Обязательные резервы коммерческого банка

2 Порядок расчета  и регулирование обязательных  резервов

2.1. Порядок Расчета  обязательных резервов, депонируемых  в Банке России

 

В состав обязательств  кредитной  организации включаются средства в валюте Российской Федерации и в иностранной валюте, учитываемых на расчетных счетах, счетах бюджетов различных уровней и внебюджетных фондов.

Сумма остатков привлеченных средств, используемых при расчете  обязательных резервов, рассчитывается по формуле средней хронологической  за отчетный период (месяц).

Средняя хронологическая ежедневных балансовых остатков привлеченных за отчетный месяц средств, учитываемых на счетах, участвующих в расчете обязательных резервов, рассчитывается по формуле:

L1/2+L2+L3+……Ln/2

Ld=______________, где

(n-1)

Ld - средние остатки привлеченных средств, используемых при расчете обязательных резервов, за отчетный период (месяц);

L1 – сумма остатков привлеченных средств, используемых при расчете обязательных резервов, на первое число отчетного периода (месяца);

Ln – сумма остатков привлеченных средств, используемых при расчете обязательных резервов, за последний календарный день отчетного периода (на первое число месяца, следующего за отчетным);

n - число календарных дней в расчетном периоде ( с первого числа отчетного месяца по первое число месяца, следующего за отчетным, включительно), равное 31.

При расчете обязательных резервов количество дней в месяце условно принимается за 30. В месяцах, имеющих 31 день, остатки привлеченных средств на 31 число в расчет не принимаются, а в феврале остаток  на последнее число месяца повторяется  столько раз, сколько дней недостает  до 30.

Расчет должен содержать  данные об остатках средств в рублях и иностранной валюте в рублевом эквиваленте по каждому счету на каждый день отчетного периода (кроме остатков на 31-е число). При этом сумма средств, подлежащих депонированию по счетам в валюте Российской Федерации, уменьшается на среднюю хронологическую величину наличных денежных средств в российских рублях в кассе кредитной организации. Территориальные учреждения (расчетно-кассовые центры) Банка России, устанавливающие филиалам кредитных организаций минимально допустимые остатки наличных денег в операционной кассе на конец дня, должны сообщать территориальным учреждениям (расчетно-кассовым центрам) Банка России по местонахождению головных офисов кредитных организаций установленные ими размеры минимально допустимых остатков.

Наличные денежные средства в иностранной валюте в операционной кассе кредитной организации  не уменьшают сумму обязательных резервов, подлежащую депонированию  в Банке России.

При проведении ежемесячного регулирования размера обязательных резервов кредитной организации, подлежащих депонированию в Банке России, территориальное учреждение (РКЦ) Банка России со своей стороны сверяет данные Расчета с размером фактически зарезервированных средств по соответствующей кредитной организации на дату фактического проведения регулирования по Расчету. При их соответствии требования считаются выполненными кредитной организацией, и ей передается 2-й экземпляр проверенного Расчета.

В случае их несоответствия территориальное учреждение (РКЦ) Банка  России в течение двух рабочих  дней, не считая дня, установленного для  предоставления Расчета, производит соответствующий  перерасчет с кредитной организацией.  При этом не позднее первого дня  периода, установленного для перерасчета  с кредитной организацией, территориальное  учреждение (РКЦ) Банка России передает кредитной организации 2-й экземпляр  исправленного Расчета, на основании  которого кредитная организация  не позднее последнего дня периода, установленного для перерасчета  с территориальным учреждением (РКЦ) Банка России, обязана предоставить новое платежное поручение с отметкой «перечисление недовзноса в обязательные резервы» взамен раннее представленного либо платежное поручение на перечисление суммы недовзноса обязательных резервов в дополнение к ранее представленному платежному поручению.

В случае перевзноса средств  территориально учреждение (РКЦ) Банка  России возвращает на корреспондентский счет кредитной организации излишне внесенную сумму обязательных резервов на основании соответствующего распоряжения не позднее двух рабочих дней после установленного срока на представления Расчета.

При реорганизации кредитной  организации (слиянии, присоединении, разделении, выделении, преобразовании), проводимой в соответствии со ст.57 ГК РФ, депонированные ранее в Банке  России обязательные резервы, на корреспондентский счет кредитной организации не возвращаются.

