Анализ финансовых результатов деятельности ООО «Стройсервис-ЛБК»

- валюта баланса за анализируемый период возросла на 64557 тыс.руб., или 47%, следовательно увеличились активы и капитал предприятия ООО «Стройсервис-ЛБК», что косвенно может свидетельствовать о расширении масштабов деятельности предприятия;

- выручка в 2009 году по сравнению с 2008 годом увеличилась на 477683 тыс.руб., или 69,1%, что свидетельствует об увеличении объемов реализации продукции или оказываемых услуг;

- темпы роста выручки опережают темпы роста валюты баланса, что свидетельствует об улучшении использования активов и капитала. Этот вывод подтверждается ростом показателя оборачиваемости активов, который увеличился с 5,03 до 5,79 и свидетельствует о повышении деловой активности предприятия ООО «Стройсервис-ЛБК »;

 

 

 

Таблица 2.2 – Результаты экспресс-анализа финансового состояния ООО «Стройсервис-ЛБК» за 2008-2010 гг.

Наименование показателя	2008 г.	2009 г.	2010 г.	Абс.изм. (+, -)		Темп роста, (%)
				2009г. к 2008г.	2010г. к 2009г.	2009г. к 2008г.	2010г. к 2009г.
1. Валюта баланса	137411	201968	264191	64557	62223	147,0	130,8
2. Выручка	690875	1168558	1183773	477683	15215	169,1	101,3
3. Оборачиваемость активов	5,03	5,79	4,48	0,76	-1,30	115,1	77,4
4. Прибыль от продаж	30284	82799	73286	52515	-9513	273,4	88,5
5. Рентабельность продаж	4,38	7,09	6,19	2,7	-0,9	161,6	87,4
6. Прибыль чистая	4725	44538	24595	39813	-19943	942,6	55,2
7. Рентабельность продаж чистая	0,68	3,81	2,08	3,12	-1,73	557,3	54,5
8. Краткосрочные обязательства	140644	156295	192139	15651	35844	111,1	122,9
9. Дебиторская задолженность	29414	104783	159365	75369	54582	356,2	152,1
10. Запасы	64063	48729	56556	-15334	7827	76,1	116,1
11. Основные средства	34578	39505	43516	4927	4011	114,2	110,2
12. Среднемесячная выручка	57572,9	97379,8	98647,8	39806,9	1267,92	169,1	101,3
13. Средний срок погашения краткосрочных  обязательств, мес.	2,44	1,61	1,95	-0,84	0,34	65,7	121,4

 

- прибыль предприятия увеличилась на 52515 тыс.руб., или на 173,4%. Чистая прибыль предприятия значительно увеличилась, а именно на 39813 тыс.руб., или 842,6%. Показатель рентабельности продаж по общей прибыли увеличился - на 2,7%, а рентабельность продаж по чистой прибыли на 3,12%. Из этого следует вывод, что рост прибыли произошел только за счет увеличения объемов реализации и не произошло существенного роста эффективности за счет снижения уровня затрат;

- рентабельность продаж по чистой прибыли в 2009 году составила 3,81%, что ниже уровня инфляции и оценивается как очень низкая;

- чистая прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия после всех платежей в бюджет, составляет 53,8% от общей прибыли, что может свидетельствовать о рациональном использовании прибыли;

- краткосрочные обязательства предприятия увеличились на 15651 тыс.руб., или 11,1%, и темпы их роста не превышают темпы увеличения выручки от реализации. Это свидетельствует о платежеспособности предприятия;

- основной причиной роста обязательств является вложение денежных средств в основные средства. Сумма средств вложенных в основные средства увеличилась на 4927 тыс.руб. или на 14,2%;

- средний срок погашения обязательств в 2009 году составил 1,61 месяца, что ниже уровня 2008 года на 0,84 мес., что несомненно является положительной тенденцией.

На основе данных таблицы 2.2 можно сделать следующие выводы о финансовом состоянии ООО «Стройсервис-ЛБК» за 2009 – 2010 гг.:

- валюта баланса за анализируемый период возросла на 62223 тыс.руб., или 30,8%, следовательно увеличились активы и капитал ООО «Стройсервис-ЛБК »;

- выручка в 2010 году по сравнению с 2009 годом увеличилась незначительно, а именно на 15215 тыс.руб., или 1,3%.

