Управление кредитным риском. Активные и пассивные инструменты

Тема: «Управление кредитным риском. Активные и пассивные инструменты»

 

1. Понятие и основные задачи управления кредитным риском

На степень и величину  кредитного риска можно воздействовать с помощью приемов и тактики  риск – менеджмента, в основе которого лежит организация работы по определению  и снижению величины риска, т.е. по его  управлению.

Управление  риском – комплекс мер, направленный на снижение вероятности наступления кредитного риска.

Основные  задачи управления кредитным риском:

• прогнозирование вероятности возникновения риска;

• оценка масштабов возможных убытков;

• определение способов снижения риска и источников возмещения потерь.

Система управления кредитным  риском строится в соответствии с  кредитной политикой банка.

О. И. Лаврушин предполагает, что управление кредитным риском представляет собой не разрозненный набор отдельных мероприятий, а определенную систему, к числу элементов которой следует отнести:

1. выявление факторов (причин) риска, способных вызвать негативные последствия в процессе кредитования;
2. оценку кредитного риска;
3. разработку мероприятий, инструментов, минимизирующих кредитные риски;
4. организацию контроля за управлением рисками.

 Г. Г. Коробова отмечает, что управление рисками банка осуществляется последовательно в пять этапов:

1. выявление содержания рисков, возникающих в связи с осуществлением данной деятельности;
2. определение источников и объемов информации, необходимых для оценки уровня риска;
3. выбор критериев и методов для оценки вероятности реализации риска, построение шкалы риска;
4. выбор или разработка метода страхования риска;

 ретроспективный анализ  результатов управления риском  и осуществление необходимой  коррекции по предыдущим пунктам

Управление кредитным  риском по существу начинается с момента разработки кредитной политики банка и определения рисковой стратегии банка.

Объектом управления кредитным риском является банковский кредитный риск.

Субъектами  управления: собрание учредителей, совет директоров, правление, кредитный комитет, кредитное управление, кредитные специалисты.

Прогнозирование последствий кредитных рисков традиционно реализуется по четырем сценариям:

 – положительный - принимает допущение о том,  что банк имеет возможность  исключить финансовые потери  от кредитной деятельности в  случае рисковой ситуации

– нейтральный - основывается на компенсации недополученных доходов  от кредитной деятельности за счет других источников

– отрицательный - рассчитывается для случая, когда не удается минимизировать финансовые потери от кредитной деятельности

– критический -. матривает  необратимые последствия для  банка от финансовых потерь существенно  превышающих собственный капитал  банка 

Анализ результатов антирисковых мероприятий позволяет выявить  слабые места в управлении банковским кредитным риском: если результаты оказались положительными, это значит, что управление кредитным риском работает эффективно. В противном  случае, необходимо определить основную причину неэффективности: недостатки кредитной политики или проблемы ее реализации.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2. Методы оценки и предотвращения кредитных рисков

 

Под методом управления банковским кредитным риском понимается совокупность приемов и способов воздействия на управляемый объект (кредитный риск) для достижения поставленных банком целей.

Можно выделить три основные цели управления банковским кредитным риском:

1. Предупреждение (исключение) риска - достигается путем ликвидации  предпосылок возникновения кредитного  риска в будущем

2. Сохранение уровня (удержание)  риска - предполагает соблюдение  банком внешних нормативов (центральный  банк) и внутренних требований (рисковая  стратегия) к уровню риска

3. Минимизация (снижение) риска - охватывает комплекс мер  прямого воздействия на кредитный  риск.

Анализ и оценка индивидуального банковского кредитного риска – это анализ и оценка кредитоспособности заемщика и качества обеспечения конкретной ссуды, определение группы кредитного риска конкретного заемщика. (рассмотрим далее в теме 4)

Анализ и оценка совокупного банковского кредитного риска – это анализ и оценка качества кредитного портфеля банка в рамках управления кредитным портфелем.

