Банковская система и денежно-кредитная политика

Дополнительный капитал образуется за счет разницы между курсами  продажи простых и привилегированных  акций и их номиналом.

Нераспределенная прибыль - накапливаемая  сумма прибыли, которая остается в распоряжении банка. В конце  периода (года, квартала) сумма всех результативных счетов банка зачисляется  на счет прибылей и убытков. Часть  этих средств направляется на выплату  дивидендов, налогов, формирование резервных  фондов. Оставшаяся часть - нераспределенная прибыль - представляет собой фонд денежных средств, которым распоряжается  дирекция банка и собрание акционеров.

Увеличение удельного веса капитала в пассиве баланса банка, и  как следствие уменьшение удельного  веса вкладов, как правило, связано  с выравниванием соотношения  между собственным капиталом  и привлеченными ресурсами.

Привлеченные средства занимают преобладающее  место в структуре банковских ресурсов. В мировой банковской практике все привлеченные средства по способу  их аккумуляции делят на депозиты и прочие привлеченные средства. Основную часть привлеченных средств коммерческих банков составляют депозиты.

Прочие привлеченные средства - это  ресурсы, которые банк получает в  виде займов, или путем продажи  на денежном рынке собственных долговых обязательств. Они отличаются от депозитов  тем, что приобретаются на рынке  на конкурсной основе. Инициатива их привлечения  принадлежит самому банку. Пользуются ими преимущественно крупные  банки. Обычно это значительные суммы, в силу чего соответствующие операции считаются оптовыми.

Современная банковская практика характеризуется  большим разнообразием вкладов (депозитов) и соответственно депозитных счетов:                                              депозиты до востребования, срочные депозиты, сберегательные вклады, вклады в ценные бумаги.[11]

Депозиты можно также классифицировать по срокам, категориям вкладчиков, условиям внесения и изъятия средств, уплачиваемым процентам, возможности получения  льгот по активным операциям банка и т. д.

Сравнительный качественный анализ структуры  привлеченных средств проводят по группам  клиентов и срокам, что позволяет  выявить из каких секторов экономики  и на какой срок привлекается основная масса средств в банк.

Количественный анализ структуры  привлеченных средств, так же как  и собственных средств банка, заключается в определении удельного  веса каждой подгруппы или нескольких подгрупп в общей сумме привлеченных средств. Подобного рода анализ позволяет  выявить роль каждого экономического контрагента в развитии пассивных  операций данного банка.

Структура отдельных видов привлеченных средств может быть проанализирована не только по срокам, но и по размерам. Доля крупных депозитов характеризует стабильность ресурсной базы, поскольку влияние на ресурсную базу досрочного изъятия вклада увеличивается с ростом его размера. Рост доли крупных депозитов снижает стабильность ресурсной базы коммерческого банка.

Используя методы сравнительного анализа  пассивных операции банка, можно  выявить изменения в объемах  этих операций, определить воздействие  их на ликвидность банка.

Привлеченные средства по срокам востребования, т. е. степени ликвидности подразделяются на следующие подгруппы:

-  депозиты до востребования (средства госбюджета и бюджетных организаций, средства на расчетных, текущих счетах юридических и физических лиц, средства в расчетах);

- срочные депозиты;

- средства, поступившие от продажи ценных бумаг;

- кредиторы;

- кредиты других банков.

Изменение объема средств, привлеченных на текущие, чековые и сберегательные счета, с одной стороны, и в  срочные вклады - с другой, представляют собой основу для изучения ликвидности  банка с точки зрения пассивов банка. Значительный прирост срочных  вкладов несколько меньше способствует росту доходности операций коммерческого  банка, но усиливает ликвидность  позиции его баланса. Рост остатков на текущих счетах и счетах до востребования  свидетельствует об обратной тенденции.[11]

В современных условиях к основным источникам средств коммерческого  банка относятся: депозиты предприятий и организаций; межбанковские депозиты.

Анализ динамики межбанковских  депозитов показывает изменение  степени активности банка в развитии операций с банками-корреспондентами.

Растущая зависимость от крупных  межбанковских кредитов не может  быть охарактеризована положительно, так как диверсификация привлекаемых ресурсов укрепляет ликвидность  банка, а межбанковский кредит не способствует диверсификации.

