Контрольная работа по "Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия "

 

Из данных таблицы  видно, что сумма дебиторской  задолженности за анализируемый  период увеличилась на 4180 тыс. руб. и  составила на конец года 8810 тыс. руб. Прирост составил 90,28 % (8810/4630*100-100). В том числе задолженность покупателям и заказчикам увеличилась на 27,47 % и составила на конец года 89,67 %. Доля выданных авансов снизилась на 26,56% и составила на конец года 9,08 %. Задолженность прочим дебиторам уменьшилась на 0,91 % и составила на конец года 1,25 %.

Кредиторская задолженность  за анализируемый период уменьшилась  на 1500 тыс. руб. или на 8,24 % (16700/18200*100-100) и составила на конец года 16700 тыс. руб. В том числе задолженность  поставщикам уменьшилась на 50 тыс. руб. и составила на конец года 9110 тыс. руб. или 54,55 %. Задолженность по оплате труда уменьшилась на 1,22 % и составила на конец года 21,86 %. Также уменьшилась задолженность по внебюджетным платежам на 1,04 % и составила на конец года 6,10 %. Задолженность с бюджетом увеличилась на 4,26 % и составила на конец года 14,37 %. Доля полученных авансов уменьшилась на 5,84 % и составила на конец года 2,40%. Задолженность с прочими кредиторами уменьшилась на 0,38 % и составила на конец года 0,72 %.

Таким образом, задолженность по оплате труда в общей сумме кредиторской задолженности уменьшилась, а задолженность в бюджет увеличилась.

Дебиторская задолженность  предприятия в отчетном году меньше кредиторской  на 0,52 %, при этом данное соотношение в начале года составляло 0,25 %. Дебиторская задолженность постоянно возрастает, а задолженность предприятия кредиторам снижается.

Таким образом, предприятие  постепенно рассчитывается по своим  долгам.

 

  
7. Рассчитать рентабельность предприятия и факторы, ее изменившие. Расчеты выполнить в таблице.

 

 

Таблица

 

ПОКАЗАТЕЛЬ	Прошлый год.	Отчетный год	Абсолютное измене ние
Среднегодовая величина всех активов, тыс. руб. Прибыль, оставшаяся в распоряжении предприятия, тыс. руб. Выручка от реализации продукции, работ и услуг, тыс. руб. Среднегодовая сумма капитала, тыс. руб. Рентабельность реализованной продукции, % (стр.2:стр.3) Рентабельность капитала, % (стр. 2:стр. 4) Оборачиваемость активов (стр.3:стр.1) Рентабельность предприятия, % (стр.2:стр.1) Изменение рентабельности предприятия за счет: а) рентабельности продукции б) оборачиваемости активов	64000   14175   258600   64000   5,49   22,15   4,04   22,15       0,40 1,23	61500   14634   262000   61500   5,59   23,80   4,26   23,80	-2500   +459   +3400   -2500   +0,1   +1,65   +0,22   +1,65
		0,40+1,23 = 1,63

 

Из данных таблицы  видно, что рентабельность предприятия  увеличилась на 1,63 % за счет увеличения оборачиваемости активов.

Среднегодовая величина всех активов уменьшилась за отчетный период на 2500 тыс. руб. Прибыль, оставшаяся в распоряжении предприятия увеличилась за отчетный период на 459 тыс. руб. за счет увеличения выручки от реализации продукции, работ и услуг на 3400 тыс. руб.

Рентабельность реализованной  продукции за отчетный период увеличилась  на 0,1 % и составила в отчетном году 5,59 %. Уровень рентабельности реализованной продукции показывает, что предприятие имеет к концу анализируемого периода 0,1 % фактической прибыли с каждого рубля продаж.

Рентабельность капитала увеличилась на 1,65 % за счет увеличения коэффициента оборачиваемости капитала и составила на конец отчетного периода 23,80 %.

Оборачиваемость активов  увеличилась на 0,22 % и составила  на конец отчетного периода 4,26 %.

 

 

 

8. Анализ эффективности  использования капитала и деловой  активности предприятия.