Центральное место  в процессе минимизации кредитного риска принадлежит определению  методов его оценки по каждой отдельной  ссуде (заемщику) и на уровне банка (кредитного портфеля) в целом. Под оценкой кредитного риска заемщика обычно понимают изучение и оценку качественных и количественных показателей экономического положения заемщика. Работа по оценке кредитного риска в банке проводится в три этапа. На первом этапе производится оценка качественных показателей деятельности заемщика, на втором — оценка количественных показателей и на заключительном этапе — получение сводной оценки-прогноза и формирование окончательного аналитического вывода.

Одним из важных методов  оценки кредитного риска является метод  оценки кредитоспособности клиента, который  осуществляется на основе анализа, направленного  на выявление его финансового  состояния и его тенденций.

Основными источниками информации для оценки кредитного риска заемщика являются: финансовая отчетность, сведения, предоставленные заемщиком, опыт работы с данным клиентом других лиц, схема кредитуемой сделки с технико-экономическим обоснованием получения ссуды, данные инспекции на месте.

Качественный анализ реализуется  по этапам: а) изучение репутации заемщика; б) определение цели кредита; в) определение  источников погашения основного  долга и причитающихся процентов; г) оценка рисков заемщика, принимаемых  банком косвенно на себя.

Репутация заемщика изучается  весьма тщательно, при этом очень  важным является изучение кредитной  истории клиента, т.е. прошлого опыта  работы с ссудной задолженностью клиента. Внимательно изучаются и сведения, характеризующие деловые и личностные качества индивидуального заемщика. Устанавливаются также факты или отсутствие фактов неплатежей по ссудам, протеста надлежащим образом оформленных векселей и т.д.

Определение кредитоспособности заемщика является неотъемлемой частью работы банка по определению возможности  выдачи ссуды. Под анализом кредитоспособности заемщика понимается оценка банком заемщика с точки зрения возможности и  целесообразности предоставления ему  ссуд, определения вероятности их своевременного возврата в соответствии с кредитным договором. С этой целью используют: финансовые коэффициенты, анализ денежного потока, оценку делового риска.

 

 

Дополнительная  информация

В США для оценки кредитоспособности потенциального заемщика и, следовательно, минимизации кредитного риска используют подход, получивший название 5«С», в  основе которого лежат следующие  критерии оценки риска: 
• репутация клиента — Customer character; 
• платежеспособность — Capacity to pay; 
• капитал — Capital; 
• обеспечение ссуды —- Collateral; 
• экономическая конъюнктура и ее перспективы — Current business conditions and goodwill.

В Великобритании также распространена практика анализа кредитоспособности заемщика, известная под названием  «Parts»: 
• назначение, цель кредита — Purpose; 
• размер ссуды — Amount; 
• погашение задолженности — Repayment (основного долга и процентов); 
• срок — Term; 
• обеспечение ссуды — Security.

Наиболее приемлемыми  являются методы оценки кандидата в  заемщики PARSER и CAMPARI, используемые в  английских клиринговых банках, которые  позволяют наиболее полно изучить  многоплановый характер заемщиков.

PARSER расшифровывается следующим  образом: 
• информация о персоне потенциального заемщика, его репутации — Person; 
• обоснование суммы испрашиваемого кредита — Amount; 
• возможность погашения — Repayment; 
• опенка обеспечения — Security; 
• целесообразность кредита — Expediency; 
• вознаграждение банка (процентная ставка) за риск предоставления кредита — Remuneration.

CAMPARI расшифровывается так: 
• репутация заемщика — Character; 
• оценка бизнеса заемщика — Ability; 
• анализ необходимости обращения за ссудой — Means: 
• цель кредита — Purpose; 
• обоснование суммы кредита — Amount; 
• возможность погашения — Repayment; 
• способ страхования кредитного риска — Insurance.

Существуют и иные подходы  к анализу кредитоспособности клиентов. В основе этого анализа лежит  сбор необходимой информации, наиболее полно характеризующей клиента. Например, юридический акт — Положение  «В», определяющее основные критерии, которые должны соблюдаться при  составлении банками анкет (заявлений на выдачу кредита) и определении кредитоспособности клиента. В частности, в Положении «В» предусматривается, каким образом информация о клиентах может использоваться банком в балльных системах оценки кредитоспособности; определяется круг информации, которая не может запрашиваться банком и использоваться против клиента. Положение обеспечивает условия для лучшей оценки кредитоспособности клиента (например, заемщик обязан включать в анкету информацию о муже (жене) при обращении в банк за ссудой независимо от наличия солидарной ответственности по долгам). Кредиторы обязаны уведомлять заемщиков о возможности предоставления им ссуды в течение 30 дней с момента получения заявления на выдачу ссуды.

