Краткосрочное кредитование

      Механизм  предоставления кредитов 

      Компания–заемщик  может выбрать один из следующих  режимов предоставления кредитов:

      единовременное  зачисление всей суммы кредита, указанной в договоре, на счет заемщика;

      поэтапное зачисление суммы кредита на счет заемщика — кредитная линия;

      синдицированный кредит. 

      При открытии кредитной линии заемщик  имеет право на получение и  использование в течение обусловленного срока денежных средств, при соблюдении одного из следующих условий:

      общая сумма предоставленных заемщику денежных средств не превышает максимального  размера, определенного в договоре — лимит выдачи;

      в период действия договора размер единовременной ссудной задолженности заемщика перед банком не превышает установленного ему данным договором лимита — лимит задолженности. 

      Условия и порядок открытия заемщику кредитной  линии стороны определяют непосредственно  в кредитном договоре. 

      Кредитные линии предоставляются в двух основных режимах:

      с установлением лимита выдачи. Сумма  денежных средств, зачисляемых банком на счет заемщика, заранее определена договором. Это так называемая обычная  кредитная линия;

      с установлением лимита задолженности. Сумма денежных средств, зачисляемых на ваш счет, не установлена, но определен максимальный размер задолженности перед банком на любую дату действия кредитного договора. Это возобновляемая или револьверная кредитная линия. 

      Банки могут по договору устанавливать  оба лимита — и лимит выдачи, и лимит задолженности. 

      Компании  особенно удобно воспользоваться кредитованием  в рамках открытой кредитной линии, если есть постоянная потребность в  кредитах на пополнение оборотных средств, а также если контракт (договор) предусматривает  поэтапные или периодические выплаты в течение года. 

      Обычная кредитная линия представляет собой  краткосрочный кредит, предоставляемый  частями, по мере возникновения у  заемщика потребности в заемных  средствах. Выдача части кредита (транша) может происходить по заранее согласованному и включенному в кредитной договор графику либо по заявлению заемщика. 

      Договор на открытие обычной кредитной линии  отличается от договора на единовременное предоставление кредита лишь в нескольких моментах. Как правило, в договоре на открытие обычной кредитной линии закрепляются:

      график  либо период, в течение которого банк обязан перечислять заемщику денежные средства в рамках линии;

      условия, при которых банк имеет право  приостановить либо прекратить дальнейшую выдачу кредита;

      разные  процентные ставки на каждый предоставляемый транш. 

      Кроме того, с конца 2001 г. транши учитываются  на ссудных счетах в строгом соответствии со сроком их использования по условиям договора. Таким образом, ссудная  задолженность заемщика по кредитному договору на открытие кредитной линии может быть учтена сразу на нескольких ссудных счетах одновременно. Если заемщик сталкивается с подобной ситуацией при кредитовании в рамках кредитной линии, не стоит удивляться — такие требования банкам диктуют сверху. 

      Более интересна с точки зрения техники  предоставления возобновляемая (револьверная) кредитная линия. Ее название свидетельствует  о том, что при полном использовании  части кредита (под полным использованием здесь будем понимать получение  кредита, направление его на цели, предусмотренные договором, получение средств для его погашения и, собственно, погашение) линия «возобновляется», т.е. заемщик снова может задействовать ее в размере неиспользованного лимита задолженности. Совокупная сумма средств, полученная в банке в период действия договора на открытие возобновляемой кредитной линии, как правило, не ограничивается. 

      Кредиты, получаемые в рамках кредитной линии (транши), обычно предоставляются по заявлению заемщика в любое удобное  время. Основные условия — не превышать лимит задолженности и соблюдать установленные договором сроки погашения траншей и процентов за пользование кредитом. Договор устанавливает предельный срок предоставления каждого транша, т.е. сумма кредита, соответствующая сумме транша, должна быть погашена в течение определенного договором количества дней со дня предоставления транша. 

