Анализ деловой активности организации

Количественные критерии рассматривают абсолютные показатели (соотношение темпов роста чистой прибыли, выручки, средней величины активов) и относительные показатели (показатели оборачиваемости и рентабельности активов и капитала).

При изучении сравнительной динамики абсолютных показателей деловой активности оценивается соответствие следующему оптимальному соотношению, получившему название «золотого правила экономики организации». Рациональным считается положение, когда темпы изменения балансовой прибыли выше темпов изменения объемов выручки, а темпы роста выручки выше темпов роста основного капитала (активов).

Выполнение первого соотношения (чистая прибыль растет опережающим темпом по сравнению с выручкой) означает повышение рентабельности деятельности.

Выполнение второго соотношения (выручка растет опережающим темпом по сравнению с активами) означает ускорение оборачиваемости активов.

Опережающие темпы увеличения чистой прибыли по сравнению с увеличением активов означают повышение чистой рентабельности активов.

Выполнение последнего неравенства (увеличение средней величины активов в динамике) означает расширение имущественного потенциала. Однако его исполнение необходимо обеспечить лишь в долгосрочной перспективе. В краткосрочной перспективе (в пределах года) допустимо отклонение от этого соотношения, если, например, оно вызвано уменьшением дебиторской задолженности или оптимизацией внеоборотных активов и запасов. 

Относительные показатели деловой активности характеризуют уровень эффективности использования ресурсов организации, который оценивается с помощью показателей оборачиваемости отдельных видов имущества и его общей величины и рентабельности средств организации и их источников.

В общем случае оборачиваемость средств, вложенных в имущество, оценивается следующими основными показателями: скорость оборота (количество оборотов, которое совершают за анализируемый период капитал предприятия или его составляющие) и период оборота – средний срок, за который совершается один оборот средств.

Чем быстрее оборачиваются средства, тем больше продукции производит и продает организация при той же сумме капитала. Таким образом, основным эффектом ускорения оборачиваемости является увеличение продаж без дополнительного привлечения финансовых ресурсов. Кроме того, так как после завершения оборота капитал возвращается с приращением в виде прибыли, ускорение оборачиваемости приводит к увеличению прибыли. С другой стороны, чем ниже скорость оборота активов, прежде всего, текущих (оборотных), тем больше потребность в финансировании. Внешнее финансирование является дорогостоящим и имеет определенные ограничительные условия. Собственные источники увеличения капитала ограничены, в первую очередь, возможностью получения необходимой прибыли. Таким образом, управляя оборачиваемостью активов, организация получает возможность в меньшей степени зависеть от внешних источников средств и повысить свою ликвидность.

Деловая активность предприятия в финансовом аспекте проявляется прежде всего в скорости оборота его средств. Анализ деловой активности заключается в исследовании уровней и динамики разнообразных финансовых коэффициентов оборачиваемости.

Показатели оборачиваемости показывают, сколько раз за анализируемый период оборачиваются те или иные активы предприятия. Обратная величина, помноженная на 365 дней (или количество дней в анализируемом периоде), указывает на продолжительность одного оборота этих активов. Показатели оборачиваемости имеют большое значение для оценки финансового положения предприятия, поскольку скорость оборота средств оказывает непосредственное влияние на платежеспособность предприятия. А увеличение скорости оборота средств отражает повышение производственно-технического потенциала предприятия.

Коэффициенты оборачиваемости имеют большое значение для оценки финансового состояния предприятия, поскольку скорость оборота капитала, то есть скорость превращения его в денежную форму, оказывает непосредственное влияние на платежеспособность предприятия. Кроме того, увеличение скорости оборота капитала отражает при прочих равных условиях повышение производственно-технического потенциала предприятия. Для этого рассчитываются  показатели оборачиваемости, дающие наиболее обобщенное представление о хозяйственной активности.

 

 

1.3 Основные направления  анализа деловой активности.

 

Анализ деловой активности заключается в исследовании уровней и динамики разнообразных финансовых коэффициентов оборачиваемости.

