Бухгалтерский баланс как информационная база анализа имущественного положения организации

 

        

 

 

Группировка активов и  пассивов баланса ООО «ПКФ Аксар»  

 

Таблица 2.3. 
     

Кроме абсолютных показателей ликвидности, выделяют также коэффициенты ликвидности, расчет которых и нормативные значения представлены в таблице 2.4.     

Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, какую часть наиболее срочных  обязательств (кредиторской задолженности  и краткосрочных кредитов и займов) предприятие может покрыть за счет наиболее ликвидных активов - денежных средств и краткосрочных финансовых вложений.      

Коэффициент промежуточного покрытия дает представление о возможности  оплаты краткосрочного долга не только наиболее ликвидными активами, но и  за счет дебиторской задолженности. Поскольку «дебиторка» не может  быть превращена в деньги мгновенно, данный коэффициент характеризует  ликвидность в пределах цикла  оборачиваемости дебиторской задолженности - 1-3 месяцев (в зависимости от специфики  деятельности).

 

 

Таблица 2.4

Коэффициенты ликвидности  ООО «ПКФ Аксар» 

 

Название	Расчет	На начало периода	На конец  периода	Нормативные значения
Коэффициент  абсолютной ликвидности	A1/(П1+П2)	0,06	0,03	>= 0,2
Коэффициент   промежуточного покрытия	(А1 + А2) / (П1+П2)	1,68	1,29	0,5-08
Коэффициент  текущей ликвидности	(А1 + А2 + А3) / (П1 + П2)	2,97	2,19	>= 2

 

  
     

 

 

Коэффициент текущей ликвидности показывает покрытие краткосрочной задолженности  предприятия всеми оборотными активами и дает представление о среднесрочной платежеспособности. Нормативные значения, приведенные в последнем столбце, носят рекомендательный характер и для разных сфер и отраслей могут существенно отличаться.       

 В целом у ООО  «ПКФ Аксар»  наблюдается недостаток денежных средств, но, как видно из результатов анализа активов и таблицы 2.6, предприятие активно продает свою продукцию в долг, что приводит к большим объемам отвлечения средств в дебиторскую задолженность. Проанализирую  ликвидность, можно признать, что она нормальна для предприятий данной сферы деятельности.     

Проанализировав имущественное положение ООО  «ПКФ Аксар»  можно сделать вывод, что стоимость активов ООО  «ПКФ Аксар»  в 2009 году увеличилась  на 12 253 тыс. руб., или на 18,69%. Согласно официальным данным, инфляция в анализируемом году составила 12%, то есть темп прироста активов ООО «ПКФ Аксар»  превысил темп прироста потребительских цен, что свидетельствует о реальном росте активов. Преимущественно рост активов произошел за счет увеличения оборотного капитала на 10 887 тыс. руб., или на 22,42%, а также за счет прироста внеоборотных активов на 1 366 тыс. руб., или на 8,04%. Наиболее существенные изменения в оборотном капитале произошли в статьях «Дебиторская задолженность» (прирост на 8 037 тыс. руб., или на 28,94%) и «Запасы и затраты» (прирост на 4 255 тыс. руб., или 27,70%). Доля этих статей в структуре активов также значительно выросла: на 3,66 и 1,78% соответственно.      

 Собственный капитал  составляет большую часть пассивов, однако к концу года доля  этого источника снижается с  66,16 до 58,07%, хотя в абсолютном выражении  наблюдается прирост в размере  1 814 тыс. руб. Существенно увеличивается  доля краткосрочных кредитов  и займов (+ 9,30% от суммарной величины  источников) на фоне снижения  доли долгосрочных займов на 2,03%. Данный факт свидетельствует о переходе с «длинных» денег на более «короткие», что может стать причиной снижения финансовой устойчивости и возрастания финансового риска.     

У ООО «ПКФ Аксар»  наблюдается  недостаток денежных средств, но предприятие активно продает свою продукцию в долг, что приводит к большим объемам отвлечения средств в дебиторскую задолженность. Проанализирую  ликвидность, можно признать, что она нормальна для предприятий данной сферы деятельности. 

 
     

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ГЛАВА 3. Мероприятия, направленные на повышение финансовой устойчивости предприятия     

Для улучшения финансового состояния  предприятия необходимо четко контролировать и управлять дебиторской задолженностью, следить за качеством и соотношением.     

