Анализ финансового состояния организации на примере ООО «ТОП-КНИГА»

Большинство авторов, такие  как Ефимова О.В, Ковалев В.В. и другие предполагают следующие направления анализа финансового состояния: чтение бухгалтерского баланса; оценка динамики состава и структуры актива и пассива баланса; анализ финансовых коэффициентов; анализ ликвидности и платежеспособности; анализ деловой активности. [14, с.364]

Проведем обзор существующих методик анализа финансового  состояния предприятия.

Представляет интерес  методика анализа финансового состояния А.Д. Шеремета. Задачи анализа финансового состояния решаются на основе исследования динамики абсолютных и относительных финансовых показателей и разбиваются на следующие аналитические блоки:

• структурный анализ активов и пассивов;
• анализ финансовой устойчивости;
• анализ платежеспособности (ликвидности);
• анализ необходимого прироста собственного капитала.

Основными методами анализа  финансового состояния, которые  выделяет А.Д. Шеремет, являются горизонтальный, вертикальный, трендовый, коэффициентный и факторный. В ходе горизонтального анализа определяются абсолютные и относительные изменения величин различных статей баланса за определенный период. Цель вертикального анализа - вычисление удельного веса отдельных статей в итоге баланса, т.е. выяснение структуры активов и пассивов на определенную дату. Трендовый анализ заключается в сопоставлении величин балансовых статей за ряд лет (или других смежных отчетных периодов) для выявления тенденций, доминирующих в динамике показателей. Коэффициентный анализ сводится к изучению уровней и динамики относительных показателей финансового состояния, рассчитываемых как отношения величин балансовых статей или других абсолютных показателей, получаемых на основе отчетности или бухгалтерского учета. При анализе финансовых коэффициентов их значения сравниваются с базисными величинами, а также изучается их динамика за отчетный период и за ряд смежных отчетных периодов.

Согласно методике анализа  А.Д. Шеремета финансовое положение  предприятий характеризуется размещением его средств и состоянием источников их формирования.

Основными показателями для оценки финансового состояния  являются:

• уровень обеспеченности собственными оборотными средствами;
• степень соответствия фактических запасов активов нормативным и величине, предназначенной для их формирования;
• величина иммобилизации оборотных средств;
• оборачиваемость оборотных средств и платежеспособность.

По мнению автора данной методики, важнейшим этапом анализа  финансового состояния является определение наличия собственных и приравненных к ним средств, выявление факторов, повлиявших на их изменение в изучаемом периоде. Далее проводится анализ обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами.

Методика А.И. Ковалева указывает, что наиболее целесообразным является выделение предварительного анализа (экспресс-анализа) и углубленного (внутреннего) анализа финансового состояния.

В.В. Бочаров так же как и А.И. Ковалев в составе аналитических  процедур выделяет экспресс-анализ. В  общем виде программа углубленного анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия по методике В.В. Бочарова выглядит следующим образом (как один из возможных вариантов).

• Предварительный обзор финансово-экономического положения предприятия (характеристика общей направленности финансово-хозяйственной деятельности и выявление неблагополучных статей отчетности).
• Оценка и анализ экономического потенциала (оценка имущественного положения и оценка финансового положения)
• Оценка и анализ результативности деятельности предприятия.

В процессе углубленного анализа в дополнение к приведенной  системе показателей могут быть использованы и другие параметры, характеризующие  финансовое состояние предприятия (структура и динамика внеоборотных и оборотных активов, собственного и заемного капитала, их рентабельность и оборачиваемость, кредитоспособность заемщика, инвестиционная привлекательность акционерного общества - эмитента ценных бумаг и др.).

По мнению Н.П. Любушина анализ необходимо начать с «чтения  баланса», под которым понимают предварительное общее ознакомление с итогами работы предприятия и его финансовым состоянием непосредственно по бухгалтерскому балансу. [12, с. 184]

Следующим этапом методики Н.П. Любушина является оценка платежеспособности организации. Ее следует проводить  с помощью коэффициентов платежеспособности, являющихся относительными величинами. Рассчитывают коэффициенты абсолютной, текущей ликвидности и коэффициент промежуточного покрытия.

