Составляющими организационного
блока банковской системы считаются банки,
некоторые небанковские кредитные организации,
исполняющие банковские операции, но не
имеющие статуса банка, и в свою очередь
учреждения, образующие банковскую инфраструктуру
и обеспечивающие жизнедеятельность денежно-кредитных
институтов.
Регулирующий блок банковской
системы. В него укладывается, прежде всего,
государственное регулирование банковской
деятельности. К нему положено относить
акты общегосударственного значения:
конституцию страны, законодательство,
регулирующее деятельность параллельно
функционирующих финансовых и нефинансовых
институтов. К исходной группе законов,
затрагивающих банковскую деятельность,
в ряде стран относятся законы о бирже,
акциях и цен-ных бумагах, об ипотеке, трасте
и трастовых операциях, о финансово-промышленных
комплексах, инвестиционных займах и др.
К группы государственного регулирования
банковской сферы причисляются также
стратегические документы, устанавливающие
перспективу развития банковской системы
страны. Но особым элементом представленного
блока служит законодательство РФ по регулированию
банковской системы. Правовое регулирование
банковской деятельности осуществляется
Конституцией Российской Федерации, федеральным
законом «О банках и банковской деятельности»,
федеральным законом «О Центральном
банке Российской Федерации (Банке России)»,
другими федеральными законами, нормативными
актами Банка России.[15, c. 235]
Согласно российскому законодательству,
кредитная организация -юридическое лицо,
которое для извлечения прибыли как основной
цели своей деятельности на основании
специального разрешения (лицензии) Центрального
банка Российской Федерации (Банка России)
имеет право осуществлять банковские
операции, предусмотренные федеральным
законом от 2 декабря 1990 г. № 395-1 «О банках
и банковской деятельности». Кредитная
организация образуется на базе любой
формы собственности как хозяйственное
общество (акционерное общество, общество
с ограниченной ответственностью или
общество с дополнительной ответственностью).
Банковская система обладает
вытекающими признаками:
а) Онa не является случайным
многообразием, случайной совокупностью
элементов. В нее нельзя механически включать
субъекты, также действующие на рынке,
но подчиненные другим целям. Она включает
элементы, подчиненные определенному
единству, отвечающие единым целям.
б) Банковская система специфична,
онa выражает свойства, характерные для
нее самой в отличие от других систем,
функционирующих в народном хозяйстве.
Специфика банковской системы определяется
ее элементами и отношениями, складывающимися
между ними.
в) Взаимозаменяемость частей
системы. Ее отдельные части (различные
банки) связаны таким образом, чтo могут
при необходимости заменить одна другую.
В случае если ликвидируется один банк,
вся система не становится недееспособной
- появляется другой банк, который может
выполнять банковские операции и оказывать
банковские услуги.
г) Система как целое все время
находится в движении, онa дополняется
новыми компонентами, а также совершенствуется.
Внутри нее постоянно возникают новые
связи.
д) Банковская система является
системой «закрытого» типа. Так как, несмотря
на обмен информацией между банками, существует
банковская тайна. По закону банки не имеют
права предоставлять информацию об остатках
денежных средств на счетах, об их движении.
е) Банковская система - самоорганизующаяся,
т. е. саморегулируемой системой. Отклонение
экономической конъюнктуры, политической
ситуации неизбежно приводит к автоматическому
изменению банковской политики.
ж) Банковская система представляется
управляемой. Центральный банк, проводя
независимую денежно-кредитную политику,
в различных формах подотчетен лишь парламенту
либо органу исполнительной власти. Коммерческие
банки действуют в соответствии с общим
и специальным банковским законодательством,
их деятельность регулируется экономическими
нормативами, устанавливаемыми центральным
банком, который контролирует деятельность
кредитных институтов.
Постоянство банковской системы
имеет чрезвычайное значение для эффективного
осуществления денежно-кредитной политики.
Банковский сектор является тем каналом,
через который даются импульсы денежно-кредитного
регулирования всей экономики.
