Кредитная политика и проблемы ее совершенствования в Украине

                                                                 Введение 

       При определении объективной необходимости  денежно-кредитной политики в условиях трансформации экономики в особенности  важным есть понимание ее сущности, целей, механизма и инструментов реализации. Совокупность мероприятий  в области денежного обращения, направленных на изменение денежного  кредита, получила название денежно-кредитной  политики. Ее главная цель – регулирование  хозяйственной конъюнктуры путём  воздействия на состояние кредита  и денежного обращения.

       Денежно-кредитная  политика направлена либо на стимулирование кредита и денежной эмиссии (кредитная  экспансия), либо на их сдерживание  и ограничение (кредитная рестрикция). В условиях падения производства и увеличения безработицы центральные  банки пытаются оживить конъюнктуру  путем расширения кредита и снижения нормы процента. Напротив, экономический  подъем часто сопровождается спекуляцией, ростом цен, нарастанием диспропорций в экономике. В таких условиях центральные банки стремятся  предотвратить перегрев конъюнктуры  при помощи ограничения кредита, повышения процента, сдерживания эмиссии платёжных средств и т.д.

     В нынешнее время привлечение кредита  для развивающихся предприятий  стало, чуть ли не единственным способом устоять на рынке и удержать свои позиции под натиском импорта, который  стремительно захватывает украинский ранок в свете вступления страны в ВТО. Легкая и тяжелая промышленность находится в упадке и для ее подъема требуются средства, а  точнее целевые кредиты на развитие отдельных предприятий и отраслей в целом.

     Степень зрелости рыночных отношений часто  оценивают по степени развития кредитных  отношений, благодаря которым разрешается целый ряд как чисто экономических, так и социальных проблем. В современных условиях кредит в наиболее широком понимании означает взятие денег, товаров или услуг в долг, с последующим возвращением займа и уплатою определенного процента за его использование.

     Источником  кредитных отношений является денежный капитал, который освобождается  в процессе кругооборота промышленного  и торгового капитала. Еще одним  важным источником является также и  движение бюджетных средств, целевых  фондов и резервов. И, наконец, - денежные доходы и сбережения частных лиц.

     Кредитная система как совокупность кредитно-финансовых институтов аккумулирует свободные  денежные капиталы, доходы и сбережения различных слоев населения и  предоставляет их в ссуду фирмам, правительству и частным лицам.

     Наличие товарного производства и денег  обусловливает существование и  функционирование кредитного рынка. С  развитием товарного производства кредитный рынок становится обязательным атрибутом экономической системы. Кредит содействует закреплению хозяйственно-финансовой деятельности предприятия, так как он является необходимым условием производственных фондов и фондов обращения в условиях расширенного воспроизводства, даёт возможность беспрерывно совершать процесс оборачивания и как следствие влияет производству и реализации продукции. Поэтому актуальность вопросов, связанных с функционированием кредитного рынка не уменьшается со временем. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

1. понятие кредита и кредитного рынка 

     Для существования кредита как экономической  категории с одной стороны  должны иметь место времени свободные  денежные средства, а с другой –  потребность в их временном использовании. Объективной основой кредита  служит временное высвобождение  средств в кругообороте фондов предприятий; в движении ресурсов финансовой системы; при образовании накоплений населения. С помощью кредита все временно свободные денежные средства предприятий  и населения аккумулируются в  ссудном фонде страны и используются через кредитную систему в  форме выдаче ссуд.

     Необходимость кредита связана с особенностями  кругооборота оборотных производственных фондов и фондов обращения. У предприятий  возникают постоянные приливы и  отливы денежных средств вследствие сезонности производства, периодичности  выпуска продукции. Противоречие между  необходимостью постоянного использования  в интересах общества всех имеющихся  денежных средств и невозможностью или экономической нецелесообразностью  применения в течение определенного  периода части соответствующих  ресурсов их собственниками разрешается  с помощью кредита.

     Следует различать понятия кредит и ссуда. Ссуда является формой проявления, материальной основой кредитных отношений. Кредит – это экономические отношения по поводу предоставления ссуды. В кредитные отношения вступает кредитор и заемщик. Кредит предполагает временную передачу денежных средств с обязательным их возвратом через определенный срок.

     Целью кредита является извлечение дохода собственником кредитных ресурсов. При осуществлении кредитной  сделки право собственности на переданные взаймы финансовые средства сохраняются  за их владельцем.

     Сущность  кредита как экономической категории  проявляется в его функциях: перераспределительной; замещения наличных денег безналичными расчетами; контрольной.

     Перераспределительная функция кредита заключается в том, что денежные средства юридических и физических лиц, а также целевых государственных фондов частично мобилизуются как временно свободные средства и вовлекаются в хозяйственный оборот на кредитной основе. Данная функция кредита, как правило, реализуется в денежной форме и имеет большое значение для обеспечения ритмичной работы народного хозяйства.

     Функция замещения наличных денег безналичными расчетами заключается в том, что на основе кредита создаются  кредитные орудия обращения. Кредит позволяет обществу планомерно регулировать объем денежного оборота, т.к. он является единственным источником увеличения денег в этом обороте и рычагом  для сокращения его. Это регулирование  осуществляется на базе кредитного и  кассового планирования.