В отличие от понятий  «платежеспособность» и «кредитоспособность», понятие «финансовая устойчивость» – более широкое, так включает в себя оценку разных сторон деятельности предприятия.

Следующим этапом анализа  финансового состояния организации  по методике Любушина является оценка деловой активности. Качественными  критериями оценки деловой активности являются: широта рынков сбыта продукции, репутация предприятия и т. п. Количественная оценка даётся по двум направлениям:

• степень выполнения плана по основным показателям, обеспечение заданных темпов их роста;
• уровень эффективности использования ресурсов предприятия.

К обобщающим показателям  относятся показатель «ресурсоотдачи»  и коэффициент «устойчивости  экономического роста».

Анализ финансового  состояния по методике Н.П. Любушина предприятия заканчивают комплексной  его оценкой. При анализе финансового состояния своего предприятия после комплексной оценки разрабатывают мероприятия по улучшению финансового состояния, обращая особое внимание на разработку финансовой стратегии предприятия на перспективу и в ближайшие периоды.

В работе будем использовать комплекс методик для более полного рассмотрения данной проблемы.

 

3.  Основные показатели финансовой деятельности предприятия

 

Задачи анализа финансового  состояния решаются на основе исследования динамики абсолютных и относительных финансовых показателей.

Устойчивость финансового  положения предприятия в значительной степени зависит от целесообразности и правильности вложения финансовых ресурсов в активы. В процессе функционирования предприятия и величина активов, и их структура претерпевают постоянные изменения. Наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре средств и их источников, а также динамике этих изменений, можно получить с помощью анализа финансовой отчетности.

Рассмотрим основные финансовые показатели, характеризующие финансовое состояние предприятия. [10, с.125]

Ликвидность баланса  определяется как степень покрытия обязательств предприятия ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения  обязательств. Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги по каждой группе активов и пассивов. Исходными данными является форма №1 бухгалтерской отчетности. Коэффициенты ликвидности: коэффициент абсолютной ликвидности, коэффициент критической ликвидности, коэффициент текущей ликвидности, перспективная ликвидность.

При анализе финансовой устойчивости используются следующие коэффициенты: коэффициент автономии (коэффициент концентрации собственного капитала, коэффициент собственности), коэффициент обеспеченности собственными средствами, коэффициент маневренности собственного капитала, индекс постоянного актива.

Коэффициенты деловой  активности  характеризуют эффективность использования предприятием своих средств. К этой группе относятся различные показатели оборачиваемости, поскольку скорость оборота, т.е. превращения в денежную форму, средств оказывает непосредственное влияние на платежеспособность предприятия. К ним относятся коэффициент оборачиваемости оборотных средств, коэффициент оборачиваемости материально-производственных запасов, коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, коэффициент оборачиваемости денежных средств, коэффициент оборачиваемости активов (ресурсоотдачи).

В условиях рыночных отношений  велика роль показателей рентабельности, характеризующих уровень прибыльности (убыточности) производства. Показатели рентабельности являются относительными характеристиками финансовых результатов и эффективности деятельности предприятия. Они характеризуют относительную доходность предприятия, измеряемую в процентах к затратам средств или капитала с различных позиций. Это рентабельность продаж, рентабельность оборотных активов, рентабельность производства, рентабельность собственного капитала, рентабельность всех активов.

Кроме этих показателей  также проводится анализ численности промышленно-производственного персонала, анализ оборачиваемости оборотных средств, анализ основных средств и др.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ГЛАВА II АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ОРГАНИЗАЦИИ НА ПРИМЕРЕ ООО «ТОП-КНИГА»

 

2.1 Общая характеристика  ООО «Топ-книга»

 

ООО «ТОП-КНИГА» - крупнейшее оптово-розничное книготорговое предприятие России, лидер книжного рынка. Миссия компании – «Удовлетворить потребность людей в получении качественного продукта для развлечения, обучения и развития с целью создания нового качества жизни в самой большой стране мира». Цели деятельности компании – получение прибыли.

