Прибыль коммерческого банка и факторы, ее формирующие

 

 

 

 

 

Таблица 2.2.

Структурный анализ финансового результата, млн. руб.

 

№	Показатели	По состоянию на 1 апреля	По состоянию на 1 июля	Изменение за II квартал	По состоянию на 1 октября	Изменение за III квартал	По состоянию на 1 января	Изменение за IV квартал
1	2	3	4	5	6	7	8	9
1	Процентная маржа за период (фактическая)	43,7	35,2		32,1		29,8
2	Беспроцентный доход  за период (фактический)	5,6	7,5		9,0		8,0
1	2	3	4	5	6	7	8	9
3	Беспроцентный расход за период (фактический)	29,3	48,1		25,0		29,5
4	Превышение беспроцентного дохода над  беспроцентным расходом (4=2-3)	-	-		-		-
5	Превышение беспроцентных  расходов надо беспроцентным доходом («бремя») (5=3-2)	23,7	40,6		16,0		21,5
6	Процентная маржа за вычетом «бремени» (6=1-5)	20,0	-5,4		16,1		8,3
7	Нестабильные источники  прибыли (доход +, расход -)	161,3	133,2		95,5		101,2
8	Изменение размера резервов по сравнению с предыдущим периодом	+5,0	-4,0		+7,0		+3,0
9	Прибыль до налогообложения, (9=6+7+8), в том числе сформированная за счет:	176,3	131,8		104,6		112,5

 

 

Продолжение таблицы 2.3.
10	*процентной маржи  и превышения беспроцентного  дохода над беспроцентным расходом	20,0	-		16,1		8,3
11	*нестабильных источников (11=7<11-10)	161,3	131,8		88,5		101,2
12	Налоги, уплаченные банком за период	12,1	9,8		8,4		9,8
13	Процентная маржа за вычетом «бремени» и налогов (13=6-12)	7,9	-15,2		7,7		-1,5
14	Чистая прибыль (14=9-12)	164,2	122		96,2		107,7

 

Как видно из приведенных в табл. 2.3. данных, структурный анализ формирования прибыли выявил целый ряд негативных результатов, которые свидетельствуют о непрочном положении банка:

• падение процентной маржи на протяжении года;
• рост «бремени» в 1-м полугодии и в IV квартале;
• поглощение процентной маржи «бременем» и налогами;
• формирование прибыли в основном за счет нестабильных источников;
• колебание и падение чистой прибыли.

Варианты ликвидации этих негативных явлений помогает определить структурный анализ доходов и расходов банка, факторный анализ коэффициентов доходности и прибыльности. На основе выявления основных причин отрицательных явлений выбираются соответствующие методы регулирования прибыли.

Падение процентной маржи и рост «бремени»  могут быть связаны с несоответствием  темпов роста процентных доходов  и расходов, беспроцентных доходов  и расходов. Отрицательное влияние  на конечный финансовый результат могут  оказывать операции на валютном рынки и рынке ценных бумаг, неправомерно высокие расходы на содержание аппарата управления и др.

Структурный анализ доходов, расходов и источников формирования прибыли дает большую  информацию для оценки эффективности, работы банка с количественных и качественных позиций, на ее основе принимаются решения об изменениях направлений активных и пассивных операций, которые будут способствовать не только максимизации прибыли, но и лучшей защите банка от риска за счет повышения  доли ее стабильных источников.

2.5. Система финансовых коэффициентов для оценки прибыльности

 

В мировой банковской практике для  оценки уровня прибыльности  банка  используется система коэффициентов: коэффициенты процентной маржи, уровней  непроцентного дохода и расхода, соотношения непроцентной и процентной маржи, стабильных доходов на рубль активов, доли дивидендов в доходах, расходов на рубль активов, коэффициенты спреда и посреднической маржи, показатели прибыльности, активов и собственного капитала, прибыли на одного работника.

Выбор основных коэффициентов определяется задачами банка на предстоящий период. Эти коэффициенты, их стандартные  уровни, методика расчета фиксируются  в документе о кредитной политике банка на предстоящий период.

Оценка  уровня прибыльности банка на основе финансовых коэффициентов основывается на следующих приемах:

• сравнение фактического значения финансового коэффициента 
  со стандартами банка;
• оценка соответствия уровня коэффициента мировым стандартам;
• анализ динамики коэффициента;
• сопоставление значения коэффициента с соответствующими показателями однотипных по величине и направлениям деятельности банков.

При оценке уровня прибыльности банка  принимаются во внимание не только количественные показатели уровня доходов, расходов и прибыли, но и стабильность источников прибыли, а также степень защиты банка от риска. Последнее определяется по наличию достаточных резервов для покрытия убытков по активным операциям, адекватности собственного капитала, качеству портфеля активов.

2.6. Факторный анализ уровня прибыльности банка

 

Факторный анализ уровня прибыльности банка позволяет детализировать причины ее изменения, а на этой основе конкретизировать принятие управленческих решений. Он применяется для выявления основного фактора изменения показателя прибыльности. Для этой цели может использоваться, например, метод подстановки, позволяющий выявить, с каким элементом числителя или знаменателя коэффициента связана в  основном положительная или отрицательная тенденция его изменения.

Покажем использование метода подстановки на примере анализа изменения коэффициента процентной маржи, который характеризует среднюю отдачу работающих активов.

Основным  приемом оценки размера коэффициента процентной маржи является сравнение  фактического значения коэффициента с  достаточной маржей. Коэффициент достаточной маржи определяет ее минимальный уровень, необходимый для покрытия стабильных банковских расходов непроцентного характера.