     Контрольная функция кредита заключается  в контроле со стороны кредитора  за соблюдением заемщиком всех условий  получения ссуды.

     Принципы  кредитования представляют собой основные положения кредитного механизма, определяющие процесс кредитования. В соответствии с Положением НБУ №246 «О кредитовании»  от 28.09.1995г. банковское кредитование осуществляется в соответствии со следующими принципами [1]:

• возвратность;
• срочность;
• целевая направленность;
• обеспеченность;
• платность.

     Принцип возвратности заложен в самом  определении кредита, в котором  оговаривается необходимость обязательного  возврата ссуды. Возврат ссуды, как  правило, должен осуществляться за счет завершения тех хозяйственных операций, для проведения которых она была выдана.

     Срочность кредита конкретизирует его возвратность во времени. Сроки кредитования определяются исходя из объектов кредитования, продолжительности  хозяйственных процессов, опосредуемых кредитом, и оговариваются в кредитном  договоре.

     Целевая направленность кредита предусматривает  вложение заемных средств на конкретные цели, указанные в кредитном договоре. На практике этот принцип реализуется  путем выдачи ссуд под конкретные объекты кредитования, которыми могут  выступать: товарно-материальные ценности; затраты производства, средства в  расчетах и т.д.

     Принцип обеспеченности кредита означает наличие  у банка (кредитора) права для  защиты своих интересов, недопущение  убытков от невозврата долга из-за неплатежеспособности заемщика. Согласно этому принципу ссудами должно обслуживаться  только движение реально существующей стоимости или создание новой.

     Принцип платности заключается в том, что за использование заемными средствами заемщик, как правило, уплачивает кредитору  ссудный процент. Процент является объективным спутником кредита, составным звеном ссудной операции, поскольку ссудная операция –  это акт коммерческой продажи  на определенный срок денежных средств.

     Следует помнить, что кредитованию присуща  дифференцированность, которая заключается  в предоставлении кредита на различных  условиях в зависимости от характера  заемщика, направленности кредита, кредитного риска, срока кредитования, своевременности  возврата и некоторых других обстоятельств.

     Кредитная операция или сделка представляет собой  договор о предоставлении ссуды, который сопровождается записями на банковских счетах и соответствующим отражением в балансах кредитора и заемщика.

     Формы кредита представляют собой конкретные проявления движения ссудного фонда. Кредит может выступать в денежной или  товарной форме. Формы кредита различаются  в зависимости от состава участников, объектов кредитования, размера ссудного процента и сферы применения.

     В настоящее время  выделяют следующие  формы кредита [2]:

• юридические лица могут использовать: коммерческий, банковский, лизинговый, ипотечный, бланковый, консорциумный кредит;
• физические лица – потребительский кредит;
• государство – государственный и международный.

     Под кредитной системой понимают совокупность кредитных отношений, форм и методов  кредитования и кредитные учреждения государства, то есть – кредитный  рынок государства. С помощью  кредитной системы (на кредитном  рынке) происходит перераспределение  временно свободных денежных средств  между участниками кредитных  отношений.

     Различают два понятия кредитной  системы:

     1) совокупность кредитных отношений,  форм и методов кредитования (функциональная  форма);

     2) совокупность кредитно-финансовых  учреждений, аккумулирующих свободные  денежные средства и предоставляющих  их ссуду (институциональная форма).

     В первом аспекте кредитная система  представлена банковским, потребительским, коммерческим, государственным, ипотечным, международным кредитом. Всем этим видам кредита свойственны специфические формы отношений и методы кредитований. Реализуют эти отношения специализированные учреждения, образующие кредитную систему во втором (институциональном) понимании. Ведущим звеном институциональной структуры кредитной системы являются банки.

     Кредитный рынок – это общее обозначение тех рынков, где существуют предложение и спрос на различные платежные средства. Кредитные сделки опосредуются, как правило, кредитными институтами (банками и др.), которые берут взаймы и ссужают деньги, или движением различных долговых обязательств, которые продаются и покупаются на рынке ценных бумаг[3].

     Следовательно, кредитный рынок предоставляет  средства для инвестиций в распоряжение предприятий и именно на нем происходит перемещение денег из тех секторов экономики, где имеется избыток, в те сектора, которые испытывают в них недостаток.

     На  кредитном рынке предприятия  берут деньги в долг для финансирования своих инвестиций; иногда предприятия  дают деньги взаймы, но, как правило, производственный сектор больше берет, чем дает. Поэтому можно сказать, что одна из основных задач кредитного рынка - направлять сбережения населения и свободные средства посредническим лицам на инвестиции.

     Кредитная система – более широкое понятие, чем банковская система, включающая лишь совокупность банков, действующих в стране. Банковская система – ключевое звено кредитной системы. оно концентрирует множество кредитных и финансовых операций. В кредитной системе существуют и небанковские кредитно-финансовые институты, которые заняли видное место в накоплении и мобилизации денежного капитала. В последние годы они конкурируют с банковской системой за привлечение и размещение денежных накоплений физических и юридических лиц.

     Преобладавшая до недавнего времени государственная  форма собственности предполагала в основном централизованное бюджетное  финансирование предприятий. Существовавшая ранее система, при которой бюджетные  средства выделялись в рамках государственного планирования развития экономики, не учитывала  необходимости четкого законодательного регулирования финансово-кредитных  вопросов.