Депозитные операции банков, их роль в формировании ресурсов

• экономическая целесообразность;
• конкурентоспособность;
• внутренняя непротиворечивость.

Под экономической  целесообразностью здесь понимается рентабельность использования привлеченных ресурсов населения. Этот вопрос, разумеется, должен рассматриваться в общем контексте активно-пассивного управления. При расчете относительной эффективности привлечения депозитных ресурсов частных лиц необходимо принимать во внимание как связанные с ними издержки, в том числе – резервные отчисления, а также неопределенную степень их ликвидности, так и явные выгоды.

Система ставок по вкладам должна быть ориентирована  на рыночную конъюнктуру при непременном  учете складывающейся иерархии надежности сопоставимых инструментов. Так, банк, удерживающий ставки на более низком уровне, нежели близкие ему по степени надежности конкуренты, рискует потерять часть своей клиентуры.

Можно рассматривать  внутреннюю непротиворечивость депозитной политики в нескольких аспектах. Это  и временная структура депозитных ставок, и их дифференциация по суммам, видам вкладов в сравнении с иными сопоставимыми инструментами того же банка (сертификатами, векселями и пр.), а также по различным категориям клиентуры (например, для физических и юридических лиц). 

При начислении процентов  в расчет принимается величина процентной ставки, фактическое количество дней, на которое привлекаются средства. Для вкладчика, выбирающего банк с целью размещения средств, определяющим (при прочих равных условиях) может стать порядок расчета величины процента. Дело в том, что при исчислении его одни банки исходят из точного количества дней в году (365 или 366), а другие из приближенного числа (360 дней), что отражается на величине дохода.

Начисление процентов  ведется по одному их способов:

• простые проценты;
• сложные проценты;
• с фиксированной процентной ставкой;
• с плавающей процентной ставкой.

  Применяется также  прогрессивно возрастающая процентная  ставка в зависимости от времени  фактического нахождения средств  на вкладе.  Такой порядок начисления дохода стимулирует увеличение срока хранения средств и защищает вклад от инфляции.

Процентная политика коммерческого банка, связанная  с коммерциализацией его деятельности, должна:

• содействовать получению прибыли или созданию условий для ее получения в будущем;
• регулировать значения процентных ставок по депозитам и ссудным операциям и устанавливать их на уровне, обеспечивающем рентабельность банковских операций.

В завершение данного  вопроса необходимо отметить, что  процентная политика является неотъемлемой частью формирования депозитной политики коммерческого банка. Это заключается в соблюдении ряда принципов, на которых должна базироваться оптимальная процентная политика банка. Среди них, в первую очередь, следует назвать принцип дифференциации процента в зависимости от срока хранения и размера сбережений, принцип «социальной» дифференциации процента по вкладам, принцип обеспечения рентабельности банковской деятельности и принцип сохранения и защиты сбережений вкладчиков. При формировании эффективной процентной и депозитной политики банка требуется сочетание всех этих принципов.

Глава 2. Анализ состояния рынков депозитных услуг  в современных условиях

2.1. Сравнительный анализ динамики и структуры рынка депозитов на республиканском уровне

Позитивные тенденции, сложившиеся в реальном секторе  экономики, увеличение реальных доходов  населения, восстановление его доверия  к банковскому сектору способствовали росту ресурсной базы кредитных  организаций в послекризисный период.

Опасения корпоративных вкладчиков:  боязнь внезапной потери средств; уверенность в несовершенстве и непредсказуемости кредитной политики банка; недоверие к банковским менеджерам и чиновникам.

Говоря о Казахстанском рынке вкладов граждан, необходимо заметить, что его нельзя рассматривать как однородный, поэтому отслеживание динамики доли банка на нем часто недостаточно для корректной оценки изменения конкурентных позиций банка. Так, например, анализ динамики и структуры рынка вкладов граждан в Казахстане по состоянию  на 2006 год позволяет выделить, как минимум, три сегмента рынка с четко различающимися стереотипами поведения клиентов и разными факторами динамики роста вкладов. Чуть менее половины (47,7 %) рынка вкладов граждан в казахстанских банках приходится на средства пенсионеров. Эта категория вкладчиков очень консервативна, а заметное повышение доходов пенсионеров ведет к быстрому укреплению позиций Народного банка. Эти вклады, как правило, номинированы в тенге.