- темпы роста валюты баланса опережают темпы роста выручки, что свидетельствует об ухудшении использования активов и капитала. Этот вывод подтверждается снижением показателя оборачиваемости активов, который уменьшился с 5,79 до 4,48 и свидетельствует о снижении деловой активности предприятии;

- прибыль предприятия уменьшилась на 9513 тыс.руб., или на 11,5%. На протяжении 2009 – 2010 гг. значительно снизилась чистая прибыль ООО «Стройсервис-ЛБК», а именно на 19943 тыс.руб., или 44,8%. Снижение показателей прибыли повлекло за собой уменьшение показателя рентабельности продаж по общей прибыли - на 0,9%, а рентабельности продаж по чистой прибыли на 1,73%, что ниже уровня инфляции и оценивается как очень низкая;

- краткосрочные обязательства предприятия увеличились на 35844 тыс.руб., или 22,9%, и темпы их роста превышают темпы увеличения выручки от реализации. Это свидетельствует об ухудшении платежеспособности предприятия ООО «Стройсервис-ЛБК» в 2010 году. Для выявления причин ухудшения платежеспособности анализируется динамика изменения основных статей оборотных активов (дебиторской задолженности и запасов). Эти статьи в сумме изменились на 62409 тыс.руб., что существенно меньше суммы увеличения краткосрочных обязательств. Темпы роста дебиторской задолженности и запасов существенно выше темпов роста выручки, следовательно, происходит излишнее отвлечение денежных средств в оборотных активах;

- средний срок погашения обязательств в 2010 году составил 1,95 месяца, что больше уровня 2009 года на 0,4 мес., это также свидетельствует об ухудшении платежеспособности предприятия ООО «Стройсервис-ЛБК» в 2010 году.

Таким образом, на основании результатов экспресс-анализа финансового состояния ООО «Стройсервис-ЛБК» за период 2008 – 2010 гг. можно сделать следующий вывод:

Результаты анализа за 2008 – 2009 гг. показали, что предприятие достигло высоких показателей деятельности. Выручка увеличилась на 69,1%, прибыль от продаж на 173,4%, чистая прибыль на 842,6%, что свидетельствует об увеличении объемов реализации продукции или оказываемых услуг. Показатель рентабельности продаж по общей прибыли увеличился - на 2,7%, а рентабельность продаж по чистой прибыли на 3,12%. Краткосрочные обязательства предприятия увеличились на 11,1%, и темпы их роста не превышают темпы увеличения выручки от реализации. Это свидетельствует о платежеспособности предприятия. Также в данный период 2008 – 2009 гг. предприятию ООО «Стройсервис-ЛБК» удалось добиться выполнения «золотого» правила эффективного бизнеса:

Тприбыль > Твыручка от продаж >Тактивы > 100%,

942,6 > 169,1 > 115,1 > 100%.

Данный факт подтверждает рисунок 2.

Рисунок 2 – Динамика чистой прибыли, выручки от продаж и стоимости активов ООО «Стройсервис-ЛБК»

Экспресс-анализ финансового состояния в 2009 – 2010 гг. выявил, что финансовое состояние ООО «Стройсервис-ЛБК» ухудшилось, об этом свидетельствует снижение показателей финансовой деятельности предприятия, так прибыль от продаж уменьшилась на 11,5%, чистая прибыль на 44,8%. Снижение показателей прибыли повлекло за собой уменьшение показателя рентабельности продаж по общей прибыли - на 0,9%, а рентабельности продаж по чистой прибыли на 1,73%. Как следствие наблюдается рост краткосрочных обязательств на 22,9%, и темпы их роста превышают темпы увеличения выручки от реализации. Наблюдается также темп роста дебиторской задолженности и запасов и они существенно выше темпов роста выручки, следовательно, происходит излишнее отвлечение денежных средств в оборотных активах, это свидетельствует об ухудшении платежеспособности предприятия ООО «Стройсервис-ЛБК » в 2010 году.

Проанализировав финансово-хозяйственную деятельность предприятия ООО «Стройсервис-ЛБК» перейдем к оценке динамики и факторов формирования прибыли исследуемого предприятия.

2.2 Анализ состава, структуры и динамики прибыли предприятия

 

Анализ прибыли представляет собой исследование механизма формирования конечного финансово-хозяйственного результата во всем многообразии причинно-следственных связей и зависимостей в целом по предприятию, а также по отдельным ее видам в зависимости от направления изучения.

Начальным этапом исследования является изучение динамики, структуры прибыли, оценка выполнения плана в целом, по видам хозяйственной деятельности, а также определение влияния факторов на изменение величины показателей прибыли.

Финансово-хозяйственные результаты деятельности предприятия оцениваются с помощью абсолютных и относительных показателей. К абсолютным показателям относятся: валовая прибыль, прибыль от реализации продукции, прибыль (убыток) от прочей реализации, прибыль до налогообложения, чистая прибыль. Они характеризуют абсолютную прибыль хозяйствования. Размер прибыли, несомненно, имеет большое значение, но только по абсолютным показателям прибыли безотносительно к обороту или величине активов предприятия невозможно дать объективную оценку финансового результата.

