Управление финансовой устойчивостью ООО «Рубин»

Для производства этих магнитов используются различные марки феррит бариевого порошка и  магнитные  плитки разных размеров. Основными  поставщиками  сырья являются ЗАО  «Минерал» г. Первоуральск Свердловская область, ООО «Магнит» г. Октябрьск  Башкортостан.

Технологический цикл включает в себя следующие операции: закуп  феррит бариевого сырья и его  доставка, входной контроль, шлифовка, резка, геометрическая обработка сырья, межоперационный контроль, сверление, расточка, окончательная шлифовка, промывка, намагничивание, выходной контроль (ОТК), упаковка, склад готовой продукции, реализация.

Потребители феррит бариевой продукции находятся как на территории  России, так и на территории ближнего зарубежья, то есть это Белоруссия, Украина, Татарстан. 

В своей собственности  предприятие имеет производственные здания и сооружения, промышленное оборудование, автотранспортные средства. Однако   основная часть производственного  оборудования почти полностью изношено и в большинстве своем морально устарело, процесс его обновления сильно замедлен во времени. Эффективность  использования основных производственных  фондов характеризуется показателями, приведенными в таблице 2.1. Динамика показателей фондоотдачи, фондоемкости и фондорентабельности свидетельствует  о менее эффективном использовании  основных производственных фондов, повышение  коэффициента износа говорит об увеличении доли тех основных средств, возраст которых превышает нормативные сроки эксплуатации.                                                                                

                                                                                                      Таблица2. 1

Эффективность использования  основных производственных фондов

 

Показатели	2010  год	2011 год	2012  год	Изменение
				2011	2012
1	2	3	4	5	6
Выручка от реализации, тыс. руб.	12994	9220	7446	-3374	-1774
Чистая прибыль, тыс. руб.	1383	541	251	-842	-290
Первоначальная стоимость основных средств, тыс. руб	8210	6915	6315	-1295	-600
ОПФ  (среднегод.стоимость), тыс. руб	1444,5	1125,5	1017,5	-319	-108
Общая сумма износа основных средств, тыс. руб.	6720	5902	5506	-818	-396
Фондоемкость (стр.4:стр.1)	0,11	0,12	0,14	+0,01	0,02
Фондоотдача (стр.1:стр.4)	9,00	8,20	7,32	-0,80	-23,42
Фондорентабельность,% (стр.2:стр.4)	95,74	48,09	24,67	-47,65	-23,42
Коэффициент износа (стр.5:стр.3)	0,82	0,85	0,87	+0,03	0,02

 

Основными причинами снижения эффективности использования основных производственных фондов стали падение  выручки от реализации и высокая  доля изношенного оборудования.

На снижение объема производства  в 2012 году оказало влияние то, что  основной заказчик перешел на новый  вид магнита и снизил свою долю заказов с 60 процентов до 10 процентов. В связи с тем, что производимая предприятием продукция характеризуется довольно широким ассортиментом и хорошим качеством, заказчик готов заключить договор на поставку нового вида магнит, однако для производства нового вида продукции  ООО «Рубин» не располагает соответствующим производственным оборудованием.

То есть, перед руководством встает вопрос о необходимости модернизации технологического процесса и приобретения необходимого оборудования для производства нового вида магнита. Все это требует  проведения серьезного финансового  анализа и выявления как внутренних, так и внешних резервов и разработки комплекса мероприятий, обеспечивающих использование этих резервов.                                                                                                    

                                                                                                                   

 

2.2. Анализ и оценка финансовой  устойчивости предприятия

 

Для того чтобы правильно  оценить финансовую устойчивость предприятия, необходимо провести анализ его финансового  состояния, который начинается с  оценки имущественного положения.

Анализ показателей баланса  ООО «Рубин» свидетельствует  о неблагоприятных изменениях в  деятельности предприятия. Уменьшение валюты баланса за анализируемый  период на 43,8% с 3659 тысячи рублей до 2054 тысячи рублей свидетельствует о  снижении стоимости имущества и  функционирующего капитала предприятия.

