Эмиссия денег

  В оборотную кассу  расчетно-кассового центра постоянно  поступают наличные деньги от  коммерческих банков, но и из  нее постоянно выдаются наличные  деньги. Таким образом, деньги в  оборотной кассе пребывают в  постоянном движении; они считаются  деньгами, находящимися в обращении. Остаток наличных денег в оборотной  кассе лимитируется. Если сумма  поступлений наличных денег в  оборотную кассу расчетно-кассового  центра превышает сумму выдач  денег из нее, то деньги изымаются  из обращения. При этом они  переводятся из оборотной кассы  РКЦ в его резервный фонд.

  Резервные фонды представляют  собой запасы не выпущенных  в обращение банкнот и монет  в хранилищах ЦБ РФ и имеют  важное значение для организации и централизованного регулирования кассовых ресурсов. Запас денежных знаков, хранящихся в резервных фондах, предназначен для выпуска их в обращение в случае увеличения потребности хозяйства данного региона в наличных деньгах. До тех пор пока денежные знаки хранятся в резервных фондах, они не считаются деньгами, находящимися в обращении, поскольку не совершают движения.

  Резервные фонды банкнот  и монет создаются по распоряжению  Банка России, который устанавливает  их величину исходя из размера  оборотной кассы, объема налично-денежного  оборота, условий хранения. Объективная  потребность в резервных фондах  обусловлена:

  • необходимостью  удовлетворить нужды экономики  в наличных деньгах;

  • обновлением денежной  массы в обращении в связи  с пришедшими в негодность  деньгами;

  • поддержанием обязательного  покупюрного состава денежной массы в целом по стране и регионам;

  • сокращением расходов  на перевозку и хранение денежных  знаков.

  Резервными фондами  РКЦ распоряжаются управления (городские, областные, республиканские) ЦБ РФ. Если в результате действия  банковского мультипликатора у  какого-то коммерческого банка  возрастает величина денег на  депозитных счетах, то при этом:

  а) увеличивается потребность  его клиентов в наличных деньгах;

  б) увеличивается свободный  резерв коммерческого банка.

  В этом случае РКЦ  обязаны выдавать коммерческому  банку бесплатно наличные деньги  в пределах его свободных резервов. При условии, что у большинства  коммерческих банков, обслуживаемых  в одном РКЦ, возрастет потребность  в наличных деньгах, а поступления  денег от клиентов в их операционные  кассы будет меньшим по объему, то РКЦ будет вынужден на недостающую величину увеличить выпуск наличных денег в обращение. Для этого он на основе разрешения управления ЦБ РФ переведет требуемый объем наличных денег из резервного фонда в оборотную кассу РКЦ.

  Для рассматриваемого  РКЦ подобная ситуация будет  означать проведение эмиссионной  операцией, хотя в целом по  стране эмиссии наличных денег  может и не произойти. Ведь  при осуществлении эмиссии одним  РКЦ другой РКЦ может в то  же время дополнительно изъять  как аналогичную, так и большую  по объему сумму наличных денег, поэтому общая масса денег  в обращении может не только  не измениться, но и снизиться. Сведениями о том, произошла или  не произошла в данный день  эмиссия, располагает только Правление  ЦБ РФ, где составляется ежедневный  эмиссионный баланс на основании  данных, поступивших из всех РКЦ.

  Наличные деньги, эмитируемые  РКЦ в обращение, вначале поступят  в операционные кассы коммерческих  банков, а уже откуда будут выданы клиентам этих банков, т. е. поступят или в кассы предприятий или непосредственно населению.

  Следовательно, наличные  деньги трансформируются из безналичных  денег, которые до определенного  времени находятся на банковских  счетах, и представляют собой  составную часть денежной массы, созданной коммерческими банками, в результате действия механизма  банковского мультипликатора.

  Непосредственно производство (изготовление) наличных денег в  России осуществляется:

  • бумажных, на Московской и Пермской фабриках Гознака;

  • монет, на Санкт-Петербургском  и Московском монетных дворах.

  Помимо производства  российских денежных знаков здесь  же на основе межгосударственных  договоров осуществляется изготовление  банкнот и монет для многих  иностранных держав.