 

Таблица

Анализ деловой активности предприятия

 

Показатели	Прошлый период	Отчетный период
Прибыль предприятия, тыс. руб.	6825	7046
Выручка от реализации продукции, тыс. руб.	258600	262000
Средняя сумма капитала, тыс. руб.	64000	61500
Рентабельность капитала, %	10,66	11,46
Рентабельность продаж, %	2,64	2,69
Продолжительность одного оборота капитала, дни	89,10	84,50
Коэффициент общей оборачиваемости капитала	4,04	4,26
Коэффициент оборачиваемости  материальных оборотных средств	12,98	17,42
Средний срок оборота материальных средств	28,12	20,95
Коэффициент оборачиваемости  готовой продукции	172,4	187,14
Коэффициент оборачиваемости  дебиторской задолженности	55,85	29,73
Средний срок оборота  дебиторской задолженности	6,54	12,28
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала	5,99	6,15
Коэффициент оборачиваемости  кредиторской задолженности	14,21	15,69
Продолжительность одного оборота кредиторской задолженности	25,69	23,26
Продолжительность операционного  цикла	34,66	33,23
Продолжительность финансового  цикла	8,97	9,97

 

Из данных таблицы  видно, что продолжительность операционного  цикла за анализируемый период уменьшилась  на 1,43 дня. Это является положительным  моментом, так как нужно стремиться к снижению данного показателя, который  характеризует общее время, в течение которого финансовые ресурсы предприятия находятся в материальных оборотных средствах и дебиторской задолженности.

Продолжительность финансового  цикла увеличилась на 1 день. Это  является отрицательным моментом для  предприятия, так как нужно стремиться к снижению этой продолжительности, она показывает время, в течение которого финансовые ресурсы отвлечены из оборота.

Прибыль предприятия  увеличилась за анализируемый период на 221 тыс. руб. за счет увеличения выручки  от реализации продукции на 3400 тыс. руб.

Коэффициент рентабельности всего капитала увеличился за отчетный период (с 10,66 до 11,46 %), что говорит  о некотором повышении эффективности  использования имущества предприятия.

Коэффициент рентабельности продаж увеличился за анализируемый  период на 0,05%, то есть произошло увеличение прибыли на 1 рубль реализованной продукции.

Одновременно повысилась эффективность использования материальных оборотных средств (коэффициент  оборачиваемости материальных оборотных  средств на начало периода составлял 12,98, а на конец года - 17,42). Средний срок оборота материальных средств уменьшился (с 28,12 до 20,95 дней), что говорит об ускорении общей оборачиваемости материальных средств.

Коэффициент оборачиваемости  готовой продукции вырос (со 174,4 до 187,14) за счет сокращения доли готовой продукции в активах предприятия.

Коэффициент оборачиваемости  дебиторской задолженности снизился (с 55,85 до 29,73), что говорит об ускорении  оборачиваемости дебиторской задолженности, что свидетельствует об улучшении  расчетов с дебиторами. Средний срок оборота дебиторской задолженности увеличился (с 6,54 до 12,28 дней), следовательно, должники не спешат расплачиваться по своим долгам перед предприятием.

Коэффициент оборачиваемости  кредиторской задолженности увеличился (с 14,21 до 15,69), что свидетельствует об ускорении оборачиваемости кредиторской задолженности, то есть предприятие расплачивается по своим обязательствам медленнее, чем получает кредиты. Продолжительность одного оборота кредиторской задолженности снизилась (с 25,69 до 23,26), то есть предприятие не успевает покрывать срочную задолженность.

Коэффициент оборачиваемости  собственного капитала предприятия  увеличился (с 5,99 до 6,15) ,что связано  с уменьшением собственных средств.

 

 

 

9.Дать оценку темпов  роста (снижения) балансовой прибыли предприятия и отдельных ее составляющих, а также прибыли, остающейся в распоряжении предприятия. Расчеты выполнить в таблице.

 

Таблица

ПОКАЗАТЕЛЬ	Прибыль, тыс. руб.		Прирост, тыс. руб.
	Прошлый год	Отчетный год
Прибыль от реализации продукции, работ и услуг Результат от прочей реализации Доход (сальдо) от вне реализационных операций Балансовая прибыль Прибыль, оставшаяся в распоряжении предприятия	10600   -14   -100   10500   6825	11000   -74   -104   10840   7046	+400   -60   -4   +340   +221

 

Из данных таблицы  видно, что за отчетный период балансовая прибыль предприятия увеличилась  на 340 тыс. руб. или на 3,24 % (10840/10500*100-100) за счет увеличения прибыли от реализации продукции на 400 тыс. руб. или на 3,77 % (11000/10600*100-100).

Чистая прибыль увеличилась  на 221 тыс. руб. или на 3,24 % (7046/6825*100-100) и составила в отчетном году 7046 тыс. руб. Прибыль предприятия уменьшилась  на 74 тыс. руб. за счет отрицательного результата от прочей реализации. Сальдо от вне  реализационных операций отрицательное и составляет 4 тыс. руб.

