Оценка платежеспособности предприятия

-в 2009 году – 400руб.;

-в 2010 году – 440руб.;

-в 2011 году – 240руб.

Условие ликвидности К_обл. ≥ 1 не выполняется в течение всего исследуемого периода,  однако необходимо отметить, что в 2011 году значение коэффициента ниже показателя 2008 года в 2 раза.

 

2.4. Оценка коэффициентов ликвидности и платежеспособности

 

 

 К обобщающим показателям оценки ликвидности и платежеспособности предприятия относятся следующие (таблица 11).

 

Таблица 11 – Расчет и оценка основных показателей ликвидности и 

платежеспособности ООО «ССМУ №48»

 

Наименование показателя	Нормальное ограничение	Критическое значение	2009г.	2010г.	2011г.
1	2	3	4	5	6
1. .Коэффициент срочной ликвидности	= 0,2	< 2	0,0002	0,0003	0.0005
2. Коэффициент абсолютной ликвидности	≥ 0,2	< 0,2	0,0003	0,0003	0,0006
3. Коэффициент критической ликвидности (промежуточного покрытия)	0,8 - 1	< 0,8	0,035	0,016	0,048
4. Коэффициент текущей ликвидности	= 2	< 2	0,98	0,98	1,03

 

На основе коэффициента срочной ликвидности оценивается платежеспособность организации на дату составления баланса. Коэффициент срочной ликвидности за анализируемый период увеличился с 0,0002 до 0,0003 и до 0,0005,  т.е.  динамика положительная, но его значение всё равно остается ниже критического значения. Это означает, что исследуемая организация на дату составления баланса не могла погашать свою краткосрочную задолженность, то есть была неплатежеспособной.

Коэффициент абсолютной ликвидности определяется, как отношение запаса денежных средств к стоимости текущих обязательств и показывает, какая часть срочных обязательств предприятия может быть погашена немедленно. Используя этот коэффициент, в анализе оценивают платежеспособность организации в первом месяце квартала. Нормальный уровень коэффициента – 0,2 и больше. На исследуемом предприятии коэффициент абсолютной ликвидности на отчетные даты анализируемого периода увеличился  с 0,0003 до 0,0006. Однако значение этого показателя также ниже критического уровня. Это связано с отсутствием наиболее ликвидных активов на предприятии и  означает, что у предприятия возникнут проблемы в случае предъявления со стороны кредиторов требований о немедленном погашении задолженности, т.к. у предприятия нет средств на расчетном счете, оно не способно расплатиться по долгам, не допуская обращения взыскания на свое имущество. Оно не может мгновенно погасить ни одного из своих обязательств. Повышается риск краткосрочного банковского кредитования.

Платежеспособность организации  оценивается коэффициентом критической ликвидности (промежуточногo покрытия). На основе данного коэффициента оценивается платежеспособность организации во втором месяце квартала. В качестве источников погашения обязательств здесь выступают денежные средства, краткoсрочные финансовые вложения и краткосрочная дебиторская задoлженность. В исследуемой организации показатель этого коэффициента также ниже критического значения норматива на все отчетные даты анализируемого периода.

При расчете кoэффициента текущей ликвидности источниками покрытия краткосрочных обязательств выступают все оборотные активы, скорректированные на сумму налога на дoбавленную стоимость и дебиторскую задолженность по срокам погашения свыше 12 месяцев. Данный показатель оценивает платежеспособность организации в третьем месяце квартала. По этому показателю ООО «ССМУ №48»  не является платежеспособным предприятием, так как его текущую платежеспособность  нельзя признать обеспеченной, то есть оно не сможет единовременно рассчитаться по предъявленным дoлгам со всеми кредиторами. Это указывает на финансовую нестабильность организации.

 

 

 

 

 

 

 

 

ГЛАВА 3. РАЗРАБОТКА МЕРОПРИЯТИЙ ПО ПОВЫШЕНИЮ ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ И ЛИКВИДНОСТИ                                       ООО «ССМУ №48»

3.1. Оценка финансовой устойчивости  ООО «ССМУ №48»

  Финансoвая устойчивость характеризуется рядом коэффициентов, устанавливающих определенные структурные соотношения между отдельными статьями активов и пассивов предприятия. Расчет показателей финансовой устойчивости ООО «ССМУ №48» представлен в таблице 12.