Коэффициент общей оборачиваемости капитала (1) отражает скорость оборота капитала. Рост коэффициента означает ускорение кругооборота средств хозяйствующего субъекта:

 

КоА = Выручка от реализации / Средний за период баланс-нетто        (1)

 

Коэффициент оборачиваемости оборотных (мобильных) активов (2) характеризует скорость оборота всех оборотных активов хозяйствующего субъекта. Рост данного показателя характеризуется положительно, если наблюдается рост числа оборота запасов хозяйствующего субъекта:

 

КоОА = Выручка от реализации / Средняя величина запасов, денежных средств, расчетов и прочих активов       (2)

 

Коэффициент оборачиваемости материальных оборотных активов (3) определяется как отношение выручки от реализации к средней величине материальных оборотных активов (запасов) по балансу:

 

КоМОА = Выручка от реализации / средняя величина материальных оборотных активов (запасов)       (3)

 

Этот показатель характеризует число оборотов запасов за анализируемый период. Снижение свидетельствует об относительном увеличении производственных запасов и возможном сокращении производственной и иной деятельности. Сокращение оборачиваемости готовой продукции – о снижении спроса.

Коэффициент оборачиваемости готовой продукции (4) показывает скорость оборота готовой продукции. Его рост означает увеличение спроса, а снижение – затоваривание готовой продукцией вследствие сокращения спроса:

 

КоГП = Выручка от реализации / средняя величина готовой продукции за период       (4)

 

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (5) характеризует скорость оборота дебиторской задолженности. Рост данного показателя означает сокращение продаж в кредит (если он рассчитывается по сумме погашенной дебиторской задолженности), а снижение – увеличение объема коммерческого кредита, предоставляемого покупателям.

 

КоДЗ = Выручка от реализации / средняя величина дебиторской задолженности за период       (5)

 

Срок оборота дебиторской задолженности или продолжительность одного оборота в днях дебиторской задолженности рассчитывается по формуле (6):

 

ОДЗ = 365 / КоДЗ  (6)

 

Чем быстрее оборачивается дебиторская задолженность, тем меньше период ее погашения, что оценивается положительно.

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (7) характеризует расширение или снижение коммерческого кредита, предоставляемого хозяйствующим субъектам. Рост показателя означает увеличение скорости оплаты задолженности хозяйствующим субъектом, и наоборот.

 

КоКЗ = Выручка от реализации / средняя величина кредиторской задолженности за период       (7)

 

Продолжительность одного оборота кредиторской задолженности, средний срок возврата долгов хозяйствующим сбъектом (за исключением обязательств перед банками и прочим займам):

ОКЗ = 365 / КоКЗ  (8)

 

Коэффициент фондоотдачи основных средств и прочих внеоборотных активов (9) показывает величину выручки от реализации, приходящуюся на 1 рубль основных средств и прочих внеоборотных активов:

 

ФоОС = Выручка от реализации / основных средств и прочих внеоборотных активов за период                             (9)

 

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала показывает скорость оборота собственного капитала, что для акционерных частных предприятий и фирм означает активность средств собственников капитала. Рост данного показателя свидетельствует о повышении уровня продаж, что в значительной степени обеспечивается кредитами, а следовательно, снижает долю собственника в общем капитале хозяйствующего субъекта.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2 Организационно - экономическая           характеристика    ООО «Феликс – Юг».

  

2.1 Общие сведения об  организации.

 

Общество с ограниценной ответственностью «Феликс – Юг» (ООО «Феликс – Юг») создано в соответствии с Гражданским кодексом Российской Федерации, Федеральным законом «Об обществах с ограниченной ответственностью» и иным действующим законодательством Российской Федерации.

ООО «Феликс – Юг» образовано 13 сентября 2005 года. Местонахождение организации: 350020, Россия, Краснодарский край, город Краснодар, ул.Коммунаров, 266.

