Анализ расчетов с поставщиками и подрядчиками

Показатель качества кредиторской задолженности показывает вероятность  возвращения долга в полной сумме, в зависимости от срока формирования задолженности. Очевидно, что чем  больше срок действия задолженности, тем  более выгодно это нашему предприятию. В связи с этим необходимо периодически анализировать длительность кредиторской задолженности на дату составления баланса.

Наиболее часто используется коэффициент, связанный с оценкой кредиторской задолженности предприятия, – это коэффициент текущей ликвидности (КТЛ), который рассчитывается как отношение величины оборотного капитала к краткосрочным долговым обязательствам.

 

                                                (1.1)

 

где ОК – основной капитал, состоящий из второго раздела баланса;

КДО – краткосрочные долговые обязательства (V раздел баланса – заемные средства).

Данный коэффициент показывает, сколько раз обязательства могут  быть покрыты за счет оборотных активов. Если значение коэффициента ликвидности  больше 1, то предприятие функционирует  нормально. Иначе складывается ситуация, в которой краткосрочные обязательства  не могут быть полностью погашены за счет оборотных активов, что, с  одной стороны, снизит вероятность  дальнейшего поступления средств  от кредиторов, а с другой, поставит предприятие на грань кризиса. Кроме  того, значение ликвидности в условиях рынка не должно превышать значения 2,5 (3 в крупной промышленности), так  как деятельность только за счет собственных средств не является конкурентоспособным способом работы предприятия.

Для того чтобы определить степень зависимости предприятия от кредиторской задолженности, необходимо рассчитать несколько следующих показателей:

1. коэффициент зависимости предприятия от кредиторской задолженности (КЗКЗ) – отношение суммы заемных средств к общей сумме активов предприятия. Этот коэффициент дает представление о том, насколько активы предприятия сформированы за счет кредиторов.
2. баланс задолженности – отношение суммы кредиторской задолженности к сумме дебиторской задолженности. Данный баланс следует составлять с учетом сроков двух этих видов задолженности. При этом желательный уровень соотношения во многом зависит от той стратегии, которая принята на предприятии (агрессивная, консервативная или умеренная).

Описанные выше экономические  показатели дают, в основном, количественную оценку кредиторской задолженности. Для  более полного анализа соотношения  кредиторской задолженности следует  дать и качественную характеристику данных пассивов.

Коэффициент времени –  определяется как отношение средневзвешенного показателя срока погашения кредиторской задолженности к средневзвешенному показателю срока оплаты по дебиторской задолженности. При этом срок погашения кредиторской задолженности необходимо удерживать на уровне не ниже, чем те усредненные сроки, которые должны соблюдать дебиторы предприятия.

Коэффициент рентабельности кредиторской задолженности – определяется как отношение суммы прибыли к сумме кредиторской задолженности, которые отражены в балансе. Данный показатель характеризует эффективность привлеченных средств, и его особенно целесообразно анализировать по периодам.

Таким образом, можно сделать  вывод, что качество кредиторской задолженности  зависит от большого количества факторов. Одни из них прямо указывают на проблемы или преимущества долга, другие делают это косвенно.

 

1.3 Методологические  подходы к анализу расчетной  дисциплины

 

Одним  из  источников  заемных  средств  организации  является кредиторская задолженность, то есть сумма краткосрочных обязательств перед поставщиками, работниками  по оплате труда, бюджетом и других финансовых обязательств.  Она  возникает,  как  правило, вследствие существующей системы расчетов между организациями, когда долг одной организации  другой погашается по истечении определенного  периода, и в тех случаях, когда  организация  сначала  отражает  у  себя  в  учете  возникновение  задолженности,  а  по истечении  определенного времени погашает ее. Кроме того кредиторская задолженность  является  следствием  несвоевременного  выполнения  организацией своих  обязательств. Объем, качественный состав и движение кредиторской задолженности  характеризуют  состояние  платежной  дисциплины,  которая  в  свою  очередь свидетельствует  о  степени  стабильности  финансового  состояния  организации.

Поскольку преимущественная доля в формировании оборотного капитала  в  изучаемой  организации  принадлежит  кредиторской  задолженности, Алексеева  А.И. считает, что необходимо провести ее внутренний анализ по данным аналитического учета расчетов с поставщиками, полученных кредитов банков и расчетов с прочими  кредиторами.

Расчеты с поставщиками и  покупателями неизбежно ведут к  образованию краткосрочной и  долгосрочной дебиторской и кредиторской задолженностей. Как отмечалось, эта  задолженность обусловлена несовпадением  по времени даты оплаты и даты отпуска  или получения товаров, выполнения работ или оказания услуг. Дебиторская и кредиторская задолженности представляют собой права и обязанности предприятия соответственно.

Целью анализа кредиторской задолженности является изучение состава  и структуры, динамики, качества и  оборачиваемости с целью принятия мер для улучшения структуры  пассива баланса.

Кредиторскую задолженность, изучают в динамике в целом  по предприятию, по отдельным ее видам  и суммам. Для оценки кредиторской задолженности исчисляют удельный вес кредиторской задолженности  в формировании хозяйственных ресурсов, выделив ту ее часть, которая является основным источником формирования товарных запасов, покрытия оборотных средств. При определении реального размера снижения или повышения кредиторской задолженности следует учитывать кредиторскую и депонентскую задолженность с истекшими сроками исковой давности, перечисленную на увеличение доходов (прибыли) предприятия. [8, с. 40]

Обычно кредиторскую задолженность  составляют неосуществленные платежи  поставщикам за отгруженные товары, неоплаченные налоги, невыплаченная  начисленная заработная плата, невнесенные  страховые взносы, неоплаченные долги. Кредиторская задолженность отражается в разделе VI пассива баланса.