      Размер  кредитной линии определяется по-разному, в зависимости от цели кредита. У  каждого банка есть своя методика определения лимита кредитования на заемщика. В расчет принимаются финансовое состояние заемщика, обороты по счетам в банке-кредиторе, кредитная история, качество предлагаемого обеспечения. Если речь идет об оплате конкретных договоров (контрактов), то здесь, конечно, сумма кредита зависит от суммы этих договоров. 

      Синдицированные кредиты со стороны заемщика по своим  условиям практически не отличаются от любых других. Разница же в  том, что банк, скорее всего, предъявит  довольно жесткие ограничения по досрочному погашению кредита. Кроме  того, в данном случае заемщик получает кредит за счет не одного банка-кредитора, а нескольких. Расчеты по кредитному договору осуществляются через банк–агент аналогично расчетам с банком–кредитором по обычным договорам. Банки образуют «синдикаты» по предоставлению кредитов в основном из-за недостаточности кредитных ресурсов (по сумме и срокам) у одного банка для удовлетворения крупной кредитной заявки клиента. Так что получение краткосрочного синдицированного кредита «грозит» только очень крупным компаниям с большими потребностями в пополнении оборотных средств за счет банковских кредитов.

      Документы 

      Как известно, для получения кредита  необходимо предоставить в банк довольно объемный пакет документов. 

      У каждого банка своя методика анализа  финансовой отчетности потенциального заемщика. Однако все банки в первую очередь обращают внимание на такие показатели, как прибыль, рентабельность, состав и достаточность собственных источников средств, оборачиваемость активов в постатейной разбивке. Для полноты выводов о финансовом состоянии будущего заемщика, оценки динамики развития банк требует предоставить отчетность на несколько отчетных дат. 

      Бизнес-план, предоставляемый в банк, позволяет  оценить перспективы развития компании–заемщика. Поскольку бизнес-план содержит прогноз  движения денежных средств на период кредитования, он позволит также установить наиболее удобный для обеих сторон график погашения кредита.  

      При неправильно выбранном сроке  погашения кредита могут быть очень неприятные последствия. Если он меньше, чем реально обоснованный, то заемщик рискует нарушить условия договора, если больше — «подарить» банку излишне уплаченные суммы процентов. Вторая ситуация для банка, конечно, приятна со всех сторон — рисков меньше, доходов больше. А вот первая — с риском нарушения — требует пояснений. Если срок был уменьшен по настоянию банка, выход, как правило, находится. А уж если срок уменьшен из-за того, что заемщик неправильно составил прогноз развития на период кредитования или просто настоял на уменьшении срока «из экономии» (ведь всем известно, что чем короче срок кредита, тем меньше процентная ставка), то тут дело другое. Тогда ему придется оформлять массу документов, чтобы не испортить свою кредитную историю и получить вожделенную пролонгацию — заново корректировать свой бизнес-план, составлять письмо с объяснением возникшей ситуации, доказывать, что теперь-то у него точно будут деньги в нужное время. 

      Кроме того, при краткосрочном кредитовании многие банки настаивают на включении  в кредитный договор обязательства  заемщика по объему зачислений денежных средств на счета в банке с применением разных санкций за нарушение этого условия (например, снижение лимита кредитования, досрочное взыскание кредита, увеличение процентной ставки и т.д.). Поэтому обманывать банк и «рисовать» «липовые» обороты на предстоящий период не стоит. 

      На  основании данных бизнес-плана можно  проверить, реальна ли потребность  в кредите, обоснованны ли его  суммы, цели использования. Но, разумеется, банк вряд ли поверит заемщику на слово  при рассмотрении прогнозных данных. Он будет тщательно сопоставлять данные бизнес-плана с фактическим финансовым состоянием компании. Кроме того, банк может попросить представить договоры с поставщиками и покупателями, заключенные на срок кредитования, чтобы убедиться, что деятельность заемщика имеет договорное обеспечение. Обязательно будут затребованы договоры, оплату по которым заемщик планирует осуществить за счет кредита. Если деятельность предприятия имеет специфику, то в бизнес-плане лучше дать краткий обзор рынка, определить место предприятия в конкретном сегменте рынка. Банк, как правило, дает заемщику перечень вопросов, которые необходимо осветить в бизнес-плане. Некоторые банки даже предоставляют его примерную форму. 