Собственные средства коммерческого  банка можно разделить на собственные  средства, которые могут быть использованы как ресурс кредитования - собственные  средства (нетто), и собственные средства, которые отвлечены, капитализированы или иммобилизованы, а значит не могут служить источником кредитования. Сумма собственных средств (нетто) и иммобилизации собственных  средств составляет собственные  средства (брутто).

2. Активные операции - операции, посредством  которых банки размещают имеющиеся  в их распоряжении ресурсы  для получения прибыли и поддержания  ликвидности. К активным операциям  банка относятся: краткосрочное  и долгосрочное кредитование  производственной, социальной, инвестиционной  и научной деятельности предприятий  и организаций; предоставление  потребительских ссуд населению;  приобретение ценных бумаг; лизинг; факторинг; инновационное финансирование  и кредитование; долевое участие  средствами банка в хозяйственной  деятельности предприятий; ссуды,  предоставляемые другим банкам.

Активные операции банка по экономическому содержанию делят на:

• ссудные (учетно-ссудные);

• расчетные;

• кассовые;

• инвестиционные и фондовые;

• гарантийные.

Ссудные операции - операции по предоставлению (выдаче) средств заемщику на условиях срочности, возвратности и платности.[11]

 Ссудные операции, связанные  с покупкой (учетом) векселей либо  принятием векселей в залог,  представляют собой учетные (учетно-ссудные  операции). Эта операция относится к важнейшей области банковской деятельности, в частности активных операций. Благодаря ей банки относятся к кредитным институтам. Предоставляя ссуды своим клиентам, банки выполняют роль финансовых посредников, принимая денежные средства у вкладчиков и предоставляя их заемщикам. От этой операции или деятельности банка выигрывают все участники кредитных отношений (вкладчики, заемщики и банк). Каждый удовлетворяет свои потребности.

Расчетные операции – операции по зачислению и списанию средств со счетов клиентов. Коммерческие банки производят расчеты по правилам, формам и стандартам, установленным центральными банками. При выполнении международных расчетов – в порядке, установленным федеральными законами и правилами, принятыми в международной банковской практике.

Кассовые операции – операции по приему и выдаче наличных денежных средств.

Инвестиционные и фондовые  - это операции с ценными бумагами.

Комиссионные  или их называют нетрадиционными операциями, к ним относятся:

- лизинговые операции;

- факторинговые операции;

- трастовые операции.

Под лизингом понимается сдача в  аренду предметов длительного пользования (здания, машины, самолеты, компьютеры и так далее). В лизинговой сделке участвуют три субъекта, взаимоотношения которых оформляются договором: первый субъект – это собственник имущества (лизингодатель), второй – пользователь имуществом (лизингополучатель), третий – продавец имущества (поставщик). Их взаимоотношения строятся по следующей схеме: будущий лизингополучатель обращается к лизингодателю, имеющему необходимые средства, с просьбой о его участии в сделке, то есть он должен купить необходимое имущество для лизингополучателя у поставщика (продавца имущества) с последующей его передачей лизингополучателю в аренду на условиях оплаты. Коммерческие банки в этой сделке участвуют как собственники имущества, то есть они получают имущество в собственность и передают в лизинг лизингополучателю, тем самым оказывая ему финансовую услугу.[11]

 Различают следующие виды  лизинга:

- рентинг -  негарантированная сдача в наем доходного имущества – машин, оборудования, зданий и сооружений на короткий срок;

- хайринг – одна из форм кредитования экспорта без передачи права собственности на товар арендатору, предоставляемая на среднесрочный период;

- лизинг – сдача в пользование на долгий срок доходного имущества с возможным последующим выкупом арендатором арендуемого имущества.