Савицкая Г. В. считает приступая к анализу кредиторской задолженности, в первую очередь необходимо изучить динамику, состав, причины и давность появления кредиторской задолженности, наличие, частоту и причины образования просроченной задолженности поставщикам ресурсов, персоналу предприятия по оплате труда, бюджету.

Алексеева А.И. предлагает сопоставлять условия предоставления кредита  организации и кредитование  ею  своих должников на основании  оборачиваемости дебиторской и  кредиторской задолженности. Далее  сопоставляются условия предоставления кредита организации и кредитование ею своих должников на основании  оборачиваемости дебиторской и  кредиторской задолженности

Снижению кредиторской задолженности способствует эффективное управление ею посредством анализа давности сроков. Такой анализ выявляет, кто из поставщиков или подрядчиков долго ждет оплаты и скорее всего, начнет проявлять нетерпение.

По мнению Савицкой Г.В. [13] следующий этап, включает анализ оборачиваемости кредиторской задолженности. Для определения оборачиваемости кредиторской задолженности рассчитывается число оборотов и средний период регулирования счетов к оплате (оборачиваемость кредиторской задолженности в днях) за отчётный период, которые в дальнейшем сравниваются с аналогичными показателями за предыдущий отчетный период.

1. средняя величина кредиторской задолженности рассчитывается по формуле:

        ,                                  (1.2)

Где: КЗ – кредиторская задолженность

2. оборачиваемость кредиторской задолженности рассчитывается по формуле:                       

,                                                 (1.3)

Где: О_кз – оборачиваемость кредиторской задолженности

В_р – Выручка от реализации продукции за вычетом налогов

С_кз – Средняя кредиторская задолженность

Оборачиваемость кредиторской задолженности  показывает расширение или снижение коммерческого кредита предоставленного предприятию. Рост коэффициента означает увеличение скорости оплаты задолженности предприятия, снижение – рост закупок в кредит.

Одновременно определяется средний  срок оборота кредиторской задолженности:

3. период погашения кредиторской задолженности:

,                                                 (1.4)

Где: П_ПКЗ – период погашения кредиторской задолженности

Основная цель анализа  должна заключаться в определении  скорости и времени оборачиваемости  задолженности и резервов ее ускорения  на разных этапах хозяйственной деятельности предприятия.

Оборачиваемость кредиторской задолженности характеризуется  двумя традиционными показателями: оборачиваемость в днях и коэффициент  оборачиваемости.

Под факторным анализом понимается методика комплексного и системного изучения и измерения воздействия  на величину результативного показателя. Рост кредиторской задолженности может быть обусловлен следующими факторами: снижение скорости обращения долга, необъективность данных баланса (цифры рассчитываются на определенную дату, что не позволяет точно отследить динамику долга; преодоление временных проблем с платежеспособностью (несвоевременное возвращение дебиторской задолженности).

Для детерминированного факторного анализа могут быть использованы следующие модели оборачиваемости кредиторской задолженности:

 

                                                    (1.5)

 

                                               (1.6)  

                                                 

Где О_кз – Оборачиваемость кредиторской задолженности;

В_р – выручка от реализации;

С_кз – средняя кредиторская задолженность;

Р – количество реализованной  продукции (Объем реализации);

Ц – цена реализованной  продукции.

Анализируя кредиторскую задолженность, необходимо учитывать, что она является одновременно источником покрытия дебиторской задолженности, так как состояние расчетно-платежной дисциплины в организации оказывает существенное влияние на ее платежеспособность и финансовую устойчивость.

По мнению Савицкой Г.В. [13] Следующий этап проведения анализа, включает в себя анализ ликвидности баланса (группировка активов и обязательств по степени ликвидности) и относительных показателей ликвидности, таких как коэффициент абсолютной ликвидности, коэффициент текущей ликвидности и коэффициент быстрой (срочной) ликвидности. Если коэффициент текущей ликвидности ниже нормативного, то определяется коэффициент восстановления платежеспособности.

Более детальным является анализ платежеспособности организации при помощи финансовых коэффициентов, где используются три традиционных относительных показателя:

• коэффициент абсолютной ликвидности,
• коэффициент критической ликвидности (промежуточный коэффициент покрытия),
• коэффициент текущей ликвидности (коэффициент покрытия).

Коэффициент абсолютной ликвидности рассчитывается как отношение величины наиболее ликвидных активов к наиболее срочным обязательствам. Он показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена за счет имеющейся денежной наличности. Чем выше его величина, тем больше гарантия погашения долгов.

 

К_ал = А₁/ П_1.                                                   (1.7)

 

Коэффициент быстрой ликвидности определяется отношением денежных средств, краткосрочных финансовых вложений и краткосрочной дебиторской задолженности, платежи по которой ожидают в течении 12 месяцев после отчетной даты, к сумме краткосрочных финансовых обязательств.

 

К_б.л.  = (А₁  + А₂) /( П₁  + П₂)                                (1.8)

 

Коэффициент текущей ликвидности (общий коэффициент покрытия долгов) определяется отношением всей суммы оборотных активов, включая запасы, к общей сумме краткосрочных обязательств. Он показывает степень покрытия оборотных пассивов оборотными активами:

Если коэффициент текущей  ликвидности ниже нормативного, то определяется коэффициент восстановления платежеспособности (К_в.п.)