Оборотные средства и их использование на предприятии

Срок хранения запасов рассчитывается по формуле:

Тз = Д / Ко з .

Для оценки оборачиваемости дебиторской задолженности используют следующие коэффициенты.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (в оборотах) показывает расширение или снижение коммерческого кредита, предоставляемого организацией, и рассчитывается по формуле:

Ко дз = В / ДЗ ,

 где ДЗ - средняя дебиторская задолженность.

Причём средняя дебиторская задолженность рассчитывается по формуле:

ДЗ = (ДЗн + ДЗк) / 2,

 где ДЗн, ДЗк - дебиторская задолженность на начало и на конец периода соответственно.

Рост оборачиваемости дебиторской задолженности может отражать улучшение платёжной дисциплины покупателей (своевременное погашение покупателями задолженности перед предприятием) и (или) сокращение продаж с отсрочкой платежа (коммерческого кредита покупателям) - по срокам или по стоимости сделок. Снижение оборачиваемости дебиторской задолженности свидетельствует о снижении платёжной дисциплины покупателей и об увеличении продаж с отсрочкой платежа. Динамика этого показателя в значительной степени зависит от кредитной политики предприятия, устанавливающей принципы расчётов с покупателями, и от эффективности системы кредитного контроля, обеспечивающей своевременность поступления оплаты от покупателей за отгруженные товары, выполненные работы, предоставленные услуги

Период погашения дебиторской задолженности рассчитывается по формуле:

Тдз = Д / Ко дз .

Чем продолжительнее период погашения дебиторской задолженности, тем выше риск её невозвращения. Данный показатель следует анализировать по юридическим и физическим лицам, видам продукции, условиям счетов, условиям заключения сделок и т. п.

Для оценки оборачиваемости денежных средств и краткосрочных финансовых вложений используются следующие показатели.

Коэффициент оборачиваемости денежных средств показывает скорость их оборота и рассчитывается по формуле:

Ко дс = В / ДС ,

где ДС - средняя сумма денежных средств за период.

Причём средняя сумма денежных средств определяется по формуле:

ДС  = ДСн + ДСк / 2 ,

где ДСн, ДСк - сумма денежных средств на начало и конец периода соответственно.

Период оборота денежных средств определяется по формуле:

Тдс = Д / Ко дс , 

Снижение оборачиваемости и рост среднего срока оборота денежных средств свидетельствует о нерациональной организации работы предприятия, допускающего замедление использования высоколиквидных активов, основное предназначение которых - обслуживание производственно-хозяйственного оборота предприятия. Рост оборачиваемости и снижение среднего срока оборота денежных средств, свидетельствует о повышении эффективности управления высоколиквидными активами.

3.2.    Оценка эффективности использования оборотных средств ООО «Ульяновскхлебпром»

Информационной базой для оценки эффективности использования оборотных средств ООО «Ульяновскхлебпром» в 2011 г. и 2012 г.  будут служить данные табл. 2.1 и табл. 3.1.

Таблица 3.1.

Показатели деятельности ООО «Ульяновскхлебпром»

Показатели	2011 год	2012 год
Выручка от продажи, тыс.руб.	274929	272627
Прибыль до налогооблажения, тыс. руб.	2864	893
Себестоимость проданной продукции тыс. руб.	145523	137457
Коммерческие расходы, тыс. руб.	20119	21436

 

 

Анализ показателей использования оборотных средств ООО «Ульяновскхлебпром» представлен в табл. 3.2 и 3.3.

Таблица 3.2.

Общие показатели использования оборотных средств ООО «Ульяновскхлебпром»

Показатели	2011 год	2012 год	Абсолютное отклонение +-, тыс.руб	Относительное отклонение, %
Средний остаток оборотных средств, тыс. руб.	165557	179108	13551	7,57
Коэффициент оборачиваемости, Ко	1,66	1,52	-0,14	-9,10
1	2	3	4	5	6	7
Коэффициент загрузки, Кз	0,60	0,66	0,05	8,34
Рентабельность оборотных средств, Р %	1,66	0,48	-1,17	-243,38
Экономический эффект от изменения оборачиваемости Э, тыс. руб.		14937,22

 

 

Как видно из таблицы, коэффициент оборачиваемости снизился, а средняя продолжительность оборота увеличилась, что свидетельствует од ухудшении финансового состояния общества. Коэффициент загрузки увеличился, это говорит о том, что оборотные средства на предприятии используются не эффективно. Об этом также свидетельствует резкое снижение рентабельности оборотных средств.

Экономический эффект от изменения оборачиваемости оборотных средств больше 0, т.е. произошло дополнительное привлечение оборотных средств в оборот в результате понижения интенсивности их использования.

Таблица 3.3.