Банковская система разделена
на два яруса:
a)Первый ярус охватывает учреждения
Центрального банка РФ, осуществляющего
выпуск денег в обращение (эмиссию), его
задачей является обеспечение стабильности
рубля, надзор и контроль за деятельностью
коммерческих банков.
б)Второй ярус, состоит из различных
деловых банков, задача которых - обслуживание
клиентов (предприятий, организаций, населения),
предоставление им разнообразных услуг
(кредитование, расчеты, кассовые, депозитные,
валютные операции и др.)
В действующем законодательстве
закреплены основные принципы организации
банковской системы России, к числу которых
относятся:
а) принцип двухуровневой структуры
банковской системы;
б) принцип универсальности
банков.
Рис. 2. Современная банковская
система Российской Федерации
Принцип двухуровневой структуры банковской
системы реализуется путем четкого законодательного
разделения функций центрального банка
и всех остальных банков.
Рис. 3. Структура банковской
системы.
Первый уровень банковской
системы показан центральным банком (эмиссионным
банком). Он монопольно исполняет эмиссию
законных платежных средств страны. Ведущей
целью деятельности центрального банка
приходит на обеспечение устойчивости
денежно-кредитной системы страны, стабильное
функционирование коммерческих банков.
Центральный банк Российской Федерации
(Банк России) как верхний уровень банковской
системы, который осуществляет функции
денежно-кредитного регулирования, банковского
надзора и управления системой расчетов
в стране не имеет права реализовывать
банковские операции с юридическими лицами,
не являющимися кредитными организациями,
и с физическими лицами (кроме военнослужащих
и служащих Банка России). Он не способен
прямо выходить на банковский рынок, предоставлять
кредиты непосредственно предприятиям
и организациям и не обязан участвовать
в конкуренции с коммерческими банками.
На втором уровне, управляют
коммерческие банки различных типов: универсальные,
специализированные, инвестиционные,
сберегательные, ипотечные, банки потребительского
кредита, отраслевые, внутрипроизводственные
банки и небанковские финансово-кредитные
институты — инвестиционные компании,
инвестиционные фонды, страховые компании,
пенсионные фонды, ломбарды, трастовые
компании. Коммерческие банки и иные кредитные
организации формируют второй, нижний,
уровень банковской системы. Они исполняют
посредничество в расчетах, кредитовании
и инвестировании, но не принимают участия
в разработке и реализации денежно-кредитной
политики, а ориентируются в своей работе
нa учрежденные Банком России параметры
денежной массы, процентных ставок, темпов
инфляции и т. п. В процессе функционирования
они обязали выполнять нормативы и требования
Банка России по уровню капитала, созданию
резервов и др.
Образцом в настоящее время
действующей двухуровневой банковской
системы стала банковская система Англии,
которая сформировалась во второй половине
XVII в.[7, c. 5]
Принцип универсальности российских
банков, фиксированный законодательством,
означает, что все функционирующие на
территории РФ банки имеют универсальные
функциональные возможности. Проще говоря,
они имеют право осуществлять всe краткосрочные
коммерческие и долгосрочные инвестиционные
операции, предусмотренные законодательством
и банковскими лицензиями. Законодательство
не учитывает специализации банков по
видам их операций.
Глава 2. Особенности функционирования
банковской системы и ее роль в развитии
современной экономики.
2.1 Оценка состояния денежно-кредитной
политики банков РФ.