Общая величина уставного капитала составляет 10 000 руб. Характер собственности организации: частная. Правовое положение фирмы: общество с ограниченной ответственностью.

  На протяжении хозяйственной деятельности организация не подвергалась поглощениям и реорганизациям, а также не участвовала в слияниях с другими фирмами и не меняла своего названия. Филиалов и представительств не имеет.

Основной вид деятельности - оптовая  и розничная торговля.

  Предметом деятельности Общества являются:

- розничная торговля мебелью  и товарами для дома;

- розничная торговля офисной  мебелью;

- оптовая торговля офисной мебелью.

Ассортимент реализуемой продукции представлен разнообразной мебелью и товарами для дома и офиса. Организация использует общую систему нлогообложения.

ООО «Феликс – Юг» имеет торговую площадь в виде магазина, который используется для торговли мебелью.

Среднесписочная численность работников за 2009г. в организации составляет 15 человек. Кадровый состав включает в себя директора, главного бухгалтера, 2 рядовых бухгалтера, начальника службы сервиса, администратора, 4 менеджера, 3 сборщика мебели, водителя и технического служащего.

Основным поставщиком мебели является ЗАО ТПК «Феликс», находящееся в Москве, а также другие организации по производству мебели: ООО «Оптима», ООО «Промет», ООО «Тайпит», ООО «Креатив». Заказчиками являются юридические и физические лица г.Краснодара и края, а также других городов России.

 

2.2 Финансово-экономическая характеристика организации.

Для обеспечения эффективной деятельности в современных условиях руководству необходимо уметь реально оценивать финансово-экономическое состояние своей организации. Финансово-экономическое состояние – важнейший критерий деловой активности и надежности предприятия, определяющий его конкурентоспособность и потенциал. Оно характеризуется размещением и использованием средств (активов) и источников их формирования (пассивов). Анализ финансово-экономического состояния – неотъемлемая часть финансового анализа.

Основные экономические показатели деятельности ООО «Феликс – Юг» представлены в таблице 1.

Таблица 1 – Основные         экономические         показатели         деятельности 

            ООО «Феликс – Юг» за 2007 – 2009 гг.

Показатели	2007г	2008г	2009г	Абсолютное отклонение		Темпы роста, %
				2009 г от 2007 г	2009 г от 2008 г	2009 г от 2007 г	2009 г от 2008 г
1 Выручка от продаж, тыс.руб.	42661	32188	19194	-23467	-12994	44,99	59,63

 

Продолжение таблицы 1

Показатели	2007г	2008г	2009г	Абсолютное отклонение		Темпы роста, %
				2009 г от 2007 г	2009 г от 2008 г	2009 г от 2007 г	2009 г от 2008 г
2 Себестоимость проданных торваров, тыс.руб.	37265	27373	19355	-17910	-8018	51,94	70,71
3 Прибыль от продаж, тыс.руб.	5396	4815	-161	-5557	-4976	-2,98	-3,34
4 Прибыль до налогообложения, тыс.руб.	5077	4758	-412	-5489	-5170	-8,12	-8,66
5 Чистая прибыль, тыс.руб.	3833	3602	-469	-4302	-4071	-12,24	-13,02
6 Среднегодовая стоимость  основных средств, тыс.руб. (минус амортизация!)	497	543	364	-133	-179	73,24	67,03
7 Среднегодовая стоимость оборотных средств, тыс.руб.	11172	12638	12312	1140	-326	110,2	97,42
8Среднесписоч-ная численность  персонала, чел.	17	18	15	-2	-3	88,24	83,33
9 Фонд оплаты труда, тыс.руб.	1112	1711	1954	842	243	175,72	114,2
10 Затраты на 1 руб. реализован-ных товаров, коп.	87	85	101	14	16	116,09	118,82
11 Рентабельность продаж, %	12,65	14,96	-0,83	-13,48	-15,79	-	-
12 Рентабельность собственного  капитала, %	159,32	67,77	-1,9	-161,22	-69,67	-	-