Внеоборотные активы

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 23 Июня 2013 в 16:02, реферат

Краткое описание

пкпикикеиеиеиеи

Скачать полностью (245.18 Кб) Сколько стоит заказать работу?
Прикрепленные файлы: 1 файл

Паштова Л.Г. Рабочая тетрадь ФМ 2013.doc

— 660.50 Кб (Скачать документ)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Группировка активов и  пассивов бухгалтерского баланса для оценки ликвидности …………………….. за 20………. г.         Таблица № 6.

 

Группы активов и пассивов

 

Строка баланса

Сумма, тыс. руб.

Темп роста,

 

 

на

начало 

на конец

абсолютное изменение

 

А

Б

1

2

3

4

Наиболее ликвидные активы (А1)

          

Быстро реализуемые активы (А2)

          

Медленно  реализуемые активы (A3)

          

Труднореализуемые активы (А4)

          

Валюта актива баланса

          

Наиболее срочные обязательства (Ш)

          

Краткосрочные обязательства (П2)

          

Долгосрочные обязательства (ПЗ)

          

Собственный капитал (П4)

          

Валюта пассива баланса

          

 

Относительные показатели, характеризующие  ликвидность и  структуру баланса  ………                                                                                                    Таблица № 7.

Показатель

На начало

На  конец 

Абсолютное  отклонение

формула

Коэффициент абсолютной ликвидности

        

Коэффициент быстрой ликвидности

        

Коэффициент текущей ликвидности

        

Коэффициент общей ликвидности

        

 

Типы финансирования деятельности организации

 

Вариант 1 • Консервативный тип

Актив

Пассив

Внеоборотные  активы 50%

Собственный капитал 60%

Оборотные активы 50%

Заемный

Долгосрочные  обязательства 20%

 

капитал

Краткосрочные обязательства 20%

Итого валюта баланса (совокупные активы) 100%

Итого валюта баланса (совокупные пассивы) 100%

Вариант 2 * Оптимальный тип

Актив

Пассив

Внеоборотные  активы 50%

Собственный капитал 50%

Оборотные активы 50%

Заемный

Долгосрочные  обязательства 10%

 

капитал

Краткосрочные обязательства 40%

Итого валюта баланса (совокупные активы) 100%

Итого валюта баланса (совокупные пассивы) 100%

Вариант 3 • Агрессивный тип

Актив

Пассив

Внеоборотные  активы 50%

Собственный капитал 40%

Оборотные активы 50%

Заемный

Долгосрочные  обязательства 10%

 

капитал

Краткосрочные обязательства 50%

Итого валюта баланса (совокупные активы) 100%

Итого валюта баланса (совокупные пассивы) 100%

Вариант

4 •  Тип финансового кризиса

Актив

Пассив

Внеоборотные  активы 50%

Собственный капитал 20%

Оборотные активы 50%

Заемный

Долгосрочные  обязательства 0%

 

капитал

Краткосрочные обязательства 80%

Итого валюта баланса (совокупные активы) 100%

Итого валюта баланса (совокупные пассивы) 100%


 

 

Задача № 3.

На основании  исходных данных о деятельности   фирм, являющихся конкурентами на рынке, в I квартале и планируемых изменений во II квартале  определите: какая из фирм эффективнее использует оборотные средства, вычислив для этого показатели интенсивности использования капитала.

Показатели

    
 

Фирма А

Фирма В

Фирма С

Фирма D

I квартал

II квартал

I квартал

II квартал

I квартал

II квартал

I квартал

II квартал

1. Объем реализованной  продукции (тыс. руб.)

                

2.Среднеквартальные  остатки ОБС (тыс. руб.)

                

3. Планируемый  прирост объема реализованной  продукции во II квартале (%)

                

4. Сокращение  времени одного оборота ОБСк

                

1. Коэффициент  оборачиваемости 

                

2. Коэффициент  загрузки 

                

3. Время одного  оборота в днях 

                

4. Высвобождение  ОБС в результате сокращения  продолжительности одного оборота  ОБС.

                



 

Задача  № 4.

      Определите уровень эффекта финансового левериджа по нижеприведенным исходным данным и ставки налогообложения прибыли – 20%:

     

1.

Выручка от реализации, тыс. руб.

1500

2.

Переменные  издержки, тыс. руб.

1050

3.

Валовая маржа, тыс. руб.

450

4.

Постоянные  издержки, тыс. руб.

300

5.

Прибыль, тыс. руб.

150

6.

Собственные средства, тыс. руб.

600

7.

Долгосрочные  кредиты, тыс. руб.

150

8.

Краткосрочные кредиты, тыс. руб.

60

9.

Средневзвешенная  стоимость заемных средств, %

30


 

  1. Сколько процентов прибыли удается сохранить предприятию, если выручка от продаж сократится на 25%?
  2. Каков процент снижения выручки, при котором предприятие полностью лишается прибыли и окажется в точке порога рентабельности?
  3. На сколько процентов необходимо снизить постоянные издержки, чтобы при сокращении выручки на 25% и при прежнем воздействии силы производственного левериджа предприятие сохранило 75% ожидаемой прибыли?

 

Задача  № 5.

Определите  показатели ликвидности баланса (на основе финансовой отчетности) публичных  компаний отрасли и сделайте выводы.

