Автор работы: Пользователь скрыл имя, 24 Января 2014 в 09:38, дипломная работа
Объектом исследования является акционерный банк «Дорожник». Несмотря на то, что в нем временно прекращены операции по инвестированию средств в ценные бумаги, в будущем планируется восстановить работу отдела ценных бумаг в полном объеме. Поэтому целью данного дипломного проекта является обоснование методик портфельного инвестирования, то есть формализованного подхода к составлению портфеля ценных бумаг, который банк может применить в своей дальнейшей деятельности.
Введение 6
1 Портфельное инвестирование 9
1.1 Основные принципы формирования портфеля инвестиций 9
1.2 Характеристика основных видов ценных бумаг и оценка их доходности 12
1.2.1 Акции 13
1.2.2 Облигации 16
1.3 Рынок ценных бумаг как часть финансового рынка 21
1.3.1 Деятельность коммерческого банка на рынке ценных бумаг 22
1.4 Модели портфельного инвестирования 27
1.5 Структура инвестиционного процесса 31
2 Методики формирования оптимальной структуры портфеля 37
2.1 Модель Марковица 37
2.2 Модель Блека 44
2.3 Индексная модель Шарпа 45
2.4 Модель Тобина с безрисковым активом 49
2.4.1 Алгоритм Элтона-Грубера-Падберга 53
2.5 Модель оценки финансовых активов 54
2.6 Теория арбитражного ценообразования 62
3 Формирование и оптимизация портфеля ценных бумаг (на примере АБ «Дорожник») 65
3.1 Формирование оптимальной структуры портфеля государственных облигаций 66
3.2 Формирование оптимальной структуры портфеля акций 73
3.3 Формирование оптимальной структуры совокупного портфеля ценных бумаг 82
3.4 Анализ результатов формирования порфеля ценных бумаг 87
4 Безопасность жизнедеятельности 93
Заключение 98
Литература 103
ЮЖНО-УРАЛЬСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ
Факультет “Экономика и управление”__
Кафедра “Экономика и финансы”___
ПРОЕКТ ПРОВЕРЕН
Рецензент
“ _____ ” _____________ 2002 г.
ДОПУСТИТЬ К ЗАЩИТЕ
Заведующий кафедрой
Баев И.А.
“ _____ ” _____________ 2002 г.
Формирование портфеля ценных бумаг коммерческого банка |
ПОЯСНИТЕЛЬНАЯ ЗАПИСКА К ДИПЛОМНОМУ ПРОЕКТУ
ЮУрГУ-Д
Консультанты:
БЖД
Степанова М.В.
“ _____ ” ______________ 2002 г.
“ _____ ” ______________ 2002 г.
“ _____ ” ______________ 2002 г.
“ _____ ” ______________ 2002 г.
000 ПЗ
Руководитель проекта:
Дягелец И.Д.
Автор проекта
студент группы ЭиУ-563
Величко О.С.
Нормоконтролер
Матвеева Н.И.
“ _____ ” ______________ 2002 г.
Челябинск 2002 г.
ЮЖНО-УРАЛЬСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ
Факультет __”Экономика и управление”
______________________________
Специальность _”Финансы и кредит”_______________________
УТВЕРЖДАЮ:
Зав.кафедрой
Баев И.А.____________
“ ____ ” _________ 2002 г.
З А Д А Н И Е
по дипломному проекту (работе) студента
Величко Оксана Сергеевна
(фамилия, имя, отчество)
1. Тема проекта (работы) ______________________________
Формирование портфеля ценных бумаг коммерческого банка
утверждена приказом по университету от “ 30_” апреля_ 2002 г. № __1615______________
2. Срок сдачи студентом законченного проекта (работы) 30.05.2002__________________
3. Исходные данные
к проекту (работе) ______________________________
Специальная методическая и справочная литература по исследуемой проблеме
Биржевые котировки ценных бумаг
Данные преддипломной практики
Система связи Интернет
4. Содержание расчетно-
1 Портфельное инвестирование
2 Методики формирования
3 Формирование и
(на примере АБ «Дорожник»)
3.1 Формирование
3.2 Формирование
3.3 Формирование
3.4 Анализ результатов
4 Безопасность
5. Перечень графического материала (с точным указанием обязательных чертежей)
Цели инвестирования
Классификация портфелей в зависимости от источника дохода
Эффективное множество
Рыночная линия. Уравнение индексной модели Шарпа
Структура оптимального портфеля государственных облигаций
Бета-коэффициенты акций
Структура оптимального портфеля акций
Результаты формирования портфеля
Динамика доходности к погашению портфеля государственных облигаций
Динамика стоимости совокупного портфеля
6 Консультанты по проекту (работе), с указанием относящихся к ним разделов проекта:
Раздел |
Консультант |
Подпись, дата | |
задание выдал |
задание принял | ||
БЖД |
Степанова М.В. |
||
7. Дата выдачи задания 11.02.2002____________________
Руководитель
Задание принял к исполнению Величко О.С.__________________________
К А Л Е Н Д А Р Н Ы Й П Л А Н
№ п/п |
Наименование этапов дипломного проекта (работы) |
Срок выполнения этапов проекта (работы) |
Отметка о выполнении |
1 |
Обзор литературных источников |
11.02.02 – 01.04.02 |
|
2 |
Сбор данных при преддипломной практике |
18.02.02 – 18.03.02 |
|
3 |
Сбор исходных данных из Интернета |
25.03.02 – 01.04.02 |
|
4 |
Проведение расчетов |
01.04.02 – 20.04.02 |
|
5 |
Оформление пояснительной записки |
15.04.02 – 20.05.02 |
|
6 |
Разработка раздела БДЖ |
15.05.02 |
|
7 |
Оформление графической части |
27.05.02 – 28.05.02 |
|
Зав.кафедрой ______________________________
Руководитель проекта ______________________________ / Дягелец И.Д.___ /
Студент-дипломник ______________________________
Информация о работе Формирование портфеля ценных бумаг коммерческого банка