Экономическая оценка деятельности предприятия

Объем основных средств предприятия значительно меньше суммы товарооборота в сопоставимой оценке, что привело к высоким показателям эффективности использования основных средств (таблица 6).

Таблица 6 - Обеспеченность основными производственными фондами и эффективность их использования предприятия

Показатели	2010 г.	2011 г.	2012 г.	2012 г. к 2010 г., %
Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб.	89241	87451	170493	191,05
Среднегодовая стоимость основных производственных фондов, тыс. руб.	1415	1465	1748	123,50
в том числе
активная часть	653	676	923	141,44
пассивная часть	798	804	1092	136,94
Фондоотдача, руб.	63,07	59,69	97,56	154,70
Фондовооруженность, тыс. руб. /чел	22,46	23,63	29,62	131,87
Рентабельность основных фондов, %	0,21	0,27	6,75	3184,93

 

Среднегодовая величина основных средств предприятия увеличивается., но темпы роста меньше чем темпы роста выручки от продаж

На предприятии наблюдается рост фондоотдачи: в 2011 году фондоотдача составила 63,07 руб., а  в 2012 году фондоотдача выросла до уровня 59,69 руб., рост по сравнению с 2010 годом составил 154,70%.

Получение прибыли предприятием обеспечило положительное значение рентабельности основных средств в 2010-2012 г.г., которая достигла 6,75%. За исследуемый период рост рентабельности составил 32 раза.

Далее рассмотрим состав и структуру оборотных средств предприятия (Таблица 7).

Таблица 7 - Состав и структура оборотных средств предприятия

Показатели	2010 г.		2011 г.		2012 г.		Отклонение 2012 г. от 2010 г., тыс. руб.
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%
Запасы и затраты	1134	50,85	1231	53,43	1238	14,98	104
Налог на добавленную стоимость	48	2,15	70	3,04	10	0,12	-38
Краткосрочная дебиторская задолженность	1046	46,91	1003	43,53	6996	84,64	5950
Денежные средства	2	0,09	0	0,00	22	0,27	20
Прочие оборотные активы	0	0,00	0	0,00	0	0,00	0
Итого оборотных активов	2230	100,00	2304	100,00	8266	100,00	6036

 

Структура и динамика оборотных активов позволяет определить темпы их прироста (снижения), то есть расширение объемов деятельности или снижение деловой активности предприятия. Данные таблицы 7 позволяют судить об увеличении доли оборотных активов в активе баланса ООО «БМС».

Наибольший удельный вес в текущих (оборотных) активах занимает краткосрочная дебиторская задолженность. Её доля в 2012 году составляет 84,64%.

Можно сделать вывод, что покупатели ООО «БМС» имеют финансовые затруднения, либо нарушена платежная дисциплина.

Хотя за три года величина остатка дебиторской задолженности претерпела изменения и к концу 2012 года составила 6996 тыс. рублей, то есть увеличилась по сравнению с 2010 годом 6,68 раза, по сравнению с 2011 годом увеличилась в 6,92 раза.

Также наблюдается рост запасов и затрат и денежных средств. Запасы и затраты увеличились на 9,17%, денежные средства – в 11 раз.

Доля НДС в 2012 году составила до 0,12%. Денежные средства составили в структуре оборотных средств 0,27%, что говорит об их недостатке.

На протяжении трех лет долгосрочной дебиторской задолженности и краткосрочных финансовых вложений у ООО «БМС» не было.

Далее в таблице 8 рассмотрим показатели эффективности использования оборотных средств предприятия.

Таблица 8 - Эффективность использования оборотных средств предприятия

Показатели	2010 г.	2011 г.	2012 г.	2012 г. к 2010 г., %
Оборотные средства на начало года, тыс. руб.	2057	2230	2304	112,01
Оборотные средства на конец года, тыс. руб.	2230	2304	8266	370,67
Среднегодовая стоимость оборотных средств, тыс. руб.	2144	2267	5285	246,56
Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб.	89241	87451	170493	191,05
Чистая прибыль (+), убыток (-), тыс. руб.	3	4	118	3933,33
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств	41,63	38,58	32,26	77,49
Продолжительность одного оборота, дней	8,8	9,5	11,3	129,06
Коэффициент загрузки оборотных средств	0,02	0,03	0,03	129,06
Рентабельность (+), убыточность (-) оборотных средств, %	0,14	0,18	2,23	х

 

Данные по предприятию ООО «БМС» свидетельствуют о снижении эффективности использования оборотных активов в 2012 году, что подтверждает показатель – продолжительность оборота, рассчитанный в днях, рост которого составил в 2012 году 129,06% по сравнению с 2010 годом.

Оценивая эффективность использования оборотного капитала, можно отметить рост рентабельности текущих активов, что вызвано большим ростом чистой прибыли предприятия по сравнению с ростом среднегодового остатка текущих активов.

Таким образом, за исследуемый период предприятие проводит эффективную политику управления собственными ресурсами. На предприятии наблюдается рост эффективности использования персонала, основных средств.

Увеличение размера чистой прибыли привело к росту рентабельности активов предприятия.

Отрицательным моментом является снижение эффективности использования оборотных активов.

Рассмотрим основные показатели экономической деятельности предприятия (таблица 9).