№

Показатели

Фирма А

Фирма В

Фирма С

Фирма D

п/п

          

1

Денежные средства на расчетном счете

        

2

Денежные средства в кассе

        

3

Финансовые  вложения (до 1 года)

        

4

Дебиторская задолженность

        

5

Сырье и материалы

        

6

Незавешенное  производство

        

7

Прочие оборотные  активы

        

8

Задолженность по кредитам (до 1 года)

        

9

Кредиторская  задолженность

        

10

Прочие обязательства

        

    

 

Задача  № 6.

  По данным  отчетности предприятия определите  тип финансовой устойчивости  на начало и на конец анализируемого периода и сделайте выводы.

Показатель

Значение  на начало периода

Значение на конец периода

Внеоборотные  активы

    

Оборотные  активы

    

Запасы 

    

Денежные  средства

    

Собственный  капитал

    

Долгосрочные  кредиты

    

Краткосрочные  кредиты

    

 

Задача  № 7.

Определите  точку безубыточности и запас  финансовой прочности по данным публичной  компании и сделайте выводы.

№

Показатели

Значение  на начало периода

Значение на конец периода

1

2

3

4

1

Выручка от реализации товаров, тыс.руб.

    

2

Себестоимость реализации товаров, тыс.руб.

    

3

Переменные  затраты, тыс.руб.

    

4

Постоянные  затраты, тыс.руб.

    

5

Валовая маржа, тыс.руб.

   

6

Прибыль от продаж, тыс.руб.

   

7

Коэффициент валовой  маржи

    

8

Точка безубыточности, тыс.руб.

   

9

Запас финансовой прочности

    

10

Эффект операционного  рычага

   

 

 

Тема 4. Управление денежными потоками.

 

Денежные потоки предприятия: сущность, принципы, факторы. Цель, задачи и принципы управления денежными потоками. Система основных факторов, влияющих на формирование денежных потоков. Сравнительная характеристика прибыли и денежного потока. Классификация денежных потоков организации.

Движение и  анализ денежных потоков. Денежные потоки от текущей, инвестиционной и финансовой деятельности организации. Циклы денежного потока. Методы расчета денежных потоков (прямой и косвенный). Анализ движения денежных потоков с применением финансовых коэффициентов.

Содержание  управления денежными потоками. Сущность синхронизации денежных потоков. Направления оптимизации денежных потоков. Максимизация денежного потока. Цель и задачи управления денежными активами. Управление потоком платежей.  Методы ускорения денежных притоков. Виды отсрочки получения платежей. Модели определения оптимального остатка денежных активов. Модель Боумоля. Модель Миллера-Орра. Эффективность использования временно свободного остатка денежных средств.

Анализ рентабельности  …………..                                        Таблица № 8

Показатели 

На …….

На ………

+,−

  Выручка, тыс. руб.

     

  Себестоимость, тыс. руб. 

      

  Коммерческие расходы, тыс. руб. 

      

  Управленческие расходы, тыс.  руб. 

      

  Прибыль от продаж, тыс. руб. 

      

  Прибыль до налогообложения, тыс.  руб. 

      

  Чистая прибыль, тыс. руб. 

      

  Собственный капитал, тыс. руб.

     

  Доходы будущих периодов, тыс.  руб. 

      

  Капитал всего, тыс. руб. 

      

Рентабельность продаж, %

      

Рентабельность затрат, %

      

Рентабельность всего капитала, %

      

Рентабельность собственного капитала, %

      

 

Контрольные вопросы для обсуждения.

 

  1. Сущность денежных потоков компании
  2. Денежные потоки по операционной деятельности
  3. Денежные потоки по инвестиционной деятельности
  4. Денежные потоки по финансовой деятельности
  5. Управление денежным потоком
  6. Процесс и методы управления денежными потоками

 Практические задания.

 

Задача № 8.

              Рассчитайте потребность в дополнительном внешнем финансировании по следующим данным:

- объем продаж  за отчетный год – 120 млн.  руб.;

- планируемый  темп роста объема продаж –  13%;

- планируемая  рентабельность продаж до налогообложения – 13%;

- норма распределения  чистой прибыли на дивиденды  – 33%;

- производственные  мощности загружены наполовину;

- данные баланса:

 

Статьи актива баланса

Сумма, млн. руб.

Статьи пассива баланса

Сумма, млн. руб.

АКТИВ

  

ПАССИВ

  

1.Внеоборотные активы

19,5

3.Капитал и резервы

5,7

2.Оборотные активы

8,2

Уставный капитал

1,2

   

Нераспр. прибыль

4,5

  1. Долгосрочные

обязательства

5,5

  1. Краткосрочные

обязательства

11,0

Итог валюты баланса

27,7

Итог валюты баланса

27,7


 

 

Задача  № 9.

 

 Определите   порог рентабельности и запас финансовой прочности для предприятия в целом  и по каждому из товаров в частности.

 

Показатель

Товар А

Товар Б

Итого

Выручка от реализации

3200,0

7200,0

10400,0

Переменные  затраты

1100,0

4800,0

5900,0

Валовая маржа

2100,0

2400,0

4500,0

Постоянные  затраты

    

4200,0

Прибыль

    

300,0

Информация о работе Внеоборотные активы