Сущность и структура оборотных средств корпорации

Наличие отмеченных недостатков в формировании и использовании оборотных средств вызывало многочисленные предложения ученых-экономистов по дальнейшему совершенствованию принципов наделения предприятий указанными средствами. С такой постановкой вопроса следует согласиться, поскольку работа предприятий в условиях все расширяющихся их прав приходила в противоречие с административными методами хозяйствования, а также с хозяйственным механизмом, сложившимся в условиях избыточного наличия производственных ресурсов, то есть экстенсивного метода ведения хозяйства, составной частью которого является порядок наделения предприятий оборотными средствами. Так, заслуживают поддержки предложение экономистов распространить планирование на все оборотные средства, находящиеся на всех стадиях кругооборота, включая их ненормируемую часть [15, с. 45].

Причина нерационального использования оборотных средств заключалась в отсутствии согласованности планов производства и материально-технического снабжения, в том числе по срокам их составления, в пересмотре нормативов собственных оборотных средств без взаимосвязи с нормами запасов по плану материально-технического снабжения. В этой связи вносились конкретные рекомендации и предлагались методики по установлению соответствия между указанными разделами плана предприятия.

Глава 3. Основные направления совершенствования организации оборотных средств корпорации

3.1 Совершенствование планирования  оборотных средств предприятия

Рациональное планирование управления оборотных средств – важная составная часть общей проблемы повышения эффективности предприятия.

Поступление партий сырья, материалов, комплектующих изделий, топлива на предприятие и готовой продукции потребителям, платежей за покупки и продажи являются относительно самостоятельными процессами. И только согласованное управление этими противоположно направленными потоками может обеспечить нормальный ход всей хозяйственной деятельности на предприятии. Поэтому весьма важной становится не только проблема выбора оптимальных форм платежей, источников формирования оборотных средств, но и определения оптимальных партий поставок, запуска изделий в производство, запасов готовой продукции.

Применяемые на предприятиях методы нормирования оборотных средств исходят из того, что движение оборотных средств — статический процесс, т.е. неизменный на протяжении года или квартала. В основе расчета норматива лежат средние величины - средний размер поставки, средний интервал между поставками, среднедневной расход материалов, средняя партия отгрузки продукции и т.п. В результате норматив отражает не те условия производственной деятельности, которые реально складываются в тот или иной момент планового периода, а сглаженные, идеализированные условия. Поэтому постоянная, не снижающаяся потребность предприятия в оборотных средствах, особенно на внутримесячные даты, как правило, не совпадает с действительной потребностью [9, с. 352].

Движение оборотных средств представляет собой ежедневно изменяющийся хозяйственный процесс, а величина оборотных средств изменяется ежедневно. Поэтому формы планирования в виде квартального или годового заданий не являются адекватными характеру самого нормируемого процесса. Планировать следует динамические характеристики, изменяющиеся от месяца к месяцу, от декады к декаде.

План оборотных средств должен включать не только показатели исходного и конечного уровней потребности в средствах, но и показатели каждого значительного изменения (роста, снижения) этой потребности внутри планового периода. Такой план наиболее полно отвечал бы характеру планируемого процесса - движения оборотных средств предприятия и задачам эффективного планового воздействия на этот процесс. Для расчета оборотных средств важно не только общее количество поступающих на предприятие материальных ценностей, изготовляемых деталей и отгружаемых изделий, но особенно важна именно календарная характеристика, поскольку она определяет, когда и сколько надо платить и получать денег.

Оперативная хозяйственно-финансовая деятельность должна основываться на оперативных плановых заданиях: месячных, полумесячных, декадных или ежедневных показателях потребности предприятия в оборотных средствах, и определенных на те же даты источников удовлетворения этой потребности (собственные, привлеченные средства, банковские кредиты) [9, с. 353]. Чем полнее отразит, план реальные условия снабжения, производства, сбыта продукции и выполнения финансовых обязательств предприятия, тем в большей мере он позволит эффективно управлять такой сложной и важной областью хозяйствования, какой являются оборотные средства.

Состояние вопроса и постановка задачи требует создания принципиально новой системы планирования производственных запасов, заделов незавершенного производства и готовой продукции. В модели планирования должны быть интегрированы и сбалансированы процессы спроса, производства и отгрузки продукции, а также материально-технического обеспечения; отражен динамичный характер протекания их в пространстве и времени; в каждый момент времени определялись такие плановые значения запасов материальных ценностей, которые соответствовали бы действительной потребности производства в них [9, с. 353]. В эту же модель следует интегрировать также процесс планирования оборотных средств и формирования графиков выполнения платежей и денежных поступлений. И, что самое главное, модель должна иметь некоторый инструментарий для реализации на практике.

На рис. 1 (см. приложение 1) представлено, как эти процессы детализированы системой графиков, связывающих различные виды деятельности на предприятии и стадии движения оборотных средств.

Графики устанавливают соответствие между долгосрочными планами предприятия и сроками выполнения заказов (график на 1 уровне), производственной программой (график на 2 уровне), планами и сроками отгрузки готовой продукции (график на 3 уровне), подетальным производственным планом (график на 4 уровне), потребностью материалов (график на 5 уровне), планами и сроками поставок материалов (график на 6 уровне), плановой потребностью предприятия в оборотных средствах (график на 7 уровне), плановыми заданиями и сроками выполнения платежей (график на 8 уровне), плановыми заданиями и сроками денежных поступлений (график на 9 уровне) [9, с. 354].

Схема построения графиков для определения плановых значений заделов готовой продукции, незавершенного производства, запасов материалов и суммы оборотных средств показана на рис. 2 (см. приложение 2) [9, с. 354].

На схеме приняты следующие условные обозначения: Н', Н" - окончания прошедшего и планового периодов; Н - окончания планируемых отрезков времени; Ог, Од, Ом нормативы опережения отгрузки готовой продукции, производства деталей, поставки материалов; В, Г, Д, М, S - дневной план выпуска изделий, отгрузки готовой продукции, производства деталей, поставки материалов, потребности оборотных средств [9, с. 355].

Площади графика на третьем уровне, расположенной вправо от окончания прошедшего периода Н' на отрезке норматива опережения Ог, соответствует нормативный задел готовой продукции на данный момент времени. Площади графика на четвертом уровне, расположенной влево от окончания прошедшего периода Н' на отрезке норматива опережения Од, соответствует нормативный задел деталей. Площади графика на шестом уровне, расположенной влево от окончания прошедшего периода Н' на отрезке, равном сумме нормативов (Ом + Ог), соответствует плановая сумма оборотных средств. Из-за динамичности процессов спроса, производства и снабжения на каждый следующий плановый рабочий день нормативы запасов изменяются, следовательно, изменяются плановая потребность предприятия в оборотных средствах и графики платежей и поступлений [9, с. 355].

Таким образом, система графиков связывает основные виды деятельности на предприятии в единую цепочку и подчиняет их главной составляющей — производству; гибко планирует объемы доставки материалов, отгрузки готовой продукции, незавершенного производства и потребность предприятия в оборотных средствах. План потребности оборотных средств является скользящим, информация о предстоящих платежах и поступлениях - актуальной.

3.2 Совершенствование управления  оборотными средствами предприятия

Оптимальный подход должен соблюдаться при определении общей величины оборотных средств, участвующих в обороте. Их объем должен быть достаточным для обеспечения непрерывности процесса воспроизводства, тогда как излишние привлечение в оборот или их недостаток оказывают отрицательное влияние на эффективность производства. С этой же целью необходимо оптимальное соотношение оборотных средств с основными фондами. Недоучет данного положения в прошлом приводило к отрицательным последствиям, что находило выражение в недозагруженности производственных мощностей, нехватке рабочей силы и так далее.

При разработке механизма управления оборотными средствами следует учитывать необходимость координации в деятельности отдельных структурных подразделений предприятия. Актуальность такой координации обусловлена зачастую разнонаправленностью в их деятельности не соответствующей задаче повышения эффективности использования оборотных средств. Так, например, отдел снабжения с целью обеспечения непрерывности производства стремится к созданию максимальных производственных запасов. Аналогично, отдел сбыта для лучшего удовлетворения запросов потребителей и в короткие сроки заинтересован в создании больших запасов готовой продукции и создании широкой торговой сети [8, с. 150]. Одновременно решение этих локальных задач будет способствовать снижению эффективности использования оборотных средств, а возможно, всего производства в целом. Таким образом и в данном случае принцип оптимальности также должен быть выдержан. При этом функцию координации деятельности указанных отделов и других организационных структур следует возложить на службу финансового управления, с одновременной ответственностью за состояние оборотных средств. Причем ее следует наделить гораздо большими правами, учитывая сопротивление других подразделений при решении своих локальных задач. Вместе с тем на большинстве отечественных предприятий по сравнению с зарубежными не выделено управление оборотными средствами в качестве самостоятельного объекта управления, что отрицательно влияет на эффективность производства [8, с. 150].