Анализ изменений в составе  имущества предприятия и источниках его формирования начинается с определения  соотношения отдельных статей актива и пассива баланса, их удельного  веса в итоге баланса (в валюте), а также суммы отклонений в  структуре основных статей баланса  по сравнению с предшествующим периодом. При этом,  из общей суммы изменения  валюты баланса выделяются составные  части, что позволяет сделать  предварительные выводы о характере произошедших сдвигов в составе активов, источниках их формирования и их взаимной обусловленности²⁰.

Расчет предварительной  оценки изменения  структуры баланса  приведен в таблице  2.2.

                                                                                                                 Таблица 2.2

Предварительная оценка изменения  структуры баланса

 

Наименование  показателя	2010 г.	2011 г.	2010 г.	Изм. за период
				2011 г.	2012 г.
1	2	3	4	5	6
Актив баланса
Внеоборотные активы, тыс. руб.	1556	1235	828	-321	-728
То же в % к итогу	42,53	41,12	40,31	-1,51	-2,21
Оборотные активы, тыс. руб.	2103	1768	1226	-335	-887
То же в % к итогу	54,47	58,87	59,69	+1,4	+2,21
Валюта баланса, тыс. руб.	3659	3303	2054	-656	-1605
То же в % к итогу	100	100	100	0	0
Пассив баланса
Капитал  и резервы, тыс. руб.	2006	1835	1581	-168	-254
То же в % к итогу	85,82	61,12	76,97	+6,3	-15,85
Долгосрочные пассивы	0	0	0	0	0
То же в % к итогу	0	0	0	0	0
Краткосрочные пассивы, тыс. руб.	1653	1168	473	-485	-695
То же в % к итогу баланса	45,18	39,89	23,03	-6,29	+15,86
Валюта баланса, тыс. руб.	3659	3003	2054	-656	-949
То же в % к итогу баланса	100	100	100	0	0

                                                                                              

Динамика  изменения активов  приведена на рисунке 2.1.  

 

                     Рисунок 2.1 Динамика активов в  абсолютных величинах

Снижение стоимости имущества  происходит как по внеоборотным, так  и по  оборотным активам.  Внеоборотные  активы в 2010 году составляли 1556 тысяч  рублей, а в 2012 году - 828 тысяч рублей, то есть произошло снижение на 728 тысяч  рублей (828-1556) или на 46,78 процентов. Что  касается оборотных активов, то они  на конец 2010года составляли 2103 тысячи рублей, на конец 2012 – 1226 тысяч рублей, то есть прослеживается снижение на 877 тысяч рублей (1226-2103) или на 41,70 процентов.

Данные изменения привели к  изменению структуры баланса  анализируемого предприятия, но не очень  значительно, так доля внеоборотных активов в 2010 году составляла 42,53%, а  в 2012 году – 40,31 %, то есть за рассматриваемый период удельный вес внеоборотных активов снизился на 2,21 процентных пункта (40,31- 42,53). Доля оборотных активов на начало 2010г. составляла 57,47 процентов, а на конец 2012 г. - 59,69 процента, соответственно  за анализируемый период произошел рост на 2,21 процентных пункта (59,69-57,47) по сравнению с 2010 годом и на 1,22 - с 2012годом.                                                                                                                                                                            

Анализ показателей  пассива  баланса отражает уменьшение величины как собственного капитала и резервов, так и величины заемных средств  предприятия. Так, наличие собственного капитала на начало анализа  составляло 2010 тысяч рублей, а на конец - 1581 тысячу рублей, то есть собственный капитал  предприятия уменьшился на 425 тысяч  рублей (1581-2010 г.) или на 21,19процентов.  Краткосрочные пассивы на начало периода составляли 1653 тысячи рублей, а на конец 473 тысячи рублей, за анализируемый  период произошло существенное сокращение краткосрочных пассивов на 1180 тысяч  рублей (473-1653) или на 71,39 процентов. Диаграмма динамики пассивов приведена на рисунке 2.2.

Рисунок 2. 2 Динамика пассивов в абсолютных величинах

 

В структуре пассива  доля капитала и резервов  в 2010 году составляла 54,82 процента, а на конец 2012года  76,97 процентов, то есть  произошел рост на 22,15 процентных пункта  (76,97-54,82). Краткосрочные  пассивы на начало 2012 года составляли 38,89 процентов, а на конец периода  составили 23,03 процента, соответственно за рассматриваемый период произошло  их  уменьшение  на 22,15 процентных пункта (23,03-45,18).

