Анализ финансового состояния организации

 

Общий рост внеоборотных активов составил 5 613 011 тыс. руб., это увеличение произошло в основном из-за увеличения объема прочих внеоборотных активов (увеличение на 1 930 133 тыс. руб.) и увеличения основных средств (на 2 343 930 тыс. руб.). это говорит о создании материальных условий для расширения основной деятельности анализируемого предприятия.

Из таблицы 6.1 можно сделать  следующие выводы:

1) Наличие нематериальных  активов свидетельствуют об инновационной  активности хозяйствующего субъекта. Динамика нематериальных активов  отрицательна (на конец года снижается на 12.5 %). По этой статье проходят организационные расходы предприятия (расходы на регистрацию, печать, всевозможные лицензии по видам деятельности, лицензии на использование природных ресурсов), а также патенты, компьютерные программы.

2) Незавершенное строительство  увеличивается к концу года  на 802 104 тыс. руб., что свидетельствует  о развитии материальной базы  предприятия, так же это означает, что идет достройка начатого  объекта.

3) Доходные вложения в  материальные ценности появляются  только в конце года и составляют 342 884 тыс. руб. по этой строке  отражается имущество, изначально  предназначенное для сдачи в  лизинг или прокат.

4) Долгосрочные финансовые  вложения – это инвестиции  в ценные бумаги и уставный  капитал других субъектов. Их  рост составил 5,14 % в отчетном  году. Это оценивается положительно, т. к. она отражает финансово-инвестиционную  стратегию предприятия.

Анализ основных средств  целесообразно проводить более  подробно. На первом этапе анализируют  структуру основных средств. (таблица 6.2)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Анализ  структуры основных средств.

Таблица 6.2

Наименование  статей.	Абсолютные  величины		Относительные величины		Изменения	Тмпы динамики, %
	на  начало года	на  конец года	на  начало года	на  конец года
1	2	3	4	5	6=3-2	7=5-4
Здания	5 849 513,00	6 316 723,00	8,68	8,79	467 210,00	0,11
Сооружения	14 236 119,00	14 230 301,00	21,13	19,80	-5 818,00	-1,32
машины и оборудование	40 542 568,00	44 260 411,00	60,16	61,59	3 717 843,00	1,43
Транспортные средства	725 832,00	746 196,00	1,08	1,04	20 364,00	-0,04
Другие виды основных средств	6 034 673,00	6 311 799,00	8,96	8,78	277 126,00	-0,17
Итого	67 388 705,00	71 865 430,00	100,00	100,00	4 476 725,00	0,00
Активные основные средства	47 303 073,00	51 318 406,00	70,19	71,41	4 015 333,00	1,21
Пассивные основные средства	20 085 632,00	20 547 024,00	29,81	28,59	461 392,00	-1,21

 

Из таблицы 6.2 видно, что  доля активных основных средств больше, чем доля пассивных, и составляет 70,19 %, при этом на конец года и  активные, и пассивные основные средства увеличиваются, что расценивается  положительно. Это свидетельствует  о эффективном размещении источников средств анализируемого предприятия и как следствие этого увеличение средств в обороте предприятия, увеличении коэффициента маневренности, снижении налога на имущество.

На втором этапе анализа  рассматривается движение основных средств. (таблица 6.3)

 

 

 

 

Движение  основных средств.

Таблица 6.3

виды  основных средств	остаток на начало года	Поступило	Выбыло	Наличие на конец года	Коэффициент поступления	Коэффициент выбытия
1	2	3	4	5	6=3/5	7=4/2
Здания	5 849 513,00	531 272,00	64 062,00	6 316 723,00	0,08	0,01
Сооружения	14 236 119,00	1 114 146,00	1 119 864,00	14 230 401,00	0,08	0,08
машины и оборудование	40 542 568,00	4 992 188,00	1 274 345,00	44 260 411,00	0,11	0,03
Транспортные средства	725 832,00	86 308,00	65 944,00	746 196,00	0,12	0,09
Другие виды основных средств	6 034 673,00	399 512,00	122 386,00	6 311 799,00	0,06	0,02
Итого	67 388 705,00	7 123 426,00	2 646 601,00	71 865 530,00	0,10	0,04
Активные основные средства	47 303 073,00	5 478 008,00	1 462 675,00	51 318 406,00	0,11	0,03
Пассивные основные средства	20 085 632,00	1 645 418,00	2 834 931,00	18 896 119,00	0,09	0,14

Из таблицы 6.3 видно, что  по каждому виду основных средств, по активным и пассивным основным средствам, а так же в целом по предприятию  коэффициент поступления больше коэффициента выбытия, что расценивается  положительно.

Далее целесообразно рассчитать коэффициенты износа и годности по отдельным видам основных средств, а так же в целом по предприятию.