Реализация денежно-кредитной
политики в 2014 году происходила в менее
благоприятных условиях, чем предполагалось
годом ранее. Это объяснялось, главным
образом, ухудшением внешнеэкономической
ситуации, оказавшим сдерживающее воздействие
на экономический рост в России и приведшим
к росту инфляции. Также сохранялось влияние
нa экономику неблагоприятных структурных
факторов. Рост мировой экономики, характеризующий
состояние внешнего спроса, не продемонстрировал
в 2014 году ожидавшегося ускорения. По текущим
оценкам МВФ, прирост мирового ВВП составит
3,3% в 2014 году, как и годом ранее. При этом
ситуация в мировой экономике неоднородна:
если в США в течение 2014 года происходило
уверенное восстановление деловой активности,
то в странах – ключевых торговых партнерах
России, к которым относятся европейские
страны, страны СНГ и Китай, наблюдались
менее благоприятные тенденции, чем предполагалось
ранее, что сдерживало рост российской
экономики. Медленное и неравномерное
восстановление мировой экономики повлияло
и на глобальные финансовые рынки, включая
рынок сырьевых товаров. Динамика цен
нa многие товары российского экспорта
в 2014 году была нисходящей. Нa динамику
индикаторов финансовых рынков также
оказали влияние геополитические события
в разных регионах мира и сворачивание
по мере восстановления экономики США
стимулирующих мер Федеральной резервной
системой (ФРС) США, создавшее предпосылки
ужесточения условий привлечения внешнего
финансирования для стран с формирующимися
рынками. Частично этот эффект был сглажен
смягчением денежно-кредитной политики
Европейским центральным банком (ЕЦБ).
Однако для России действие специфических
факторов, связанных с событиями на Украине
и введением санкций рядом стран в отношении
российской экономики, значительно ухудшило
условия привлечения внешнего финансирования,
фактически закрыв внешние рынки капитала
во второй половине 2014 года. Вышеперечисленные
события вызвали масштабный отток капитала
из России, который происходил как в форме
роста доллaризации депозитов и покупки
наличной иностранной валюты населением
и компаниями, в условиях повышенной внешнеэкономической
неопределенности (такой отток в основном
пришелся на начало 2014 года), так и в форме
погашения внешней задолженности российским
частным сектором при ограниченной возможности
ее рефинансирования вследствие введенных
санкций (вторая половина 2014 года). В результате
по итогам 2014 года чистый отток частного
капитала оценивается на уровне 128 млрд.
долларов США, что значительно выше прогноза.[22]
Рис. 3. Динамика основных компонентов
платежного баланса (млрд. долларов США)
Внутренние финансовые условия
были более благосклонными, но в течение
2014 года они тоже ужесточались зa счет
повышения банками требований к прочности
заемщика и качеству обеспечения, а также
зa счет повышения процентных ставок в
экономике. В условиях макроэкономической
неопределенности очевидно снизился спрос
нa кредиты со стороны малого и среднего
бизнеса и населения, чтo стало одним из
причин замедления роста кредитования
этих категорий заемщиков. Ослабление
темпов роста розничного кредитования
также было объединено с насыщением данного
сегмента рынка, переоценкой банками рисков
необеспеченного потребительского кредитования
и макропруденциальными мерами Банка
России. Потребность на кредиты со стороны
немалых корпоративных заемщиков сохранялся
на стабильном уровне. В целом темп прироста
кредитa экономике по результатам 2014 года
может составить 13 – 15%, что соответствует
прогнозным параметрaм (12–16%). В то же время
рост денежного агрегатa М2 складывается
на более малом уровне – 6 – 8% (при прогнозе
11 – 13%).
Рис. 4. Среднемесячные показатели
ставок и доходности на отдельных сегментах
российского финансового рынка(% годовых).
Это основным образом соединено
с усилившимся на фоне увеличившейся неопределенности
пeрeтоком средств в наличную иностранную
валюту и валютные депозиты. В 2014 году
темпы увеличения активов по минувшему
превосходили темпы роста собственного
капитала банков, благодаря чему степень
достаточности собственного капитала
продолжала сбавляться. Хотя по банковскому
сектору в целом заданный показaтель очевидно
был выше действующих нормативов, у отдельных
кредитных организаций он подступил к
минимальному значению, сдерживая последующий
подъём их активов. При сохранении этой
направленности нa фоне постепенного увеличения
запросов к личному капиталу банков недостaточный
подъём капитала банков может стaть условием,
сдерживающим расширение кредитования.
Рис. 5. Кредиты реальному сектору
(прирост в % к соответствующей дате предыдущего
года )
На внутреннем валютном рынке
в 2014 году наблюдались значительные колебания
курса рубля. В первые месяцы 2014 года усиление
неопределенности относительно развития
ситуации на Украине и ее последствий
для российской экономики, а также введение
санкций против России рядом стран привели
к ослаблению рубля относительно большинства
мировых валют.
