Роль монетарного регулирования экономики РФ

В случае нарушения кредитной  организацией федеральных законов, нормативных актов и предписаний  Банка России, непредоставления информации или предоставления неполной или недостоверной информации Банк России имеет право потребовать от данной кредитной организации устранения выявленных нарушений, а также взыскать штраф или ограничить проведение ею отдельных операций либо отозвать лицензию.

Взаимодействуя с кредитными организациями, их ассоциациями и союзами, Банк России консультирует их по наиболее важным вопросам нормативного характера. Кроме того, он рассматривает предложения по вопросам регулирования банковской деятельности.

Банк России может осуществлять банковские операции по обслуживанию представительных и исполнительных органов государственной власти, органов местного самоуправления, их учреждений и организаций, государственных внебюджетных фондов, воинских частей, военнослужащих, служащих Банка России, а также иных лиц в случаях, предусмотренных федеральными законами.

Банк России также  вправе обслуживать клиентов, не являющихся кредитными организациями, в регионах, где отсутствуют кредитные организации.

Средства федерального бюджета и государственных внебюджетных фондов хранятся в Банке России, если иное не установлено федеральными законами. Банк России без взимания комиссионного вознаграждения осуществляет операции с федеральным бюджетом и государственными внебюджетными фондами, с бюджетами субъектов Российской Федерации и местными бюджетами, а также операции по обслуживанию государственного долга и операции с золотовалютными резервами Российской Федерации.

Полномочия Банка России по обслуживанию государственного долга  определяются федеральными законами. Банк России и Министерство финансов РФ в необходимых случаях заключают соглашения о проведении указанных операций по поручению Правительства РФ. Банк России может быть ликвидирован только на основании принятия соответствующего федерального закона. Закон о ликвидации Банка России определяет и порядок использования его имущества.

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

Кредитно-денежная (монетарная) государственная политика призвана способствовать установлению в экономике общего уровня производства, характеризующегося полной занятостью и отсутствием инфляции.

Главными задачами, стоящими перед всеми центральными банками, является поддержание покупательной  способности национальной денежной единицы и стабильности кредитно-банковской системы страны.

Денежно-кредитное регулирование, осуществляемое центральным банком Р.Ф., являясь одной из составляющих экономической политики государства, одновременно позволяет сочетать макроэкономическое воздействие с возможностями быстрой корректировки регулирующих мер.

Главным направлением деятельности центральных банков является регулирование денежного обращения.

Одно из важнейших  направлений деятельности центрального банка - рефинансирование кредитно-банковских институтов, направленное на обеспечение  стабильности банковской системы. Инструментарий рефинансирования со стороны центрального банка включает предоставление ссуд под учет векселей и ломбардных кредитов, то есть заимствований на кратко- и среднесрочной основе. Для повышения уровня ликвидности банковских институтов центральные банки осуществляют их рефинансирование с различной степенью интенсивности. При этом использовать кредиты рефинансирования могут только стабильные банковские институты, испытывающие временные трудности. При проведении кредитно-денежной политики наиболее важными активами федеральных резервных банков выступают ценные бумаги и ссуды коммерческим банкам.

Кредитно-денежная (монетарная) политика осуществляется через сложную цепь причинно-следственных связей: политические решения воздействуют на резервы коммерческих банков; изменения резервов воздействуют на предложение денег; изменение денежного предложения меняет процентную ставку; изменение процентной ставка воздействует на инвестиции, и уровень цен.

Преимущества кредитно-денежной политики состоят в ее гибкости и  политической приемлемости. Руководящие кредитно-денежные учреждения сталкиваются с дилеммой - они могут стабилизировать процентные ставки или предложение денег, но не то и другое одновременно.. При определенных условиях может возникнуть альтернатива - использовать кредитно-денежную политику для воздействия на стоимость доллара и тем самым для уничтожения дисбаланса торговли или же использовать кредитно-денежную политику в целях экономической стабилизации внутри страны.

На сегодняшний день направления денежно-кредитной политики России зависят от цен на нефть, а при высоких ценах на нефть (которые мы и имеем на сегодняшний день) Россия не только не выиграет, а столкнется с весьма трудно разрешимыми проблемами. ЦБ не сможет скупить всю дополнительную валюту, которая поступит в страну, не превысив при этом допустимый уровень увеличения денежной массы. Изымать средства путем увеличения предложения облигаций чревато ростом процентной ставки, что в свою очередь приведет к еще большему притоку средств в страну. А рассчитывать на стерилизационные возможности бюджета не приходится, поскольку власти при поступлении дополнительных средств, как правило, увеличивают госрасходы. А значит - либо высокая инфляция, либо существенное укрепления рубля, причем цифры по укреплению рубля называются до 14%, далее может последовать кризисная ситуация.

Однако явных свидетельств того, что банковская система справляется  или готова ответить на эти мощные вызовы реальной экономики, пока нет.

В ближайшие годы российской экономике необходимо преодолеть последствия мирового финансово-экономического кризиса и выйти на траекторию устойчивого роста. В этой связи, «главной целью денежно-кредитной политики в предстоящий трехлетний период является удержание инфляции в границах 5-7% в годовом выражении. Обеспечение контроля над инфляцией и поддержание ее на стабильном уровне будет способствовать формированию низких инфляционных ожиданий, оживлению деловой активности» - это говорится в официальных документах Банка России.