 

Предложения и рекомендации (мероприятия) по реализации выявленных резервов

 

По результатам проведенного анализа  финансового состояния предприятия за 2003 год можно сделать следующие выводы:

• платежеспособность предприятия является слабообеспеченной, т.к. коэффициент общей текущей ликвидности < 2 , но > 1. Это говорит о том, что платежные возможности предприятия, оцениваемые при условии не только своевременных расчетов с дебиторами, благоприятной реализацией ГП, но и с продажей в случае необходимости прочих элементов материальных оборотных средств, очень низки. Коэффициент промежуточной (критической) ликвидности также ниже нормативного значения (0,8), что прогнозирует снижение платежных возможностей предприятия даже при условии своевременного расчета с дебиторами. В то же время соотношение текущих активов и краткосрочных текущих пассивов показывает, что собственные оборотные средства на достаточном уровне превышают текущую задолженность  предприятия, однако к концу года также наблюдается снижение и данного показателя.
• за 2003 наблюдается ухудшение финансового состояния и снижение уровня платежеспособности акционерного общества. Собственные оборотные средства на начало года составляли 43200 тыс. руб., а к концу -  42600 тыс. руб., наблюдается недостаток  600 тыс. руб. Положительным является то, что у акционерного общества отсутствуют долгосрочные обязательства. Общая величина основных источников формирования запасов на начало года составила 27900 тыс. руб., а к концу года сократилась на 3000 тыс. руб.
• финансовую устойчивость акционерного общества можно считать нормальной, т.к. у организации в конце года по сравнению с началом собственных средств больше, чем заемных. Оно полностью обеспечено собственными оборотными средствами, т.е. у него достаточно собственных средств, вложенных в оборотные для покрытия внеоборотных активов. Это свидетельствует об эффективном использовании собственного капитала.
• предприятие становится менее зависимым от заемных средств при том, что стоимость собственных средств снижается. Коэффициент автономии увеличился на 1,77 %, что свидетельствует о растущей независимости предприятия от внешних источников.
• удельный вес собственных средств предприятия увеличился к концу года на 1,77 %, и составил 69,27 %. Таким образом, продав принадлежащую предприятию часть активов, оно может полностью погасить свою задолженность разным кредиторам.
• на данном предприятии наибольший удельный вес в составе имущества в 2003 г. занимают внеоборотные активы. В свою очередь большая доля оборотных активов приходится на запасы, но к концу года они сократились на 24,46 %. В  связи с этим увеличился удельный вес дебиторской задолженности не 7,1 %. Это значит, что  часть всех средств акционерного общества находится в распоряжении должников и платежи ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты.
• положительным является то, что у акционерного общества отсутствуют долгосрочные обязательства, а краткосрочная задолженность большей частью сформирована за счет кредиторской задолженности. Данная величина за год снизилась на 1500 тыс. руб., при этом ее удельный вес в величине заемных средств увеличился на 1,28 %.
• дебиторская задолженность за анализируемый период возросла на 4180 тыс. руб., при этом ее удельный вес в имуществе также увеличился на 7,1 процентных пункта.
• выручка от реализации продукции, которая представляет собой показатель масштаба полученных денежных средств от всех видов деятельности предприятия за анализируемый период увеличилась на 3400 тыс. руб. За анализируемый период себестоимость продукции также снизилась на 1,9 %, или на 3600 тыс. руб., что связано с увеличением объема оказанных услуг.
• за год снижается результат от внереализационных операций и от прочих операций, что говорит о снижении доходности дополнительного источника дохода.

Улучшения финансового состояния  предприятия можно добиться и  рядом нефинансовых мероприятий:

1. Повышением производительности труда;
2. Внедрением производственного оборудования для выпуска продукции, имеющий стабильный спрос;
3. Отказом от долгосрочных контрактов с фиксированными платежами с потребителями и включением в контракты регулирующих проблемы инфляции;
4. Разработкой программ, направленных на снижение расходов и потерь, повышение качества продукции, более полного использования производственных мощностей;
5. Расширением маркетинговой работы, направленной на увеличение рынка сбыта;
6. Разработкой нескольких вариантов проектов деятельности предприятия.

С целью повышения ликвидности  и восстановления платежеспособности необходимо:

1. отказаться от убыточных подразделений и производственного оборудования;
2. сократить расходы на содержание объектов жилсоцкультбыта путем передачи их в муниципальную собственность;
3. увеличить уставный капитал, но это достаточно длительный и нередко долгосрочный процесс;
4. отказаться от крупных долговых обязательств или финансировать их за счет акционерного капитала;
5. снизить выплаты дивидендов по акциям при условии, что удастся убедить акционеров в реальности программы финансового оздоровления;
6. использовать лизинговые операции для обновления материально-технической базы;
7. по возможности ориентироваться на большое число покупателей с целью уменьшения риска неуплаты одним или несколькими крупными покупателями;
8. про<span class="dash041e_0441_043d_043e_0432_043d_043e_0439_0020_0442_0435_043a_0441_0442_0020_0441_0020_