Финансовое планирование, его содержание и задачи. Методы финансового планирования, их характеристика

 

 

 

 

Таблица №12

Запасы на конец планового  периода, млн. руб.

Вид запаса		Величина запаса
1.	Сырье и материалы:
	Материал Х	0,792
	Материал Y	1,386
	Итого	2,178
2.	Готовая продукция:
	продукция А	2,2308
	продукция Б	5,67
	Итого	7,9008

 

Далее необходимо определить себестоимость реализованной продукции  в плановом периоде. Для этого  воспользуемся информацией, полученной во всех выше приведенных бюджетах, а также информацией из табл. 1.

Таблица №13

Себестоимость реализованной продукции в плановом периоде, млн. руб.

Показатель	Значение
Запасы сырья и материалов на начало планового периода	1,98
+ Закупки материалов	16,848
= Наличные сырье и материалы  для производства	18,828
- Запасы сырья и материалов  на конец планового периода	2,178
= Стоимость использованных сырья  и материалов	16,65
+ Затраты на производственную  рабочую силу	32,256
+ Накладные расходы	36,48
= Себестоимость выпущенной продукции	85,386
+ Запасы готовой продукции на  начало планового периода	7,23
- Запасы готовой продукции на  конец планового периода	7,9008
= Итого себестоимость реализованной  продукции	84,7152

 

Определим выручку от реализации продукции в плановом периоде, воспользовавшись табл. 3:

Таблица №14

Выручка от реализации продукции  в плановом периоде, млн. руб.

Квартал	Вид продукции		∑
	А	Б
I	12,54	35,28	47,82
II	10,26	35,28	45,54
III	10,26	35,28	45,54
IV	12,54	35,28	47,82
∑	45,6	141,12	186,72

 

Следующий шаг – построение бюджета движения денежных средств  предприятия. Для его построения необходимо учесть, что:

• в прогнозируемом периоде 50% выручки от продаж оплачивается в квартале продаж, остальная асть в квартале, следующем за кварталом продаж;
• производственная рабочая сила, основные производственные материалы и переменные накладные расходы оплачиваются ежемесячно;
• постоянные накладные расходы и торговые и административные издержки, налоги, подлежащие оплате,  оплачиваются ежеквартально равными суммами;
• капитальные вложения оплачиваются поквартально;
• при учете заводских накладных расходов амортизация не учитывается.

Таблица №15

Бюджет движения денежных средств предприятия, млн. руб.

Показатель	Квартал				За год
	I	II	III	IV
Начальное сальдо	6,39	10,254	15,2936	21,7876	6,39
Поступления
Дебиторы предыдущего периода	24	23,91	22,77	22,77	93,45
Реализация текущего периода	23,91	22,77	22,77	23,91	93,36
Общая сумма поступлений	47,91	46,68	45,54	46,68	186,81
Платежи
Закупки сырья и материалов	4,212	4,068	4,212	4,356	16,848
Производственная рабочая сила	8,064	7,8624	8,064	8,2656	32,256
Заводские накладные расходы (без  амортизации)	6,12	6,06	6,12	6,18	24,48
Торговые и административные расходы	10,5	10,5	10,5	10,5	42
Капитальные вложения	12	10	7	25	54
Погашение налогов	3,15	3,15	3,15	3,15	12,6
Общая сумма выплат	44,046	41,6404	39,046	57,4516	182,184
Конечное сальдо денежных средств	10,254	15,2936	21,7876	11,016	11,016

 

Построим отчет о  прибылях и убытках (ф.№2) для планового  периода:

Таблица №16

Отчет о прибылях и  убытках для планового периода, млн. руб.

Показатель	Значение
Выручка от продаж	186,72
- Себестоимость реализованной  продукции	84,7152
- Торговые и административные  расходы	42
= Прибыль до уплаты налогов	60,0048
- Налог на прибыль (ставка 24 %)	14,401152
= Чистая прибыль	45,603648

 

Построим прогнозный бухгалтерский баланс (ф.№1), исходя из предпосылок:

• уставный капитал постоянный;
• дивиденды предприятием не выплачиваются;
• прочая кредиторская задолженность постоянна;
• величина долгосрочных кредитов в плановом периоде не изменилась.

 

Таблица №17

Прогнозный баланс предприятия, млн. руб.