      Факторинг – переуступка клиентом неоплаченных долговых требований (счетов-фактур и векселей), возникающих перед поставщиком за товары и услуги, факторинговой компании или банку со всеми последствиями (с риском). Смысл факторинга в том, что банки скупают у своих клиентов платежные документы (их дебиторскую задолженность) с получением процента за услугу. Такая сделка оформляется договором, в котором указана сумма купленной задолженности и определенный процент. Этот процент указывает, какая часть суммы дебиторской задолженности хозяйствующего органа будет отдана банку в уплату за услугу. Факторинговые операции достаточно широко осуществляются в странах Западной Европы и Америки. Как правило, ими занимаются специальные факторинговые компании.  В операции факторинга три участника: фактор, первоначальный кредитор (клиент фактора) и должник, получающий от клиента товары с отсрочкой платежа. Иными словами, участниками данной операции являются поставщик, факторинговая компания и покупатель. Поставщик продает свои долговые требования факторинговой компании или банку, занимающимся факторинговой операцией, которые оплачивают, как правило, сразу 80% стоимости счетов-фактур поставщику за минусом комиссионных платежей за оказанные услуги. Остальная часть стоимости будет оплачена после произведения платежей должником. Коммерческие банки принимают на себя функции доверенного лица и выполняют в этой роли разнообразные операции для своих индивидуальных и корпоративных клиентов. «Траст» означает «доверие». Владелец капитала (физические или юридические лица), он же создатель траста, доверяет свой капитал другому лицу (доверенному) распоряжаться в его интересах, то есть под трастовыми операциями  подразумевают операции банков или финансовых институтов по управлению имуществом и капиталом, а также выполнению иных услуг по поручению и в интересах клиента на правах его доверенного лица. Сделка между создателем траста и доверенным лицом называется доверительным (трастовым) соглашением.  При этом доверенное лицо (банк) приобретает соответствующие права и выступает распорядителем имущества денежных средств и ценных бумаг. Доверенное лицо обязуется распоряжаться ими в пользу бенефициара, которым может быть сам доверитель имущества либо третье лицо.[9]

Коммерческие банки занимаются трастом в целях получения  дополнительного дохода, приобретения контроля над корпорациями, фирмами  и их денежными средствами и налаживания  связей с крупной клиентурой.

3. Активно-пассивные операции  банков - комиссионные, посреднические  операции, выполняемые банками по  поручению клиентов за определенную  плату — комиссию. Именно эту  группу банковских операций обычно  называют услугами. Различают расчетные  услуги, связанные с осуществлением  внутренних и международных расчетов, трастовые услуги по купле-продаже  банком по поручению клиентов  ценных бумаг, инвалюты, драгоценных  металлов, посредничество в размещении  акций и облигаций, бухгалтерское  и консультационное обслуживание  клиентов и прочие.[9]

 

1.4 Денежно-кредитная политика банков: прямое и косвенное регулирование.

Денежно-кредитная политика – совокупность государственных  мероприятий в области денежно-кредитной  системы.

Цели денежно-кредитной  политики классифицируются на конечные и промежуточные.

Конечные цели:

А) экономический рост;

Б) полная занятость;

В) стабильность цен;

Г) устойчивый платежный  баланс.

Промежуточные целевые ориентиры:

А) денежная масса;

Б) ставка процента;

В) обменный курс.

Главная цель кредитно-денежной политики – создание условий достижения устойчивого роста общего уровня производства, стабильного уровня цен, высокого уровня занятости и баланса  внешнеэкономической деятельности.[25]

В рамках денежно-кредитной  политики применяются методы прямого  и косвенного регулирования денежно-кредитной  сферы. Прямые методы имеют характер административных мер в форме  различных директив центрального банка, касающихся объема денежного предложения  и цены на финансовом рынке. Реализация этих мер дает наиболее быстрый эффект с точки зрения контроля центрального банка за ценой или максимальным объемом депозитов и кредитов, особенно в условиях экономического кризиса. Однако со временем прямые методы воздействия в случае «неблагоприятного» с точки зрения хозяйствующих субъектов воздействия на их деятельность могут вызвать перелив, отток финансовых ресурсов в «теневую экономику» или за рубеж.[25]

Косвенные методы регулирования  денежно-кредитной сферы воздействуют на мотивацию поведения хозяйствующих  субъектов с помощью рыночных механизмов. Естественно, что эффективность  использования косвенных методов  регулирования тесно связана  со степенью развития денежного рынка. В переходных экономиках, особенно на первых этапах преобразований, используются как прямые, так и косвенные  инструменты с постепенным вытеснением  первых вторыми.

Помимо деления методов  денежно-кредитного регулирования  на прямые и косвенные различают  также общие и селективные  методы осуществления денежно-кредитной  политики центральных банков. Общие  являются преимущественно косвенными, оказывающими влияние на денежный рынок  в целом. Селективные методы регулируют конкретные виды кредита и  имеют  чаще директивный характер (например, прямое ограничение размеров банковских кредитов на потребительские нужды, установление пределов ссуд для одного заемщика и т.п.).