Банковские риски

Влияние движения процентных ставок на маржу банковской прибыли обычно называют процентным риском. Среди  наиболее распространенных показателей  уровня процентного риска банка  следующие:

1. отношение активов, чувствительных  к изменению ставок, к пассивам, чувствительным к изменению ставок. Если в определенном временном  интервале сумма активов, чувствительных  к изменению ставок, превышает  сумму пассивов, чувствительных  к изменению ставок, банк при  снижении процентных ставок понесет  убытки. Напротив, если сумма пассивов, чувствительных к изменению ставок, превышает сумму чувствительных  к изменению ставок активов,  вероятность убытков появляется  при росте ставок;

2. отношение незастрахованных депозитов  к совокупным депозитам. Незастрахованные  депозиты - это обычно правительственные  депозиты и депозиты корпораций, сумма которых превышает застрахованную  сумму, а также депозиты, столь  чувствительные к изменению ставок, что будут отозваны в случае, если уровень дохода, предлагаемый  конкурентами, увеличится даже незначительно.

3. Валютный риск

Валютный риск в российской экономике состоит в возможности  ревальвации единицы аналитического учета — доллара, а значит, в  возможности девальвации рубля. Предметом валютного риска служат собственные средства и прибыль  экономического агента. В случае если привлечение и размещение средств  происходит в долларах США, то прибыль, также выраженная в долларах, не подвергается валютному риску. Если привлечение и размещение средств  осуществляется в рублях, то риску  подвержена прибыль, выраженная в рублях. Если привлечение осуществляется в  рублях, а размещение — в долларах, то риску недостаточной девальвации  рубля подвержена вся сумма размещения. Если привлечение осуществляется в  долларах, а размещение — в рублях, то возникает риск девальвации рубля  на всю сумму займа. Если же происходит рублевое размещение собственных средств, то риску оказываются подвержены как рублевые средства, так и прибыль, получаемая от этого размещения.

Сложной проблемой является вычленение среди всех денежных потоков  именно потоков, связанных с движением  собственных средств и прибыли. Из схемы денежных потоков можно  сразу же исключить долларовые потоки, которые взаимно компенсируются и не представляют валютного риска. В отношении же рублевых потоков  необходимо определиться, куда именно инвестированы собственные средства банка среди всей суммы его  активов. Например, определяется доля собственных средств банка в  структуре его пассивов и принимается  допущение, что такая же доля принадлежит  банку в каждом из видов его  активов. Такой подход имеет ряд  недостатков:

1. структура пассивов банка постоянно меняется, и потому невозможно достаточно быстро пересчитать долю собственных средств банка во всех активах;
2. расчетная часть задачи по оценке этой доли существенно усложняется с точки зрения математических и программных средств;
3. невозможно осуществить адекватное управление денежными потоками при постоянном пересчете этого показателя.

Или же условно определяется актив, в который инвестируются  собственные средства банка. Именно этот актив необходимо оценивать  в долларах, приобретая позиции на срочном валютном рынке, — так  формируется теоретический портфель, состоящий из актива этого вида и из срочных валютных контрактов.

Для упрощения задачи можно  рекомендовать в качестве подобного  актива избрать ценные бумаги, номинированные в долларах США (например облигации  ВЭБ, долларовые векселя). Однако даже в рамках данного подхода задача вычленения собственных средств  и прибыли среди всех денежных потоков решается не полностью. Дело в том, что на каждую дату возможно определить денежный поток как сальдо между поступлениями рублевых средств  и необходимыми платежами. В этом потоке можно лишь выделить поступления  от того теоретического актива, в который  инвестированы собственные средства банка, и которые, следовательно, можно  защитить от риска.

2. Управления банковскими рисками

Эффективность системы управления рисками зависит от множества  показателей, к ним относятся  и ошибки в принятии решений, недостаточность информации. Именно контроль является неотъемлемой частью системы управления рисками, который заключается в оценке проделанной работы и принятии необходимых мер по устранению отступлений от допустимых параметров рисков. Все процедуры управления рисками должны быть тщательно спланированы и организованы, то есть должны быть указаны сроки проведения работ, форма и объем представляемых результатов, состав и порядок выполнения процедур анализа и оценки уровня рисков, подготовлена нормативная и справочная информация.

