Курс лекций по "Экономическому анализу"

 

 

6 вопрос.

1. Экономическую теория — изучает экономические законы, механизм их действия, создаёт теоретическую основу для развития всех экономических дисциплин. При проведении аналитических исследований необходимо учитывать действие этих законов. В свою очередь экономический анализ определённым образом содействует развитию экономической теории. Многочисленные аналитические исследования накапливают сведения о проявлении тех или иных экономических законов. Изучение этих сведений позволяет формулировать новые, ранее неизвестные законы, делать глобальные прогнозы развития экономики страны или мировой экономики.
2. Планирование и управление производством. В анализе широко используются плановые материалы. Поэтому аналитик должен хорошо знать основы государственного регулирования экономики и методику планирования производства на анализируемом предприятии. Научно обоснованное планирование и управление национальной экономикой и предприятиями невозможно осуществлять без широкого использования результатов экономического анализа. Он создаёт информационную базу для разработки планов и выбора наиболее целесообразных управленческих решений.
3. Бухгалтерский учет. С одной стороны, сведения бухгалтерского учёта являются главным источником информации при анализе хозяйственной деятельности. Не зная методики бухгалтерского учёта и содержания отчётности, очень трудно подобрать для анализа необходимые материалы и проверить их доброкачественность. С другой стороны, требования, которые ставятся перед анализом, так или иначе переадресуются бухгалтерскому учёту. Для того чтобы более качественно обеспечить анализ информацией, сделать её более оперативной, правдивой, точной, в необходимой степени детализированной, доступной и понятной, вся система бухгалтерского учёта постоянно совершенствуется. Для большей своей аналитичности бухгалтерский учёт изменяет форму и содержание регистров, порядок документооборота и т. д.
4. Финансирование и кредитование предприятий. Без знания действующего порядка финансирования и кредитования соответствующих отраслей национальной экономики, взаимосвязей с финансовыми и кредитными органами и учреждениями невозможно квалифицированно проводить анализ хозяйственной деятельности. С другой стороны, ставки выплат в бюджет, условия получения кредитов, проценты выплат за пользование кредитами и прочий финансово-кредитный инструментарий постоянно совершенствуются с учётом результатов анализа, который показывает эффективность воздействия этих способов на производство.
5. Статистика. Есть мнение, что анализ является одним из разделов статистики и не более. Обосновывается это заключение тем, что большинство методов и способов экономического исследования одинаково используют обе науки, что они используют одинаковые источники информации, что аналитическое исследование является просто-напросто одной из задач статистики. С этим можно было бы согласиться, если бы не одно обстоятельство. Статистику как науку более интересует обобщение проявлений экономической жизни, поиск общих тенденций развития экономики на макроуровне. Для этого она через средние величины, выборку или каким-либо другим способом старается исключить нетипичные явления, она почти никогда не опускается до детального анализа производства на уровне подразделений предприятия, на уровне рабочего места. Это исключает из задач статистики поиск резервов, их обоснование, разработку рекомендаций по их освоению, что свидетельствует о существенных отличиях статистики и анализа хозяйственной деятельности предприятий. Вместе с тем нельзя не заметить, что эти науки в значительной степени взаимно обогащаются через обмен информаций и методы исследования.
6. Математические и технологические науки. Необходимость решения сложных экономических задач явилась мощным стимулом развития математики. Здесь достаточно припомнить хотя бы историю возникновения математического программирования. Использование же в аналитических исследованиях математических методов существенно повысило их авторитет. Анализ стал более глубоким, обоснованным. С помощью этих методов он может проводиться более оперативно, охватывать большее количество объектов, изучать значительно больше информации.

Нельзя анализировать  тот или иной процесс производства, не зная особенностей технологии. Только осведомлённый в этой отрасли  экономист может объективно оценить  результаты производства, сделать полезные рекомендации по их улучшению. В то же время нужно отметить, что сама технология производства стремится  быть более эффективной, и её совершенствование  невозможно без аналитических исследований. Яркий пример тому – использование методики функционально-стоимостного анализа.