Фирма «ТОП-КНИГА» была основана 05.06.1995 г. Основной сферой ее деятельности  в момент основания являлась оптовая торговля книгами.  В соответствии с первоначально выдвинутыми приоритетами  развития компании в первом пятилетии был достигнут стабильный рост оптовых продаж, постоянно расширялся ассортимент, формировалась клиентская база, оптимизировались технологии работы с оптовыми покупателями.

К 2001 году была сформирована уникальная на тот период стратегия сетевого позиционирования на отечественном книжном рынке, а именно:  постепенное, начиная с сибирского региона, создание сетевых объектов розничной торговли по всей российской территории с использованием концепции многоформатности, ориентированной на исчерпывающее удовлетворение  сложившихся потребностей населения российских регионов.

В рамках реализации своей долгосрочной программы развития розничного бизнеса, компания «ТОП-КНИГА» в последующие годы последовательно наращивала свой потенциал, расширяя свою сеть.  В результате, к  концу  2008г. в ее розничную сеть  входило более 604 магазинов пяти форматов: «Городская сорока», «Пиши-читай», «Книгомир», «Литера» и «Лас-Книгас», демонстрирующих зеленый логотип компании жителям 195 городов России на всем ее протяжении.

С  2004 года «ТОП-КНИГА» входит в Топ-50 крупнейших ритейлеров России и обладает статусом общенациональной российской компании.

Место нахождения организации : 630008 Россия, г.Новосибирск, ул. Карла Либкнехта, д. 125

Основная хозяйственная деятельность: оптово-розничная торговля книгопечатной, канцелярской продукцией и сопутствующими товарами.

Управление организацией осуществляет Генеральный директор Лямин Георгий Александрович и Общее собрание участников.

 

2.2 Анализ финансовых коэффициентов ООО «Топ-книга»

 

Исходные данные для  проведения комплексного экономического анализа ООО «ТОП_КНИГА». (Таблица 1)

Проанализировав основные финансовые показатели следует отметить, что в ООО «ТОП_КНИГА» в 2009 году наблюдается существенное снижение всех показателей, кроме Основных средств и Затрат на 1 рубль товарной продукции (107,62% и 107,10%). Темпы роста выручки меньше темпов роста производственных расходов. Ресурсы расходуются неэффективно, рентабельность снижается, наблюдается убыток. Снижение размера выручки от розничной торговли  книгопечатной, канцелярской продукцией и сопутствующими товарами в отчетном периоде по сравнению с периодом предшествующего года на  32.22 % произошло по причине снижения потребительской активности  и, как следствие, емкости рынка. Погашение обязательств по кредитам и займам не позволило компании направлять денежные средства на приобретение нового ассортимента товаров в достаточном объеме. Это также оказало негативное влияния на ассортиментное предложение и снижение продаж. Помимо этого на снижение выручки компании оказало влияние закрытие нерентабельных торговых объектов.

Таблица 1

Исходные данные для  проведения комплексного экономического анализа ООО «ТОП_КНИГА».

Наименование	Ед.изм	Предыдущий период	Отчетный период	Изменение
				абс	%
1. Выручка	тыс.руб	9358924	6343746	-3015178	67,78
2. Основные средства		1027155	1105402	78247	107,62
3. Материальные расходы		4906743	3328772	-1577971	67,84
4. Труд. расходы		1620889	1171490	-449399	72,27
5. Запасы		2917549	2505762	-411787	85,89
6. Численность пром.произ. персонала		6754	4881	-1873	72,27
7. Себестоимость		8736498	6316423	-2420075	72,30
8. Прибыль		622426	27323	-595103	4,39
9. Рентабельность		0,067	0,004	-0,063	5,97
10. Затраты на 1 рубль		0,93	0,996	0,066	107,10
11. Материалоотдача		1,907	1,906	-0,001	99,95
12. Фондоотдача		9,112	5,74	-3,372	62,99
13. Оборачиваемость об. ср		3,208	2,532	-0,676	78,93
14. Производительность труда		1385,69	1299,68	-86,01	93,79