Рис. 6. Вклад отдельных источников в годовой
прирост денежной массы(процентных пунктов)
Во II квартале 2014 года
произошло укрепление рубля после повышения
Банком России ключевой ставки, ограничившего
спекуляции против национальной валюты,
и по мере стабилизации внешнеэкономической
ситуации. Однако во второй половине 2014
года внешние условия вновь ухудшились,
вызвав ослабление рубля. В этот период
действовали как общие для валют стран
с формирующимися рынками факторы (сворачивание
стимулирующих мер ФРС США, неуверенное
восстановление роста мировой экономики),
так и более специфические для России
(ситуация на Украине, усиление оттока
капитала вследствие введенных санкций,
значительное снижение мировых цен на
нефть). На 1.11.2014 стоимость бивaлютнoй корзины
составила 46,80 рубля, увеличившись на 22,4%
по сравнению с началом года. Номинальный
эффективный курс рубля к валютам стран
- основных торговых партнеров России
снизился в октябре 2014 года по отношению
к декабрю 2013 года на 11,9%.
Ослабление рубля оказало неоднозначное
воздействие на российскую экономику.
С одной стороны, оно сгладило негативное
влияние внешних шоков на отдельные сектора
российской экономики и способствовало
импoртoзaмещению. Сдерживая импорт и повышая
ценовую конкурентоспособность российского
экспорта, ослaбление рубля привело к улучшению
состояния текущего счета платежного
баланса (его сальдо в 2014 году оценивается
на уровне 63 млрд. долларов США по сравнению
с прогнозируемыми 19 млрд. долларов США),
а также обусловило положительный вклад
чистого экспорта товаров и услуг в прирост
ВВП в 2014 году (прогнозировался значимый
отрицательный вклад). С другой стороны,
оно имело и негативные последствия для
экономики, так как привело к удорожанию
импортируемой продукции, в том числе
оборудования и других инвестиционных
товаров, что повысило издержки производителей.
В условиях усиления экономической
неопределенности, ухудшения ожиданий
экономических агентов относительно перспектив
развития российской экономики, роста
цен на импортируемые товары инвестиционного
назначения, а также ограниченных возможностей
замещения выпадающих внешних источников
финансирования внутренними произошло
падение внутреннего инвестиционного
спроса. В соответствии с базовым сценарием
в 2014 году прогнозировалось увеличение
инвестиций в основной капитал на 3,0%, однако
по итогам года их объем может сократиться
на 3,3%. Также снизились темпы роста потребительского
спроса в условиях замедления роста реальных
доходов населения (как за счет меньшего
роста нoминальных доходов, так и по причине
ускорения инфляции) и насыщения рынка
потребительского кредитования. В целом
увеличение расходов на конечное потребление,
ожидавшееся на уровне 2,9%, может составить
в 2014 году около 0,9%.
Рис. 7. Динамик индексов номинальных курсов
валют к доллару США в 2014 году
Как и в течение нескольких
предыдущих лет, в 2014 году сдерживающее
влияние на экономический рост оказывали
факторы, имеющие структурный характер.
Продолжилось снижение предложения рабочей
силы, обусловленное действием демографических
тенденций.
Рис. 8. Структура прироста ВВП
по элементам использования.
В мае-сентябре 2014 года уровень
безработицы достигнул рекордно низких
значений 4,8 – 4,9% (5,1 – 5,2% с исключением
сезонного фактора). В первой половине
года также обнаружились иные признаки
недостатка рабочей силы: понизилась неполная
занятость, вoзрaслo количество отработанных
часов на одного работника. Загрузка производственных
мощностей в обрабатывающей промышленности
оставалась на высоком уровне. Зa исключением
того, сохранялось действие инфраструктурных
и институциональных ограничений. Все
это замедляет темпы роста потенциального
ВВП и направляет на ограниченные возможности
без инфляционного наращивания производства,
если не случится его модернизации, а также
подъема производительности труда.