Финансовый анализ

Необходимо принять следующие  меры:

· Снизить себестоимость  проданных товаров на 20% за счёт поиска новых поставщиков (более дешевых) или закупки продуктов длительного  хранения большими партиями (что даст получение скидки);

· Уменьшить коммерческие расходы на 30% (за счет отказа от посредников, уменьшения арендуемых площадей), управленческие - на 50% (отказ от корпоративной сотовой  связи, сокращения должности директоров магазинов с передачей их полномочий старшим продавцам, отказ от аренды офисного помещения);

· Продать часть основных средств на сумму 2230 тыс. руб.;

· Снизить прочие расходы;

· Применить факторинг.

Факторинг обеспечивает рост продаж без риска увеличения просроченной задолженности покупателей. Факторинг  не требует залога, и за счет этого  процедура привлечения оборотных  средств значительно упрощается. Произведем соответствующие расчеты. Дебиторская задолженность составляет 474 тыс. руб., из которых 342 тыс. - покупатели и заказчики. Факторинговая компания "Лайф" выкупает у ООО "Колибри" 80% дебиторской задолженности, 20% остается в резерве, пока дебиторы не погасят задолженность.

342 тыс. руб. * 80% = 274 тыс.  руб.

Комиссионное вознаграждение ООО "Лайф" составляет 3%:

274 тыс. руб. * 3% = 8,22 тыс.  руб.

Расходы за пользование факторинговым кредитом составят:

(274 тыс. руб. *15% *31,55) /360=3,6 тыс.  руб.

Общие расходы составят:

8,22 тыс. руб. +3,6 тыс. руб. = 12 тыс. руб.

ООО "Колибри" получит  за счёт факторинга:

274 тыс. руб. - 12 тыс. руб. = 262 тыс. руб.

Таким образом, в результате полученных и высвободившихся средств  можно: погасить кредиторскую задолженность  в размере 1811 тыс. руб.; погасить краткосрочные  кредиты и займы - 726 тыс. руб.; получить доход.

Оставшуюся сумму пустить  на развитие бизнеса, например, расширить  ассортимент за счет продажи алкогольной  продукции и свежей выпечки.

По данным нового баланса  проверим его ликвидность (см. таблицу 16).

Таблица 16

Ликвидность баланса

Активы баланса	Пассивы баланса
А1 = 591	П1 = 0
А2 = 200	П2 = 0
А3 = 11000	П3 = 2560
А4 = 7000	П4 = 16231
А = 18791	П = 18791

 

591-0=591;

200-0=200?0;

11000-2560=8440?0;

16231-7000=9231?0.

Таким образом, баланс можно  считать абсолютно ликвидным.

Общий коэффициент ликвидности  равен 5,2.

Исходя из новых данных, представленных в расчетном балансе , рассчитаем новые показатели финансовой устойчивости. Эти расчеты можно видеть в таблице 17.

 

 

 

Таблица 17

Расчет новых показателей  финансовой устойчивости

Показатели	Данные расчетного баланса
1. Собственные средства (СС)	16231
2. Внеоборотные активы (ВА)	7000
3. Собственные оборотные средства (СОС)	9231
4. Долгосрочные кредиты и займы  (ДП)	2560
5. Собственные и долгосрочные заемные  средства (СОС+ДП)	11791
6. Краткосрочные кредиты и займы  (стр.610 ф.1)	0
7. Общая величина основных источников  средств (СОС+ДП+стр.610 ф.1)	11791
8. Запасы и затраты (З)	11000
9. Излишек или недостаток собственных  оборотных средств (ФС)	-1769
10. Излишек или недостаток собственных  и долгосрочных заемных источников (ФД)	791
11. Излишек или недостаток общей  величины основных источников (ФО)	791
12. Трехкомпонентный показатель типа  финансовой устойчивости (S)	(0,1,1)

 

Как видно из таблицы финансовое состояние фирмы улучшилось, т.к. трехкомпонентный показатель типа финансовой устойчивости стал 0,1,1, что говорит  о нормальном финансовом положении. Это произошло за счет:

· увеличения собственных  средств на 5329 тыс. руб.;

· погашения краткосрочных  кредитов и займов (726 тыс. руб.).

При данном типе финансовой ситуации сохраняется возможность  восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств. Для  этого ООО "Колибри" необходимо заняться стимулированием продаж. Одна из широко распространенных ошибок заключается в том, что в условиях кризиса многие компании пытаются увеличить приток поступления денежных средств, поднимая цену на продукцию без предварительного исследования рынка. Активизация продаж в ситуации кризиса должна выражаться в развитии отношений с существующими клиентами и привлечении новых, предложении рынку новой продукции, а также в пересмотре существующей системы скидок и льгот для покупателей. Для этого можно порекомендовать реализовать следующие мероприятия:

1. Проведение ограниченного  маркетингового исследования. Основная  цель исследования - определение  емкости рынка, оценка возможности  увеличения объемов продаж и  отпускных цен. Необходимо выявить  и потребительские предпочтения, то есть ранжировать по степени  значимости те характеристики  товара, на которые обращают внимание  покупатели. Это позволит отказаться  от невостребованных характеристик,  а следовательно, сократить затраты.