Дебиторская задолженность является источником погашения кредиторской задолженности  предприятия. Если на предприятии будут заморожены суммы в расчетах с покупателями и заказчиками, то оно может почувствовать большой дефицит денежных средств, что приведет к образованию кредиторской задолженности, просрочкам платежей в бюджет, внебюджетные фонды, отчислениям по социальному страхованию и обеспечению, задолженности по заработной плате и прочим платежам. Это в свою очередь повлечет за собой уплату штрафов, пеней, неустоек.      

Нарушение договорных обязательств и несвоевременная  оплата продукции поставщикам приведут к потере деловой репутации фирмы и в конечном итоге к неплатежеспособности и неликвидности.      

Поэтому каждому предприятию для улучшения  финансового состояния необходимо следить за соотношением дебиторской  и кредиторской задолженности, находить пути и способы, позволяющие сократить величину задолженности на предприятии.     

Поэтому ООО «ПКФ Аксар» должно, прежде всего, грамотно управлять дебиторской  задолженностью .      

Рекомендации   по   взысканию   задолженности   с   целью   ускорения оборачиваемости денежных средств:

• создать систему оценки клиентов, которая бы суммировала все риски, связанные с деловым партнером. Общая зависимость от такого партнера будет включать его дебиторскую задолженность, товары на складе, подготовленные к отгрузке,    продукцию   в   производстве,   предназначаемую   этому   клиенту. Установить формальные лимиты  кредита каждому клиенту,  которые будут определяться   общими   отношениями   с   этим   клиентом,   потребностями   в денежных средствах, и оценкой финансового положения конкретного клиента;
• сделать менеджеров по продажам ответственными за наблюдением и обновлением статуса клиента. Привязать оплату их труда к реальному сбору денежных средств с. клиентов, с которыми они работают.

 

      Рекомендации   по   разграничению   выплат   кредиторам   по   степени приоритетности для уменьшения оттока денежных средств:       

- разделить поставщиков  на категории по степени  их  важности для деятельности   и   прибыльности   компании.   Интенсифицировать   контакты   с критически важными поставщиками с тем, чтобы укрепить взаимопонимание и стремление к сотрудничеству;

• предложить различные схемы платежей: убедить кредиторов, что новый подход    был    бы    наилучшим    способом    для    обеих    сторон    сохранить взаимовыгодные отношения;
• отложить осуществление платежей менее важным поставщикам;

 

      - найти альтернативных поставщиков, предлагающих более выгодные условия,   и  использовать  эту  информацию  для  дальнейших  переговоров  с нынешними поставщиками.      

Рекомендации  по увеличению поступления денежных средств из заинтересованных финансовых источников, не связанных с взаимной торговлей: 

исследовать финансовые условия  краткосрочного финансирования, предлагаемого банком, и варианты их улучшения;      

- пересмотреть условия долга предприятия  (отсрочка выплаты основной суммы, снижение процентной ставки), и изучить возможность рефинансирования кредитов в других банках.      

Важным  элементом планирования движения денежных средств является процедура управления дебиторской задолженностью. В ООО  «ПКФ Аксар» необходимо разработать соответствующий регламент управления дебиторской задолженностью, в котором обязательно должны быть указаны должностные лица, принимающие участие в данном процессе, а далее внедрить процедуру на предприятии. Как правило, обязанности по разработке и внедрению возлагаются на финансового директора или менеджеров по работе с клиентами, бухгалтера участка "расчеты с покупателями и прочими дебиторами" и юриста. А для эффективного выполнения перечисленными сотрудниками своих обязанностей по работе с дебиторской задолженностью целесообразно включить в систему мотивации  соответствующие положения.      

 Управление дебиторской  задолженностью включает в себя  следующие обязательные процедуры:      

- учет расчетов с дебиторами:      

- анализ и ранжирование дебиторской  задолженности (по дате возникновения, по сумме, по менеджерам, ответственным за работу с данным дебитором, и др.):     

- регулярную работу с текущей  дебиторской задолженностью:     

- претензионную работу с просроченной  дебиторской задолженностью:     

- процедуру взыскания просроченной дебиторской задолженности через суд.       

 Целесообразно установить  в компании лимит на дебиторскую  задолженность, при превышении  которого прекращается отгрузка  товаров дебитору. Непосредственное  влияние на движение денежных  средств оказывает также организация  процесса контроля товарных запасов.      

Каждая  организация стремится развиваться  и расти, однако значительный рост только за счет собственных оборотных средств  невозможен. И здесь стоит говорить не о проблеме кассового разрыва, а об осознанном поиске дополнительных источников финансирования, необходимых, в том числе, и для покрытия кассовых разрывов, вызванных развитием и ростом бизнеса.     

Каждая  организация стремится развиваться  и расти, однако значительный рост только за счет собственных оборотных средств невозможен. И здесь стоит говорить не о проблеме кассового разрыва, а об осознанном поиске дополнительных источников финансирования, необходимых, в том числе, и для покрытия кассовых разрывов, вызванных развитием и ростом бизнеса.      

 В настоящее время  ООО «ПКФ Аксар» активно использует  привлечение долгового финансирования. Среди наиболее популярных инструментов  стоит выделить такие, как:      

 кредиты банков, овердрафт;  перекредитование банковских кредитов; займы физических и юридических  лиц;      

 товарный (коммерческий) кредит; реализация дебиторской  задолженности компании-фактору  (факторинг); лизинг; векселя; облигации.       

 Собственные средства  ООО «ПКФ Аксар» - это прежде  всего чистая прибыль, которую  собственники решили направить  не на выплату дивидендов, а  на развитие бизнеса. Иногда  в целях покрытия кассовых  разрывов учредители оказывают  безвозмездную финансовую помощь. К внутренним способам финансирования  можно также отнести продажу  непрофильных активов.      

 Можно порекомендовать  ООО «ПКФ Аксар» для использования  в своей работе такой инструмент, как факторинг. Используя его,  предприятие получает большую  часть от суммы поставленного  товара сразу после отгрузки - как правило, до 90 процентов. Банк (факторинговая компания) выплачивает  организации эти деньги, а в  дальнейшем получает их с покупателя. Факторинг дает следующие преимущества:       

 гарантированное отсутствие  дефицита оборотных средств:      

 отсутствие рисков, связанных  с отсрочкой платежа, неполучением  платежа в срок, изменением курса  валют, инфляционного риска и  др.:      

 эффективная работа  с дебиторской задолженностью:      

проверка платежной дисциплины и деловой репутации дебиторов  предприятия, ежедневный мониторинг состояния  дебиторской задолженности, управление задолженностью покупателя в согласованном  с пользователем данной услуги режиме. Лизинг в настоящее время стал уже достаточно широко известным  и часто используемым компаниями инструментом, который дает возможность  быстро обновить автомобильный парк и другие основные фонды без привлечения  дополнительного финансирования . 

 
  
  
  
  
 

                                     

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

                                       ЗАКЛЮЧЕНИЕ     

Изучив  теоретический материал, можно сделать  вывод, что Баланс Бухгалтерский  — англ.balance sheet форма бухгалтерской  отчетности, показывающая размещение, использование и источники средств  компании, предприятия. Содержит полную, развернутую информацию о ресурсах, используемых организацией и представляет собой двухстороннюю таблицу, в левой части которой (актив) дается состав ресурсов: в основных фондах, капитальных вложениях, запасах материалов, топлива, размерах незавершенного производства, готовой продукции, отгруженных товарах, остатках денежных средств в кассе и на расчетном счете, дебиторской задолженности, финансовых и доходных вложениях, нематериальных активах. В правой части баланса (пассив) показывают источники, использованные при формировании ресурсов, отраженных в активе. Даются сведения о задолженности компаниям, другим лицам, подлежащей погашению за счет имеющихся активов. В пассиве показываются собственные средства компании, представленные активами за вычетом обязательств. В активе и пассиве рассматриваются одни и те же ресурсы, хотя и с различных позиций, поэтому итоги активной и пассивной частей баланса обязательно совпадают.     

Проанализировав имущественное положение ООО  «ПКФ Аксар»  можно сделать вывод, что стоимость активов ООО «ПКФ Аксар»  в 2009 году увеличилась на 12 253 тыс. руб., или на 18,69%. Согласно официальным данным, инфляция в анализируемом году составила 12%, то есть темп прироста активов ООО «ПКФ Аксар»  превысил темп прироста потребительских цен, что свидетельствует о реальном росте активов. Преимущественно рост активов произошел за счет увеличения оборотного капитала на 10 887 тыс. руб., или на 22,42%, а также за счет прироста внеоборотных активов на 1 366 тыс. руб., или на 8,04%. Наиболее существенные изменения в оборотном капитале произошли в статьях «Дебиторская задолженность» (прирост на 8 037 тыс. руб., или на 28,94%) и «Запасы и затраты» (прирост на 4 255 тыс. руб., или 27,70%). Доля этих статей в структуре активов также значительно выросла: на 3,66 и 1,78% соответственно.