Система управления рисками  должна включать в себя утвержденную методику и методологию управления рисками, а также развитую информационно-технологическую и организационную инфраструктуру управления рисками. Система представляет собой схему, благодаря которой банки могут контролировать риски на всех уровнях и подразделениях. Планирование, проектирование и внедрение систем управления рисками являются очень сложными задачами. Внедрение такой системы предполагает вовлечение в этот процесс практически всех направлений и подразделений банка. Деятельность по управлению рисками называется политикой риска. Под ней понимается совокупность различных мероприятий, имеющих цель снизить опасность ошибочного принятия решения. Знать о возможном наступлении риска необходимо, но не достаточно. Важно установить, как влияет на результаты деятельности конкретный вид риска, и каковы его последствия.

В своей деятельности банки  выявляют значимые риски и постоянно  проводят их оценку. Эффективная оценка риска касается как измеримых, так и неизмеримых факторов риска. Она заключается в сопоставлении расходов с приобретаемыми выгодами. В процессе оценки рисков также определяется, какими из них банк может управлять, а какими нет. В отношении управляемых рисков банк должен решить, принимать ли ему эти риски в полном объеме или определить, в какой мере он хочет их уменьшить и какие действия следует для этого осуществить. В отношении неуправляемых рисков необходимо решить: принимать эти риски, отказаться от связанной с ними деятельности или сократить ее масштабы.

1. Страхование кредитного риска

Страхование кредитов – это совокупность видов страхования, предусматривающих выплату страховой компанией возмещения в случаях невыполнения должником обязательств по возврату предоставленного кредита и (или) уплате процентов за пользование им по определенным в договоре страхования причинам. То есть целью такого страхования является уменьшение или устранение кредитного риска и защита интересов продавца или кредитора в случае неплатежеспособности должника или неоплаты долга по иным причинам.

Виды страхования кредитов

Страхование банковского  кредита принято делить на два  вида: страхование непогашения кредита и страхование ответственности заемщика за непогашение кредита. В первом случае страхователем выступает банк, а объектом, подлежащим страхованию, является ответственность всех или отдельных заемщиков (физических и юридических лиц) перед ним за своевременное и полное погашение кредитов и процентов за пользование ими в течение срока, установленного в договоре страхования. Во втором случае договор заключается между страховой компанией и кредитополучателями. Объектом страхования выступает ответственность заемщика перед банком, выдавшим кредит, за своевременное и полное погашение кредита (либо кредита и процентов по нему).

Договоры страхования  жизни и здоровья заемщика заключаются  при кредитовании физических лиц, где  в роли страхователей выступают  сами клиенты банка. К подвиду такого страхования относят страхование жизни и здоровья владельцев пластиковых карт, чаще кредитных либо овердрафтных.

Страхование коммерческих (торговых) кредитов предполагает страхование  риска неполучения компанией-поставщиком  денег по отгруженной на условиях отсрочки платежа продукции компании-покупателю. Одной из проблем кредитного страхования является то, что банковская система страны на сегодняшний день более развита, нежели страховая. Тем не менее, данные услуги страховых компаний имеют высокий потенциал роста, так как кредитование является для банка основным и наиболее доходным видом активных операций. При этом качество активов тесно связано с множеством рисков предпринимательской деятельности, и передача части этих рисков страховщику обеспечивает более высокий уровень надежности заемщика, создавая предпосылки к снижению кредитного риска для банка и улучшению качества его активов.

Кроме того, российские страховые  компании экономически не готовы активно  заниматься страхованием банковских рисков. В условиях, когда суммарный капитал  страховых компаний составляет порядка 5 млрд.долл. в противовес более чем 30 млрд.долл. собственного капитала банков, риски банковской системы становятся неприемлемыми для страховых  компаний. Также следует отметить организационную неподготовленность последних: в большинстве из страховых  компаний, действующих на российском рынке, скоринг либо находится на зачаточном уровне, либо вообще отсутствует, что практически всегда приводит к недооценке кредитного риска, недобору страховых премий и, вследствие этого, высокой убыточности проектов.  
 
