Финансовые реформы С.Ю. Витте

Витте так реорганизовал своё министерство, что оно превратилось в супергигант (свыше 1000 чиновников только в центральном аппарате) со своими банками (государственным, дворянским, крестьянским), монетным двором, корпусом пограничной стражи (симбиоз нынешней таможни и погранохраны) и даже дипломатическими агентствами (отдельными от посольств) за рубежом. Эти агенты искали займы в Великобритании, США и особенно во Франции. Однако главными агентами были не столько полпреды министерства Витте, сколько контролируемые им русские частные банки.

Подготовка денежной реформы. Итак, став в 1892 г. министром финансов и сохранив этот пост в течение 11 лет, Витте попытался на практике реализовать свой план возрождения России.

В докладных записках, написанных царю, Витте доказывал необходимость индустриального развития страны: «И в промышленном, и в торговом отношении Россия очень отставала от главнейших иностранных государств», «создание своей собственной промышленности - это и есть та коренная не только экономическая, но и политическая задача, которая составляет краеугольное основание нашей протекционистской системы».

Защита национальной промышленности и её поддержка государственными средствами были положены в основу политики Витте с самого начала его министерской деятельности. Реформа в связи с этим Департамента торговли и мануфактур была только первым шагом на пути к выработке обширной программы экономических преобразований. Превращение их в «систему», способную, как казалось Витте, обеспечить России переход в разряд промышленно развитых стран, потребовало от него не только времени, но и корректировки собственных взглядов. Центральное же место в системе с самого начала занимал вопрос о денежном обращении в стране, ибо без стабилизации рубля не могло идти и речи ни о создании, ни о развитии промышленности и торговли.

Осенью 1892 г. Витте, ещё не имел достаточно чёткого представления о состоянии денежного обращения в России и не был посвящён в курс политики в этой области Вышнеградского и его предшественников. Вслед за М.Н. Катковым он всё ещё оставался сторонником бумажноденежного обращения и инфляционной политики. Только этим можно объяснить попытку Витте осенью 1892 г. увеличить количество находившихся в обращении бумажных денег за счёт специального выпуска «сибирских» рублей для покрытия расходов, связанных с постройкой Великого Сибирского пути. Это решение вызвало почти что панику среди сторонников введения золотого денежного обращения. Но краткий курс «обучения», проведённый бывшим министром финансов Н.X. Бунге, и предпринятый им при непосредственном содействии И.П. Шилова перевод книги Горна о системе Ло - книги, выставившей всю эфемерность бумажного обращения, убедили Витте отказаться от этой затеи. Два года спустя стало ясно, что уроки Бунге не прошли даром, ибо Витте при обсуждении в Сибирском комитете программы работ горных партий на 1894 г. высказался за «необходимость усиления добычи золота», заявив, что «устойчивое положение государственного хозяйства будет достигнуто лишь в то время, когда восстановлено будет металлическое обращение с золотою валютою». К 1894 г. Витте был уже безоговорочным сторонником введения золотого денежного обращения. Почва же для проведения реформы была подготовлена его предшественниками в Министерстве финансов.

История создания реформы. Во второй половине XIX столетия по мере развития капиталистических отношений в Европе, увеличения торговых и промышленных оборотов, размеров платежей роль золота в денежном обращении западноевропейских стран становилась всё более значительной. Золотая монета начала вытеснять серебро. Этому способствовал и приток золота в Европу, вызванный открытием золотых россыпей в конце 40-х годов в Калифорнии, в начале 50-х годов в Австралии и, наконец, в 80-е годы в Африке. Помимо Англии, где монометаллизм был введён официально в 1816 г., в начале 70-х годов к золотому денежному обращению перешли Германия, Швеция, Норвегия, Дания, Голландия, Франция, Италия, Бельгия и Греция, в 90-х - Австро-Венгрия, Япония и Аргентина.

Переход основных европейских стран к золотому денежному обращению не мог не подтолкнуть русское финансовое ведомство к более решительному проведению в жизнь намеченной программы укрепления валюты. В марте 1878 г. М.X. Рейтерн внёс в Комитет финансов представление о разрешении сделок на золото с условием платежа русской золотой монетой. По мнению Рейтерна, эта мера должна была способствовать и «упрочению» денежной системы, и «нормальному» приливу иностранных капиталов. Однако Комитет финансов отклонил представление М.X. Рейтерна в связи с назревшим русско-турецким конфликтом. Начавшаяся в апреле 1878 г. война с Турцией вызвала расстройство денежного обращения и значительно задержала подготовку реформы. Вступивший в должность министра финансов в мае 1881 г. Н.X. Бунге не только продолжал готовить введение в России золотое денежное обращение, но к 1887 г. в Министерстве финансов фактически уже был разработан проект реформы, рассмотренный уже, правда, при И. А. Вышнеградском. В июне 1887 г. Комитет финансов при участии бывших министров финансов М.X. Рейтерна и Н.X. Бунге принял решение о том, что «открытию размена должно предшествовать усиление разменного фонда и разрешение сделок на золотую валюту». При обсуждении же в 1887 г. проекта реформы было решено «стремиться не к восстановлению полной ценности кредитного рубля, а к упрочению его размена в отношении, близком к 1,5 руб. кредитного за 1 руб. металлический».