К_изн = Начисленная амортизация / первоначальная стоимость.

К_год – Остаточная стоимость / первоначальная стоимость.

К_изн обязательно рассчитывается на начало и конец года. (таблица 6.4).

 

 

 

 

Расчет  коэффициентов износа и годности.

Таблица 6.4

виды  основных средств	Первоначальная  стоимость	Остаточная  стоимость	Начисленная амортизация на начало года	Начисленная амортизация на конец года	Коэффициент износа на начало года	Коэффициент износа на конец года	Коэффициент годности
1	2	3	4	5	6		7
Здания и сооружения	20 085 632,00	20 547 124,00	11 155 596,00	10 799 845,00	0,56	0,54	1,02
машины и оборудование, транспортные средства	41 268 400,00	45 006 607,00	27 750 526,00	29 745 936,00	0,67	0,72	1,09
Другие виды основных средств	6 034 673,00	6 311 799,00	4 587 001,00	5 080 137,00	0,76	0,84	1,05
Итого	67 388 705,00	71 865 430,00	43 493 123,00	45 625 918,00	0,68	0,68	1,07
Активные ОС	47 303 073,00	51 318 406,00	32 337 527,00	34 826 073,00	0,68	0,74	1,08
Пассивные ОС	20 085 632,00	20 547 124,00	11 155 596,00	10 799 845,00	0,56	0,54	1,02

Коэффициент износа на конец  года меньше коэффициента износа на начало года только у зданий и сооружений, это расценивается положительно. Но у активных основных средств ситуация противоположная. Это свидетельствует  о начале процесса физического распада  основных средств.

 

 

 

 

 

 

7. Анализ текущих активов.

Для анализа текущие активы целесообразно сгруппировать. (таблица 7.1)

Анализ  текущих активов.

Таблица 7.1

Наименование  статей.	Абсолютные  величины		Относительные величины		Изменения	Темпы динамики, %
	на  начало года	на  конец года	на  начало года	на  конец года
Запасы	463 059,00	378 629,00	1,47	1,28	-84 430,00	-0,19
НДС по приобретенным ценностям	226 928,00	145 105,00	0,72	0,49	-81 823,00	-0,23
Долгосрочная дебиторская  задолженность	26 402,00	20 869,00	0,08	0,07	-5 533,00	-0,01
Краткосрочная дебиторская  задолженность	10 515 122,00	8 039 566,00	33,31	27,17	-2 475 556,00	-6,15
краткосрочные финансовые вложения	10 997 013,00	14 858 225,00	34,84	50,21	3 861 212,00	15,37
Денежные средства	9 336 020,00	6 150 479,00	29,58	20,78	-3 185 541,00	-8,79
Прочие оборотные активы	185,00	252,00	0,00	0,00	67,00	0,00
Итого	31 564 729,00	29 593 125,00	100,00	100,00	-1 971 604,00

Из таблицы 7.1 можно сделать  вывод о том, что оборотные  активы на конец анализируемого года снижаются на 6,25 % , в основном снижение происходит за счет уменьшения размера  денежных средств, которые на конец  года снизились на 1 971 604 тыс. руб. и  составили 6 150 479 тыс. руб.

Анализ оборотных активов  в основном сводится к анализу  оборачиваемости. Для этого рассчитываются показатели оборачиваемости.

 

 

 

Анализ  оборачиваемости.

Показатели	Коэффициент оборачиваемости	Период оборота
Оборачиваемость всех ОА	2	182
Оборачиваемость запасов	127,3	3
Оборачиваемость ДЗ	6,6	55

 

1) Коэффициент оборачиваемости  запасов 

К_зап = С / (Зап) ,

где К_кз – оборачиваемость запасов;

С – себестоимость, тыс. руб.;

(Зап) - средняя величина запасов, тыс. руб.

Средняя средняя величина запасов рассчитывается по формуле:

(Зап) (средняя величина запасов) =( (Зап) на нач. года + (Зап) на конец года)/2

= (463 059+ 378 629) / 2 = 420 844 тыс. руб

Оборачиваемость для анализируемого предприятия рассчитаем по формуле:

Коэф. Оборачиваемости Зап. = 53 710 366/ 420 844 = 127,63

Данный показатель говорит  о том, что 127,63 руб. себестоимости  приходится в среднем на рубль  запасов в 2011 году.

2) Исходя из показателя  оборачиваемости, рассчитывается  период оборачиваемости запаса:

Т_зап = 365 / К_зап ,

где Т – период оборачиваемости запаса, дней.

По формуле рассчитываем для предприятия период оборачиваемости:

Т_зап= 365 / 127,63 = 3 дня.

Период оборачиваемости  составляет 3 дня.