По данным на 1 декабря 2005 года в структуре вкладов населения в Народного банка преобладали пенсионные вклады (включая срочные), на долю которых приходилось 63,0% общей суммы сбережений населения против 61,6% на 1 декабря 2004 г. На долю срочных вкладов и депозитов пришлось 23,0% всех вложений против 24,1% годом раньше. Остальная сумма банковских вкладов распределилась между другими видами вложений.

Другой важнейший сегмент  рынка – это средства VIP-клиентов и граждан-нерезидентов. Эта категория вкладчиков традиционно предпочитает работать с коммерческими, прежде всего иностранными, банками.

Основная же масса  вкладчиков не подходит под эти две  категории, но именно она оказывает  важнейшее влияние на сравнительные  позиции отдельных банков, поскольку  именно на нее приходится практически  половина средств граждан в банках. В настоящий момент 59% депозитов основной массы вкладчиков находится в Народном банке. Однако приток новых депозитов распределен совсем иным образом. Из каждых 100 тенге, приносимых гражданами этой категории в банковскую систему РК, 48,2% достается Народному банку, а 51,8% попадает в другие коммерческие банки. Это соотношение предопределяет постепенное снижение доли Народного банка на этом сегменте    рынка.

Анализируя казахстанский рынок депозитов, можно выявить тенденцию снижения доли депозитов юридических лиц в совокупных пассивах банковского сектора, а в отношении вкладов граждан наблюдается обратная ситуация – их доля на протяжении 2003 – 2005 годов неуклонно растет. Для того чтобы проследить эту тенденцию рассмотрим более подробно положение на депозитном рынке страны. 

Как уже было сказано  выше, на протяжении анализируемого периода  происходит снижение доли депозитов  юридических лиц. Темпы роста  депозитов предприятий и организаций  заметно уступают соответствующему показателю по частным вкладчикам, т.е. объемы привлечения ресурсов со стороны корпоративных клиентов у средних банков падают, что привело к снижению доли депозитов предприятий в пассивах банков. 

Причем региональные банки привлекали депозиты на более  длительные сроки, чем алматинские. Более 40% привлеченных сумм приходилось на срок более года.

Доходность депозитов  на срок более года в течение 2005 года, по данным НБ РФ была заметно выше, чем на более распространенный трехмесячный срок.

Наиболее распространенный срок, на который банки привлекали депозиты в инвалюте в 2005 году, от 30 до 90 дней. Распределение по срокам в алматинских банках относительно равномерное, и депозиты на срок более года составляют более четверти всех привлекаемых средств. Общий же объем депозитов в инвалюте, привлеченных банками на срок год и более, составлял на начало года около 970 млн. долл.

Кроме невысокой доходности и коротких сроков, рынок валютных депозитов  имеет еще, как минимум, одну неблагоприятную  черту. Это высокий уровень концентрации, сложившийся на этом сегменте.

На долю двух лидеров  – Казкомерцбанк и Народного банка – приходится около 60% всех привлеченных банками сумм.

С учетом динамики курса тенге к доллару доходность по валютным вкладам юридических лиц была значительную часть года ниже, чем вкладов в рублях на аналогичный период, а с учетом роста цен их доходность была отрицательной практически в течение всего года.

В целом на протяжении 2005 года отмечалась довольно низкая привлекательность  рынка депозитов для юридических  лиц. Определенный интерес при этом представляют лишь короткие вклады в национальной валюте.

Обзор рынка депозитов  юридических лиц показывает, что  за 2005 год средства на депозитных счетах предприятий и организаций увеличились  на 25,0% и составили 902,8 млрд. тг. при снижении их доли в совокупных пассивах банковского сектора с 30,5% на 1.01.2004 до 28,6% на 1.01.2005. В реальном исчислении объем указанных средств превысил предкризисный уровень на 59,3%.

Высокая стоимость банковских пассивов определяется как нехваткой  привлеченных средств коммерческих банков, так и недоверием населения к национальной банковской системе. Конкуренция за привлеченные средства повышает ставки по депозитам и, по данным Казахстанского экономического барометра, средняя стоимость привлеченных средств в банковской системе составила в 2005 году 16%.

Одновременно ставки по депозитам населения составляли 8-15% в Народном банке, а в отдельных коммерческих банках доходили до 22% по депозитам менее одного года. С учетом необходимых отчислений в фонд обязательного резервирования стоимость привлеченных средств возросла до 19-22% годовых.