      Еще один обязательный документ, который  должен заполнить заемщик — кредитная заявка, или анкета заемщика. По установленной банком форме клиент сообщает краткие данные о своем предприятии, руководителях, составе учредителей и излагает основные параметры кредитного проекта (сумма, срок, цель, обеспечение, желаемая процентная ставка). Подобные документы могут называться по разному, но суть у них одна — узнать о компании-заемщике как можно больше. 

      Кроме того, банк обязательно попросит у  клиента справку о кредитах, полученных в других банках. Если компания впервые  обращается в данный банк за кредитом, а ранее она обслуживалась в других кредитных организациях, то в интересах заемщика предоставить в банк документы, подтверждающие его добросовестную кредитную историю, т.е. отсутствие просрочек по кредитным договорам. Чем больше документов по другим банкам — тем лучше. Даже если в перечне, выданном клиенту для подготовки пакета документов, нет какого-то документа, его могут попросить дополнительно. В свете недавно вышедшего Закона «О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем» лучше без весьма уважительных причин не отказывать банку в предоставлении истребованной информации, чтобы не портить свою репутацию. 

      Разумеется, для заключения кредитного договора необходимо подготовить пакет юридических документов: учредительные акты, документы, подтверждающие полномочия руководителей, решения руководящих органов о совершении крупной сделки, а также документы по залоговому обеспечению.

      Залоговое обеспечение 

      Требования  по сумме предоставляемого обеспечения во всех банках примерно одинаковы. Они продиктованы Инструкцией Банка России №62а «О формировании и использовании резервов на возможные потери по ссудам». Согласно этим требованиям, достаточно обеспеченным считается кредит, имеющий обеспечение в виде залога, либо гарантий банков группы развитых стран, либо поручительств правительств РФ и стран группы развитых. Таким образом, поручительство, с точки зрения требований Банка России, не является обеспечением кредита. Рыночная стоимость предмета залога должна покрывать сумму кредита и все проценты, причитающиеся банку за период кредитования, и сумму издержек, связанных с обращением взыскания на заложенное имущество и его реализацией в случае непогашения кредита. 

      Насчет  гарантий и поручительств ситуация ясна. А вот с залогом имущества все по-другому. Во-первых, размер издержек каждый банк определяет для себя сам. Во-вторых, порядок определения рыночной стоимости также сильно различается. Разумеется, если клиент прибегнет к услугам оценочной компании, то эта стоимость и будет признана рыночной. С одной оговоркой — если банк «признает» данного оценщика. У некоторых банков есть свои оценщики, другие кредитные организации основываются на балансовой стоимости имущества. В итоге пакет документов, предоставляемый по залогу, может быть совершенно разным. Кто-то потребует заключение оценщика, кто-то — подробный перечень имущества. 

      Предоставление  документов, подтверждающих право собственности  компании–заемщика на предмет залога, обязательно. Банки регулярно осуществляют проверки залогового обеспечения на месте его хранения — до выдачи кредита и во время действия кредитного договора. Тут самое главное (кроме собственно имущества) — налаженный учет. Чем лучше учет предмета залога, тем меньше вопросов. В качестве обеспечения по краткосрочным кредитам конечно, выгоднее всего предоставлять товары в обороте (это формулировка ГК, а на самом деле под товаром может пониматься и готовая продукция, и сырье в переработке). Правда, некоторые банки такой залог не берут. Легче получить краткосрочный кредит под залог оборудования. Если кредит на пополнение оборотных средств берется на год и в достойном размере, можно предложить в качестве обеспечения залог недвижимости. Закладывать недвижимость на более короткий срок невыгодно. У каждого банка своя политика по предоставляемому обеспечению. Основные требования — достаточность рыночной стоимости и нормальная ликвидность, т.е. возможность при непогашении кредита реализовать заложенное имущество в кратчайшие сроки и в сумме, достаточной для покрытия всех обязательств заемщика по кредитному договору и издержек банка.