Роль денег

 

 

 

                                    Биметаллизм. Закон Коперника-Грешема

 

                          Биметаллизм – денежная система, при которой роль всеобщего эквивалента закрепляется за двумя металлами (обычно за золотом и серебром), предусматриваются свободная чеканка из них монет и их неограниченное обращение. Известны три разновидности биметаллизма.

                       1) Система параллельной валюты, при которой соотношение между                                                золотыми и серебряными монетами устанавливалось стихийно.                       

                       2) Система двойной валюты, при которой государство фиксировало     соотношение между металлами, а чеканка золотых и серебряных монет и приём населением производились по этому соотношению.

                        3) Система «хромающей» валюты, при которой золотые и серебряные           монеты являлись законным платёжным средством, но не на равных основаниях.

                          Биметаллизм был широко распространён в XVI – XVII вв., а в ряде стран Западной Европы и в XIX в. Государство постоянно билось в попытке стабилизировать соотношение стоимостей золотых и серебряных монет. Так как в качестве полноценных монет признавались и золотые, и серебряные монеты, то покупатели имея законное право выбора средства платежа, предпочитали  расплачиваться монетами в том металле, который имел на данный момент более низкую стоимость. Монеты же с более высокой стоимостью «уходили» из обращения (попросту говоря, их придерживали --     глупо платить золотом, если есть возможность расплатиться серебром). В этих условиях и появилось понятие «параллельная валюта» - в торговых сделках особо оговаривается металл, в котором должен производиться платёж.

                          Этот феномен нашёл отражение в экономической теории в виде закона Коперника-Грешема, суть которого можно изложить так – «плохие» деньги вытесняют «хорошие»

                          В условиях такого, отвергаемого плательщиками, биметаллизма государство обычно ограничивает чеканку серебряных и не ограничивает чеканку золотых монет, повышая тем самым рыночную стоимость серебряных монет как результат специально создаваемого дефицита. Поддерживаемый таким искусственным образом биметаллизм получил название «хромающая валюта»

                         Биметаллическая денежная система не соответствовала потребностям развитого капиталистического хозяйства, т. к. использование в качестве меры стоимости одновременно двух металлов – золота и серебра – противоречит природе этой функции денег. Всеобщей мерой стоимости может быть один товар.  Кроме того, устанавливаемое государством твёрдое стоимостное соотношение между золотом и серебром не соответствовало их рыночной стоимости.

                         Развитие капитализма требовало устойчивых денег, единого всеобшего эквивалента, поэтому биметаллизм уступил место монометаллизму.

 

 

                                             Монометаллизм и его характеристика

 

                         Монометаллизм – денежная система, при которой один металл (золото или серебро) служит всеобщим эквивалентом и основой денежного обращения, а функционирующие монеты и знаки стоимости разменны на золото и серебро. Серебряный монометаллизм существовал в России в 1843 – 1852 гг., в Индии – в 1852 –1893 гг., в Голландии – в 18471875 гг.

                      В царской России система серебряного монометаллизма была введена в результате денежной реформы 1839 –1843 гг. Денежной единицей стал рубль с содержанием в 4 золотника 21 доли чистого серебра. Однако эта реформа в условиях разлагающегося крепостничества при дефиците государственного бюджета и внешнеторгового баланса не могла на длительный период упорядочить денежное обращение. Крымская война 1853 – 1856 гг. потребовала большой дополнительной эмиссии кредитных денег, и они фактически превратились в бумажные деньги.

                       Впервые золотой монометаллизм (стандарт) как тип денежной системы сложился в Великобритании в конце XVI в. и был законодательно закреплён в 1816 г. В большинстве других государств он был введён в последней трети XIX в.

                      В зависимости от характера размена знаков стоимости на золото различаются три разновидности золотого монометаллизма: золотомонетный стандарт, золотослитковый стандарт,  и золотодевизный (золотовалютный) стандарт.

                      Золотомонетный стандарт наиболее соответствовал требованиям капитализма периода свободной конкуренции, способствовал развитию производства, кредитной системы, мировой торговли и вывозу капитала. Этот стандарт характеризуется следующими основными чертами:

• во внутреннем обращении страны находятся золотые монеты,  

                             золото выполняет все функции денег;

• разрешается свободная чеканка золотых монет для частных лиц     

                 (обычно на монетном дворе страны);

• находящиеся в обращении кредитные деньги (банкноты,                  металлическая разменная монета) свободно и неограниченно размениваются на золотые монеты по номиналу;
• допускается свободный вывоз и ввоз золота и иностранной и функционирование свободных рынков золота.

                        В годы Первой мировой войны рост бюджетных дефицитов, покрытие их займами и растущим выпуском денег привели к росту денежной массы в обращении, значительно превышающей по своему объёму золотые запасы эмиссионных банков, что ставило под угрозу свободный размен неполноценных денег на золотые монеты. В этот период золотомонетный стандарт прекратил своё существование в воевавших странах, а затем и в других (кроме США, где он продержался до 1933 г.). Был прекращён размен банкнот на золото, запрещён вывоз его за границу, золотые монеты ушли из обращения в сокровище. По окончании Первой мировой войны, в условиях развития общего кризиса капитализма, ни одно капиталистическое государство не смогло стабилизировать свою валюту на основе золотомонетного стандарта.

                       В ходе денежных реформ (1924-1929 гг.) возврат к золотому стандарту был произведён в двух урезанных формах – золотослиткового и золотодевизного стандартов.

                       При золотослитковом стандарте в обращении отсутствуют золотые монеты и свободная их чеканка, обмен банкнот производится на золотые слитки. В Великобритании цена стандартного слитка  в 12,4 кг равнялась 1700 ф. ст., во Франции цена слитка весом 12,7 кг – 21,5 тыс. франков.