 

Таблица 12 – Расчет показателей  финансовой устойчивости

ООО «ССМУ №48»

 

Наименование показателя и рекомендуемое  значение	Нормативное ограничение	2009г.	2010г.	2011г.
Коэффициент концентрации собственного капитала (финансовой автономии)	(≤ 0,5-0,7)	0,03	0,02	0,4
Коэффициент соотношения собственных и заемных средств	(≤ 1)	31,73	53,70	25,75
Коэффициент маневренности собственного капитала	(= 0,5)	2,30	2,80	8,01
Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами	(≥ 0,6 -0,08)	-0,01	-0,02	-0,30
Коэффициент финансирования	(≥ 1)	0,03	0,02	0,04

 

На основании данных таблицы 12 можно сделать вывод  о том,  что коэффициенты ни в  одном из периодов не соответствуют  нормативному ограничению,  однако в динамике их тенденция положительна.

Коэффициент финансoвой автономии в рассматриваемый период  не соответствует нормативному ограничению, его рост в динамике- положительная тенденция (финансoвая устойчивость предприятия увеличивается).по данному показателю судят, насколько организация независима от заемного капитала. Чем больше у организации собственных источников, тем проще ей существовать в рыночной экономике, справляться с процессами инфляции и неплатежей. Руководители организации должны стремиться к наращиванию из года в год абсолютной суммы собственного капитала

Коэффициент сoотношения зaемных и собственных средств значительно выше нормативного во всех периодах, но в динамике тенденция положительная, так как величина коэффициента в 2011 году уменьшается.

По коэффициенту маневренности собственного капитала можно судить, какая его часть используется для финансирования текущей деятельности, то есть вложена в оборотные средства, а какая часть капитализирована. Небольшой уровень данного показателя говорит о том, что значительная доля собственных источников закреплена в ценностях иммобилизованного характера. Они, как правило, являются менее ликвидными, то есть не могут быстро преобразоваться в денежную наличность. Повышение коэффициента маневренности положительно характеризует организацию.

К показателям рыночной устойчивости относят коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами. Данный коэффициент показывает, какая часть оборотных активов финансируется за счет собственных источников. В рассматриваемый период  значение коэффициента в исследуемой организации  ниже нормального ограничения.

Коэффициент финансирования показывает, какая часть деятельности организации финансируется за счет собственных средств. Его показатель ниже нормативного в течение всего анализируемого периода.

3.2. Мероприятия, направленные на повышение платежеспособности и ликвидности ООО «ССМУ №48»

Рассмотрим  основные результаты деятельности исследуемого предприятия ООО «ССМУ №48» за период 2009 - 2011 гг. (таблица 13).

 

Таблица 13 – Основные результаты деятельности исследуемого предприятия ООО «ССМУ №48»

Наименования показателя	2009г.  тыс.руб.	2010г.  тыс.руб.	2011г.  тыс.руб.	Относительные изменения (%) 2011г. к 2009г.	Относительные изменения (+/-) 2011г. к 2009г.
1	2	3	4	5	6
1. Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (НДС, акцизы, обязательные платежи)	23185	32353	56126	242,08	32941
2. Себестоимость реализации товаров,  продукции, работ, услуг	22418	32515	55327	246,8	32909
3. Валовая прибыль	767	(162)	799	1,04	32
4. Коммерческие расходы	-	-	-	-	-
5. Управленческие расходы	-	-	-	-	-
6. Прибыль (убыток) от продаж	767	(162)	799	1,04	32
7. Проценты к получению	-	-	-	-	-
8. Проценты к уплате	-	-	-	-	-
9. Доходы от участия в др. организациях	-	-	-	-	-
10. Прочие операционные доходы	8411	512	15	0,18	-8396
11. Прочие операционные расходы	8679	1658	36	0,41	-8643
12. Внереализационные доходы	-	-	-	-	-
13. Внереализационные расходы	-	-	-	-	-
14. Прибыль до налогообложения	499	(1308)	778	155,91	279
15. Текущий налог	134	70	163	121,64	29
16. Чистая прибыль (убыток) отчетного  периода	365	(1378)	615	168,49	250

 

Проанализировав основные показатели деятельности, проведя  оценку ликвидности и платежеспособности исследуемого предприятия, мы определили мероприятия, направленные на снижение себестоимости продукции ООО «ССМУ № 48».

