Анализ бухгалтерского баланса

ФЕДЕРАЛЬНОЕ  АГЕНТСТВО  ПО  ОБРАЗОВАНИЮ

Государственное образовательное  учреждение высшего профессионального  образования 

«Санкт-Петербургский  государственный политехнический  университет»

Институт менеджмента  и информационных технологий (филиал)

Санкт-Петербургского государственного политехнического университета в г.Череповце

(ИМИТ СПбГПУ)

 

 

 

 

 

 

РАСЧЕТНО-ГРАФИЧЕСКОЕ  ЗАДАНИЕ № 1

 

Дисциплина: «Анализ финансовой отчетности»

 

 

 

 

Выполнил студент группы д.483ш  Ракова Анастасия Михайловна

       (Ф.И.О., полностью) 

№ варианта                        № зачетной книжки________

Руководитель      __________________________

       (Ф.И.О., полностью)

«_____» ________________ 2012 г.

____________   _________________

  отметка о зачете           подпись преподавателя

           

 

 

г. Череповец

2012 г.

тема 1. Анализ бухгалтерского баланса

Задание 1.

На основе данных бухгалтерского баланса  постройте агрегированный (аналитический) баланс. Оцените размер рабочего капитала и собственных средств в обороте. Определите их изменение и темпы роста. Оцените соотношение оборотных и внеоборотных активов. Насколько это соотношение согласуется со структурой пассивов организации. Прокомментируйте полученные результаты и дайте их экономическую интерпретацию.   

Решение:

АНАЛИТИЧЕСКИЙ БАЛАНС
Наименование  статей			Код   показателя	Абсолютные  показатели			Относительные показатели			Темп  роста
				На начало  отчетного   года	На   конец  отчетного  периода	Изменение	На начало  отчетного  года	На конец  отчетного  периода	Изменение
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ  АКТИВЫ
	Нематериальные активы		110
	Основные средства		120	26363	25536	-827	76,75%	79,16%	2,41%	96,86%
	Незавершенное строительство		130
	Доходные вложения в материальные ценности		135
	Долгосрочные финансовые вложения		140	100	100	0	0,29%	0,31%	0,02%	100,00%
	Отложенные налоговые  активы		145
	Прочие внеоборотные активы		150
		ИТОГО по разделу I	190	26463	25636	-827	77,04%	79,47%	2,43%	96,87%
II. ОБОРОТНЫЕ  АКТИВЫ
	Запасы		210	6399	5 402	-997	18,63%	16,75%	-1,88%	84,42%
	НДС по приобретенным  ценностям		220	269	321	52	0,78%	1,00%	0,21%	119,33%
	Дебиторская задолженность  долгосрочная (платежи по которой  ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)		230
	Дебиторская задолженность  краткосрочная (платежи по которой  ожидаются в течение 12 месяцев  после отчетной даты)		240	955	899	-56	2,78%	2,79%	0,01%	94,14%
	Краткосрочные финансовые вложения		250
	Денежные средства		260	262	1	-261	0,76%	0,00%	-0,76%	0,38%
	Прочие оборотные активы		270
		ИТОГО по разделу II	290	7885	6623	-1262	22,96%	20,53%	-2,43%	83,99%
БАЛАНС			300	34348	32259	-2089				93,92%
III. КАПИТАЛ  И РЕЗЕРВЫ
	Уставный капитал		410	17	17	0	0,05%	0,05%	0,00%	100,00%
	Добавочный  капитал		420	36909	36909	0	107,46%	114,41%	6,96%	100,00%
	Резервный капитал		430
	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)		470	–11 171	–14072	-2901	-32,52%	-43,62%	-11,10%	125,97%
		ИТОГО по разделу III	490	25755	22854	-2901	74,98%	70,85%	-4,14%	88,74%
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ  ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
	Займы и кредиты		510	278	278	0	0,81%	0,86%	0,05%	100,00%
	Отложенные налоговые  обязательства		515
	Прочие долгосрочные обязательства		520
		ИТОГО по разделу IV	590	278	278	0	0,81%	0,86%	0,05%	100,00%
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ  ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
	Займы и кредиты		610	839	2004	1165	2,44%	6,21%	3,77%	238,86%
	Кредиторская задолженность		620	7476	7123	-353	21,77%	22,08%	0,32%	95,28%
	Задолженность перед  участниками (учредителями) по выплате  доходов		630
	Доходы будущих периодов		640
	Резервы предстоящих  расходов		650
	Прочие краткосрочные  обязательства		660
	ИТОГО по разделу V		690	8315	9127	812	24,21%	28,29%	4,08%	109,77%
БАЛАНС			700	34348	32259	-2089				93,92%
Собственные средства в обороте			490–190	-708	-2782	-2074	-2,06%	-8,62%	-6,56%	392,94%
Рабочий капитал			290–690	-403	-2504	-2101	-1,17%	-7,76%	-6,59%	621,34%