                        В Австрии, Германии, Дании Норвегии и др. странах был установлен золотодевизный (золотовалютный) стандарт), при котором также отсутствуют обращение золотых монет и свободная чеканка, обмен банкнот производится на девизы (платёжные средства в иностранной валюте), разменные на валюту стран с золотослитковым стандартом. Поддержание устойчивости курса национальной валюты осуществлялось методом девизной политики, т. е. посредством купли иностранных денег или продажи на них национальных в зависимости от того, снижался или повышался курс национальной валюты на рынках. Таким образом, при золотодевизном стандарте валюты одних стран ставились в зависимость от  других государств.

                      В результате мирового экономического кризиса 1929-1933 гг. золотой стандарт был отменён во всех странах, утвердилась система неразменных кредитных денег.

                      Созданная в 1944 г. Бреттон-Вудская мировая валютная система представляла собой систему межгосударственного золотодевизного стандарта, по существу золотодолларового стандарта для стран со свободно конвертируемой валютой. Особенность его состояла в том, что он был установлен лишь для центральных банков и правительственных учреждений, при этом только одна единственная валюта – доллар США – сохранила связь с золотом. В связи с сокращением золотых запасов правительство США с 1971 г. официально прекратило продажу золотых слитков на доллары, и золотодолларовый стандарт прекратил своё существование.

                     Ямайская международная валютная система, введённая в 1976-1978 гг., юридически закрепила демонетизацию золота. Были отменены его официальная цена и золотое содержание денежных единиц, золото исключено из расчётов между международным валютным фондом и его членами. Из внутреннего и международного оборота золото вытеснено неразменными банкнотами. Однако золотой запас – централизованный резерв золота, находящийся в распоряжении государства, имеет важное значение и используется для приобретения ключевых валют других стран.

 

                                             Разменная монета и бумажные деньги

 

                         Разменная монета явилась «матерью» бумажных денег. Назначение разменной монеты состояло в том, чтобы замещать (в определённом количестве) полноценную монету, т. е. быть её представителем. Такое представительство вовсе не обязательно должно быть «металломонетным» по форме, поэтому и произошла (уже в начале XVII в.) замена разменной монеты бумажными деньгами, хотя создание подлинно бумажных денег оказалась обществу под силу только в середине XX в. (после отмены золотого стандарта).

                         Объективная возможность обращения заместителей действительных денег возникла из особенностей функции денег как средства обращения, поскольку они являются посредниками в обмене товаров. Превращение возможности в действительность представляет собой длительный исторический процесс, который охватывает следующие этапы:

                             -- I этап – стирание монеты, в результате чего полноценная монета                           превращается в знак стоимости;                                                                                      -- II этап – сознательная порча металлических монет государственной            властью т.е. специальное снижение металлического  содержания монет с  целью     дополнительного дохода в казну;

                          -- III этап – выпуск казначейством бумажных денег с принудительным          

                          курсом в целях получения дополнительного дохода в казну.

                         Внедрение в обращение ничего не стоящей бумажки прошло огромный путь. В России бумажные деньги (ассигнации) были введены в оборот во время правления Екатерины II в 1769 г.

                          В широком смысле «бумажные деньги» -- номинальные (т. е. только по названию) знаки стоимости, имеющие исключительно принудительный курс. Если серебряные (и даже медные) монеты имеют хоть какую-то собственную стоимость, то бумажные денежные знаки не обладают даже такой символической стоимостью.

 

 

                                                         Бумажные деньги

 

                         Бумажные деньги являются знаками или представителями полноценных денег. Сущность бумажных денег (казначейских билетов) заключается в том, что это -- денежные знаки, выпускаемые для покрытия бюджетного дефицита и обычно не разменные на металл, но наделённые государством принудительным курсом. Их особенность состоит в том, что они, будучи лишёнными самостоятельной стоимости, снабжены государством принудительным курсом, и поэтому приобретают представительную стоимость в обращении, выполняя роль покупательного и платёжного средства.

                          Эмитентами бумажных денег является министерство финансов (казначейство) или центральный банк. В первом случае государство прямо использует печатный станок для покрытия своих расходов. Во втором случае оно это делает косвенно: центральный банк предоставляет кредиты государству, которые направляются на покрытие дефицита государственного бюджета. Разность между номинальной стоимостью выпущенных бумажных денег и стоимостью их выпуска (расходы на бумагу и печатание) образует эмиссионный доход, который является существенной частью государственных доходов.

                          Экономическая природа бумажных денег такова, что исключает возможность устойчивого бумажно-денежного обращения: выпуск бумажных денег не регулируется потребностями товарооборота в деньгах; отсутствует автоматизм изъятия излишка бумажных денег из обращения.

                         Размеры эмиссии бумажных денег зависят от потребностей государства в дополнительных финансовых ресурсах, а не от потребностей товарного и платёжного оборота в деньгах. Потребности оборота в деньгах могут быть неизменными  или даже уменьшаться, например, при падении производства в условиях экономического кризиса, а потребности государства возрастают в связи с ростом, в частности, военных расходов. Таким образом, увеличение бумажно-денежной массы обычно означает чрезмерный по сравнению потребностями товарооборота выпуск бумажных денег.

                         Так как бумажные деньги не имеют собственной стоимости, то они непригодны для функции денег как сокровища, поэтому их излишек не может уйти из обращения. Попав в обращение, бумажные деньги застревают в его каналах, переполняют их и обесцениваются. Таким образом, по самой природе бумажных денег им присуща неустойчивость.

                        Неустойчивость и обесценение бумажных денег могут быть вызваны следующими причинами: