Система цен на продукцию предприятий в нефтяной, нефтеперерабатывающей и нефтехимической промышленности

    Топочный мазут – продукт, ориентированный на бизнес-сегмент (b2b-продукт). Бункеровка – единственная отрасль, потребление мазута в которой растет. В настоящее время нет необходимости в формировании резервов топочного мазута с целью воздействия на цены и "премию" внутреннего рынка. На сегодняшний день нет альтернативы биржам как тосновному источнику ценовой информации, который будет отражать сложившийся уровень цен на внутреннем рынке с учетом всех его факторов и особенностей. Биржа, имеющая соответствующую инфраструктуру и обладающая современными технологиями, способна не только воспроизвести модель ценового маркет-мейкера, на базе уфимских НПЗ, но и успешно решить проблему формирования стоимости нефтепродуктов на внутреннем рынке, сделать этот механизм предельно прозрачным. В нынешних условиях биржевой рынок нефтепродуктов не защищен от ценового манипулирования. У профильных министерств и ведомств нет единого понимания развития биржевого движения в области торговли нефтепродуктами. В отсутствии прозрачных правил и четких ориентиров развитие биржевой торговли нефтепродуктами стало саморегулирующимся процессом, цели которого начали определять сами нефтяные компании. Отсутствие на сегодняшний момент законодательно закрепленных требований к биржевой торговле нефтепродуктами в отношении объемов реализации, параметров сделок и состава участников торгов.

    Идентичные подходы к формированию цен и одинаковая сбытовая политика на рынке нефтепродуктов у шести ВИНК, производящих свыше 85% моторных топлив, приводят к частой разбалансированности спроса и предложения на внутреннем рынке нефтепродуктов. Отсутствие предложения нефтепродуктов на биржевых торгах со стороны пяти нефтяных компаний, продающих 88,3% от суммарного объема торгов, вызванное синхронным перераспределением объемов продаж между экспортом и внутренним рынком, приводит к дефициту нефтепродукта на свободном рынке и, как следствие, к возникновению локальных дефицитов на внутреннем рынке.

    В связи с этим возникает задача создания эффективного организованного рынка нефти и адекватных механизмов торговли и ценообразования. Его отсутствие препятствует либерализации внутреннего рынка и ослабляет рычаги влияния на уровень и динамику экспортных цен со стороны государства и отечественных компаний.

    Отсутствие четкой государственной политики ценообразования на нефть и нефтепродукты привело в настоящее время к тому, что цены на нефтепродукты на внутреннем рынке при более чем достаточной сырьевой насыщенности рынка носят неустойчивый характер и являются дестабилизирующим фактором социальной обстановки в регионах.

    Российский рынок нефтепродуктов характеризуется высокой степенью монополизации, которая снижает "прозрачность" ценообразования и препятствует созданию объективных ценовых индикаторов и эталонов. Практически вся "крупная" российская нефтепереработка входит в состав вертикально-интегрированных нефтяных компаний, что еще более усиливает монополизм в сфере нефтепереработки.

    Что касается биржевой торговли нефтепродуктами, биржи изначально зависимы от сбытовой политики нефтяных компаний и административных действий. Биржевые площадки, являясь только инструментом процесса торговли и ценообразования, становятся заложниками несовершенства этого процесса в нынешних условиях. Риск того, что любая биржевая сделка и ее цена могут быть поставлены регуляторами под сомнение. Нынешняя трактовка понятия анонимности биржевых торгов не способствует увеличению открытости российского рынка нефтепродуктов. Стремление регуляторов обеспечить анонимность биржевых торгов даже после их завершения серьезные препятствия для использования биржевых цен в качестве еще одного из ценовых показателей внутреннего рынка нефтепродуктов России;

    Недоступность сведений о сторонах и условиях внебиржевых сделок. За рубежом степень "прозрачности" внебиржевого оптового рынка нефти и нефтепродуктов такова, что ценовые агентства публикуют информацию о сделках с физическим товаром, включая стороны сделки и условия.

    Недостаточная ликвидность биржевого рынка нефтепродуктов со стороны покупателей. Отсутствие госкомпаний среди покупателей нефтепродуктов на биржевых торгах (неоднократно обещалось, что в скором времени госкомпании, органы исполнительной власти, унитарные предприятия, и компании, доля государства в которых превышает 50%, обяжут закупать часть потребляемых нефтепродуктов на биржах) создает дополнительные риски для производителей.

    Конкуренция между биржевыми площадками приводила к тому, что в течение всего 2010 года ценовые индикаторы бирж хорошо согласовывались с индикаторами агентств, отражавшими цены на внутреннем рынке нефтепродуктов.

    Концентрация биржевых торгов нефтепродуктами на одной бирже (ЗАО "СПбМТСБ") привела как к положительным, так и отрицательным для рынка результатам. Положительный результат выражен в том, что существенно (с 7,87 млн. тонн до 12.95 млн. тонн) выросли суммарные объемы реализации нефтепродуктов через биржевые площадки. Отрицательный результат – устранение конкуренции среди бирж.