При слиянии, разделении, выделении  и преобразовании кредитной организации  территориальные учреждения (РКЦ) Банка  России производят переоформление ранее  депонированных обязательных резервов на вновь образованную кредитную  организацию соответствующими внутренними бухгалтерскими проводками, если вновь, образованная кредитная организация обсуживается в одном расчетно-кассовом центре Банка России, либо на основании мемориальных ордеров и авизо между расчетно-кассовыми центрами Банка России.

При присоединении одной  кредитной организации к другой ранее депонированные обязательные резервы переоформляются на ту кредитную  организацию, к которой присоединилась кредитная организация.

2.2 Анализ нормативов  обязательного резервирования за  последние годы

 

 

Нормативные значения обязательных резервов, депонируемых в Банке России, представлены на Рисунке 1

Рисунок 1- Динамика изменения нормативов обязательных резервов

На протяжении всего периода  рыночных преобразований, по мере укрепления рубля, Банк России последовательно  снижал данный норматив, что позволило  значительно позволило значительно  повысить уровень банковской ликвидности  и снизить ставки по краткосрочным  кредитам, это благотворно повлияло на развитие банковской системы в  целом. С 1995 по 1998 г. нормативы отчислений кредитных организаций в обязательные резервы банка России колебались в диапазоне от 22% по счетам до востребования  и срочным обязательствам до 30 дней включительно на 01.02.1995 до 8% по срочным  обязательствам свыше 91 дня на 31.01.1998, с тенденцией к последовательному  снижению. Ставка по средствам в  иностранной валюте, напротив, выросла  с 2 до 9 % за аналогичный период. Причем по вкладам и депозитам физических лиц в Сбербанке России в рублях устанавливался более низкий норматив отчислений. С 01.02.1998 по 0.07.2004 действовали  два норматива обязательных резервов: отдельно для средств, привлеченных Сбербанком и для других кредитных  организаций, что обусловлено монопольным  положением Сберегательного банка  РФ на рынке вкладов. Начиная с  июля 2004 г. дифференцированный подход к банкам был устранен.

С 2008г. наблюдаются тенденции  к повышению нормативов обязательных резервов в связи с попытками Банка России сократить инфляцию. Между тем они могут отрицательно сказаться на состоянии ликвидности. В целях предотвращения негативных последствий данной меры для состояния ресурсной базы банковской системы необходимо введение мер компенсационного характера, каковым может быть увеличение рефинансирования коммерческих банков. Что и было сделано Банком России, ярким примером является временное предоставление кредитов Банка России, предоставляемых без обеспечения.

Анализируя  данные таблицы, мы видим, что в период с 1.09.2008 по 14.10.2008 г были наиболее высокие нормативы обязательных резервов. Так по обязательствам перед банками-нерезидентами в валюте РФ и в иностранной валюте он составил 8,5%, по обязательствам перед физическими лицами в валюте РФ – 5,5%, по иным обязательствам в валюте РФ и в иностранной валюте - 6%. Это повышение было обусловлено тем, что таким способом Банк России добивался снижения темпов инфляции. Но напомним, что именно в этот период мировой финансовый кризис набирал свои обороты. Для поддержания отечественных банков Банк России принимает решение снизить нормативы обязательного резервирования. Наименьшие значения нормативов обязательных резервов приходятся на период с 15.10.2008 по 30.04.2009, по всем обязательствам норматив составил 0,5%. А действующий в настоящее время, т.е. 2,5%, установился с 1.08.2009 по 31.10.2009г.

Возвращаясь к проблеме неравномерного размещения ликвидности в банковской системе, в контексте разнонаправленного использования инструментов рефинансирования и резервирования, необходимо проведение регулятором селективной политики по предоставлению и абсорбированию рублевой ликвидности. Так, повышение  нормы резервов, совершенно безопасное для крупных банков, обладающих избыточной ликвидностью, должно подкрепляться  методами по развитию рефинансирования средних и малых банков, для  которых повышение нормы резервов без такой поддерживающей меры чревато  тяжелыми последствиями.