При разработке механизма управления оборотными средствами следует упразднить ныне существующие, на наш взгляд, необоснованные различия в их формировании по сравнению с основными фондами. Если замещение изношенных основных фондов осуществлялось за счет специально создаваемого для этой цели амортизационного фонда единственного и твердо гарантированного, то есть неподверженного никаким неблагоприятным факторам хозяйствования, поскольку его величина включается в состав себестоимости продукции, то восполнение недостатка собственных оборотных средств осуществлялось за счет многих источников. Различия в источниках их формирования тем более не обосновано, если учесть, что амортизационные отчисления, наряду с другими элементами текущих затрат, по действовавшему порядку участвовали в определении норматива собственных оборотных средств. В административно-командной экономике, несмотря на множественность каналов пополнения недостатка собственных оборотных средств, неблагоприятные условия хозяйствования, зависящие и зачастую независящие от деятельности производственных коллективов, отрицательно влияли на надежность восполнения недостатка собственных оборотных средств [14, с. 196]. В результате не только отдельные предприятия, но и целые отрасли промышленности работали в условиях полного отсутствия или недостатка собственных оборотных средств.

По нашему мнению, любые расчеты исходят из совершенно конкретных условий производства, снабжения и сбыта, которые постоянно изменяются. Поэтому установленное соответствие в расчетах между нормативами собственных оборотных средств и материально-техническими ресурсами по общему объему и ассортименту перед началом планового периода в дальнейшем в ходе выполнения плана будет неизбежно нарушено под влиянием изменяющихся условий. Это особенно характерно для отраслей выпускающих предметы народного потребления, поскольку требуется учитывать постоянно изменяющийся спрос и рыночную конъюнктуру и, соответственно, оперативно перестраивать производство.

Среди других мероприятий, направленных на улучшение анализа сохранности в обороте оборотных средств, следует отнести предложения по совершенствованию действующих и внедрению новых показателей, отражающих истинное их состояние. В частности предлагается увеличить количество нормативов оборотных средств с их различными модификациями. Рекомендуется установить норматив запасов товарно-материальных ценностей, отражающийся в активе баланса, и норматив собственных оборотных средств, как источника финансирования в пассиве баланса [8, с. 154].

Рекомендуется также установить два норматива оборотных средств. Задача одного из них заключается в обеспечении устойчивого финансового положения предприятий и его действие должно продолжаться до проведения организационно-технических мероприятий, в результате которых будут мобилизованы резервы ускорения оборачиваемости оборотных средств. После этого в практику хозяйственной деятельности должен быть внедрен другой норматив, который учтет происшедшие изменения в производственной деятельности. С целью учета колебательного характера оборотных средств наряду с нормативом по средним величинам, осуществляемый по установленной методике, рекомендовалось установить два других норматива на уровне нижнего и верхнего предела колебаний [8, с. 154].

Учитывая, что недостаток собственных оборотных средств обусловлен многими причинами, причем некоторые из них означают не их утрату, а лишь кратковременное отвлечение из оборота, как, например, излишне внесенные суммы в бюджет или банк, для их анализа предполагалось ввести два коэффициента – коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами и коэффициент сохранности в обороте собственных оборотных средств. Причем первый определяется отношением фактического наличия собственных оборотных и приравненных к ним средств к совокупному нормативу, а второй – отношением наличия собственных оборотных средств на отчетную дату к их наличию на начало отчетного периода [8, с. 155]. Поскольку определенная часть собственных оборотных средств может отвлекаться на внеплановые цели или допускается их иммобилизация, а в их наличии по балансу это не находит отражения, предлагалось заменить этот показатель другим, а именно показателем собственных оборотных средств, фактически участвующим в хозяйственном обороте. Величина этого показателя будет меньше обычно применяемого показателя на величину иммобилизованных сумм.