• Совершенствование организации производства и труда. Этот процесс, практически во всех случаях обеспечивает повышение производительности труда, стимулирует более качественное использование трудовых ресурсов, имеющихся на предприятии. Отсюда и сокращение издержек производства. На данном этапе, на предприятии рекомендуется рассмотреть возможность обновления оборудования, использования новых технологий, которые позволят сократить материалоемкость и трудоемкость производимой продукции, разработать наиболее рациональные маршруты движения продукта во время производства.
• Усовершенствование службы маркетинга на предприятии.  На данном этапе существования предприятия ООО «ССМУ №48», мы считаем нужным, рекомендовать предприятию проведение следующих мероприятий, которые позволят ему укрепиться на местном рынке и нарастить объемы производства, что в конечном итоге приведет к снижению себестоимости выпускаемой продукции:
• Реклама. Так как работы и услуги предприятия являются довольно высококачественными,  их реклама, по всем средствам массовой информации, включая Интернет, позволит создать и укрепить имидж продукции ООО «ССМУ №48», как высококачественного продукта. Качественно новый метод поиска партнеров может обеспечить Интернет, как передовая система всемирной связи, поэтому следует обратить особое внимание на разработку интернет-ресурса (сайта) предприятия, так как данный вид рекламы и общения с потенциальными покупателями сейчас наиболее распространен и актуален.
• Ценовая политика. Так как цены на продукции ООО «ССМУ №48»ниже, а по отдельным видам выпускаемой продукции и на порядок ниже цен конкурентов следует рассмотреть возможность повышения цен на реализуемую продукцию, что позволит повысить рентабельность продаж и в то же время не потерять конкурентоспособности.
• Поиск новых поставщиков. Сырье и материалы входят в себестоимость по цене их приобретения с учетом расходов на перевозку, поэтому правильный выбор поставщиков материалов влияет на себестоимость продукции. Облегчить эту задачу, а также проанализировать качества сырья и предлагаемые цены можно через Интернет.

Для повышения  объема продаж и для дальнейшего  успешного функционирования и развития ООО «ССМУ №48»необходимо, на наш взгляд, разработать бизнес-план.

Бизнес-план описывает цели и задачи, которые  необходимо решить предприятию, как  в ближайшем будущем, так и  на перспективу. В нем содержится оценка текущего момента, сильных и  слабых сторон предприятия, анализ рынка  и информация о потребителях продукции  или услуг.

Ценность  бизнес-плана определяется тем, что  он:

- дает  возможность определить и повысить  жизнеспособность предприятия в  условиях конкуренции; 

- содержит  ориентир, как должно развиваться  предприятие; 

- служит  важным инструментом получения  финансовой поддержки от внешних  инвесторов.

При составлении  бизнес-плана необходимо оценить  возможности и проблемы, которые  могут возникнуть в будущем. Этот процесс называется определением (или  оценкой) общего положения. Имея такую  оценку, приступают к постановке целей  и задач. Этот процесс, в свою очередь  состоит из двух частей. Во-первых, устанавливается  ассортимент продукции предприятия, во-вторых, определяются главные, количественно обоснованные цели на перспективу.

Установление  таких целей является наиболее легкой задачей. Решив ее, необходимо определить пути достижения этих целей.

 Хорошо  составленный бизнес-план, как правило,  является существенным фактором  длительного выживания предприятия  и повышения его прибыльности.

Таким образом, бизнес-план дает возможность понять общее состояние дел на данный момент; ясно представить тот уровень, которого может достичь предприятие, планировать процесс перехода от одного состояния в другое.

В наше время  бизнес-план становиться для предприятия  все более важным документом. Ни одна компания не сможет выразить цели своего существования или получить финансирование без грамотно разработанного бизнес-плана.

В целях  увеличения объема прибыли, рентабельности своей работы, предприятие должно постоянно разрабатывать проекты, которые предусматривают вложение финансовых ресурсов в создание новых  технологий, организацию новых производств, реконструкцию производственных площадей и оборудования для выпуска конкурентоспособных  товаров на внутреннем и внешнем  рынках, строительство филиалов и  цехов, приближенных к источникам сырья  и рынкам сбыта и т. д. Каждый из этих проектов должен быть обоснован в бизнес-плане от идеи до расчета конкретной суммы прибыли, которая будет получена от его реализации.

Всем участникам бизнес-план дает необходимую информацию для анализа и оценки проекта  с точки зрения его разумности и реалистичности, перспективности  и результативности.

Бизнес-план состоит из трех частей:

• Описание проектa (разделы маркетинга и производства).
• Финансовая информация (баланс, финансовый план, стратегия инвестиций, товарно-материальнoе обеспечение, кредитование, страхование и расчеты рентабельности).
• Сопроводительные документы (организационный и юридический планы, учредительные документы, копии контрактов, лицензий и т.п.).