Наиболее проблемным направлением кредитного страхования является страхование рисков по потребительским кредитам, в отношении которых многие страховые компании констатируют убыточность. Среди причин такого положения вещей называются недостатки скоринговых систем (систем оценки уровня рисков выдаваемых физическим лицам кредитов), ошибки в андеррайтинге (процессе принятия страховых рисков) и мошенничество ряда заемщиков. В свою очередь, для ипотечных кредитов достаточно распространенной становится ситуация обязательного страхования имущества только у аккредитованных банком страховщиков. Будущему заемщику предлагается на выбор несколько аккредитованных страховых компаний, а в худшем случае – одна, с которой он обязан заключить договор страхования. Отсутствие четких параметров отбора банками страховых компаний снижает конкуренцию на рынке и ущемляет интересы не только страховых компаний, но и клиентов банка.

Таким образом, российское кредитное  страхование в настоящее время  переживает этап становления и требует  более тесного сотрудничества банковского  и страхового сообществ для разработки различных видов банковско-страховых  программ и совместного решения  проблем страхования рисков.

2. Управление валютными рисками

Управление валютным риском предусматривает проводку его детального анализа, оценку возможных следствий  и выбор методов страхования. Оценка риска предусматривает определение  продолжительности периода риска, суммы средств, которые находятся  под риском, и объема убытков за соответствующими обязательствами, которые  могут возникнуть в будущем. Поэтому  предусмотрение валютных рисков занимает видное место в стратегии планирования деятельности предприятия или финансово-кредитного учреждения и является ручательством  повышения эффективности их основной деятельности. Управление валютным риском базируется на выборе соответствующей  стратегии менеджмента риска, который  содержит в себе такие основные элементы:

— использование всех возможных  средств избежания риска, который  вводит в значительный убыток;

— контроль риска и минимизация  сумм возможных убытков, если нет  возможности избежать его полностью;

— страхование валютного  риска в случае невозможности  его избежание.

Можно наблюдать разные варианты выбора стратегии: от нейтрального отношения к риску, когда финансовые менеджеры через незначительные размеры возможных убытков не берут эти риски к вниманию, к полному контролю и страхованию всех возможных валютных рисков и валютных убытков. Поэтому предотвращение валютных рисков благодаря использованию определенных методов страхования можно считать главным элементом стратегии менеджмента валютных рисков.

В мировой практике страхования  валютных рисков называют хеджированием (hedging). Главная цель использования  соответствующих методов хеджирование заключается в том, чтобы осуществить  валютно-обменные операции своевременно — еще к тому как состоится нежелательное изменение курсов, или же компенсировать убытки от такого изменения за счет параллельных операций с валютой, курс которой меняется в противоположном направлении.

Ныне существует целый  ряд довольно эффективных методов  страхования валютных рисков, которые  могут быть использованы разными  субъектами валютного рынка в  зависимости от конкретных условий  и задач их деятельности. Под этими  методами понимают определенные финансовые операции, которые позволяют полностью  или частично избежать риска убытков, которые возникают через изменение  валютных курсов, или же получить прибыль, источником которого является это изменение. Под углом зрения проводки соответствующих  операций сущность страхования как  финансово-бухгалтерского метода заключается  в том, во избежание двух видов  открытых позиций в иностранной  валюте, — длинных, то есть владение долгосрочными активами в иностранной валюте, и коротких, то есть владение иностранной валютой в значительно больших объемах, чем это необходимо для решения краткосрочных задач, связанных с соответствующим видом деятельности. При условии избежания этих открытых позиций изменение валютных курсов не приведет к существенным изменениям стоимости собственного капитала.

3. Управление фондовыми рисками

Операции с ценными бумагами занимают второе место среди всех активных операций, проводимых банками. По сравнению с кредитными операциями, операции с ценными бумагами обеспечивают более высокий уровень доходов и меньший риск. Но тем не менее риски вложения в ценные бумаги высоки и требуют постоянного управления ими. К основным методам снижения риска относятся: