	7600	2.Краткосрочныее пассивы	0	7600	1
3.Меедлеенно рееализуеемыее активы	1748	3.Долгосрочные пассивы	0	1748	1
4. Трудно рееализуеемыее активы	9761	4.Постоянныее пассивы	8776	985	1
2011  г.
1.Наиболееее ликвидныее активы	4609	2.Краткосрочныее пассивы	24 397	-19788	0
2.Быстро рееализуеемыее активы	6000	3.Долгосрочные пассивы	0	6000	1
3.Меедлеенно рееализуеемыее активы	11074	4.Постоянныее пассивы	0	11074	1
4.Трудно рееализуеемыее активы	12751	2.Краткосрочныее пассивы	10037	2714	1

 

В 2009-2011 гг. при сопоставлении  итогов по группам активов и пассивов условия при которых баланс считается  абсолютно ликвидным не выполняются, поэтому баланс является не достаточно ликвидным и существует угроза снижения финансовой устойчивости.

Рассчитаем относитеельныее коэффициеенты финансовой устойчивости, ликвидност и платежеспособности.

Проведем расчет коэффициентов  финансовой устойчивости.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами рассчитаем по формуле (12).

К_{осс(2009 г.)}= =7,6.

К_{осс(2010 г.)}= =-1,4.

К_{осс(2011 г.)}= =-0,7.

Коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными средствами рассчитаем по формуле (13).

К_{омз(2009 г.)}= =476,8.

К_{омз(2010 г.)}= =13,1.

К_{омз(2011 г.)}= =1,4.

Коэффициент маневренности  собственного капитала рассчитаем по формуле (14).

К_{м(2009 г.)}=   =0,019.

К_{м(2010 г.)}=  =-0,037.

К_{м(2011 г.)}=  =-0,1.

Коэффициент финансовой устойчивости рассчитаем по формуле (15).

К_{ФУ(2009 г.)}= =0,17.

К_{ФУ(2010 г.)}= =0,4.

К_{ФУ(2011 г.)}= =0,29.

Коэффициент финансового  рычага рассчитаем по формуле (16).

К_{фр(2009 г.)}=   =4,9.

К_{фр(2010 г.)}=   =1,5.

К_{фр(2011 г.)}=   =2,4.

Общий показатель ликвидности  рассчитаем по формуле (17).

Л1_{2009 г.}= =0,98.

Л2_{2010 г.}= =0,54.

Л3_{2011 г.}= =0,45.

Коэффициент абсолютной ликвидности рассчитаем по формуле (18).

Л2_{2009 г.}= =0,8.

Л2_{2010 г.}= =0,2.

Л2_{2011 г.}= =0,19.

Коэффициент платежеспособности рассчитаем по формуле (19).

К_{п(2009 г.)}= =1,2.

К_{п(2010 г.)}=   =0,9.

К_{п(2011 г.)}=   =0,89.

Сведем показатели в таблице 10

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 10

Показатеели финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности  ООО «РИК» за 2009-2011 гг.

Показатель	Период			Изменение 2010 г. к 2009 г.		Изменение 2011 г. к 2010 г.
	2009 г.	2010 г.	2011 г.	Абсолют-ное	Относи-тельное, %	Абсолют-ное	Относи-тельное, %
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (0,1-0,6)	7,6	-1,4	-0,7	-9	-18	0,7	50,0
Коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными средствами (0,6-0,8)	476,8	13,1	1,4	-463,7	2,7	-11,7	10,7
Коэффициент маневренности собственного капитала (³ 0,3)	0,02	-0,04	-0,1	-0,06	-200,0	-0,06	250,0
Коэффициент финансовой устойчивости (³ 0,5)	0,17	0,4	0,29	0,23	235,3	-0,11	72,5
Коэффициент финансового рычага (<0,7)	4,9	1,5	2,4	-3,4	30,6	0,9	160,0
Общая ликвидность (норм. значеениее ≥1)	0,98	0,54	0,45	-0,44	55,1	-0,09	83,3
Абсолютная ликвидность (нормативноее значеениее ≥ 0,2)	0,8	0,2	0,19	-0,6	25,0	-0,01	95,0
Коэффициент платежеспо-собности(<0,5)	1,2	0,9	0,89	-0,3	75,0	-0,01	98,9

 

Из таблицы видно, что  в 2010-2011г. ухудшаются относительные  показатели финансовой устойчивости предприятия, ликвидности и платежеспособность. Большинство коэффициентов не соответствуют  нормативным.

Таким образом, анализ финансовой устойчивости предприятия, ликвидности  и платежеспособности показал что  в 2010-2011 гг. выявлено неустойчивое финансовое состояние, при котором предприятие полностью зависит от заемных источников финансирования. Расчет ликвидности баланса ООО «РИК»  за 2009-2011 гг. показал, что баланс является не достаточно ликвидным и существует угроза снижения финансовой устойчивости. В 2010-2011г. ухудшаются относительные показатели финансовой устойчивости предприятия, ликвидности и платежеспособность.

Большинство коэффициентов  не соответствуют нормативным.

Расчитаем показатели деловой  активности

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала рассчитаем по формуле (20).

К_{оск(2009 г.)}= =135,0.

К_{оск(2010 г.)}=   =15,5.

К_{оск(2011 г.)}=   =13,9.

Коэффициент оборачиваемости  совокупного капитала рассчитаем по формуле (21).

К_{ск(2009 г.)}= =22,9.

К_{ск(2010 г.)}=   =6,3.

К_{ск(2011 г.)}=   =4,0.

Коэффициент оборачиваемости  денежных средств рассчитаем по формуле (22).

К_{дс(2009 г.)}= =34,1.

К_{дс(2010 г.)}=   =52,3.

К_{дс(2011 г.)}=   =30,2.

Коэффициент оборачиваемости  оборотных средств рассчитаем по формуле (23).

К_{обс(2009 г.)}= =23,5.

К_{обс(2010 г.)}=   =11,4.

К_{обс(2011 г.)}=   =6,4.

Сведем показатели в таблицу 11

Таблица 11 

Показатеели деловой активности  ООО «РИК» за 2009-2011 гг.

Показатель	Период			Изменение 2010 г. к 2009 г.		Изменение 2011 г. к 2010 г.
	2009 г.	2010 г.	2011 г.	Абсолют-ное	Относи-тельное, %	Абсолют-ное	Относи-тельное, %
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала	135,0	15,5	13,9	-119,5	11,5	-1,7	89,3
Коэффициент оборачиваемости совокупного  капитала	22,9	6,3	4,0	-16,7	27,4	-2,2	64,4
Коэффициент оборачиваемости денежных средств	34,1	52,3	30,2	18,2	153,2	-22,1	57,7
Коэффициент оборачиваемости оборотных  средств	23,5	11,4	6,4	-12,1	48,4	-5,0	56,3