В зарубежной экономической  литературе широко используется метод  анализа SWOT (S — strong, W — weak, О — opportunities, T — threat), который позволяет Выявить сильные и слабые стороны заемщика, его'потенциальные возможности и риски. Таким образом, основными целями анализа информации, характеризующей уровень кредитоспособности заемщика, являются: 
• определение сильных сторон ситуации заявителя; 
• выявление слабых сторон потенциального заемщика; 
• определение специфических факторов, являющихся наиболее важными для продолжения успеха заемщика; 
• возможные риски при кредитовании.

Анализ банкирами финансовых отчетов клиентов может быть внутренним и внешним. Внешний анализ включает сравнение данного заемщика с  другими; внутренний анализ предполагает сравнение различных частей финансовой отчетности друг с другом в течение  определенного периода времени  в динамике. Внутренний анализ нередко  называют анализом коэффициентов. Несмотря на важность для аналитического процесса, финансовые коэффициенты имеют два  важных недостатка: 1) не дают информации о том, как протекают операции клиента; 2) представляют прошлую информацию, в то время как кредиты будут  предоставляться в будущем. Поэтому  аналитику банка приходится работать не только с фактическими данными, но и с оценкой «сложной» информации (взглядов, оценок, прогнозов и т.д.). Кредитная заявка клиента может  быть отвергнута, если, скажем, предоставление ссуды будет нарушением кредитной  политики банка.

Однако нередко требуется  более полный анализ, например, на основе оценки движения денежных средств заемщика, т.е. в процессе анализа денежного потока. Денежный поток — это измеритель способности заемщика покрывать свои расходы и погашать задолженность собственными ресурсами. Подобного рода анализ проводят с использованием отчета о движении денежных средств заемщика.

Составление отчета о движении денежных средств позволяет ответить на следующие вопросы: 
* обеспечивает ли заемщик себя денежными средствами для дальнейшего роста финансовых активов; 
• является ли рост заемщика столь стремительным, что ему требуется финансирование из внешних источников; 
• располагает ли заемщик избыточными средствами для использования их на погашение долга или последующего инвестирования.

Отчет о движении денежных средств заемщика целесообразно  использовать для анализа перспектив погашения ссуды.

Важной особенностью кредитования клиентов в индустриально развитых странах Запада является то, что  в центре любого процесса предоставления кредита заемщику (физическому или  юридическому лицу) стоит человек. Например, в Германии независимо от вида предоставляемого кредита, т.е. от выдачи потребительского или, скажем, инвестиционного фирменного кредита, заемщик должен представить  ряд документов, свидетельствующих  о его личных качествах и личной кредитоспособности.

Информация, интересующая немецкий банк при решении вопроса о  предоставлении кредита, включает следующие  сведения. 
1. Характеристика личных свойств предпринимателя: характер, манеры, поведение, внешность, выразительность речи, степень откровенности (в вопросах экономического и финансового положения), возраст, семейное положение, семейные обстоятельства, социальная роль вне предпринимательства, почетные должности, хобби. 
2. Общее образование (копия свидетельства об окончании учебного заведения), квалификация, склад ума, отношение к риску (азартность), интерес к экономике и организации производства, способности к планированию. 
3. Техническая квалификация: специальное образование, ход профессионального развития, опыт, специализация в работе. 
4. Физическое состояние: состояние здоровья (с учетом прошлых и хронических заболеваний), пределы нагрузки, занятия спортом. 
5. Имущество: степень участия в делах предприятия, личное имущество, владение недвижимостью, другие источники дохода, личные доходы из прибыли предприятия, личные долги, налоговые долги, имущественное положение членов семьи, интенсивность отношений с кредитными учреждениями, участие в конкурсах.