 

 

Тема 2: Методы и  экономические приемы ЭА

1. Метод ЭА;

2. Классификация  приемов и способов ЭА;

3. Способы  количественный измерений оценки планов и динамики показателей;

4. Качественные  приемы экономического анализа;

5. Количественные  приемы ЭА;

6. Приемы  детерминированного факторного  анализа.

 

1 вопрос.

Термин метод в переводе с греческого "путь к чему либо" те знание о том каким образов в какой последовательности нужно решать те или иные задачи. Под методом в широком смысле слов понимают пути способы и средства познания действительности.

Метод ЭА — представляет собой диалектический способ подхода к системному, комплексному изучению, обобщению влияния факторов на результаты деятельности предприятия путем обработки специальными приемами информационных источников.

Наряду с понятием метод  пользуется понятиями "методология" и "методика".

Методология - более общее понятие, вбирающее в себя помимо метода знания о формировании экономического явления, пути дальнейшего развития и его структурные связей.

Методикой — совокупность конкретных приемов, способов и средств применяемых в процессе экономического исследования.

Прием - это одноразовые действия не меняющие величину показателя. Прием можно использовать для качественного преобразования экономического показателя.

Способ — это совокупность различных приемов которые могут повторяется в различной последовательности. Способ имеет алгоритм вычислений и единственное решение. В способе присутствуют подстановки, сложения, вычитания, умножение, деления, возведения в степень и излечение из корня. Способ имеет цель, но не имеет критерии оптимальности.

 Метод представляет  собой алгоритм включающий в себя совокупность приемов и способов, применение которых подчиняется определенной целевой функции, т.е. критерию оптимальности, что позволяет из множества решений выбрать наилучшее. Метод реализуется через конкретные методики в зависимости от особенностей целей, задач, объектов, способов и технических средств исследований.

 

2 вопрос.

Приемы и способы ЭА можно классифицировать по различным признакам, но наиболее часто в экономической литературе подразделяют на:

I. Качественные - логическое, субъективное исследование:

1. Экспертным - оценка ситуации высококлассными специалистами.

2. Морфологические - систематизация наборов альтернативных решений по возможным сочетаниям вариантов и выбор сначала приемлемых, а затем наиболее эффективных вариантов.

3. Рейтинговые - систематизация, ранжирование и определение наилучших результатов по ряду показателей.

4. Фактографические - анализ  зафиксированных фактов в СМИ,  научных работах и т.п..

5. Мониторинг - детальный  систематический анализ изменений.

6. Логическое моделирование  - построение сценариев, систем  показателей, аналитической таблиц.

II. Количественные - изучение основных тенденций и изучение основных направлений динамики, формализованные аналитические зависимости.

1. Технические - отражение желаемых, сглаженных ожиданий.

2. Факторные методы - выявление,  классификация и оценка влияния  отдельных факторов;

3. Конъюнктурные - установление  текущего состояния с позиции  соотношения спроса и предложения;

4. Математические методы - элиминирование, арифметическая разница, процентной число, дифференциальный логарифмический интегральный анализ, расчет простых и сложных процентов, дисконтирование;

5. Статистические - корреляционный, вариациионный, регрессивный, дисперсионный, кластерный и экстраполяционный анализ, методы главных компонент, средних и относительный величин, группировки, графический и индексный методы обработки рядов динамики;

6. Методы исследования  операций и принятия решений  - использование теории графов, игр  массового обслуживания, построение  дерева целей и ресурсов, сетевой планирование;

7. Эконометрические методы - матричный, гармоничный и спектральный анализ, производственные функции и межотраслевой баланс;

8. Экономико-математическое  моделирование и оптимальное  программирование - дескриптивные(описательные), предикативные(прогностические) и нормативные модели, системный анализ, машинная имитация, линейное, нелинейное и выпуклое программирование.

Качественные  приемы основаны на логическом мышлении, логическом осмыслении данных и полученных результатов, формулировка выводов, их называют не формализованными методами.

Качественные  приемы тесно связаны с количественными методами - это конкретные расчеты с использованием формул. Пример: при использовании динамики измерения обобщено но экономического показателя важно не только оценить тенденцию его изменения, но и определить количественное влияние факторов.