2. Выделение группы товаров,  приносящих компании наибольшую  прибыль.

3. Пересмотр ассортиментной  и ценовой политик компании.

4. Создать дифференцированную  систему мотивации, когда менеджеры  получают различный процент от  объема продаж, но вычитается  процент за просроченную продукцию.

Таким образом, через некоторое  время при правильном подходе  к организации и управлению бизнесом ООО "Колибри" должно выйти из непростой финансовой ситуации.

 

 

                         Заключение

Подводя итог курсовой работе, нужно отметить, что для того, чтобы предприятие успешно функционировало, а его работа приносила прибыль, необходима постоянная диагностика  финансового состояния предприятия. Чем раньше будут выявлены отклонения в желаемом развитии и определены причины этих отклонений, тем результативнее будет финансово-хозяйственная деятельность. Анализ важнейших финансовых показателей  позволяет оценить результаты хозяйственной  деятельности предприятия, определить его финансовое положение в конкретном отрезке времени. На основе результатов  соответствующего анализа становится возможным грамотное, научно-обоснованное управление хозяйственными процессами, обеспечивающими достижение намеченных и стратегических целей.

Финансовый анализ основан  на расчете абсолютных и относительных  показателей, характеризующих различные  аспекты деятельности предприятия  и его финансовое положение. Однако главным при проведение финансового анализа является не расчет показателей, а умение трактовать полученные результаты и грамотно ими пользоваться при принятии управленческих решений.

Для исследований было выбрано  предприятие розничной торговли ООО "Колибри". Как показал анализ финансового состояния, в 2008-2009 годах предприятие испытывало серьезные финансовые затруднения. Связано это с падением покупательной способности населения и организаций, что привело к получению убытков, и с неумелыми действиями менеджеров компании, которые нерационально и неэффективно использовали ресурсы фирмы. В итоге:

· увеличилась доля заемных  средств предприятия;

· неэффективно и нерационально  использовались финансовые ресурсы;

· деловая активность организации  в отчетном периоде резко снизилась;

· получены убытки, в связи, с чем деятельность организации  стала нерентабельной;

· финансовое состояние определяется как кризисное.

Из положительных сторон можно назвать увеличение краткосрочных  финансовых вложений на 5,9%, что в  сумме составило 1722 тыс. руб.

Исследования показали, что  первостепенными задачами предприятия  по улучшению финансового состояния  являются: устранение неплатежеспособности и увеличение продаж. Для этого  было предложено продать часть краткосрочных  финансовых вложений в размере и  продать часть дебиторской задолженности  факторинговой компании. В результате ООО "Колибри" получило 16082 тыс. руб. Из полученных средств погасить краткосрочные обязательства, купить грузовые автомобили, чтобы не арендовать чужой транспорт, купить новое оборудование для более удобного расположения продуктов, расширить ассортимент за счет продажи алкогольной продукции и свежей выпечки.

В результате:

· увеличились собственные  средства на 1584 тыс. руб.;

· погашены краткосрочные  обязательства (9485 тыс. руб.);

· снижены запасы и затраты  на 10095 тыс. руб.

                    Список литературы

1. Ефимова О.В. Финансовый анализ. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Изд-во "Бухгалтерский учет", 1999. - 352 с.

2. Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ТК Велби, Изд-во "Проспект", 2007. - 1024с.

3. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. - 5-е изд., перераб. и доп. - М.: ИНФА-М, 2009. - 536 с.

4. Банк В.Р., Банк С.В., Тараскина А.В. Финансовый анализ: учебное пособие. - М.: ТК Велби, Изд-во "Проспект", 2006. - 344 с.

5. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник/ Под. Ред. Стояновой Е.С. - 5-е изд., перераб. и доп. - М.: Изд-во " Перспектива", 2003. - 656 с.

6. Финансовый менеджмент: Учебное пособие/Под ред. проф. Шохина Е.И. - М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2004. - 408с.

7. Экономический анализ: Учебник для вузов/ Под ред. Гиляровской Л.Т. - 2-е изд., доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004. - 615 с.

8. Гашеева Н. Что и как проверять в финансовой отчетности // "Финансовый директор". - 2010. - №2

9. Ермолаев С. Как обеспечить финансовую устойчивость // "Финансовый директор". - 2008. - №10

10. Исаев В. На что обратить внимание при проведении финансового анализа // "Финансовый директор". - 2007. - №6

11. Плотников Д. Оценка рентабельности бизнеса // "Финансовый директор". - 2009. - №9

12. Абрютина М.С. Оценка финансовой устойчивости и платежеспособности Российских компаний // "Финансовый менеджмент". - 2006, - №6

13. Спицкий А.В. Анализ ликвидности баланса // "Финансовый менеджмент". - 2008. - №1

14. www.1fin.ru,

15. www.cfin.ru,

16. www.deloitte.com,