Частные показатели использования оборотных средств ООО «Ульяновскхлебпром»

Показатели	2011 год	2012 год	Абсолютное отклонение +-, тыс.руб	Относительное отклонение, %
Средняя величина запасов З, тыс.руб.	51763,00	53013,50	1250,50	2,36
Коэффициент оборачиваемости запасов Ко з	0,76	3,00	2,23	165557	179108	13551	7,57
Срок хранения запасов Тз, дни	472	120	-352,17	-293,11
Средняя дебиторская задолженность ДЗ, тыс. руб.	106503,5	119780,5	13277,00	11,08
1	2	3	4	5
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности Ко дз	2,58	2,28	-0,31	-13,42
Период погашения дебиторской задолженности Тдз, дни	139	158	18,71	11,83
Средняя сумма денежных средств ДС, тыс. руб.	5738,5	5529	-209,50	-3,79
Коэффициент оборачиваемости денежных средств Ко дс	47,91	49,31	1,40	2,84
Период оборота денежных средств  Тдс, дни	8	7	-0,21	-2,92

 

 

В 2012 году выросла оборачиваемость запасов (рост коэффициента оборачиваемости запасов, значительное снижение срока их  хранения),  это свидетельствует об эффективности и экономном их использовании, интенсификации процессов снабжения, производства, сбыта.

Также в 2012 году произошло снижение оборачиваемости дебиторской задолженности. Это свидетельствует, о снижении платежной дисциплины покупателей и об увеличении продаж с отсрочкой платежа. Увеличился период ее погашения, тем самым увеличился риск ее невозвращения.

В 2012 году произошел рост оборачиваемости и снижение среднего срока оборота  денежных средств, что свидетельствует о повышении эффективности управления высоколиквидными активами.

3.3.  Пути улучшения использования оборотных средств ООО «Ульяновскхлебпром»

В системе мер, направленных на повышение эффективности работы предприятия и укрепление его финансового состояния, важное место занимают вопросы рационального использования оборотных средств. Проблема улучшения использования оборотных средств стала еще более актуальной в условиях формирования рыночных отношений. Интересы предприятия требуют полной ответственности за результаты своей производственно-хозяйственной деятельности.

Поскольку финансовое положение предприятий находится в прямой зависимости от состояния оборотных средств и предполагает соизмерение затрат с результатами хозяйственной деятельности и возмещение затрат собственными средствами, предприятия заинтересованы в рациональной организации оборотных средств - организации их движения с минимально возможной суммой для получения наибольшего экономического эффекта

Общепринятыми характеристиками эффективности использования оборотных средств являются показатели их оборачиваемости. В современных условиях первоочередной задачей предприятий является повышение эффективности и рациональности использования оборотных средств, т. е. ускорение их оборачиваемости.

Ускорение оборачиваемости оборотных средств (активов) уменьшает потребность в них, позволяет предприятию высвобождать часть оборотных средств либо для производственных или долгосрочных производственных нужд предприятия (абсолютное высвобождение), либо для дополнительного выпуска продукции.

В результате ускорения оборота высвобождаются вещественные элементы оборотных средств, меньше требуется запасов сырья, материалов, топлива, заделов незавершенного производства, а, следовательно, высвобождаются и денежные ресурсы. Высвобожденные денежные ресурсы откладываются на расчетном счете предприятия, в результате чего улучшается финансовое состояние, укрепляется платежеспособность.

Основные пути повышения эффективности использования оборотных средств: оптимизация запасов ресурсов и незавершенного производства; сокращение длительности производственного цикла; улучшение организации материально-технического обеспечения; ускорение реализации товарной продукции и др.

В результате оценки показателей оборачиваемости и эффективности использования оборотных средств ООО «Удьяновскхлебпром» выявилось снижение эффективности и замедление оборачиваемости оборотных средств в течение анализируемого периода, что подтверждает выводы о неэффективном и нерациональном использовании оборотных средств. Эти выводы свидетельствуют о необходимости поиска путей повышения эффективности использования оборотных средств и ускорения их оборачиваемости.

Эффективное использование оборотных средств, прежде всего, зависит от эффективного и рационального использования отдельных элементов оборотных средств и связано с ускорением их оборачиваемости.

ООО «Ульяновскхлебпром» необходимо уделить больше внимания повышению эффективности управления дебиторской задолженностью. Рекомендации по управлению дебиторской задолженностью представляют собой:

• формирование широкого круга потребителей, что позволяет уменьшить риск неуплаты одним или несколькими крупными покупателями;
• контроль над состоянием расчетов с покупателями;
• необходимость следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности, так как значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости организации и вызывает потребность в привлечении дополнительных источников финансирования;
• использование способа начисления процентов за отсрочку платежа или предоставления скидок дебиторам при досрочной оплате;
• использование факторинга в расчетах.

Для улучшения использования запасов необходима установка нового модернизированного оборудования, потребляющее меньше энергии, сокращающее возможные отходы.

 

 

 

 

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В данной работе сделана попытка, дать анализ как научно-теоретического, так и практического аспекта такого понятия, как оборотные средства предприятия. Очевидно, что из-за чрезмерной обширности данной темы невозможно подробно рассмотреть в одной работе все стороны этой проблемы. Однако, исходя из всего вышесказанного, можно сделать некоторые выводы.