 

Тема 3: Анализ финансового  состояния предприятия (ФСП)

1. Сущность и методы анализа финансового состояния предприятия;
2. Задачи и этапы анализа ФСП;
3. Информационная база для анализа ФСП;
4. Анализ финансовых источников предприятия;
5. Анализ ликвидности и платежеспособности предприятия;
6. Анализ оценки вероятности банкротства.

 

1 вопрос.

В рыночных условиях исключительно  важное значение имеет стабильность финансового положения и изыскание возможных путей его улучшения с целью создания нормальных условий для функционирования предприятия.

Финансовое состояние  – это концентрированное выражение  эффективности использования финансовых ресурсов, т.е. состояние финансов, которая характеризуется образованием, распределением и использованием следующих ресурсов:

- денежных средств, поступающих  за реализацию продукции;

- финансовых средств;

- кредитов банков и  займов;

- временно привлеченных  средств;

- задолженности перед  поставщиками и другими кредиторами.

Финансы предприятия выполняют функции формирования и наращивания производственных потенциалов, обеспечивает текущую финансовую деятельность и участвует в осуществлении финансовой политики. По мнению А.Д. Шеремета под финансовым состоянием понимается способность предприятия финансировать свою деятельность, оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, целесообразностью размещения и эффективностью использования финансовыми отношениями и др. физическими и юридическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.

Методика анализа  финансового состояния включает:

1. Горизонтальный анализ;
2. Вертикальный анализ;
3. Трендовый анализ;
4. Коэффициентный анализ;
5. Факторный анализ;
6. Экспресс-анализ.

Целью экспресс-анализа является: несложная оценка финансового состояния предприятия и динамики его развития.

Экспресс-анализ проводится в 3 этапа:

1. Подготовительный – его цель – принятие решения о целесообразности проведения анализа.
2. Предварительный – обзор бухгалтерской отчетности, цель которого – знакомство с пояснительной запиской и оценкой условий в которых функционирует предприятие.
3. Экономические чтения и анализ отчетности.

Смысл экспресс-анализа заключается в отборе небольшого количества наиболее существенных и несложных в исчислении показателей и постоянное отслеживание их динамики.

Детализированный  анализ ФСП может выполняться вслед за экспресс-анализом, либо без его проведения, содержать больший или меньший перечень разделов показателей и использовать различный объем информации.

Цель детализированного  анализа — более подробная характеристика имущественного и хозяйственного положения хозяйствующего субъекта, результатов его деятельности в истекшем периоде, а также возможности развития субъекта на перспективу.

Анализ финансов может  использоваться при принятии управленческих решений, а также как инструмент прогнозирования будущих финансовых условий и результатов.

Анализом ФСП  занимаются не только руководители и соответствующие службы предприятия, но и его учредители, инвесторы, целью изучения эффективности использования ресурсов; банки для оценки условий кредитования и определения степени риска; поставщики – для своевременного получения платежей; налоговые инспекции – для выполнения плана поступления средств в бюджет.

 

2 вопрос.

ФСП характеризуется рядом  показателей характеризующих состояние  капитала в процессе его кругооборота и способности субъекта хозяйствования формировать свою деятельность на фиксированный  момент времени.

В процессе снабженческой, производственной, сбытовой, финансовой деятельности происходит непрерывный кругооборот капитала, изменяется структура средств и  источников их формирования, наличие  и потребность финансовых ресурсов и платежеспособность.

Финансовое состояние  бывает:

1. Устойчивым;
2. Неустойчивым (предписуемым);
3. Кризисным.

Если платежеспособность – это внешнее проявление финансового состояния предприятия, то финансовая устойчивость – внутренняя его сторона, отражающая сбалансированность денежных и товарных потоков, доходов и расходов, средств и источников их формирования.

Для обеспечения  финансовой устойчивости предприятие должно обладать гибкой структурой капитала и уметь организовывать его движение таким образом, чтобы обеспечить постоянное превышение доходов над расходами.

Главная цель финансовой деятельности предприятия — наращивание собственного капитала и обеспечение устойчивого положения на рынке.