Анализ оборотных средств ООО «Химокам Агро»

-неликвидные активы –  затраты в незавершенном производстве, расходы будущих периодов, налог  на добавочную стоимость (особенно  если это налог на добавочную  стоимость  по приобретенным внеоборотным активам), дебиторская задолженность, платежи по которой ожидается более чем через 12 месяцев после отчетной даты, выданные авансы;

- ликвидные активы –  сырье, материалы и другие аналогичные  ценности, готовая продукция и  товары для перепродажи, отгруженные  товары, прочие запасы и затраты, дебиторская задолженность, платежи  ожидающие в течение 12 месяцев (кроме  выданных авансов), прочие оборотные  активы;

- высоколиквидные активы  – краткосрочные финансовые вложения, денежные средства.

Так как в данная курсовая работа  выполнена по сельскохозяйственному предприятию то необходимо знать некоторые особенности  оборотных средств. Оборотные средства в сельском хозяйстве отличаются от оборотных средств промышленности и других отраслях народного хозяйства с некоторыми особенностями,  обусловленные спецификой сельскохозяйственного производства. В сельском хозяйстве наблюдается сравнительно большая продолжительность оборота оборотных средств. Это связано с  длительностью производственного цикла. Следовательно, авансирование оборотных средств необходимо производить в более крупных размерах и на сравнительно продолжительное время.

В связи с сезонностью производства в сельском хозяйстве имеет место большая неравномерность затрат оборотных средств и существенное изменение их структуры в различные периоды года. Так, зимой значительные размеры оборотных средств находится в запасах семян и кормов, а летом большая их доля вкладывается в запасы нефтепродуктов, запасных частей для машинно тракторного парка, незавершённое производство. В процессе производства определенная часть сельскохозяйственной продукции не реализуется, а в натуральной форме в виде семян, кормов, молока на выпойку телят и др. вновь поступает для внутрихозяйственного оборота.

В общем виде оборотные средства сельскохозяйственной организации представляют собой совокупность оборотных производственных фондов и фондов обращения в стоимостной форме. В свою очередь, фонды обращения состоят из готовой продукции собственного производства и принятой у населения, товаров средств в расчетах с покупателями и прочими дебиторами, краткосрочных финансовых вложений, а также денежных средств, необходимых для покупки сырья, материалов, топлива и др.

Оборотные производственные фонды сельского хозяйства подразделяются на две части. К первой из них относятся предметы и материалы, которые еще не вступили в процесс производства и находятся на складе в виде производственных запасов. Это запасы кормов, семян и посадочных материалов, удобрений, ядохимикатов, горюче смазочных материалов, запасных частей, тары и тарных материалов и др.  Во вторую группу включаются предметы и материалы уже находящиеся в процессе  выращивание сельскохозяйственных культур или производства продукции животноводства в виде производимых, но еще незаконченных продуктов (посевы сельскохозяйственных культур и др.).

Незавершенное производство  включается в состав оборотных средств  по стоимости затрат в земледелии, производственных в данном году под урожай озимых и яровых культур будущего года, также в животноводстве на инкубацию яиц и т.д., переходящие на следующий год. В незавершенное производство промышленных и вспомогательных подразделениях входят затраты на приобретение сырья и материалов для переработки сельскохозяйственной продукции и др.

1.2. Методика анализа оборотных  средств, предприятия

Анализ оборотных средств занимает важное место в анализе финансового состояния коммерческих предприятий (организаций), поскольку по отношению к ее хозяйственной деятельности они выполняют обслуживающую функцию, т.е. в процессе кругооборота оборотных активов формируется прибыль от продаж, во многом является основным источником средств, обеспечивающим успешное функционирование коммерческих предприятий (организаций).

Важнейшими источниками информации для анализа оборотных активов коммерческой организации являются ее бухгалтерский баланс и пояснение к бухгалтерскому балансу.

Анализ оборотных активов коммерческой организации начинается с изучения их объема, состава, структуры и динамики.

По итогам расчетов делаются выводы о влиянии изменений величин отдельных элементов оборотных активов на отклонение их общей суммы, а также о степени рациональности структуры оборотных активов (наиболее рациональная, в целом рациональная, нерациональная) и причинах ее изменения.

При этом в качестве негативных явлений следует рассматривать опережающие темпы роста величины и удельного веса незавершенного производства (поскольку это является косвенным признаком неритмичности производственного процесса), а также величины и удельного веса дебиторской задолженности (так как все большее отвлечение оборотных активов из оборота, хотя и временное, не способствует повышению эффективности текущей деятельности коммерческой организации).