Задачей факторного анализа является выявление  основных причин изменения уровней коэффициентов фактической и достаточной процентной маржи в отчетном периоде по сравнению с предшествующим, а также причин отклонения фактической маржи от ее достаточного уровня. Источником информации для факторного анализа являются данные отчетности банка.

Факторный анализ может быть построен и на методе разложения коэффициентов на сомножители. В качестве примера можно привести формулу Дюпена, в которой коэффициент отношения прибыли к собственному капиталу разлагается на 3 сомножителя (доходная маржа, доходность активов и коэффициент левериджа).

2.7. Методы текущего регулирования прибыли

 

Важным элементом в системе, управления прибылью является ее текущее  регулирование;

Оценка уровня прибыльности банка  в целом позволяет оценить  степень надежности банка и выделить основные факторы, от которых она зависит. В свою очередь, эти основные факторы определяют предпочтительные методы текущего регулирования прибыли. Их условно можно разделить на следующие группы: регулирование процентной маржи, управление беспроцентным доходом, регулирование текущих расходов банка, отслеживание критических показателей рентабельности банка.

Рассмотрим  последовательно эти методы.

Регулирование процентной маржи складывается из следующих  элементов:

• определение коэффициента достаточной процентной маржи на предстоящий период на основе бизнес-плана, фиксирование его уровня в документе о кредитной политике;
• регулярный контроль за соответствием коэффициентов фактической и достаточной процентной маржи;
• контроль за спредом на основе коэффициентов спреда и посреднической маржи;
• контроль за долей работающих активов;
• формирование договорного процента с учетом коэффициента достаточной процентной маржи:

Д = РСР + Мд + И (1 + Мд) + П;

где Д — договорный процент по размещению ресурсов; РСР — реальная стоимость ресурсов; Мд — коэффициент достаточной процентной маржи; И — темпы инфляции, ожидаемые в течение срока ссуды.

Реальная  стоимость депозитных ресурсов определяется с учетом норм обязательных резервов, а также предельной стоимости  привлеченных межбанковских ресурсов, устанавливаемой ЦБ РФ, которая может относиться на себестоимость банковских операций.

Управление  беспроцентным доходом может  включать:

• отслеживание тенденций изменения беспроцентного дохода на рубль активов;
• контроль за соотношением стабильных и нестабильных беспроцентных доходов;
• обеспечение диверсификации различных источников комиссионного дохода за счет развития банковских услуг;
• изучение рынка предоставляемых клиентам услуг и разработка стратегии банка на этом рынке с целью правильного формирования комиссионного вознаграждения и создания новых услуг;
• принятие мер к относительному повышению доли стабильного беспроцентного дохода по сравнению с процентным доходом при ожидаемом повышении темпов инфляции;
• выявление «умирающих» рынков услуг и изыскание новых источников дохода;
• активное использование рекламы банковских услуг.

Регулирование текущих беспроцентных  расходов банка направлено на их оправданную  минимизацию. В этих целях осуществляются:

• контроль за структурой расходов;
• отслеживание тенденций изменения их величины на рубль активов;
• сопоставление тенденций изменения расходов и доходов банка;
• контроль за центрами затрат.

К критическим показателям рентабельности банка относятся:

• сложившееся падение коэффициента прибыли;
• тенденция сокращения процентной маржи;
• рост «бремени»;
• формирование чистой прибыли в основном за счет нестабильных источников;
• отрицательная процентная маржа по ссудным операциям, являющимся традиционным направлением деятельности банка;

поглощение процентной маржи «бременем» и налогами. 
3. Анализ прибыли коммерческого банка на примере ОАО «Газпромбанк»

 

Прежде чем приступать к расчетам, отметим, что основные финансовые показатели Газпромбанка по состоянию на 1 января 2005 года выглядят следующим образом:

• балансовая прибыль по итогам 2004 года составила 12,1 млрд. руб. (выросла по сравнению с 2003 г. в 2,1 раза);
• активы Банка, рассчитанные в соответствии с Инструкцией ЦБ РФ №110-И, достигли 353,7 млрд. руб. (прирост за 2004 год – 57%);
• собственные средства, рассчитанные в соответствии с Положением ЦБ РФ №215-П, составили 38,5 млрд. руб. (прирост за 2004 год – 27%);
• объем вкладов населения достиг 30,6 млрд. руб. (прирост – 40%).

Эффективность и надежность работы Газпромбанка получили высокую оценку рейтинговых агентств.

В декабре 2004 года Международное рейтинговое агентство Moody's Investors Service повысило рейтинг долгосрочных банковских депозитов в иностранной валюте до максимально возможного для России уровня Ва1 (прогноз положительный). Также был повышен рейтинг среднесрочных еврооблигаций Gazinvest Finance B.V., которые гарантированы Газпромбанком, и рейтинг выпуска еврооблигаций, размещенных в интересах Газпромбанка Gazinvest Luxembourg S.A., до инвестиционного уровня Baa2.

Международное рейтинговое агентство Standard & Poor’s присвоило Газпромбанку долгосрочный рейтинг кредитоспособности в иностранной валюте на уровне В+, рейтинг долговых обязательств в форме еврооблигаций - B+.

Капитал Банка, рассчитанный по международным  стандартам финансовой отчетности, составил на 1 октября 2004 года 1,363 млрд. долл. США (прирост за 9 месяцев 2004 года – 35%), активы – 9,073 млрд. долл. США (прирост за 9 месяцев 2004 года – 23%).