    Отсутствие конкуренции между биржевыми площадками приводит к замедлению или прекращению совершенствования биржевых технологий, создает риски необоснованного роста тарифов биржи и, как следствие, роста издержек участников биржевых торгов и к монополизации рынка предоставления биржевых услуг.

    Отсутствие конкуренции между биржевыми площадками в 2011 году привело к тому, что при общем росте объемов продаж на 64.5% количество совершаемых сделок снизилось почти на треть, а объем средней сделки у основных продавцов вырос в 2 раза.

    Возрождение конкуренции на данном этапе даст новый виток развития биржевой торговли, направленной на решение повышения прозрачности ценообразования на нефтепродукты и, в свою очередь, создаст механизм, стимулирующий конкуренцию на внутреннем рынке нефти и нефтепродуктов.

    Создание ЕТС, призванной возродить утраченную конкуренцию между биржами, не решит поставленной задачи и приведет к окончательному исчезновению конкуренции уже до конца 2012 года. Сейчас необходимо отказаться от "ручного" метода регулирования организации биржевой торговли, зафиксировать положительные результаты и устранить влияние отрицательных, возродив действенные методы конкурентной борьбы на рынке биржевых услуг по торговле нефтепродуктами.

    В итоге, несмотря на принимаемые меры, цены на нефтепродукты, реализуемые через биржевые площадки, близки к ценам ВИНК и не имеют тенденции к снижению, а розничный рынок моторных топлив характеризуется значительной асимметрией в изменении цен. Причем стоимость топлива на заправках растет гораздо быстрее, чем снижается и задержки в снижении розничных цен на моторное топливо достигают полутора-двух месяцев, что негативно отражается на стабилизации региональных рынков нефтепродуктов.

Ценообразование на рынке нефтепродуктов  России.  Ретроспективный    анализ  за  2005-2011 гг.

2.1 Сбытовая политика вертикально  интегрированных нефтяных компаний  на рынке нефтепродуктов.

Принципиальная схема  сбыта нефтепродуктов вертикально  интегрированной нефтяной компанией  показана на рисунке 1.

Экспорт изображен крупнейшим сегментом в структуре сбыта  и расположен в основании пирамиды, объемы  экспорта  суммы  основных  нефтепродуктов превышают  их  поставки  на  внутренний  рынок.

 

рисунок 1

 

   Так, в 2011 году 86,4 млн. т основных нефтепродуктов отгружено на внутренний рынок, а 101,8 млн. т – экспортировано. Кроме того, из России экспортируются крупные объемы нафты и вакуумного газойля.

   В объемном отношении экспортные отгрузки нефтепродуктов являются основным направлением реализации, однако это актуально только в случае дизельного топлива (летнего и ДЗп -15°С) и топочного мазута. 

      Реализация нефтепродуктов на экспорт обладает рядом преимуществ перед их продажей на внутреннем рынке. Объем партии при поставке на экспорт морским транспортом составляет не менее 25-35 тыс. т для всех основных нефтепродуктов (танкерная партия), производители получают выручку от реализации в USD, также нефтяным компаниям доступно хеджирование ценовых рисков при поставке продукции  на  экспорт.  Комплекс  этих  преимуществ  обеспечивает  высокую  привлекательность  экспорта нефтепродуктов.

   Второй сегмент пирамиды – собственная реализация нефтепродуктов мелким оптом и в розницу.

   Нефтяные компании активно развивают розничные продажи автомобильного бензина и дизельного топлива через собственные сети АЗС, а также реализацию авиационного керосина и бункерного топлива конечным потребителям через соответствующие дочерние структуры. Мелкооптовые и розничные продажи нефтепродуктов позволяют нефтяным компаниям извлекать дополнительную маржу и обеспечивают стабильные объемы реализации топлив на внутреннем рынке. В последние годы нефтяные компании последовательно увеличивали объемы розничных и мелкооптовых продаж нефтепродуктов за счет ресурсов, ранее реализовывавшихся крупным оптом.

   В докладе Минэнерго РФ «Анализ вопросов ценообразования на внутреннем рынке нефтепродуктов», вышедшем в конце 2009 года, отмечается, что вертикально интегрированным нефтяным компаниям принадлежит 46% АЗС (6216 из 12776 заправочных станций).

   Оперативные данные по 2011 году позволяют утверждать, что теперь соотношение долей независимых сетей и сетей ВИНК кардинально изменилось. Последствия «локального бензинового кризиса», который начался весной 2011 года, и последствия которого мы видели до глубокой осени, проявились в этом секторе. Информация по большому количеству продаж сетей независимых АЗС, работа которых осложнялась  высокими  мелкооптовыми  ценами,  нехваткой  автомобильного  бензина  и  длительным удерживанием розничных цен на АЗС , принадлежащих ВИНК, позволяет предположить, что, по опера-тивным данным, соотношение изменилось теперь на 45% и 55%, причем большинство теперь на стороне АЗС, принадлежащих ВИНК.