Состав, структуру и динамику показателей прибыли ООО «Стройсервис-ЛБК» за период 2008 – 2010 гг. основные показатели представим в таблице 2.3.

Представленные в таблице 2.3 данные показывают, что наибольший удельный вес в структуре доходов приходится на валовую прибыль, равную 4,38% в 2008 г., с увеличением ее доли до 6,19% к 2010 г., как и предполагалось по плану. Это свидетельствует о приоритетности основной деятельности, за счет которой и формируется чистая прибыль.

 

 

Таблица 2.3 – Состав, структура и динамика показателей прибыли

ООО «Стройсервис-ЛБК » за период 2008-2010 гг.

Показатель	2008г.	2009г.	2010г.	Абс.изм. (+, -)		Темпы прироста(%)
				2009г. к 2008г.	2010г. к 2009г.	2009г. к 2008г.	2010г. к 2009г.
Доходы, всего	690875	1168558	1183773	477683	15215	69,14	1,30
Удельный вес, %	100	100	100	0,00	0	-	-
Валовая прибыль	30284	82799	73286	52515	-9513	173,41	-11,49
Удельный вес, %	4,38	7,09	6,19	2,70	-0,89	-	-
Прибыль от продаж	30284	82799	73286	52515	-9513	173,41	-11,49
Удельный вес, %	4,38	7,09	6,19	2,70	-0,89	-	-
Прочие доходы	1403	149	372	-1254	223	-89,38	149,66
Удельный вес, %	0,20	0,01	0,03	-0,19	0,02	-	-
Прибыль до налогообложения	10043	63013	39949	52970	-23064	527,43	-36,60
Удельный вес, %.	1,45	5,39	3,37	3,94	-2,0	-	-
Чистая (нераспределенная) прибыль	4725	44538	24595	39813	-19943	842,60	-44,78
Удельный вес, %	0,68	3,81	2,08	3,13	-1,7337	-	-

 

Доля прочих доходов в диапазоне 0,01 - 0,2% за анализируемый период 2008 – 2010 гг. говорит о том, что даже значительные колебания величины прочих доходов не оказывают существенного влияния на конечный результат деятельности ООО «Стройсервис-ЛБК».

Из данных структурно-динамического анализа за три года следует, что все показатели, кроме прочих доходов (снижение их составило 1031 тыс.руб.), имели положительную динамику. Совокупные доходы в абсолютном выражении увеличились на 477683 и на 15215 тыс. руб. соответственно, темпы прироста составили 69,14 и 1,3% соответственно; валовая прибыль в 2008 г. прибавила 52515 или 173,41 %, однако в 2009 году сумма снижения валовой прибыли составила 9513 тыс. руб. или 11,49%. Начиная с этого показателя, наблюдается снижение показателей прибыли С в 2009 году.

Для большей наглядности представим динамику прибыли ООО «Стройсервис-ЛБК» за период 2008 – 2010 гг. на рисунке 3.

 

Рисунок 3 – Динамика прибыли ООО «Стройсервис-ЛБК

 

Увеличение прибыли от продаж в 2009 году составило 52515 тыс.руб. или 173,41% и соответственно, оценивается положительно, однако в 2010 году по этому показателю наблюдается снижение на 9513 тыс. руб., или на 11,49%. Нельзя не обратить внимание на снижение темпов прироста по всем показателям к 2010 г.

Таким образом, по данным проведенного анализа можно сделать следующий вывод: несмотря на рост в динамике всех показателей прибыли в 2009 году, наблюдается спад деловой активности к 2010 г., который выражается в снижении темпов прироста по всем показателям, а также в невыполнении плановых заданий.

Остановимся отдельно на динамике и оценке чистой прибыли, которая, формируется в основном за счет операционной деятельности (см. таблицу 2.4).

 

 

 

 

 

Таблица 2.4 – Показатели динамики и оценки чистой прибыли ООО «Стройсервис-ЛБК» за период 2008 – 2010 гг., тыс.руб.

Показатель	2008г.	2009г.	2010г.	Абс.изм. (+, -)		Темпы прироста, (%)
				2009 г. к 2008 г.	2010 г. к 2009 г.	2009г. к 2008г.	2010 г. к 2009 г.
Прибыль от продаж	30284	82799	73286	52515	-9513	173,41	-11,49
Сальдо прочих доходов и расходов	-20515	-20013	-33609	502	-13596	-2,45	67,94
Налог на прибыль	5044	18248	15082	13204	-3166	261,78	-17,35
Чистая (нераспределенная) прибыль	4725	44538	24595	39813	-19943	842,60	-44,78