 

Выводы:

1) у предприятия отсутствуют  собственные средства в обороте,  ощущается дефицит рабочего капитала, причем это касается обоих  период. Более того, тенденция данных  показателей является неблагоприятной. Так, за отчетный период нехватка собственных средств выросла на 2074 тыс. руб. или на 6,56%, а рабочего капитала – на 2101 тыс. руб. или 6,59%;

2) соотношение внеоборотных и  оборотных активов является несбалансированным  с сильным перекосом в сторону  первых, причем динамика показывает на увеличение «крена». Если в начале года доля внеоборотных средств составляла 77,04%, то уже к концу периода – 79,47%;

3) негативным моментом является  сокращение совокупной величины капитала, за год его сумма уменьшилась на 2089 тыс. руб. (на 6,08%);

4) на предприятии подавляющую часть средств составляет собственный капитал – около 71%, что делает его в определенной мере финансово независимым и более устойчивым;

5) внеоборотный капитал на предприятии преимущественно сформирован за счет собственных ресурсов, об этом можно говорить, опираясь на цифры собственного капитала;

6) обобщая результаты предварительного анализа, можно констатировать, что предприятие является устойчивым, за счет подавляющей суммы собственных средств, однако денежные ресурсы размещены неэффективно. Существует значительный перегиб в пользу внеоборотных активов, отсюда возник дефицит собственного оборотного капитала и рабочего капитала. Нерациональное управление собственными активами не лучшим   образом отразиться на оборачиваемости капитала, спровоцирует излишние заимствования, «отберет часть прибыли».

 

 

Задание 2.

 

 По данным бухгалтерского баланса оцените структуру и  динамику изменения внеоборотных активов  организации. Обратите внимание на изменение  величины основных средств и незавершенного строительства. Охарактеризуйте политику менеджмента организации в области внеоборотных активов. Прокомментируйте полученные результаты и дайте их экономическую интерпретацию.

Решение:

Анализ внеоборотных активов

	Сумма средств, тыс. руб.			Структура средств			Темп   роста (+/- %)
	На начало  периода	На конец  периода	Изменение	На начало  периода	На конец  периода	Изменение
Нематериальные активы
Основные средства	26363	25536	-827	76,75%	79,16%	2,41%	96,86%
Незавершенное строительство	0	0	0	0	0	0	0
Доходные вложения в материальные ценности	0	0	0	0	0	0	0
Долгосрочные финансовые вложения	100	100	0	0,29%	0,31%	0,02%	100,00%
Отложенные налоговые  активы	0	0	0	0	0	0	0
Прочие внеоборотные активы	0	0	0	0	0	0	0
ИТОГО внеоборотных активов	26463	25636	-827	77,04%	79,47%	2,43%	96,87%

 

 

Выводы: сумма, вложенная в основные средства, уменьшилась на 827 тыс. руб. или на 3,14%, а величина долгосрочных финансовых вложений осталась неизменной. Основываясь на данных таблицы можно говорить о неэффективном управлении денежными ресурсами предприятия, поскольку менеджмент допустил существенный перекос вложений в основной капитал, что будет сдерживать развитие организации в силу снижения оборачиваемости всех активов и дефицита собственных оборотных средств. Необходимо оптимизировать соотношение оборотных и внеоборотных активов

 

 

 

 

Задание 3.

По данным бухгалтерского баланса  оцените структуру и динамику изменения оборотных активов  организации. Оцените достаточность  денежных средств и краткосрочных  финансовых вложений для обеспечения платежеспособности организации. Охарактеризуйте степень иммобилизации средств организации в запасах и эффективность их использования. Оценить эффективность проводимой кредитной политики. Прокомментируйте полученные результаты и дайте их экономическую интерпретацию.  

