Управление финансовыми результатами деятельности предприятия

Факторный анализ прибыли осуществляется в несколько этапов:

1.Определение базовых показателей  отчетного периода (валовая прибыль,  прибыль от основной деятельности, и т.д)

2.Определение плановых показателей  отчетного периода

3. Определение индексов инфляции

4. Уровень амортизационных отчислений

Особенностью факторного анализа  является то, что все показатели взвешиваются в выручке. Используя  метод Донцовой, определим, какие факторы и в какой степени влияют на прибыль от реализации на предприятии. [5, c.365].Для расчета используем данные, представленные в таблице 1.(см. приложения)

1.Расчет влияния фактора выручки от реализации:

  1.1 При проведении анализа необходимо учитывать влияние инфляции на результаты деятельности. Если в анализируемом периоде отмечен рост цен в связи с инфляционными изменениями, то необходимо рассчитать выручку в сопоставимых ценах с помощью индекса цен. В нашем случае:

Ip===1,034; Ip-индекс цен, Р- цена [5, c.366].

За 100 мы принимаем базу сравнения-1 квартал; 3,4-среднее значение инфляционных изменений.

 1. 2.Необходимо рассчитать выручку, сопоставимую в ценах 2 кв. 2007 года:

==тыс. руб.; -выручка, сопоставимая в ценах.

Таким образом мы освободили выручку от инфляционных изменений.

 1. 3. Расчет изменений выручки с учетом инфляционных изменений:

ΔВ=Выр.(2кв.2007г)-=106969-103452= +3517тыс.руб; ΔВ-изменение выручки.

 1. 4.Для того чтобы рассчитать как изменение выручки повлияло на прибыль от реализации необходимо исключить из суммы выручки(2 кв.2007 г.) сумму инфляционных изменений и учесть базовую рентабельность продаж.

ΔПр(в)=(106969-99017)-3517)*28.3*100=+1255  тыс.руб.

ΔПр(в)-изменение прибыли за счет изменения выручки;

R-базовая рентабельность продаж ((заложенная норма прибыли (Приб. от реализ./Выручку)),

Эта сумма показывает на сколько изменилась прибыль за счет изменения выручки с учетом инфляции и с учетом рентабельности, которая заложена в каждую единицу продукции. Таким образом, увеличение выручки от реализации обусловило рост суммы прибыли от реализации на 1255тыс.руб.

2.Расчет влияния фактора цены реализации продукции на прибыль от реализации.

ΔПр(Р)= *R= [5, c.367]

ΔПр(Р)-изменение прибыли за счет изменения цены

Таким образом, изменение цены увеличило сумму прибыли на 995 тыс. руб.

3. Расчет влияния фактора себестоимости

ΔПр(с/с)= [5,c.368]

ΔПр(с/с)-изменение прибыли за счет себестоимости

Ус1-удельный вес себестоимости в выручке от реализации (2 кв.)

Ус0-удельный вес себестоимости  в выручке от реализации (1 кв) 

Таким образом, то, что удельный вес  с/с в выручке снизился на 5,7%,это привело к экономии в размере 6097, а следовательно сумма прибыли увеличилась на 6097 тыс.руб.

4.Расчет влияния фактора коммерческих  расходов

ΔПр(кр)=+4920 тыс. руб. [5, c.368]

ΔПр(кр)-изменение прибыли за счет изменения коммерческих расходов                                                                                              

Укр1-удельный вес  кр(2 кв)

Укр 0-удельный вес кр(1кв)

Таким образом увеличение коммерческих расходов во 2 квартале снизило  прибыль на 4920 тыс.руб.

5. Расчет влияния  фактора управленческих расходов

                     ΔПр(ур)== [5,c.369]

Сумма прибыли снизилась  на 2888 тыс. руб. из-за увеличения управленческих расходов на 2,7 %.

Таким образом, с  помощью факторного анализа можно  определить, какой фактор и в какой  степени влияет на исследуемый показатель.

 

 

3.Способы повышения финансовых  результатов деятельности коммерческого  предприятия

В настоящее  время, в России очень многие предприятия  работают себе в убыток, не получая  никакой прибыли и  проблема повышения финансовых результатов очень актуальна. Это подтверждают данные таблицы 2.