В 2012 году реализация денежно-кредитной политики происходила в условиях, когда основные последствия наиболее острой фазы мирового финансово-экономического кризиса преодолены, но российская экономика еще не вышла на траекторию устойчивого роста. Масштабные антикризисные меры, принятые Правительством Российской Федерации и Банком России в 2009 - 2011 годах, позволили преодолеть дефицит ликвидности и не допустить дестабилизации функционирования банковской системы. Наметившееся улучшение основных макроэкономических показателей и индикаторов финансовой системы позволило Банку России приступить к постепенному сворачиванию мер, которые были введены им в острую фазу кризиса. Вместе с тем неустойчивое восстановление экономической активности и медленный рост банковского кредитования определяют задачу поддержания и расширения совокупного спроса. Следовательно, скорейшего «выздоровления» экономики ждать не стоит.

 

 

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

 

Нормативно-правовые акты Российской Федерации:

1. Гражданский кодекс  Российской Федерации от 30.11.1994 N 51-ФЗ. Часть первая. (ред. от 30.12.2012) (с изм. и доп., вступающими в силу с 02.01.2013).

2. Конституция Российской  Федерации от 12.12.1993г. (с учетом поправок, внесенных Законами РФ о поправках к Конституции РФ от 30.12.2008 N 6-ФКЗ, от 30.12.2008 N 7-ФКЗ).

3. "Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2012 год и период 2013 и 2014 годов" (утв. Банком России).

Федеральные законы:

4. Федеральный закон от 10.07.2002 N 86-ФЗ (ред. от 29.12.2012) "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)" (с изм. и доп., вступающими в силу с 06.01.2013).

5. Федеральный закон от 02.12.1990 N 395-1 (ред. от 29.12.2012) "О банках и банковской деятельности" (с изм. и доп., вступающими в силу со 02.01.2013).

3. Федеральный закон от 06.12.2011 N 402-ФЗ "О бухгалтерском учете".

Учебники:

6. Жуков Е.Ф. Деньги, кредит, банки. - 2 изд., перераб. и доп.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2011. - 600с.

7. Коробова Г.Г. Банковское дело. - М.: Юристъ, 2012. - 751с.

8. Лаврушин О.И. Деньги, кредит, банки. - 2 изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2011. - 464с.

9. Порамарчук А. А. Законодательство о банках и банковской деятельности. - М.: Законность, 2012. №1. - 16с.

10. Платонова И.Н. Влияние валютного фактора на инфляцию в России // Инфляция и экономический рост: теория и практика – М.: Финансы и статистика, 2011. – 546 с.

11. Сенчагов В.К., Архипова А.И. Финансы, денежное обращение и кредит. - М.: Проспект, 2009. - 496с.

12. Свиридова О.Ю. Деньги, кредит, банки. - Ростов-на-Дону: Феникс, 2010. - 448с.

13. Титова Н.Е., Кожаев Ю.П. Деньги, кредит, банки.- М.: Гуманитарный изд.центр ВЛАДОС, 2011. - 368с.

14. Финансы. Денежное обращение. Кредит: Учебник для вузов / Под ред. Г.Б. Поляка. – 2-е изд. - М.:ЮНИТИ, 2012. – 512 с.

15. Финансы, Денежное обращение и кредит: учебник / Под ред. М.В.Романовского, О.В. Врублевской. - СПбГУЭиФ, М.: Юрайт, 2012. – 543 с.

16. Финансы, Денежное обращение и кредит: учебник– 2-е изд., перераб. и доп. / колл. Авт.; под ред. В.К. Сенчагова - М.:Проспект, 2009. – 720 с.

17. Экономическая теория / Под ред. А.И.Добрынина, Л.С. Тарасевича, 3-е изд. - СПб.,Питер, 2012. – 544 с.

 

¹ Финансы. Денежное обращение. Кредит: Учебник для вузов / Под ред. Г.Б. Поляка. – 2-е изд. - М.:ЮНИТИ, 2012. С.76.

² Финансы. Денежное обращение. Кредит: Учебник для вузов / Под ред. Г.Б. Поляка. – 2-е изд. - М.:ЮНИТИ, 2012. С.68.

³ Экономическая теория / Под ред. А.И.Добрынина, Л.С. Тарасевича, 3-е изд. - СПб.,Питер, 2012. С.126.

⁴ Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2012 год и период 2013 и 2014 годов.

⁵ Платонова И.Н. Влияние валютного фактора на инфляцию в России // Инфляция и экономический рост: теория и практика – М.: Финансы и статистика, 2011. – С.87.

⁶ Экономическая теория / Под ред. А.И.Добрынина, Л.С. Тарасевича, 3-е изд. - СПб.,Питер, 2012. С.86.

⁷ Порамарчук А. А. Законодательство о банках и банковской деятельности. - М.: Законность, 2012. №1. - 16с.

⁸ Федеральный закон от 10.07.2002 N 86-ФЗ (ред. от 29.12.2012) "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)" (с изм. и доп., вступающими в силу с 06.01.2013). Федеральный закон от 02.12.1990 N 395-1 (ред. от 29.12.2012) "О банках и банковской деятельности" (с изм. и доп., вступающими в силу со 02.01.2013). Федеральный закон от 06.12.2011 N 402-ФЗ "О бухгалтерском учете".

⁹ Федеральный закон от 10.07.2002 N 86-ФЗ (ред. от 29.12.2012) "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)" (с изм. и доп., вступающими в силу с 06.01.2013).

¹⁰ Там же

¹¹ Коробова Г.Г. Банковское дело. - М.: Юристъ, 2012. С.89.

¹² Экономическая теория / Под ред. А.И.Добрынина, Л.С. Тарасевича, 3-е изд. - СПб.,Питер, 2012. С.126.

¹³ Коробова Г.Г. Банковское дело. - М.: Юристъ, 2012. С.143.

¹⁴ Коробова Г.Г. Банковское дело. - М.: Юристъ, 2012. С.125.