Таким образом, предварительный  анализ расчетов сжатого баланса  предприятия, представленного в  табл.2. 2, показал, что за анализируемые  три года на предприятии произошли  существенные изменения в абсолютных величинах. Это выразилось в снижении валюты баланса, в резком сокращении краткосрочных пассивов, более чем  в три раза.  Эти изменения  свидетельствует о снижении хозяйственной  активности предприятия.   Что  касается структуры баланса, то здесь  тоже произошли ощутимые сдвиги, особенно в пассивах, где наблюдается рост доли собственного капитала, и соответственно снижение доли краткосрочных пассивов. На ухудшение результатов хозяйственной  деятельности предприятия повлияло падение основных показателей работы, которые отражены в таблице 2.3.

Согласно приведенным  показателям, выручка от реализации снизилась на 5548 тысяч рублей, темп снижения которой составил 42,70 процентов, а затраты на производство и реализацию продукции снизились на 4416 тысяч  рублей, темп снижения которых составил 38,03 процентов, соответственно произошло  снижение прибыли на 1132 тысячи рублей. Резкое снижение прибыли вызвано  опережающими темпами снижения выручки  от реализации над  темпами снижения затрат на производство и реализацию продукции.                                                                       

 

 

 

 

 

Таблица 2.3

Основные показатели работы ООО «Рубин» за 2010-2012 годы

                                  

Показатели	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Изменение
				2011	2012
1	2	3	4	5	6
Выручка от реализации продукции, тыс. руб.	12994	9220	7446	-3774	-1774
Затраты на производство и реализацию продукции, тыс. руб.	11611	8679	7195	-2932	-1484
Чистая  прибыль, тыс. руб.	1383	541	251	-842	-290

 

Изменение структуры баланса за анализируемый период привели к  уменьшению величины чистых активов  на 368 тысяч рублей (1529-1897), то есть темп снижения составил 19,4 процента, что  характеризуется данными, приведенными в таблице 2.4.

Проведенный анализ показал,  что  за 2011 год произошло повышение  величины чистых активов на 27 тысяч  рублей (1924-1897), что вызвано появлением краткосрочных финансовых вложений, а в 2012 году произошло их резкое снижение на 395 тысяч рублей (1529-1924). Это изменение  вызвано  резким снижением активов  на 935 тысяч рублей, что превышает  почти в 2 раза снижение пассивов, исключаемых  из стоимости активов, которые в 2012 году снизились на 540 тысяч рублей (473-1013). Согласно данным представленной таблицы,  несмотря на то, что за анализируемый  период произошло снижение абсолютной величины чистых активов, их величина как на начало, так и на  конец  периода значительно превышает  уставный капитал, который составляет 8 тысяч рублей, что оценивается  положительно.

 

Таблица 2.4

Расчет чистых активов

Показатели	период			Изменение за период по балан.        в тыс. руб.	Темп роста за период     (%)
	2010 г.	2011 г.	2012 г.
	по балансу,     тыс. руб.	по балансу,     тыс. руб.	по балансу,     тыс. руб.
1	2	3	4	5	6
Нематериальные активы	19	17	14	-5	-26,32
Основные средства	1490	1226	809	-681	-45,70
Незаверш.строит-во	6	18	0	-6	-100,00
Долгосрочные финансовые вложения	41	41	5	-36	-87,80
Прочие внеоборотные активы	0	0	0	0
Запасы	910	138	82	-828	-90,99
Дебиторская задолженность	938	984	1027	89	9,49
Краткосрочные финансовые вложения	0	440	0	0
Денежные средства	146	73	65	-81	-55,48
Прочие оборотные активы	0	0	0	0
Итого активов для расчета чистых активов	3550	2937	2002	-1548	-43,61
Целевые финансирования и поступления	0	0	0	0
Займы и кредиты	0	0	0	0
Кредиторская задолженность	1653	1013	473	-1180	-71,39
Расчеты по дивидендам	0	0	0	0
Резервы предстоящих расходов и  платежей	0	0	0	0
Прочие краткосрочные обязательства	0	0	0	0