В условиях кризиса ликвидности  центральный банк обычно снижает  норму обязательного резервирования, в условиях инфляции – повышает ее. Комбинация этих условий ставит центральный банк перед выбором: один и тот же инструмент позволяет  решить одну проблему ценой ухудшения  другой.

2.3 Механизм усреднения  обязательных резервов

 

 

Право на использование механизма  усреднения обязательных резервов предоставляется  кредитной организации, относящейся  к 1 или 2 классификационным группам  в соответствии с нормативными актами Банка России (для небанковских кредитных  организаций - в соответствии с Указанием  Банка России от 31.03.2000 № 766-У, с изменениями; для банков - в соответствии с  Указанием Банка России от 30.04.2008 № 2005-У) и отвечающей следующим критериям  на дату представления Расчета:

• не имеет недовзноса, неуплаченного штрафа за нарушение нормативов обязательных резервов;
• выполнила обязанность по усреднению обязательных резервов в предыдущем периоде усреднения (в случае, если кредитная организация пользовалась правом усреднения);
• не имеет просроченных денежных обязательств перед Банком России, в том числе по кредитам Банка России и процентам по ним.

    Порядок усреднения обязательных резервов

    Усреднение обязательных  резервов предполагает, что в  счет выполнения резервных требований  принимается усредненный остаток  денежных средств на корреспондентском счете (корреспондентском(их) субсчете(ах)) кредитной организации, открытом(ых) в Банке России.

    В целях расчета  величины обязательных резервов, подлежащих поддержанию на корреспондентском  счете (корреспондентском(их) субсчете(ах)) кредитной организации, открытом(ых) в Банке России, кредитная организация  использует коэффициент усреднения, не превышающий коэффициент усреднения, установленный Банком России.

    Для получения  права на усреднение в текущем  периоде усреднения кредитная  организация рассчитывает и указывает  в Расчете усредненную величину  обязательных резервов.

    Под периодом  усреднения понимается период  с десятого числа месяца, следующего  за отчетным, по десятое число  второго месяца, следующего за  отчетным, включительно, при проведении  внеочередного регулирования размера  обязательных резервов – период, устанавливаемый Банком России.

    При соответствии  кредитной организации установленным  критериям территориальное учреждение  Банка России принимает решение  о предоставлении права на  усреднение и устанавливает усредненную  величину обязательных резервов  по Расчету. 

    При несоответствии  кредитной организации установленным  критериям территориальное учреждение  Банка России принимает решение  об отказе в предоставлении  права на усреднение. Усредненная  величина обязательных резервов  по Расчету устанавливается равной  нулю.

    Соответствующее  решение территориального учреждения  Банка России указывается в  Сообщении о регулировании размера  обязательных резервов.

    Банк России  в целях предоставления кредитным  организациям возможности для  эффективного управления собственной  ликвидностью при использовании  механизма усреднения обязательных  резервов предоставляет кредитным  организациям возможность получения  кредитов по фиксированной процентной  ставке. Денежные средства предоставляются  в день обращения кредитной  организации на сроки 1, 7 или  30 календарных дней (ломбардные кредиты)  или на срок до 365 календарных  дней (кредиты, обеспеченные нерыночными  активами или поручительствами). С условиями предоставления указанных  кредитов можно ознакомиться  в разделах "Кредиты под залог  (блокировку) ценных бумаг из Ломбардного  списка Банка России (внутридневные  кредиты, кредиты овернайт и  ломбардные кредиты)" и "Кредиты,  обеспеченные нерыночными активами или поручительствами" темы "Рефинансирование (кредитование) кредитных организаций как инструмент денежно-кредитной политики Банка России

 

 

 

3. Политика и практика  резервирования

3.1 Политика обязательных  резервов в западных странах

 

В развитых странах, кроме  Великобритании, Канады и Люксембурга, к коммерческим банкам предъявляется  требование размещения ими в центральном  банке минимальных резервов. Однако в применении конкретных форм данного  инструмента в разных странах  наблюдаются существенные различия в зависимости от национальных особенностей развития финансового рынка. Центральными банками используются различные  структура минимальных резервов, амплитуда и частота колебаний  их величины, специфика начисления процентов, условия, предоставляемые  кредитным институтам при их рефинансировании.