  Выделяют три канала (причины) эмиссии банкнот и монет  в условиях рыночной экономики:

  • банковское кредитование  экономики, которое обеспечивает  связь налично-денежного обращения  с динамикой воспроизводства  общественного капитала;

  • банковское кредитование  государства, при котором банкноты  выпускаются взамен государственных  долговых обязательств;

  • прирост официальных  валютных резервов в странах  с активным платежным балансом, к числу которых, начиная с 1999 года, относится и Россия.

 

§ 2. Эмиссия наличных денег и организация их обращения

 

   В соответствии  с экономическими потребностями  и юридическими нормами Банк  России осуществляет эмиссию  наличных денег и организует  их обращение. Все это объединяется  единой целью создания условий  для эффективного функционирования  денежной системы.

   Эмиссия и денежное  обращение настолько тесно взаимосвязаны, что их можно рассматривать  как две подфункции одной и  той же функции

   В настоящее время  законодательство запрещает использовать  эмиссию денег для кредитования  правительства, с тем, чтобы исключить  возможность необеспеченной крупномасштабной  денежной эмиссии для покрытия  дефицита федерального бюджета.

   Организация наличного  денежного обращения. Однако в  отличие от эмиссии, проведение  которой всецело зависит от  решения Банка России, денежное  обращение происходит в силу  многих объективных причин, которые  не зависят от самого Банка  России. Движущий источник здесь  не чьи-то пожелания или принимаемые  кем-то законы, а потребности общества  и его граждан. Это обстоятельство  учитывается денежными властями.

   Законодательство  о денежном обращении. Вопросы  организации денежной системы  в целом и денежного обращения  в частности были закреплены  в ранее действовавшем Законе  РФ от 25 сентября 1992 года N 3537-1 "О денежной системе Российской Федерации". Между прочим, этот Закон отменил золотой стандарт, который продержался в нашей стране намного дольше, чем в других странах. Однако с принятием Федерального закона "О Центральном банке (Банке России)"

   Закон "О денежной  системе Российской Федерации" признан утратившим силу (Федеральным  законом от 26 апреля 1995 года N 65-ФЗ).

   Упразднение этого  Закона, может быть, было вызвано  несоответствием некоторых его  норм положению Банка России  в системе разделения властей. В самом Федеральном законе "О  Центральном банке (Банке России)", который, как известно, регулирует  статус Банка России и его  функции, появились нормы, относящиеся  к денежной системе. А возможно  и не только по этой причине.

Попутно заметим, что включение вопросов денежной системы в Федеральный закон "О Центральном банке (Банке России)" является еще одним доказательством того, что центральный банк,- это одна из подсистем в денежной и кредитной системах.

   В главе VI Федерального закона "О Центральном банке (Банке России)", которая называется "Организация наличного денежного обращения" (статьи 27-34) закреплены полномочия Банка России по созданию условий для наличного денежного обращения. В этих статьях устанавливается ряд принципиальных положений:

   а) официальной денежной  единицей (валютой) Российской Федерации  является рубль. Один рубль состоит  из 100 копеек. Введение на территории  Российской Федерации других  денежных единиц и выпуск денежных  суррогатов запрещаются;

   б) официальное соотношение  между рублем и золотом или  другими драгоценными металлами  не устанавливается; эмиссия наличных  денег, организация их обращения  и изъятия из обращения на  территории Российской Федерации  осуществляются исключительно Банком  России;

   в) банкноты (банковские  билеты) и монета Банка России  являются единственным законным  средством платежа на территории  Российской Федерации. Их подделка  и незаконное изготовление преследуются  по закону;

   г) банкноты и монета  являются безусловными обязательствами  Банка России и обеспечиваются  всеми его активами;

   д) банкноты и монета Банка России обязательны к приему по нарицательной стоимости при всех видах платежей, для зачисления на счета, во вклады и для перевода на всей территории Российской Федерации. Банкноты, а также и монета Банка России не могут быть объявлены недействительными, если не установлен достаточно продолжительный срок их обмена набанкнота и монету нового образца;

   е) какие-либо ограничения  по суммам или субъектам обмена  не допускаются. При обмене банкнот  и монеты Банка России на  денежные знаки нового образца  срок изъятия банкнот и монеты  из обращения не может быть  менее одного года, но не превышает  пяти лет. Банк России без ограничений  обменивает ветхие и поврежденные  банкноты в соответствии с  установленными им правилами.