Таким образом, при Вышнеградском в Министерстве финансов уже был в основном подготовлен проект денежной реформы, а необходимость её проведения после накопления значительного золотого запаса не вызывала сомнений у министра. В 1889 г. Вышнеградский приступил к осуществлению разработанного еще при Н.X. Бунге плана конверсии русских займов, предусматривавшего обмен имевших хождение на иностранных рынках 5-%-х и 6-%-х облигаций на займы с более низким процентом и более длительным сроком погашения. Это была попытка упорядочить государственные долги России и тем самым сделать ещё один шаг по пути подготовки реформы.

После первого русского конверсионного займа 1889 г., которым И.А. Вышнеградский открыл целую серию конверсионных операций во Франции, финансы России оказались тесно связанными с парижской биржей. Основным результатом этих операций явился переход значительной части русских ценностей с немецкого на французский денежный рынок - переход, совершившийся при самом активном участии французских банков и встреченный с энтузиазмом французскими держателями.

Однако Вышнеградский не успел довести до конца план конверсии русских займов. Помешали болезнь и последовавшая за ней отставка. Прервалась и подготовка денежной реформы. Осознав значение для развития экономики золотого денежного обращения, Витте взялся за осуществление реформы и добился успеха.

Ещё в 1893 г. была прекращена свободная чеканка серебряной монеты. Тем самым был исключен возврат к серебряному монометаллизму. Вопрос о возможности ведения сделок на золотую валюту обсуждался в российском Министерстве финансов в 1877, 1883 и 1888 гг. Однако по разным обстоятельствам условия для введения золотого стандарта во всех случаях были признаны неблагоприятными. Только в 1895 г., в период промышленного подъёма и благоприятной финансовой конъюнктуры, когда золотая наличность составила 678 млн. руб., русское правительство решилось приступить к проведению реформы. В 1894 и 1896 гг. Витте осуществил с помощью парижского Ротшильда два крупных государственных займа, позволивших ему подвести итог конверсионным операциям Вышнеградского, а также провел в 1894 - 1895 гг. ряд мер по стабилизации рубля и тем самым подготовил введение в России золотого денежного обращения. Реформа была проведена указом 29 августа 1897 г.

2. Денежная реформа 1895-1897 гг.

Итак, как мы уже рассмотрели, денежная реформа в России готовилась достаточно долго и заняла в целом примерно 15-17 лет. Большой вклад в её проведение внесли предшествовавшие министры финансов - М. Рейтерн, Н. Бунге и И. Вышнеградский. С.Ю. Витте продолжил и завершил их дело. Причем «действовать новому министру финансов пришлось в более благоприятной обстановке: на крутом подъёме была промышленность; продолжался бурный процесс железнодорожного строительства; ряд позитивных сдвигов наблюдался в сельском хозяйстве; торговый баланс имел устойчивое положительное сальдо. Немаловажное значение приобрёл и тот факт, что золотой запас государства к началу денежной реформы увеличился до 645,7 млн. рублей. Витте умело реализовал эти преимущества. Его главная цель состояла в том, чтобы укрепить денежную систему России - несущую конструкцию быстро формирующегося единого национального рынка».

Началу денежной реформы предшествовал ряд актов, призванных ослабить спекулятивные сделки и валютную интервенцию: 13 июня 1893 г. банкам было запрещено заключать срочные сделки в золотой валюте на разность, то есть спекулятивные сделки. Лица, виновные в заключении подобных сделок, подлежали штрафу в размере 5-10 % от суммы сделки.

Была введена так называемая «статистическая» пошлина (1 копейка на 100 руб.) на ввоз и вывоз кредитных билетов. За тайный ввоз или вывоз, то есть без уплаты пошлины, предусматривался штраф в размере 25 % с утаённой суммы.

На берлинской бирже, игравшей важную роль в спекуляции с российскими рублями, в 1894 г. была произведена массовая (на 30 млн. руб.) скупка кредитных билетов по низкому курсу. При расчётах же их пришлось погашать по более высокому курсу, что закончилось существенной выгодой для России.

К числу подготовительных мер можно отнести и заключение таможенного договора с Германией. В ответ на высокие пошлины на русский хлебный экспорт Витте провёл через Государственный совет закон, в соответствии с которыми тарифные ставки были признаны минимальными лишь для тех стран, которые придерживались режима наибольшего благоприятствования в отношениях с Россией. Германия такого режима не придерживалась и ставки на её экспорт в Россию были повышены. Германия была вынуждена пойти на уступки. В 1894 г. был заключён новый торговый договор. Самолюбию Витте льстило то, что с этого момента его персоной заинтересовался весьма почитаемый им рейхсканцлер германской империи князь Отто Бисмарк.