Показатель			Значение
АКТИВ
1.	Основные средства и прочие внеоборотные активы – всего, в том числе:		306
	1.1.	Оборудование и техника (попервоначальной стоимости)	354
	1.2.	Амортизация	48
2.	Оборотные активы – всего, в том  числе:		45,0048
	2.1.	Запасы готовой продукции	7,9008
	2.2.	Запасы сырья и материалов	2,178
	2.3.	Дебиторская задолженность	23,91
	2.4.	Денежные средства	11,016
		Баланс	351,0048
ПАССИВ
1.	Источники собственных средств  – всего, в том числе:		328,803648
	1.1.	Уставный (акционерный) капитал	252
	1.2.	Нераспределенная прибыль	76,803648
		1.2.1. Начальное сальдо	31,2
		1.2.2. Прибыль на плановый год	45,603648
2.	Долгосрочные кредиты		0
3.	Краткосрочные обязательства –  всего, в том числе:		22,201152
	3.1.	Кредиторская задолженность по налогам	14,401152
	3.2.	Прочая кредиторская задолженность	7,8
		Баланс	351,0048

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3. Оценка эффективности деятельности предприятия в плановом периоде

Для оценки деятельности предприятия в плановом периоде  воспользуемся несколькими базовыми относительными показателями, способными дать оценку эффективности функционирования фирмы.

Рассчитаем чистую рентабельность, экономическую рентабельность и  рентабельность собственного капитала. Представим расчеты в табл. 18.

 

Таблица №18

Оценка эффективности  экономической деятельности ОАО «Лидер» в плановом периоде

Наименование показателя	Значение показателя в отчетном периоде, %	Значение показателя в плановом периоде, %
Чистая рентабельность	16,91	24,42
Экономическая рентабельность	9,025	12,992
Рентабельность собств. кап.	9,675	13,870

 

Благодаря расчету различных  показателей рентабельности удалось  установить, что в плановом периоде  эффективность деятельности предприятия  ОАО «Лидер» значительно повысится. Об этом свидетельствует рост величин чистой, экономической рентабельности, а также рентабельности собственного капитала. Первый показывает рост величины чистой прибыли на единицу выручки от реализации (на 7 копеек с рубля реализованной продукции), второй говорит о том, что на предприятии возрастет отдача от использования активов (на 3 копейки с рубля активов), а третий свидетельствует о росте величины чистой прибыли предприятия в расчете на единицу собственного капитала (на 4 копейки с рубля собственного капитала).

 

6. Список использованной литературы

 

1.  ред. Анискина Ю.П. Финансовый менеджмент: учебное пособие по специализации «Менеджмент организации» / М.:Омега – Л, 2006.

2. Бабич А.М. Финансы.  Денежное обращение. Кредит: Уч. –  М: ЮНИТИ – ДАНА, 2005

3. Финансы. Денежное обращение. Кредит: Уч. / Под ред. Л.А. Дробозиной. – М: ЮНИТИ, 2004

4. Финансы: Уч. / Под  ред. В.М. Родионовой. – М: Финансы  и статистика, 2005

5. Финансы: Уч. / Под  ред. Г.Б. Поляка. – М: ЮНИТИ  – ДАНА, 2004

6. Финансы: Уч. / Под  ред. В.В. Ковалёва. – М: ТК Велби: Проспект, 2005

7.   Тихомиров Е.Ф. Финансовый менеджмент: Управление финансами предприятия: Учебник для студентов вузов / М.:Издательский центр «Академия», 2006.

8. Ковалев В. В. Введение в финансовый менеджмент. – М.: Финансы и статистика, 2006.

9. Орехов В. И., Балдин К. В., Гапоненко Н. П. Антикризисное управление: учебное пособие. – М.: Инфра-М, 2008.

10. Федорова Г. В. Учет и анализ банкротств: учеб. пособие. – М.: Омега-Л, 2008.

11. Крюков А. Ф., Егорычев И. Г. Анализ методик прогнозирования кризисной ситуации коммерческих организаций с использованием финансовых индикаторов // Менеджмент в России и за рубежом – №2, 2001.

12. Рубан Т. Е., Байдаус П. В. Анализ методик  прогнозирования банкротства на основе использования финансовых показателей // Сборник трудов магистров 2003 Донецкого национального технического университета. Выпуск 2. – Донецк: ДонНТУ Мин-ва обр. и науки Украины, 2003.

13. Семеней А. Проблемы прогнозирования банкротства на отечественных предприятиях // Люди дела XXL – №36, 2003.

14. Хавин Д. Влияние отраслевой принадлежности предприятий на формирования стратегии реструктуризации // Экономические стратегии - №5-6, 2004.

15. Финансовый менеджмент: Учебник/ И.Т. Балабанов. – М.: Финансы и статистика, 2003.