В условиях агрессивного снижения ставки рефинансирования НБ РК и маржи на финансовых рынках банкам трудно использовать процентные ставки в качестве средства конкуренции за вкладчика. В третьем квартале 2005 года на рынке депозитов, предложенных коммерческими банками, произошли существенные изменения.

Во-первых, в связи  со значительным замедлением инфляции реально выросли процентные ставки по отдельным теньговым и валютным вкладам. Во-вторых, в августе-сентябре ряд крупных банков предложил альтернативную доллару форму валютных накоплений – евро.  

В-третьих, произошли изменения  в депозитной политике коммерческих банков в сторону увеличения сроков депозитов.

Проанализировав процентные ставки банков с точки зрения доходности в 2004 году, можно констатировать, что наибольший доход у владельцев годовых депозитов, заключивших договоры в начале года. Максимальную ставку 20% годовых предлагали Альянс-банк, Валют-транзит банк и АТФ-банк. В 2005 году накопления в валюте принесли вкладчикам доход около 17,7% годовых в тенге. В выигрыше опять любители долгосрочных вложений. Максимальную ставку 10% годовых в начале 2005 г. предлагал ТуранАлем-банк.

Аналогичная картина наблюдалась  и на рынке депозитов юридических лиц, причем с теми же действующими лицами. Максимальный рублевый доход обеспечил годовой депозит ТуранАлем банка – 21% годовых, 9-13% за год принесли валютные депозиты Альянс-банка, АТФ-банка, Народного банка. В пересчете на тенге доходность составила 17-21% годовых [56].

По данным НБ РК в январе 2005 года средневзвешенная ставка по депозитам физических лиц в кредитных организациях сроком до 1 года составила 4,9%.

Анализ процентной политики коммерческих банков в 2005 году показал, что средние ставки по краткосрочным депозитам колеблются от 10 до 16%.

Размер ставки зависит от политики банка. Как правило, минимальные  ставки предлагают кредитные учреждения, не специализирующиеся на розничном  рынке (не желающие поэтому связываться  с нестабильными короткими деньгами населения), либо такие, который с его и без того огромным количеством вкладчиков (свыше 67,8% от всех казахстанских вкладов) просто не могут позволить себе завлекать частных лиц высокими ставками.

В октябре 2005 года только вклады сроком на один год в тенге и евро уберегли сбережения населения от инфляции – реальная теньговая доходность составила по ним 0,03 и 0,06% соответственно. Доходность депозитов только в коммерческих банках выше – 0,22 и 0,11%. Снижение реальной теньговой доходности по всем вкладам аналитики связывают с резким ускорением потребительской инфляции к концу 2005 года. По итогам десяти месяцев 2005 года реальная теньговая доходность вкладов в долларах США все-таки положительная – 0,2%. Более внушительный доход за этот период принесли вклады в рублях – 2,5%, и в евро – 10%.

В целом же можно сказать, что  за 2005 год процентные ставки снизились  по теньговым депозитам в среднем на 1% и составили 9-15,5% в зависимости от срока, а по долларовым – на 0,5-1 до 4,5-8% в зависимости от срока. И лишь по депозитам в евро ставки по разным срокам выросли на 1-1,5% до 4-7,5%. В этом году доходность депозитов упала в среднем до 16-18% в тенге и 8-9% в валюте.

Необходимо обратить внимание и  на тот факт, что прирост вкладов  в крупнейших банках опирается на рост реальных доходов населения. В целом общая динамика доходов граждан и изменение их структуры носили благоприятный характер для рынка частных вкладов в 2003 году. Как результат, в структуре расходов населения постепенно увеличилась доля средств, идущих на увеличение вкладов в банках. К декабрю 2004 года реальные располагаемые доходы населения по сравнению с декабрем 2003 года увеличились на 3,5%, а доля банковских депозитов в накопленных сбережениях за тот же период возросла с 33,3 до 38%. Рост реальных располагаемых доходов населения через банковскую систему трансформируется в кредиты в экономику. Другими словами, казахстанские банки все активнее начинают выполнять свою основную функцию: трансформируют сбережения в инвестиции. Реальные доходы наших граждан в январе – феврале 2005 года были на 10,5% больше, чем в аналогичный период прошлого года.