Автор работы: Пользователь скрыл имя, 09 Апреля 2014 в 18:41, курсовая работа
Можно выделить несколько значений понятия денежный поток (cash flow). На статическом уровне это количественное выражение денег, имеющихся в распоряжении субъекта (предприятия или лица) в данный конкретный момент времени - “свободный резерв”. Для инвестора cash flow - ожидаемый в будущем доход от инвестиций (с учетом дисконта). С точки зрения руководства предприятия, на динамическом уровне, cash flow представляет собой план будущего движения денежных фондов предприятия во времени либо сводку данных об их движении в предшествующих периодах. В каждом случае cash flow означает фактическое движение финансовых средств.
Цель анализа денежных потоков - это, прежде всего, анализ финансовой устойчивости и доходности предприятия. Его исходным моментом является расчет денежных потоков, прежде всего, от операционной (текущей) деятельности.
Введение…………………………………...............................................
Анализ движения денежных потоков………........................................
Анализ денежных потоков предприятия прямым методом………….
Анализ денежных потоков предприятия косвенным методом……...
Коэффициентный метод в оценке денежных потоков предприятия..
Приложения……………………………………………………………..
Заключение……………………………………………………………...
Список используемой литературы………………………
Заключение
В данной расчетно – графической работе мы провели анализ денежных потоков предприятия различными методами.
Составив таблицу 1 с помощью прямого метода и проанализировав ее видно, что общий объем денежной массы в 2013 г. уменьшился по сравнению с 2012 г. на 71 тыс. руб. Приток денежных средств составил 9249 тыс. руб., темп роста равен 77,0 % . Отток денежных средств составил 9320 тыс. руб., что на 72,0 % меньше по сравнению с базисным годом. В связи с этим наблюдается превышение денежного оттока над притоком.
Если провести анализ по видам деятельности, то можно сделать вывод, что в любой деятельности из трех наблюдается убыток, т. е. денежный отток превышает приток денежных средств. Это характеризует предприятие, как не рационально пользующееся денежными потоками.
Далее следует дальнейший, более детальный анализ структуры притоков и оттоков денежный средств.
Что касается косвенного метода, он помогает вовремя обнаружить негативные тенденции (например, существенный рост отвлечения денежных средств , компенсацией которого являются кредиты и займы, имеющие высокий уровень платности) и своевременно принять адекватные меры по предотвращению возможных негативных финансовых последствий.
Анализируя таблицу 4, составленную с помощью выше указанного метода видно, что существенную роль в плане отвлечения денежных средств сыграла нераспределенная прибыль. Что касается компенсации денежной массы, то для этого предприятием были привлечены запасы, кредиторская задолженность и основные средства.
И последний метод, который был использован в расчетно – графической работе - коэффициентный метод. Представляет собой неотъемлемую часть анализа денежных потоков. С его помощью изучаются уровни и их отклонения от плановых и базисных значений различных относительных показателей, характеризующих денежные потоки, а также рассчитываются коэффициенты эффективности использования денежных средств организации.
Список используемой литературы