Решение:

Анализ оборотных активов

	Сумма средств, тыс. руб.			Структура средств			Темп роста  (+/- %)
	На начало периода	На конец периода	Изменение	На начало периода	На конец периода	Изменение
Запасы	6399	5402	-997	81,2	81,6	0,5	84,41
НДС по приобретенным  ценностям	269	321	52	3,4	4,8	1,4	119,33
Дебиторская задолженность  долгосрочная (платежи по которой  ожидаются более чем через 12 месяцев  после отчетной даты)	0	0	0	0	0	0	0
Дебиторская задолженность  краткосрочная (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	955	899	-56	12,1	13,6	1,5	94,14
Краткосрочные финансовые вложения	0	0	0	0	0	0	0
Денежные средства	262	1	-261	3,3%	0,01	-3,29	0,38
Прочие оборотные активы	0	0	0	0	0	0	0
ИТОГО оборотных активов	7885	6623	-1262	100	100	0	83,99

 

 

 

 

 

 

Выводы

1. за период величина оборотных средств сократилась, что может вызвать напряженность ведения основной деятельности;
2. ощущается нехватка денежных средств, что подрывает платежеспособность предприятия;
3. наблюдается уменьшение запасов, с одной стороны можно расценивать как благо, если их величина не нарушает непрерывность и ритмичность хозяйственной деятельности; с другой стороны – негативный момент, если это связано с уменьшением деловой активности. 

Задание 4.

По данным бухгалтерского баланса  проведите анализ структуры и  динамики изменения запасов организации. Оцените соотношение групп запасов  сырья и материалов и запасов  готовой продукции. Как это соотношение характеризует эффективность производственной и сбытовой политики организации. Прокомментируйте полученные результаты и дайте их экономическую интерпретацию.

Решение:

Анализ запасов

	Сумма средств, тыс. руб.			Структура средств			Темп роста  (+/- %)
	На начало периода	На конец периода	Изменение	На начало периода	На конец периода	Изменение
Сырье, материалы и  другие аналогичные ценности	1353	2180	827	21,1	40,4	19,3	161,1
Животные на выращивании  и откорме	2374	1639	-735	37,1	30,3	-6,8	69,0
Затраты в незавершенном производстве	1795	785	-1010	28,1	14,5	-13,6	43,7
Готовая продукция и  товары для перепродажи	877	798	-79	13,7	14,8	1,1	91,0
Товары отгруженные	0	0	0	0	0	0	0
Расходы будущих периодов	0	0	0	0	0	0	0
Прочие запасы и затраты	0	0	0	0	0	0	0
ИТОГО запасов	6399	5402	-997	100	100	0	84,42

 

 

Выводы: на предприятии величина сырья и материалов увеличилась, их накопилось много, а продукции стало производиться меньше, что говорит о неэффективности производственной и сбытовой политики организации. Как положительный момент стоит отметить – снижение затрат в незавершенном производстве.

 

 

 

Задание 5.

По данным бухгалтерского баланса  проведите анализ структуры и  динамики изменения собственного капитала организации. Оцените степень заинтересованности собственников в развитии бизнеса. Оцените эффективность деятельность менеджмента по управлению организацией. Прокомментируйте полученные результаты и дайте их экономическую интерпретацию.

Решение:

Анализ собственного капитала

	Сумма средств, тыс. руб.			Структура средств			Темп роста  (+/- %)
	На начало периода	На конец периода	Изменение	На начало периода	На конец периода	Изменение
Уставный капитал	17	17	0	0,1%	0,1%	0,00%	100,00%
Собственные акции, выкупленные  у акционеров
Добавочный капитал	36909	36909	0	143,3%	161,5%	18,2%	100,00%
Резервный капитал	0	0	0	0	0	0	0
в т.ч. резервы, образованные в  соответствии с законодательством	0	0	0	0	0	0	0
резервы, образованные в  соответствии с учредительными документами	0	0	0	0	0	0	0
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	–11171	–14072	-2901	-43,4%	-61,6%	-18,2%	125,97%
ИТОГО капитала и резервов	25755	22854	-2901	100	100	0	88,74%