   Совет директоров  принимает решение о выпуске  в обращение новых банкнот  и монеты и об изъятии старых, утверждает номиналы и образцы  новых денежных знаков. Описание  новых денежных знаков публикуется  в средствах массовой информации. Решение по этим вопросам в  порядке предварительного информирования  направляется в Правительство  Российской Федераций.

   В этом Федеральном  законе предусматривается, что на  Банк России в целях организации  наличного денежного обращения  на территории Российской Федерации  возлагаются следующие функции:

   - прогнозирование, организация  производства, перевозка и хранение  банкнот и монеты, включая создание  их резервных фондов;

   - установление правил  хранения, перевозки и инкассации  наличных денег для кредитных  организаций;

   - установление признаков  платежеспособности денежных знаков  и порядка замены поврежденных  банкнот и монеты, а также их  уничтожения;

   - определение порядка  ведения кассовых операций.

   Технические (технологические) нормы организации денежного  обращения. Все эти основные принципы, задачи и функции, закрепленные в законодательстве, конкретизируются в нормативных актах Банка России, в соответствии с компетенцией, предоставленной Банку России Федеральным законом от 26 апреля 1995 года N 65-ФЗ "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)", а также с учетом положений Федерального закона от 3 февраля 1996 года N 17-ФЗ "О банках и банковской деятельности", Гражданского кодексаРоссийской Федерации, других федеральных законов и правовых актов, действующих на территории Российской Федерации, принято Положение Банка России от 5 января 1998 года N 14-П "О правилах организации наличного денежного обращения на территории Российской Федерации" (с изменениями от 22 января 1999 года), в котором предусматриваются: организация обращения наличных денег; прогнозирование наличного денежного оборота; составление и представление "Отчета о кассовых оборотах учреждений Банка России и кредитных организаций"; организация анализа состояния наличного денежного оборота и некоторые другие вопросы.

   В Положение N 14-П были внесены изменения в той части, которая касается вопросов контроля за наличностью в кассах предприятий. Указанием Банка России от 22 января 1999 года N 488-У приложения 18 и 19 к этому Положению признаны утратившими силу. В этих приложениях речь шла о проверках соблюдения предприятиями порядка работы с денежной наличностью и порядка ведения ими кассовых операций.

   Такая отмена логична. Кредитные организации, как, впрочем, и учреждения Банка России, не  вправе проводить проверку предприятий.

   Но при этом  возникают два вопроса. Во-первых, до недавнего времени эти отмененные  требования о проверке предприятий  были действующими, и, стало быть, противоречие в нормативных актах  какое-то время существовало. Во-вторых, Положение N 14-П еще и сегодня регламентирует ряд вопросов, которые относятся не к кредитным организациям, а к предприятиям. В связи с этим возникает проблема компетенции Банка России, который по закону может проверять только кредитные организации. Несмотря на внесенные в Положение изменения, противоречие все же осталось, так как получается, что Банк России издает нормативный акт, соблюдение которого он не в состоянии проконтролировать. Иначе и нельзя истолковать п. 2.1 и ч. 1 п. 2.2 Положения N 14-П, в которых сказано, что "организации, предприятия, учреждения независимо от организационно-правовой формы (далее именуются - предприятия) хранят свободные денежные средства в учреждениях банков на соответствующих счетах на договорных условиях. Наличные денежные средства, поступающие в кассы предприятий, подлежат сдаче в учреждения банков для последующего зачисления на счета этих предприятий".

   А если это Положение  не выполняется и предприятие  не сдает наличность в кредитные  учреждения, то какие санкции  к предприятиям может применить  Банк России И почему здесь говорится только о предприятиях

   На наш взгляд, во всем этом есть некоторый  консерватизм правового регулирования  денежного обращения и юридические  несообразности. По всем этим  вопросам должно быть регулирование, но тогда нужно само это  регулирование привести в определенную  систему.

   Здесь мы сохраним  терминологию нормативных актов  Банка России.

   В нормативных  актах Банка России по денежному  обращению и кассовым операциям  предусматривается, что предприятия  должны хранить наличные деньги  в кредитных организациях. В пункте 1 "Порядка ведения кассовых  операций в Российской Федерации" сказано: "1. Предприятия, объединения, организации и учреждения (в дальнейшем - предприятия) независимо от организационно-правовых  форм и сферы деятельности  обязаны хранить свободные денежные  средства в учреждениях банков (далее - банках)".