В качестве общих показателей оборачиваемости оборотных активов предприятия выделяются:

Для оценки эффективности использования оборотных средств в производственной деятельности используется показатели оборачиваемости. Оборачиваемость оборотных средств характеризует периодичность,  с какой средства, вложенные в оперативную деятельность, возвращается вновь на предприятие.

1. Анализ оборачиваемости  всего оборотного капитала

Для оценки скорости оборота оборотных средств в целом рассчитывают коэффициент оборачиваемости ( Ко) – отношение выручки от реализации без НДС и акцизов (В) к средней величине оборотных средств (ОБС) за период:

Ко=В/ОБС (3);

ОБС=(ОБС0+ОБС1)*0,5(4),

Где ОБС, ОБС0, ОБС1-соответственно средняя величина оборотных средств за период.

Значение коэффициента оборачиваемости характеризует эффективность использования оборотных активов, увеличение показателя в динамике свидетельствует об улучшении использования оборотных активов в целом.

Для оценки продолжительности одного оборота в днях рассчитывает показатель- продолжительность одного оборота оборотных средств по формуле:

То=365/Ко.(5)

Значение показывает, через сколько дней средства, авансируемые в оборотные активы или их составляющие, снова принимают денежную форму.

Уменьшение этого показателя в динамике являются положительным фактором.

2. Анализ расчета с  дебиторами.

 Используют коэффициент  оборачиваемости дебиторской задолженности, значение которого характеризует  скорость возврата денежных средств за товары проданные в кредит, увеличение этого показателя в динамике свидетельствует об улучшении работы с дебиторами, эффективности политики цен.

Коэффициент оборачиваемости общей дебиторской задолженности, включающей краткосрочную дебиторскую задолженность(КДБЗ) и долгосрочную дебиторскую задолженность(ДДБЗ) рассчитывают по формуле:

Ко(ДБЗ)=В/(КДБЗ+ДДБЗ) (6).

Продолжительность одного оборота:

То=360/Ко(ДБЗ) (7).

3. Анализ оборачиваемости  денежных средств

Коэффициент оборачиваемости денежных средств рассчитывается по формуле:

Ко (ДС)=В/ДС (8)

Значение показателя, сколько раз за период, денежные средства, находящихся на счетах в кассе предприятия, совершили оборотов.

Продолжительность оборота денежных средств рассчитывается по формуле:

То(ДС)=360/Ко(ДС) (9).

С помощью этих показателей оценивают оборачиваемость денежных средств.

Снижение оборачиваемости и роста среднего срока оборота денежных средств свидетельствует о нерациональной работе предприятия, допускающего замедления использования высоколиквидных активов, основное назначение которых- обслуживание производственно хозяйственного оборота предприятия.

4. Анализ оборачиваемости  материальных оборотных активов

Для оценки уровня использования запасов в основной деятельности используют коэффициент оборачиваемости запасов, он характеризует эффективность использования запасов, показывает скорость списания запасов в связи с продажей товаров, продукции, услуг. Расчет по формулам:

Ко(ЗАП)=В/ЗАП (10).

Продолжительность оборачиваемости запасов с учетом выручки То(ЗАП):

То(ЗАП) в= ЗАП/В*360(11)  или

То(ЗАП) в= 360/ Ко(ЗАП)(12) .

Увеличения значения показателя в динамике свидетельствует об улучшении предприятия запасов на предприятии,  повышение спроса на продукцию предприятия, снижение затоваренности и т.п. Снижение оборачиваемости запасов является основанием для проведения тщательного анализа предприятия производственно хозяйственной деятельности.

В условиях нормально функционирующей рыночной экономики рациональная величина оборачиваемости материальных запасов производственных организаций составляет 4-8раза в год.

Расчет оборачиваемости запасов может быть уточнен, если вместо выручки от продаж использовать себестоимость реализованной продукции.

В этом случае оборачиваемость запасов рассчитывается по формуле:

Ко(ЗАП)=С/ЗАП(13).

Для проведения анализа использования материально производственных активов используется данные балансовой отчетности.

Анализ проводят по схеме:

1) расчет коэффициентом  оборачиваемости и продолжительности  оборота запасов;

2) оценки динамики изменения  уровней использования;

3)оценки влияния изменения  основных факторов на уровень  использования материальных оборотных  средств;

4) учет результатов факторного  анализа при планировании уровня  запасов.

