Оценка платежеспособности предприятия

 

Таблица 7 – Оценка динамики имущества (горизонтальный анализ)

 ООО «ССМУ №48» за 2010 - 2011гг.

Наименование статей	2010г.		2011г.
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%
АКТИВ
1.Внеоборотные активы
Нематериальные активы	189	100,0	189	100,0
Основные средства	3175	100,0	2075	65,3
Отложенные налоговые активы	149	100,0	-	-
Доходные вложения в материальные ценности	-	-	15714	100,0
Итого по разделу 1	3513	100,0	17978	511,7
2.Оборотные активы
Запасы	100388	100,0	46522	46,3
Дебиторская задолженность	1686	100,0	3081	182,7
Налог на добавленную стоимость	944	100,0	944	100,0
Денежные средства	33	100,0	38	115,2
Прочие оборотные активы	-	-	-	-
Итого по разделу 2	103051	100,0	50585	0,5
Баланс	106564	100,0	68563	64,3
ПАССИВ
3.Капитал и резервы
Уставный капитал	2746	100,0	2746	100,0
Добавочный капитал	2382	100,0	2382	100,0
Резервный капитал	300	100,0	300	100,0
Нераспределенная прибыль (Непокрытый убыток)	(3480)	(100,0)	(2865)	(82,3)
Итого по разделу 3	1948	100,0	2563	131,6
5.Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты	65913	100,0	-	-
Кредиторская задолженность	38330	100,0	65627	171,2
Доходы будущих периодов	-	-	-	-
Резервы предстоящих расходов	373	100,0	373	100,0
Итого по разделу 5	104616	100,0	66000	63,1
Баланс	106564	100,0	68563	64,3

 

Таблица 8 – Оценка динамики имущества (горизонтальный анализ)

ООО «ССМУ №48» за 2009, 2011гг.

Наименование статей	2009г.		2011г.
	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%
1	2	3	4	5
АКТИВ
1.Внеоборотные aктивы
Нематериальные активы	189	100,0	189	100,0
Основные средства	3988	100,0	2075	52,0
Отложенные налоговые активы	149	100,0	-	-
Доходные вложения в материальные ценности	-	-	15714	100,0
Итого по разделу 1	4326	100,0	17978	415,6
2.Обoротные aктивы
Запасы	99856	100,0	46522	46,6
Дебиторская задолженность	2345	100,0	3081	131,4
Налог на добавленную стоимость	942	100,0	944	100,2
Денежные средства	29	100,0	38	131,0
Прочие оборотные активы	1348	100,0	-	-
Итого по разделу 2	104520	100,0	50585	48,4
ПАССИВ
3.Капитал и резервы
Уставный капитал	2746	100,0	2746	100,0
Добавочный капитал	2382	100,0	2382	100,0
Резервный капитал	300	100,0	300	100,0
Нераспределенная прибыль (Непокрытый убыток)	(2102)	(100,0)	(2865)	(136,3)
Итого по разделу 3	3326	100,0	2563	77,0
5.Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты	47577	100,0	-	-
Кредиторская задолженность	57570	100,0	65627	113,8
Доходы будущих периодов	-	-	-	-
Резервы предстоящих расходов	373	100,0	373	100,0
Итого по разделу 5	105520	100,0	66000	62,5
Баланс	108846	100,0	68563	63,0

 

На основании данных таблиц 6-8 можно сделать вывод о том, что общая сумма средств, находящихся  в распоряжении исследуемого предприятия  в 2011 году по сравнению с 2009 годом  сократилась в 1,6 раза и составила  68563 тыс. руб. Величина внеоборотных активов увеличилась значительно и в 2011 году составила 415,6% от уровня 2009 года.

Доля запасов в динамике   сократилась в 2,1 раза, доля дебиторской задолженности возросла в 1,3 раза.

Сумма уставного капитала не изменилась. Сумма непокрытого  убытка в динамике выросла в 1,4 раза и в 2011 году составила 2865 тыс. руб.

Доля кредиторской задолженности  исследуемого предприятия в динамике сократилась в 1,6 раза и в 2011 году составила 13,8% от уровня 2009  года. Резервы  предстоящих расходов  в 2011 году остались без изменений.

 

2.3. Расчет и оценка основных показателей и коэффициентов ликвидности баланса ООО «ССМУ №48»

 

Как известно, анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, группированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков. В качестве исходных данных используется бухгалтерский баланс (форма № 1).

Для определения ликвидности  баланса сопоставляются итоги приведенных  групп по активу и пассиву. Платежный  излишек (недостаток) по каждой группе "ликвидность — срочность" определим как разницу между  активами и пассивами соответствующей группы.

Проведем расчет ликвидности баланса исследуемой  организации в таблицах 9,10.

 

 

 

 

Таблица 9 – Расчет и оценка ликвидности бухгалтерского баланса ООО «ССМУ №48» за период 2009-2011гг.

(тыс.руб.)                                                                                                            

Активы	2009г.	2010г.	2011г.	Пассивы	2009г.	2010г.	2011г.	Платежный излишек (недостаток)
								2009г.	2010г.	2011г.
А1	1377	33	38	П1	57570	38330	65627	-56193	-38297	-65589
А2	2345	1686	3081	П2	47950	66286	373	-45605	-64600	2708
А3	100798	101332	47466	П3	-	-	-	100798	101332	47466
А4	4326	3513	17978	П4	3326	1948	2563	1000	1565	15415
БАЛАНС	108846	106564	68563	БАЛАНС	108846	106564	68563

 

Таблица 10 – Выполнение условий  ликвидности баланса ООО «ССМУ №48» за период 2009-2011 гг.

  

№ п/п	Условие абсолютно ликвидного баланса	2009г.	2010г.	2011г.
1.	А1 > П1	А1 <  П1	А1 <  П1	А1 <  П1
2.	А2 > П2	А2 < П2	А2 < П2	А2 >  П2
3.	А3 > П3	А3 > П3	А3 > П3	А3 > П3
4.	А4 < П4	А4 >П4	А4 > П4	А4 > П4

 

На основании  расчетов, представленных в таблицах 9,10 можно сделать следующие выводы.

За период 2009 – 2011 гг. баланс ООО «ССМУ №48» не является абсолютно ликвидным ни на начало ни на конец отчётного периода, так как абсолютно ликвидные активы не превышают наиболее срочных обязательств, т.е. выявлена неспособность предприятия в краткосрочной перспективе рассчитаться по наиболее срочным обязательствам: платежный недостаток по наиболее срочным обязательствам на начало периода составил 56193 тыс. руб.,  на конец периода он увеличился  до 65589 тыс. рублей, что показывает неликвидность баланса предприятия. В исследуемой организации было недостаточно денежных средств и краткосрочных финансовых вложений для погашения кредиторской задолженности. Кредиторская задолженность на начало 2010 года превышала денежные средства и краткосрочные финансовые вложения на 56193 тыс. рублей а на конец 2011 года на сумму 655589 тыс. рублей, таким образом, весь рассматриваемый период организация была неплатежеспособной. По 2 группе актива и пассива условие абсолютной ликвидности баланса были соблюдены только на конец 2011 года. Сопоставление 3 группы актива и пассива показывает, что медленно реализуемые активы превысили долгосрочные обязательства, так как в балансе предприятия таковых нет. По 4 группе условие абсолютно ликвидного баланса не выполнено ни на одну отчетную дату.

Для определения  коэффициентов ликвидности баланса  проведем следующие расчеты.

                   L _тек. (текущая ликвидность) = (А1 + А2) – (П1 + П2)             (2.1)    

L _тек.  (2009г.) = (1377+2345) – (57570+47950) = -101798 тыс. руб.

L _тек.  (2010г.) = (33+1686) – (38330+66286) = -102897 тыс. руб.

L _тек.  (2011г.) = (38+3081) – (65627+373) = -62881 тыс. руб.

Текущая ликвидность отражает платежеспособность предприятия в ближайшее время. Можно сделать вывод о том, что на протяжении всего рассматриваемого периода предприятие не обладало достаточной платежеспособностью в ближайшей временной перспективе. Однако тенденция изменения текущей ликвидности положительна – на конец исследуемого периода величина показателя L_тек. увеличилась до                            L_тек = -62881 тыс. руб., однако платежный недостаток по наиболее срочным обязательствам по сравнению с 2009 годом также увеличился на 9396 тыс. руб.                                           

Перспективная ликвидность  отражает платежеспособность предприятия  в более отдаленной перспективе  на основе учета будущих поступлений  и платежей.

                          L _пер. (перспективная ликвидность) = А3 – П3                  (2.2.)

L _пер. (2009г.)  = 100798 – 0 = 100798 тыс. руб.

L _пер. (2010г.)  = 101332 – 0 = 101332 тыс. руб.

L _пер. (2011г.)  = 47466 – 0 = 47466тыс. руб.

Данный показатель на протяжении рассматриваемого периода имеет  положительное значение, хотя и уменьшился по сравнению с 2009 годом в 2 раза.

 Динамика рассчитанных  показателей ООО «ССМУ №48» представлена

На рисунке 7

 

 

Рисунок 7. Динамика показателей текущей  и перспективной ликвидности  ООО «ССМУ №48» за 2009-2011гг., тыс.руб.

 

Для комплексной оценки ликвидности баланса рассчитывается коэффициент общей ликвидности  со следующими весовыми значениями:

                           А1 + 0,5*А2 + 0,3*А3

                          П1+0,5*П2+0,3*П3                                             (2.3)       

Для соблюдения ликвидности баланса  должно выполняться условие:

  К обл.  ≥ 1.

                                       1377+ 0,5*2345 + 0,3*100798

                                          57570 + 0,5*47950 + 0,3*0 

                                         33 + 0,5*1686 + 0,3*101332

                                          38330+ 0,5*66286 + 0,3*0                            

                                         38 + 0,5*3081 + 0,3*47466

                                          65627 + 0,5*373 + 0,3*0

 

 

На основании проведенных  расчетов сделаем выводы. Для погашения   одной   тысячи   рублей   обязательств   у исследуемой   организации имеется: