Анализ финансово-хозяйственной деятельности на АТП

Содержание

 

 

Введение______________________________________________3

Понятие и принципы анализа  ФХД________________________3

Анализ финансово-хозяйственной  деятельности на примере ОАО «СПМК-5»_____________________________________________5

Общая характеристика организации________________________5

1. Анализ имущественного положения______________________6

2. Анализ ликвидности __________________________________14

3. Анализ  финансовой устойчивости______________________  19

4. Анализ деловой активности_____________________________22

5. Анализ рентабельности ________________________________25

Заключение ____________________________________________27

Приложение____________________________________________29

Список использованной литературы  _______________________35

 

 

 

 

 

 

 

 

 

        Введение

В настоящее  время, с переходом экономики  к рыночным отношениям, повышается самостоятельность предприятий, их экономическая и юридическая  ответственность. Резко возрастает значения финансовой устойчивости субъектов  хозяйствования. Все это значительно увеличивает роль анализа их финансового состояния: наличия, размещения и использования денежных средств.

Результаты  такого анализа нужны прежде всего  собственникам, а также кредиторам, инвесторам, поставщикам, менеджерам и  налоговым службам

Главная цель данной работы - исследовать финансовое состояние предприятия ОАО «СПМК-5», выявить основные проблемы финансовой деятельности и дать рекомендации по управлению финансами.

Исходя из поставленных целей, можно сформулировать задачи:

- Анализ динамики статей баланса

- Анализ имущественного положения

- Анализ ликвидности

- Анализ финансовой устойчивости

- Анализ деловой активности

- Анализ рентабельности

Для решения  вышеперечисленных задач была использована бухгалтерская отчетность ОАО «СПМК-5» за три года.

 

       Понятие и принципы анализа ФХД

Содержание  и основная целевая установка  финансового анализа - оценка финансового  состояния и выявление возможности  повышения эффективности функционирования хозяйствующего субъекта с помощью  рациональной финансовой политики. Финансовое состояние хозяйствующего субъекта - это характеристика его финансовой конкурентоспособности (т.е. платежеспособности, кредитоспособности), использования финансовых ресурсов и капитала, выполнения обязательств перед государством и другими хозяйствующими субъектами.

В традиционном понимании финансовый анализ представляет собой метод оценки и прогнозирования  финансового состояния предприятия  на основе его бухгалтерской отчетности.

Принято выделять два вида финансового анализа - внутренний и внешний. Внутренний анализ проводится работниками предприятия (финансовыми менеджерами). Внешний анализ проводится аналитиками, являющимися посторонними лицами для предприятия (например, аудиторами).

Анализ финансового  состояния предприятия преследует несколько целей:

- определение финансового положения;

- выявление изменений в финансовом состоянии в пространственно-временном разрезе;

    - выявление основных факторов, вызывающих изменения в финансовом состоянии;

    - прогноз основных тенденций финансового состояния.

Под финансовым состоянием понимается способность  предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется  обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразностью их размещения и эффективностью использования, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью.

Финансовое  состояние может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным. Способность  предприятия своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе свидетельствует о его хорошем финансовом состоянии.

Финансовое  состояние предприятия (ФСП) зависит  от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, то это  положительно влияет на финансовое положение предприятия. И наоборот, в результате недовыполнения плана по производству и реализации продукции происходит повышение ее себестоимости, уменьшение выручки и суммы прибыли и как следствие — ухудшение финансового состояния предприятия и его платежеспособности

Устойчивое  финансовое положение в свою очередь  оказывает положительное влияние  на выполнение производственных планов и обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому финансовая деятельность как составная часть хозяйственной деятельности направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственного и заемного капитала и наиболее эффективного его использования.

Главная цель анализа - своевременно выявлять и устранять  недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения  финансового состояния предприятия и его платежеспособности.

 

       Анализ финансово-хозяйственной деятельности на примере ОАО «СПМК-5»

         Общая характеристика организации

ОАО «СПМК-5»  был создан 20 июня  1996 года и зарегистрирован Межрайонной инспекцией №1 по Московской области..

ОАО «СПМК-5» является коммерческой организацией целью деятельности, которой является получение прибыли путем осуществления следующих видов деятельности:

- Здания и  сооружения всех типов (общестроительные работы)

- Автотранспорт  и оборудование (аренда)

- Рыночная конъюктура(исследование)

- Строительная  техника и оборудование(аренда)

- Грузы(транспортная  обработка)

- Автотранспорт  грузовой неспециализированный

- Перевозка  грузов

- Коммерческая  деятельность и управление (консультирование)

       1.Анализ имущественного положения

       Экономический потенциал организации может быть охарактеризован двояко: с позиции имущественного положения предприятия и с позиции его финансового положения. Обе эти стороны финансово-хозяйственной деятельности взаимосвязаны — нерациональная структура имущества, его некачественный состав могут привести к ухудшению финансового положения и наоборот.

В начале анализа имущественного положения ОАО «СПМК-5»  следует проанализировать динамику статей баланса фирмы. Для удобства анализа целесообразно использовать так называемый уплотненный аналитический баланс-нетто, который формируется путем устранения влияния на итог баланса (валюту) и его структуру регулирующих статей.

 

 

Таблица 1 Агрегированный аналитический баланс-нетто и отчет о прибылях и убытках предприятия за 2006-2008гг.

Показатели	Абсолютное значение, тыс.руб.		Удельный вес на начало 2006г , %		Удельный вес на конец 2006г , %		Абсолют-ное значение, тыс.руб.	Удельный вес на конец 2007г, %		Абсолют-ное значение, тыс.руб	Удельный вес на конец 2008г, %.
	начало 2006г	конец 2006г	всего	нараста-ющим итогом	всего	нараста-ющим итогом	конец 2007г	всего	нараста-ющим итогом	конец 2008 г	всего	нараста-ющим итогом
Внеоборотные  активы	16017	16057	90,71	90,71	72,28	72,28	18357	80,13	80,13	23005	79,34	79,34
Нематериальные активы	0	0	0,00	0,00	0,00	0,00	0	0,00	0,00	0	0,00	0,00
Основные средства	16010	16050	90,67	90,67	72,25	72,25	18350	80,10	80,10	22998	79,31	79,31
Затраты в незавершенном  производстве	0	0	0,00	90,67	0,00	72,25	0	0,00	80,10	0	0,00	79,31
Прочие внеоборотные активы	0	0	0,00	90,67	0,00	72,25	0	0,00	80,10	0	0,00	79,31
Доходные вложения	0	0	0,00	90,67	0,00	72,25	0	0,00	80,10	0	0,00	79,31
Долгосрочные финансовые вложения	7	7	0,04	90,71	0,03	72,28	7	0,03	80,13	7	0,02	79,34
Оборотные активы	1641	6159	9,29	100,00	27,72	100,00	4553	19,87	100,00	5961	20,56	99,90
НДС по приобретенным  ценностям	93	83	0,53	91,23	0,37	72,65	23	0,10	80,23	1392	4,80	84,14
Запасы	446	630	2,53	93,76	2,84	75,49	1091	4,76	84,99	1376	4,75	88,88
в том чиле: готовая продукция	0	0	0,00	91,23	0,00	72,65	0	0,00	80,23	0	0,00	84,14
сырье и материалы	259	468	1,47	92,70	2,11	74,76	939	4,10	84,33	1100	3,79	87,93
животные на выращивании  и откорме	0	0	0,00	92,70	0,00	74,76	0	0,00	84,33	0	0,00	87,93
Показатели	Абсолютное значение, тыс.руб.		Удельный вес на начало 2006г , %		Удельный вес на конец 2006г , %		Абсолют-ное значение, тыс.руб	Удельный вес на конец 2007г, %		Абсолют-ное значение, тыс.руб	Удельный вес на конец 2008г, %.
	начало 2006г	конец 2006г	всего	нараста-ющим итогом	всего	нараста-ющим итогом	конец 2007г	всего	Нараста-ющим итогом	конец 2008г	всего	нараста-ющим итогом
затраты в незавершенное  производство	0	0	0,00	92,70	0,00	74,76	0	0,00	84,33	0	0,00	87,93
прочие внеоборотные активы	0	0	0,00	92,70	0,00	74,76	0	0,00	84,33	0	0,00	87,93
прочие запасы	0	0	0,00	92,70	0,00	74,76	0	0,00	84,33	0	0,00	87,93
расходы будующих периодов	187	162	1,06	93,76	0,73	75,49	152	0,66	84,99	276	0,95	88,88
Дебиторская задолженность>1 года	84	84	0,48	94,23	0,38	75,86	84	0,37	85,36	84	0,29	89,17
Дебиторская задолженность<1 года	1009	5357	5,71	99,95	24,11	99,98	2545	11,11	96,46	3099	10,69	99,86
Прочие оборотные активы	0	0	0,00	99,95	0,00	99,98	795	3,47	99,93	0	0,00	99,86
Краткосрочные финансовые вложения	0	0	0,00	99,95	0,00	99,98	0	0,00	99,93	0	0,00	99,86
Денежные средства	9	5	0,05	100,00	0,02	100,00	15	0,07	100,00	10	0,03	99,90
Капиталы и  резервы	14873	14129	84,23	84,23	63,60	63,60	15336	66,94	66,94	19111	65,91	65,91
Долгосрочные  обязательства	0	4200	0,00	84,23	18,91	82,50	4500	19,64	86,58	5300	18,28	84,19
Краткосрочные обязательства	2785	3887	15,77	100,00	17,50	100,00	3074	13,42	100,00	4555	15,71	99,90
Показатели	Абсолютное значение, тыс.руб.		Удельный вес на начало 2006г , %		Удельный вес на конец 2006г , %		Абсолют-ное значение, тыс.руб.	Удельный вес на конец 2007г, %		Абсолют-ное значение, тыс.руб	Удельный вес на конец 2008г, %.
	начало 2006г	конец 2006г	всего	нараста-ющим итогом	всего	нараста-ющим итогом	конец 2007г	всего	нараста-ющим итогомг	конец 2008г	всего	нараста-ющим итогом
Займы и кредиты	627	566	3,55	87,78	2,55	85,05	349	1,52	88,11	788	2,72	86,91
Доходы будующих периодов	0	0	0,00	87,78	0,00	85,05	0	0,00	88,11	0	0,00	86,91
Резервы предстоящих  платежей	0	0	0,00	87,78	0,00	85,05	0	0,00	88,11	0	0,00	86,91
Задолженность участникам по выплате доходов	0	0	0,00	87,78	0,00	85,05	0	0,00	88,11	0	0,00	86,91
Прочие краткосрочные  обязательства	0	0	0,00	87,78	0,00	85,05	0	0,00	88,11	0	0,00	86,91
Кредиторская задолженность	2158	3321	12,22	100,00	14,95	100,00	2725	11,89	100,00	3767	12,99	99,90
Баланс	17658	22216	100,00	100,00	100,00	100,00	22910	100,00	100,00	28996	100,00	100,00
Выручка- нетто от продаж	59964	37595	169,22	169,22	169,22	169,22	59964	261,74	261,74	67984	234,46	234,46
Прибыль от продаж	23	656	0,13	0,13	2,95	2,95	23	0,10	0,10	3623	12,49	12,49
Себестоимость продукции, включая коммерческие и управленческие расходы	59941	36939	339,46	339,59	166,27	169,22	59941	261,64	261,74	64361	221,97	234,46

 

Увеличение  валюты баланса ОАО "СПМК-5" свидетельствует о наращивании производственного потенциала фирмы.

Основные средства незначительно уменьшились в 2006г с 16010тыс.руб до 16050 тыс.руб., зато в 2007-2008гг.увеличились до 18350 тыс.руб. и 22998 тыс.руб. соответственно, в основном из-за это связано с приобретением транспортных средств и земельных участков.

 

   

Рисунок 1 Динамика основных средств и оборотных  активов

 

Долгосрочные  финансовые вложения не изменились за все время и составляют 7 тыс.руб.