Завершающим этапом анализа оборотных активов является изучение эффективности их использования. Для комплексной оценки эффективности  использования оборотных средств наряду с оборачиваемости используют показатели рентабельности.

Для оценки рентабельности оборотного капитала воспользуемся показателями:

1) рентабельность оборотных  активов в производственной деятельности  – отношение прибыли от продаж  ( ПРП) к средней стоимости оборотных средств (ОБС):

Ро=ПРП/ОБС (14);

2) общая рентабельность  оборотных активов- отношение валовой прибыли(ВПР) к средней стоимости оборотных средств(ОБС);

3) экономическая рентабельность  оборотных активов – отношение  чистой прибыли(ЧПР) к средней стоимости оборотных средств:

Рч=ЧПР/ОБС (15).

Разрыв между значениями общей рентабельности  и экономической рентабельности показывает влияние налогового бремени на результаты текущей деятельности.

Рост перечисленных показателей рентабельности в динамике свидетельствует о повышении общего уровня эффективности использования оборотных активов в текущей деятельности.

Для комплексной оценки рентабельности оборотных средств воспользуемся интегральным показателем, представляющим собой среднее геометрическое темпов прироста перечисленных выше показателей:

ИН(Р)=[Тр(Ро)*Тр(Рб)*Тр(Рэ)]1/3(16).

Если значение интегрального показателя в отчетный период больше единице, то это свидетельствует о повышении общего уровня эффективности использования оборотных активов в процессе функционирования предприятия по сравнению с базисным периодом.

По окончании анализа оборотных активов предприятия на основании систематизации промежуточных результатов анализа делается общий вывод о степени рациональности их структуры, достаточности для покрытия краткосрочных обязательств, уровне интенсивности и эффективности использования.

 По данной главе  можно сделать вывод.

Оборотные активы, являются одним из экономических ресурсов организации, влияют на ее производственные возможности.

 Анализа оборотных средств предприятия позволяет уточнить выводы о финансовой устойчивости организации на основе:

1. Анализа объема, состава, структуры и динамики оборотных средств предприятия;

2. Анализа показателей оборачиваемости оборотных средств;

3. Анализа рентабельности оборотных средств.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2. Анализ состава и эффективного использования оборотных средств на предприятии ООО «Химокам Агро»

2.1. Краткая экономическая  характеристика предприятия ООО «Химокам Агро» за 2010-2012 год.

Одно из лучших сельскохозяйственных предприятий Республики Татарстан — ООО «Химокам Агро» было создано в 1999 году на базе СПК «Гигант». Сегодня оно объединяет семь населённых пунктов и два совета местного самоуправления — Кармалинского и Старошешминского. Общая площадь его сельскохозяйственных угодий составляет 17,5 тыс. гектара, 13,8 тыс. из них приходится на пашню.

Поголовье крупного рогатого скота приближается к шести тысячам, в том числе 1850 коров, 13 800 свиней, 2080 овец и 260 лошадей. Основные виды деятельности предприятия — производство и переработка молока, мяса (говядины и свинины), зерна, а также разведение племенных овец. В результате модернизации материально-технической базы сократились сроки посевных и уборочных работ, повысилась урожайность, улучшилось качество заготовляемого корма.

Параллельно на молочных фермах было установлено новое оборудование шведской фирмы «Де Лаваль», благодаря чему выручка от реализации молока выросла на 47%. Значительных успехов ООО «Химокам-Агро» достигло в развитии овцеводства. Расцвет этой отрасли в республике пришёлся на начало 1990-х годов. В то время на всех сельскохозяйственных предприятиях насчитывалось около 600 тыс. голов овец. К началу 2000-х из-за резкого падения цены на шерсть их осталось не более 30 тыс.

Руководство ООО «Химокам-Агро» нашло выход из создавшейся ситуации, открыв цех по пошиву изделий из шерсти (одеял, подушек, матрацев и жилетов), пользующихся большим спросом у населения. На высоком уровне в ООО «Химокам-Агро» организована племенная работа. В марте 2006 года здесь прошёл республиканский семинар-совещание, посвящённый интенсивным технологиям ведения овцеводства, с участием руководителей овцеводческих хозяйств Татарстана, учёных, фермеров и специалистов Минсельхозпрода РТ. В 2006– 2009 годах предприятие было отмечено дипломами I, II и III степени и золотыми, бронзовыми и серебряными медалями Российской выставки племенных овец.