Таблица 9 - Финансовые результаты деятельности предприятия

Показатель	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Темп роста 2011 г. к 2010 г., %	Темп роста 2012 г. к 2011 г., %
Величина активов предприятия, тыс. руб.	3680	3784	10287	102,83	271,86
Выручка от продажи, тыс.руб.	75646	80474	170493	106,38	211,86
Затраты на покупку и реализацию, осуществление коммерческих операций, тыс.руб.	75511	80299	169250	106,34	210,77
Результат от продажи продукции, тыс.руб.	135	175	1243	129,63	710,29
Прибыль до налогообложения, тыс.руб.	37	33	188	89,19	569,70
Чистая прибыль, тыс. руб.	3	4	118	133,33	в 29,5 раза

 

На исследуемом предприятии наблюдается рост величины активов, так если в 2011 году рост данного показателя составил 102,83%, то в 2012 году активы предприятия на конец года выросли на 171,86%. Согласно таблице 9 объем товарооборота ООО «БМС» вырос в 2011 году по сравнению с 2010 на  6,38% и в 2012 году по сравнению с  2011 г на 111,86%.

Затраты на производство продукции и осуществление коммерческих операций также увеличиваются на рассматриваемом отрезке времени, причем тенденции динамики выручки и себестоимости однонаправлены – темп роста снижается в 2012 году.

Меньшие темпы роста себестоимости продаж в 2011 году по сравнению с 2010 годом, обеспечило рост прибыли от продаж на 16,97%. В 2012 году по сравнению с 2011 годом наблюдается аналогичная картина, в результате чего, прибыль от продаж выросла на 85,02%.

Операционная и финансовая деятельность предприятия неэффективна и приводит на протяжении всего рассматриваемого периода к снижению величины прибыли до налогообложения по сравнению с прибылью от продаж как в 2011, так и в 2012 году.

Чистая прибыль предприятия растет на протяжении всего рассматриваемого периода. Так в 2011 году рост составил 133,33%, в 2012 году - 2950%, что в большей мере связано с ростом спроса, а также со снижением ставки налогообложения прибыли в РФ.

Основным источником информационного обеспечения оценки финансового состояния предприятия являются бухгалтерский баланс отчет о прибылях и убытках (Приложение 2-7), отчет о движении денежных средств, о движении капитала, в т.ч. собственного.

В бухгалтерском балансе предприятия отражаются его средства (имущество) по состоянию, составу, и размещению на определенную дату – это активы, которые, по существу, должны приносить доход предприятию. В балансе также указаны источники формирования ресурсов, за счет которых формируются активы предприятия, - это пассивы, которые, по существу, представляют его финансовые обязательства.

 

 

 

 

3. Факторы, обусловливающие финансовые результаты

 

Необходимым условием успешной работы предприятия является наличие собственных оборотных средств, которые могут быть использованы для приобретения материально-производственных запасов, поддержания незавершенного производства, осуществления краткосрочных финансовых вложений в ценные бумаги и на другие цели обеспечения производственно-хозяйственной и коммерческой деятельности предприятия.

Таким образом, собственные оборотные средства, предназначенные для финансирования текущей деятельности, характеризуют сумму средств, вложенных в оборотные активы. При отсутствии таких средств предприятие обращается к заемным источникам.

Для оценки достаточности собственных оборотных средств и определения зависимости предприятия от привлеченных источников при формировании текущих активов рассчитывают абсолютные показатели и относительные коэффициенты финансовой устойчивости, уровень которых сопоставляют с рекомендуемыми значениями.

Эти коэффициенты позволяют выявить уровень финансового риска, связанного со структурой источников формирования капитала предприятия, а соответственно и степень его финансовой стабильности в процессе предстоящего развития.

Финансовая устойчивость предприятия - это такое состояние его финансовых ресурсов, их распределение и использование, которое обеспечивает развитие предприятия на основе роста прибыли и капитала при сохранении платежеспособности и кредитоспособности в условиях допустимого уровня риска.

На финансовую устойчивость воздействуют две группы факторов: внутренние и внешние.

К внутренним можно отнести состояние активов и их оборачиваемость, состав и соотношение финансовых ресурсов, к внешним - налоговую и кредитную политику государства, степень развития финансового рынка, страхового дела и внешнеэкономических связей, существенно влияет курс валюты, позиция и сила профсоюзов, а также общая политическая стабильность.

В соответствии с показателями обеспеченности запасов и затрат собственными и заемными источниками выделяются следующие типы финансовой устойчивости:

• абсолютная устойчивость финансового состояния (встречается крайне редко) - собственные оборотные средства обеспечивают запасы и затраты;
• нормально устойчивое финансовое состояние - запасы и затраты обеспечиваются собственными оборотными средствами и долгосрочными заемными источниками;
• неустойчивое финансовое состояние - запасы и затраты обеспечиваются за счет собственных оборотных средств, долгосрочных заемных источников и краткосрочных кредитов и займов, т.е. за счет всех основных источников формирования запасов и затрат;
• кризисное финансовое состояние - запасы и затраты не обеспечиваются источниками их формирования; предприятие находится на грани банкротства.

Дебиторская задолженность предприятия - это важнейший компонент оборотного капитала предприятия. Состояние дебиторской задолженности, ее размеры и качество оказывают существенное влияние на финансовое состояние предприятия.

В то же время дебиторская задолженность не всегда образуется в результате нарушения порядка расчетов и не всегда ухудшает финансовое состояние предприятия. Кроме того, предприятие должно помнить, что правильное и своевременное списание дебиторской задолженности играет значительную роль при формировании финансовых результатов деятельности организации.

 

Заключение

 

Главной целью современного этапа экономических преобразований, проводимых в торговле, является создание благоприятных условий для эффективной деятельности предприятий.