 Оборотные  активы О АО "СПМК-5" выросли в 2006 г с 1641 тыс.руб. до 6159 тыс.руб, а в 2007 г уменьшились до 4553 тыс.руб, в 2008 г произошел рост оборотных активов до суммы 5961 тыс.руб. Данная динамика обусловлена в основном ростом запасов (с 630 тыс. руб. до 1091 тыс. руб.в 2006-2007гг., и до 1376 тыс.руб с 2007по2008гг.).

Анализ пассива  свидетельствует о резком увеличении краткосрочных  и долгосрочных пассивов фирмы, увеличении капиталов и резервов, что значительно ослабляет финансовую устойчивость организации.

 

 

Рисунок 2 Динамика капиталов и резервов, краткосрочных  и долгосрочных обязательств

 

Для более полного  анализа имущественного положения  необходимо рассчитать специальные  показатели.

Таблица 2 Аналитические  показатели группы имущественного положения

Показатель	Значение
	на начало 2006г	на конец 2006г	на конец 2007г	на конец 2008г
1.1 Сумма хозяйственных  средств, находящихся в распоряжении  организации	17658	22216	22910	28996
1.2 Доля основных  средств в активах	0,90	0,72	0,80	0,79
1.3 Доля активной  части основных средств	0,25	0,19	0,15	0,37
1.4 Коэффициент  износа основных средств	0,41	0,40	0,34	0,29
1.5 Коэффициент  износа активной части основных  средств	0,61	0,63	0,69	0,20
1.6 Коэффициент  обновления	0,042		0,19	0,29
1.7 Коэффициент  выбытия	0,073		0,016	0,009

 

       В результате анализа показателей имущественного положения выявлены следующие основные тенденции :

       Сумма хозяйственных средств, находящихся в распоряжении предприятия увеличилась с 17658 тыс. руб. до 22216 тыс. руб. в 2006г; до 22910 тыс.руб. в 2007г., и до 28996 тыс.руб. в 2008г., что можно квалифицировать как положительное явление.

 

             

           Рисунок 3 Динамика суммы хозяйственных средств

 

    Активная часть основных средств снизилась с 25% до 19% в 2006г., до 15% в 2007г. и наоборот, увеличилась до 37% в конце 2008г.- это расценивается как благоприятная тенденция.

 

 

 

 

 

 

 

           

           Рисунок 4 Динамика доли ОС в активах и доля активной части ОС

 

       Износ основных средств в течение трех лет понижался (с 41% до 40% в 2006г., с 40% до 34% в 2007г. и с 34% до 29% в 2008г. ), и постепенно пришел к нормальному уровню. Коэффициент износа активной части основных средств значительно снизился (с 61% до 20%),что характеризуется положительно. Коэффициент обновления вырос с 4% до 29%, а коэффициент выбытия понизился с 7% до 0,9% что указывает на благоприятную динамику величины новых основных средств.

                

              Рисунок 5 Динамика обновления и выбытия основных средств

      2. Анализ ликвидности

       Под ликвидностью какого-либо актива понимают способность его трансформироваться в денежные средства, а степень ликвидности определяется продолжительностью временного периода, в течение которого эта трансформация может быть осуществлена. Чем короче период, тем выше ликвидность данного вида активов.

       Говоря о ликвидности предприятия, имеют в виду наличие у него оборотных средств в размере, теоретически достаточном для погашения краткосрочных обязательств хотя бы и с нарушением сроков погашения, предусмотренных контрактами.

       Платежеспособность означает наличие у предприятия денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расчетов по кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения. Таким образом, основными признаками платежеспособности являются: а) наличие в достаточном объеме средств на расчетном счете; б) отсутствие просроченной кредиторской задолженности.

       Очевидно, что ликвидность и платежеспособность не тождественны друг другу. Так, коэффициенты ликвидности могут характеризовать финансовое положение как удовлетворительное, однако по существу эта оценка может быть ошибочной, если в текущих активах значительный удельный вес приходится на неликвиды и просроченную дебиторскую задолженность. Приведем основные показатели, позволяющие оценить ликвидность и платежеспособность предприятия.