 

Таблица 2. Результаты деятельности крупных организаций (2 квартал, 2006 год) [10, c.36]

Субъект Российской федерации	Сальдо прибыли и убытка, млн. руб.	Удельный вес убыточных ком.предпр. % к общ. числу предпр.
Всего ИФО:	568561	37,7
Курская область	2811	49,0
Липецкая область	26775	45,8
Белгородская область	7686	41,2
Воронежская область	1618	44,6
Московская область	22470	33,1
г. Москва	490261	28,3

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Как видно  из таблицы, практически половина действующих  предприятий в Курской области  убыточна. Для того, что бы воздействовать на финансовый результат, необходимо понять, какие факторы на него влияют.

Важными факторами  роста прибыли, зависящими от деятельности организации (их называют внутренние), являются рост объема производимой продукции в соответствии с договорными условиями, снижение ее себестоимости, повышение качества, улучшение ассортимента, повышение эффективности использования производственных фондов, рост производительности труда, компетентность руководства.

Эти факторы  можно условно подразделить на три  группы: производственные, коммерческие, финансовые.

Производственные  факторы связаны с объемом  производства, его ритмичностью, материальной, научно-технической и организационно- технической оснащенностью, соответственно-качественными параметрами продукции, ее ассортиментом и структурой и т. д. [9, c.361]

Коммерческие  факторы как бы подводят к финансовым факторам и охватывают в широком  смысле понятие маркетинга: заключение хозяйственных договоров на основу самого пристального изучения действующей и перспективной конъюнктуры рынка, ценовое регулирование сбыта, его направление и организационно-экономическое обеспечение.

Надежность  прогноза коммерческих факторов опирается, с одной стороны, на страхование рисков (в основном рисков утраты имущества, срыва поставок, отдаления или отказа от платежа), с другой — на привлечение солидных, платежеспособных клиентов (заказчиков, покупателей), что, в свою очередь, требует известных внепроизводственных затрат (представительских, на рекламу и др.).

Финансовые  факторы, охватывающие и выручку  от реализации продукции и услуг, и предпринимательский доход от всех видов деятельности, включают соответственно: формы расчетов (предусматриваемые контрактом или определяемые оперативно); ценовое регулирование, в том числе уценку в случае замедления реализации; привлечение кредита банка либо средств из централизованных резервов; применение штрафных санкций; изучение и взыскание дебиторской задолженности, а также обеспечение ликвидности других активов; стимулирование привлечения денежных ресурсов на финансовых рынках - доходов от ценных бумаг, вкладов, депозитов, аренды и иных финансовых вложений. Здесь немаловажен принцип «время - деньги»: чем быстрее и полнее поступление доходов, тем эффективнее вся деятельность. Поэтому не следует пренебрегать дифференцированной в зависимости от сроков реализации и прогноза насыщения рынка уценкой, в том числе сезонной, периодической или разовой (временное падение доходов окупится высвобождением средств за счет ускорения их оборота), предпочтительной отгрузкой своей продукции наиболее надежным и быстрым плательщикам и другими мерами воздействия. [9, c.363]

К факторам, не зависящим от деятельности организаций (внешние), 
относятся изменения государственных регулируемых цен на реализуемую продукцию, уровень налогов и тарифов, нормы амортизационных 
отчислений, влияние природных, географических, транспортных, технических условий на производство и реализацию продукции, а также другие факторы (рис. 2).

Рис. 2 – Факторы, влияющие на величину прибыли [9, c.364]

 

 

 

 

 

Внутренние  факторы делятся на производственные и в непроизводственные. Производственные факторы характеризуют наличие и использование средств и предметов труда, трудовых и финансовых ресурсов и, в свою очередь, могут подразделяться на экстенсивные и интенсивные.

К экстенсивным относятся факторы, которые отражают объем производственных ресурсов (например, изменение численности работников, стоимости основных фондов), их использования по времени (изменение продолжительности рабочего дня, коэффициента сменности оборудования и другого), а также непроизводительное использование ресурсов (затраты материалов на брак, потери из-за отходов). [9, c.365]

К интенсивным относятся факторы, отражающие эффективность использования ресурсов или способствующих этому (например, повышение квалификации работников, производительности оборудования, внедрение прогрессивных технологий, ускорение оборачиваемости оборотных средств, снижение материалоемкости и трудоемкости продукции).

К внепроизводственным  факторам относятся, например, снабженческо-сбытовая и природоохранная деятельность, социальные условия труда и быта и др.

Перечисленные факторы влияют на прибыль не прямо, а через объем реализуемой  продукции и себестоимость, поэтому  для выявления конечного финансового результата необходимо сопоставить стоимость объема реализуемой продукции и стоимость затрат и ресурсов, используемых в производстве.

Прибыль от реализации продукции, работ, услуг занимает наибольший удельный вес в структуре балансовой прибыли предприятия. Ее величина формируется  под воздействием ряда факторов, важнейшими из которых являются: себестоимость, объем реализации, уровень действующих  цен.

Важнейшим из них является себестоимость. Под  себестоимостью продукции понимают все затраты предприятия на производство и реализацию продукции, а именно: стоимость природных ресурсов, сырья, основных и вспомогательных материалов, топлива, энергии, основных производственных фондов, трудовых ресурсов и прочих расходов по эксплуатации. [9, c.368]

Количественно в структуре цены себестоимость  занимает значительный удельный вес, поэтому она заметно сказывается на росте прибыли при прочих равных условиях.

К показателям  снижения себестоимости относятся  следующие показатели:

- показатели, связанные с повышением технического уровня производства (внедрение новой прогрессивной технологии, модернизация оборудования, изменение конструкции и технических характеристик изделий);

- показатели, связанные с улучшением организации труда и управления (совершенствование организации, обслуживания и управления производством, сокращение затрат на управление, сокращение потерь от брака, улучшение организации труда).

Важным фактором, влияющим на величину прибыли от реализации продукции, является изменение объема производства и реализации продукции. Падение объема производства при нынешних экономических условиях, не считая ряда противодействующих факторов, как, например, роста цен, неизбежно влечет сокращение объема прибыли. Отсюда вытекает вывод о необходимости принятии неотложных мер по обеспечению роста объема производства продукции на основе технического обновления и повышения эффективности производства. [7, c.256]

Зависимость величины прибыли ел объема реализации при прочих равных условиях прямо  пропорциональная. Вследствие этого  немаловажное значение в рыночных условиях приобретает показатель изменения остатков нереализованной продукции; чем он выше, тем меньше прибыли получит предприятие. Величина нереализованной продукции зависит от ряда причин, обусловленных текущей рыночной конъюнктурой, производственной и коммерческой деятельностью предприятии, условиями реализации продукции.            

Размер выручки  от реализации продукции и, соответственно, прибыли зависит не только от количества и качества произведенной и реализованной продукции, но и уровня применяемых цен.

Свободные цены в условиях их либерализации устанавливаются  самими предприятиями в зависимости от конкурентоспособности данной продукции, спроса и предложения аналогичной продукции другими производителями (за исключением предприятий-монополистов, уровень цен на продукцию которых регулируется государством). Поэтому уровень свободных цен на продукцию в определенной степени является фактором, зависящим от предприятия. [7, c.258]

Таким образом можно сделать вывод о том, что при стабильных экономических условиях хозяйствования основной путь увеличения прибыли от реализации продукции состоит в снижении себестоимости в части материальных затрат.

    В отраслях, ориентированных на конечного потребителя, решающее значение имеют объёмы производства и реализации продукции, определяемые спросом, уровень себестоимости, но без ущерба для качества потребительских товаров.

  На величину прибыли от реализации продукции влияет состав и размер не реализованных остатков на начало и конец отчётного периода. Значительная величина остатков приводит к неполному поступлению выручки и недополучению ожидаемой прибыли.

Резервом увеличения балансовой прибыли может быть прибыль, полученная от реализации основных фондов и иного имущества предприятия. Если раньше операции, связанные с выбытием основных фондов, не оказывали заметного влияния на финансовые результаты, то теперь, когда предприятия вправе распоряжаться своим имуществом, имеет смысл освободиться от излишнего и не установленного оборудования, предварительно взвесив, что выгоднее – продать его или сдать в аренду. Другие операции, например безвозмездная передача основных средств предприятию, не относятся на балансовую прибыль, а возмещаются из чистой прибыли, предназначенной на накопление. [7, c.260]

Так же повышению  финансовых результатов деятельности предприятия способствует:

- снижение материалоёмкости  и трудоёмкости;

- внедрение новых  технологий и оборудования;

- усовершенствование  организационной структуры предприятия,  снижение трудовых затрат;

- повышение качества  продукции и оптимизация ассортимента;

- увеличение оборачиваемости  оборотных средств.

 

Заключение

Главной задачей  предприятия в условиях рыночной экономики является всемерное удовлетворение потребностей народного хозяйства  и граждан в его продукции, работах и услугах с высокими потребительскими свойствами и качеством  при минимальных затратах, увеличение вклада в ускорение социально-экономического развития страны. Для осуществления  своей главной задачи предприятие  обеспечивает увеличение финансовых результатов  своей деятельности.