В феврале 1895 г. Витте вышел со своими предложениями по реформе денежной системы. Они были одобрены Комитетом финансов, где министр финансов обладал непререкаемым авторитетом, и Государственным советом. Постановление Госсовета было в мае того же года утверждено царём и приняло силу закона. Однако в силу ряда причин (неведение населения о планах правительства в области валютной политики, ограничения в пользовании золотой валютой, неудобство нового курса - 1 золотой рубль равнялся 1 рублю 48 копейкам кредитных рублей) операции с золотой валютой шли крайне слабо.

В марте 1896 г. Витте вошёл с окончательным проектом денежной реформы в финансовый комитет, а в апреле - в Государственный совет. Установление новой денежной системы, построенной на золотом монометаллизме, предполагало:

• Десятирублёвая золотая монета нового чекана представляет собой основную монету России и законное средство платежа. Золотые монеты чекана по закону 1885 г. были обязательны к приёму по всем платежам до изъятия их из обращения по соотношению 1 рубль = 1 рублю 50 копейкам в золотой монете нового чекана.
• Платёжная сила серебра ограничивается 50 рублями.
• Государственные кредитные билеты имеют силу законного средства платежа и включаются в пассив банка. Их обмен на золото осуществляется по курсу 1 рубль 50 копеек кредитных за 1 рубль золотом, или 66 ? копейки золотом за кредитный рубль, что соответствовало среднему курсу рубля и соотношению расчётного баланса, сложившегося в годы перед реформой.
• Эмиссия кредитных билетов осуществляется Государственным банком только для коммерческих операций банка. До 1 млрд. руб. кредитные билеты покрываются золотом на 50 %, свыше 1 млрд. руб. покрываются полностью: рубль за рубль.
• Все обязательства по правительственным и частным займам, заключённые в металлических рублях до этого закона, остаются неизменными, то есть подлежат оплате новыми рублями в полуторном размере.

Основные положения этого документа уже в марте были опубликованы и дали мощный толчок дискуссиям, за которыми чётко прослеживались позиции разных классов и социальных групп российского общества. О ходе возникших споров и стоящими за ними интересами будет сказано ниже.

Если в Комитете финансов основные положения проекта были одобрены, то в Государственном совете они встретили почти единодушное сопротивление. В такой ситуации Витте решил обойти Госсовет и обратился непосредственно к царю. «Его Величество, - писал он в воспоминаниях, - исполнил моё ходатайство и собрал 2 января 1897 г. финансовый комитет в усиленном составе под своим председательством. На этом заседании и была в сущности решена участь финансовой реформы, то есть решено было ввести в Российской империи металлическое обращение, основанное на золоте».

Было достигнуто также согласие Государственного совета об отсрочке рассмотрения проекта, что позволило Витте осуществить его через принятие ряда законов:

• Первый закон «О чеканке и выпуске в обращение золотых монет» был подписан Николаем II на следующий день после совещания - 3 января 1897 года: в соответствии с ним и принятым позже эмиссионным законом в ноябре 1897 г. в обращении появилась 5-рублёвая, в 1898-м - 10-рублёвая - монеты с чеканным профилем Николая II на лицевой стороне (в просторечии именовавшиеся «рыжиками» за тёмно-золотистый цвет).
• Следующим актом стал указ от 29 августа 1897 г. об основах эмиссии кредитных билетов (ассигнаций). В отличие от первоначальной суммы выпуска кредитных билетов, обеспеченных золотом на 50 % в размере 1 млрд. руб., здесь их сумма была уменьшена до 600 млн. рублей. Свыше этой суммы выпуск должен был быть обеспечен золотом в пропорции рубль за рубль, то есть каждому 15-рублёвому кредитному билету соответствовало обеспечение золотом на сумму не менее одного империала. Таково было название новой монеты, выпускаемой вместе с полуимпериалами в размере 7,5 рубля. На всех выпускаемых ассигнациях имелась подпись - «Обеспечиваются золотым достоянием Российской Империи», они свободно обменивались на золотые монеты в банках любым российским подданным или иностранцам.
• Наконец, 27 августа 1898 г. был подписан указ об основах обращения серебряной монеты. Ей была отведена роль вспомогательных денег, что явилось определённой уступкой сторонникам биметаллизма.
• 7 июня 1899 г. был утверждён новый монетный устав. В результате реформы Государственный банк сделался эмиссионным учреждением, ему было предоставлено право выпуска банкнот. Все кредитные билеты, выпускавшиеся в обращение сверх 600 млн. руб., должны были быть обеспечены золотом рубль за рубль, таким образом был установлен очень жёсткий эмиссионный закон, требовавший постоянно большого запаса золота для обеспечения находившихся в обращении кредитных билетов. В этих условиях Витте очень строго следил, чтобы у чиновников Министерства финансов не было соблазна запустить печатный станок в ущерб золотой чеканке. Любые попытки в этом направлении жесточайше пресекались, и ни царь, ни Государственный Совет с 1897 по 1914 г. ни разу на это положение устава Государственного банка России не покушались. И до 1914 г. русский рубль был наиболее конвертируемым, входя в пятёрку самых прочных валют мира.