3) Коэффициент оборачиваемости  активов: 

К_оа = В / (ОА) ,

где К_оа – оборачиваемость активов;

В – выручка, тыс. руб.;

(ОА) - средняя величина  активов, тыс. руб.

Средняя величина активов  рассчитывается по формуле:

(ОА) (средняя величина  активов) =( (ОА) на нач. года + (ОА) на конец года)/2

= (31 564 729 + 29 593 125) / 2 = 30 578 927 тыс.  руб

Оборачиваемость для анализируемого предприятия рассчитаем по формуле:

Коэф. Оборачиваемости ОА = 61 223 505/ 30 578 927 = 2

Данный показатель говорит  о том, что 2 руб. выручки приходится в среднем на рубль активов  в 2011 году.

4) Исходя из показателя  оборачиваемости, рассчитывается  период оборачиваемости активов:

Т_оа = 365 / К_оа ,

где Т – период оборачиваемости активов, дней.

По формуле рассчитываем для предприятия период оборачиваемости:

Т_оа = 365 / 2 = 182 дня.

5) Оборачиваемость дебиторской  задолженности рассчитывается аналогично:

К_дз = В / (ДЗ) ,

где К_дз – оборачиваемость дебиторской задолженности;

В – выручка, тыс. руб.;

(ДЗ) - средняя величина  дебиторской задолженности, тыс.  руб.

Средняя величина дебиторской  задолженности рассчитывается по формуле:

(ДЗ) (средняя величина  дебиторской задолженности) =( (ДЗ) на нач. года + (ДЗ) на конец года)/2

= (10 515 122 + 8 039 566) / 2 = 9 277 344 тыс.  руб

Оборачиваемость для анализируемого предприятия рассчитаем по формуле:

Коэф. Оборачиваемости ДЗ = 61 223 505 / 9 277 344= 6,6

Данный показатель говорит  о том, что 6,6 руб. выручки приходится в среднем на рубль дебиторской  задолженности в 2011 году.

6) Исходя из показателя  оборачиваемости, рассчитывается  период оборачиваемости дебиторской  задолженности:

Т_дз = 365 / К_дз ,

где Т – период оборачиваемости дебиторской задолженности, дней.

По формуле рассчитываем для предприятия период оборачиваемости:

Т_дз = 365 / 6,6 = 55 дней.

Период оборачиваемости  составляет 55 дней.

 

 

 

8. Факторный анализ прибыли.

Анализ финансового результата начинают с общего анализа динамики прибыли, а также с выявления  динамики отдельных статей, оказывающих  влияние на формирование прибыли. (таблица 8.1)

Анализ  прибыли.

Таблица 8.1

Наименование  статей	код	Отчетный  период	Базисный  период	Структура отчетного периода	Структура базисного периода	Абсолютное  изменение	Относительное изменение, %
Доходы  и расходы по обычным видам  деятельности
Выручка от продажи товаров, работ, услуг	010	61 223 505,00	63 201 652,00	100,00	100,00	-1 978 147,00	96,87
Себестоимость проданных  товаров, работ, услуг	020	(53 710 366,00)	(53 066 795,00)	87,73	83,96	643 571,00	101,21
Валовая прибыль	029	7 513 139,00	10 134 857,00	12,27	16,04	-2 621 718,00	74,13
Коммерческие расходы	030	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Управленческие расходы	040	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Прибыль (убыток) от продаж	050	7 513 139,00	10 134 857,00	12,27	16,04	-2 621 718,00	74,13
Прочие  доходы и расходы
Проценты к получению	060	1 548 045,00	1 286 090,00	2,53	2,03	261 955,00	120,37
Проценты к уплате	070	(191 372,00)	(192 986,00)	0,31	0,31	-1 614,00	99,16
Доходы от участия в  других организациях	080	10 342,00	14 393,00	0,02	0,02	-4 051,00	71,85
Прочие доходы	090	10 444 414,00	14 012 148,00	17,06	22,17	-3 567 734,00	74,54
Прочие расходы	100	(12 802 434,00)	(15 695 891,00)	20,91	24,83	-2 893 457,00	81,57
Прибыль (убыток) до налогообложения	140	6 522 134,00	9 558 611,00	10,65	15,12	-3 036 477,00	68,23
налог на прибыль за отчетный период	150	(1 246 474,00)	(4 467 295,00)	2,04	7,07	-3 220 821,00	27,90
налог на прибыль за предыдущие отчетные периоды	151	67 077,00	171 527,00	0,11	0,27	-104 450,00	39,11
Доходы (расходы) по ОНА	152	(241 154,00)	1 809 214,00	-0,39	2,86	-2 050 368,00	-13,33
Прибыль (убыток) от обычной  деятельности	160	5 101 583,00	7 072 057,00	8,33	11,19	-1 970 474,00	72,14