   Нефтяные компании активно развивают розничную реализацию бункерного топлива и авиационного керосина с целью увеличения продаж конечным потребителям и маржи в сбыте.

   В настоящее время у компаний ЛУКОЙЛ, «Роснефть», ТНК-ВР и «Газпром нефть» действуют сбытовые структуры, занимающиеся реализацией авиатоплива и сопутствующих продуктов нефтепереработки, а также эксплуатацией топливозаправочных комплексов в аэропортах. Подобное подразделение имеется  в  проекте  компании «Башнефть», реализация  авиационного  керосина  начнется  через  него  после окончания летных испытаний продукта, выпускаемого Ново-Уфимским НПЗ.

   Прямые контракты с крупными конечными потребителями нефтепродуктов – третий сегмент сбыта, также весьма значимый для нефтяных компаний. Преимущества прямых контрактов в том, что они обеспечивают производителям стабильные и прогнозируемые объемы реализации нефтепродуктов на среднесрочную перспективу.

   Обязательства по поставкам нефтепродуктов федеральным заказчикам также исполняются производителями в полном объеме. При этом нефтяные компании не относят реализацию нефтепродуктов федеральным структурам к продажам на коммерческом рынке.

   Экспорт нефтепродуктов, собственная реализация мелким оптом и в розницу и прямые контракты с конечными потребителями – более стабильные в отношении объемов продаж. 

   В рамках этих сегментов нефтяные компании исполняют обязательства по поставке нефтепродуктов перед контрагентами, либо перед собственными сбытовыми предприятиями. Каждый из этих сегментов обладает своими преимуществами (получение валютной выручки, стабильные объемы сбыта и прочие) перед продажей нефтепродуктов на свободном рынке «на воротах НПЗ» (четвертый сегмент, вершина пирамиды). 

   Таким образом, эти направления сбыта нефтепродуктов являются для нефтяных компаний приоритетными.

   Емкость свободного оптового рынка нефтепродуктов России невелика и сокращается из-за стремления нефтяных компаний получить трейдерскую маржу с целью увеличения общей рентабельности сегмента «Переработка и сбыт». 

    Объем предложения нефтепродуктов и цены для свободного оптового рынка определяются исходя из эффективности и объемов экспорта, а также объемов продаж через собственную сбытовую сеть и в рамках прямых контрактов. 

   Сокращение емкости свободного оптового рынка и обеспечение его ресурсом по остаточному принципу приводят к росту волатильности этого сегмента по ценам и объемам предложения топлив.

   Нефтяные компании не обременены законодательно закрепленными обязательствами по реализации нефтепродуктов на свободном рынке России. 

   Реализация нефтепродуктов на биржах также выводит значительные объемы со свободного рынка, тем самим фактически замещая его.

   В настоящее время производителям даны рекомендации по продаже нефтепродуктов на биржах, однако они не носят обязательный характер, а необходимый объем продаж на биржевом рынке законодательно не закреплен, равно как и требования к заключаемым на биржах сделкам. 

   В результате биржевой рынок получает все те недостатки, которые в последнее время были присущи рынку свободному оптовому – невысокая ликвидность и высокая волатильность по ценам и объемам предложения.

   В 2010 году на российских биржах реализовано 7,87 млн. т основных нефтепродуктов, что составило 9% от поставок на внутренний рынок. 

    В 2011 году на российских биржах реализовано 12,95 млн т основных нефтепродуктов, что составило 15,4% от поставок на внутренний рынок. 

   В периоды роста мировых цен поставки нефтепродуктов на экспорт увеличиваются за счет объемов, предназначавшихся для свободного оптового или биржевого рынков. 

   В периоды повышенного спроса на нефтепродукты на внутреннем рынке собственная сбытовая сеть обеспечивается в первую очередь, а на биржевом рынке продажи сокращаются. 

   В то же время цены на нефтепродукты на свободном оптовом рынке традиционно являются индикаторами для всего российского рынка: рост цен на оптовом рынке приводит к росту цен на мелкооптовом рынке и в дальнейшем – на АЗС.

 

 

 

 

 

 

 

4 Пути совершенствования системы цен в нефтяной нефтеперерабатывающей и нефтехимической промышленности

   В настоящее время на внутреннем рынке нефтепродуктов в России возникла  проблема: отсутствие прозрачности формирования затрат (себестоимости единицы продукции) и, следовательно, оптовых цен на нефтепродукты вследствие работы НПЗ, входящих в состав ВИНК на "давальческой нефти" , что не позволяет в полной мере применять действующее в России налоговое и антимонопольное законодательство.