Автор работы: Пользователь скрыл имя, 24 Декабря 2011 в 20:17, курсовая работа
Целью данной работы является формирование понятий о международных кредитно-финансовых организациях, их формах, целях и сферах деятельности, а также определение места и значимости международного кредита в развитии международных кредитно-финансовых отношений.
Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:
Привести список международных кредитно-финансовых организаций;
Дать описание деятельности кредитно-финансовых организаций;
Раскрыть сущность понятия международный кредит;
Рассмотреть принципы, функции, формы и условия международного кредита.
ГЛАВА 2. МЕЖДУНАРОДНЫЙ КРЕДИТ КАК ЭКОНОМИЧЕСКАЯ КАТЕГОРИЯ
2.1. Сущность, принципы и функции международного
кредита
В настоящее время
международный кредит как экономическая
категория достаточно широко представлен
в экономической литературе, но вместе
с этим наблюдается дискуссионный характер
описания сущности и форм данной категории,
который можно представить двумя основными
определениями:
Международный
кредит – это движение ссудного капитала
в сфере международных экономических
отношений, связанное с предоставлением
валютных и товарных ресурсов на условиях
возвратности, срочности, обеспеченности
и уплаты процентов.
Международный
кредит – совокупность кредитных отношений,
функционирующих на международном уровне,
непосредственными участниками которых
могут выступать межнациональные финансово-кредитные
институты, правительства соответствующих
государств и отдельные юридические лица,
включая кредитные организации.
Развитие международного
кредита связано с выходом производства
за национальные рамки, международным
разделением труда, достижениями научно-технического
процесса, интернационализацией и глобализацией
экономики. Связь международного кредита
с экономическими законами рынка и воспроизводством
проявляется в его принципах:
1. Возвратность
– возвращение ссуженной стоимости к
кредитору, в процессе чего от заемщика
к кредитору передается именно та ссуженная
стоимость, которая ранее была передана
во временное пользование;
2. Срочность –
обеспечение возвратности кредита в установленные
кредитным соглашением сроки;
3. Платность –
отражение действия закона стоимости
и дифференциация условий кредита;
4. Обеспеченность
– гарантия его погашения;
5. Целевой характер
- определение конкретных объектов, его
применение, прежде всего в целях стимулирования
экспорта страны-кредитора.
Принципы международного
кредита используются для достижения
текущих и стратегических задач субъектов
рынка и государства.
Международный
кредит в сфере внешнеэкономических связей
выполняет следующие функции:
1. Перераспределение ссудного
капитала между странами для обеспечения
потребностей расширенного воспроизводства.
Через механизм международного кредита
ссудный капитал устремляется в те сферы,
которым отдают предпочтение экономические
агенты из рациональных соображений в
целях извлечения прибылей;
2. Экономия издержек в сфере
международных расчетов путем замены
действительных денег (золотых, серебряных)
кредитными, а также путем развития и ускорения
безналичных платежей, замены наличного
валютного оборота международными кредитными
операциями. На базе международного кредита
возникли кредитные средства международных
расчетов – векселя, чеки, а также банковские
переводы, депозитные сертификаты. Экономия
времени обращения ссудного капитала
в международных отношениях увеличивает
время производственного функционирования
капитала, обеспечивая расширение производства
и рост прибылей;
3. Ускорение процессов концентрации
и централизации капитала. Благодаря использованию
иностранных кредитов ускоряется процесс
капитализации прибавочной стоимости,
раздвигаются границы индивидуального
накопления, капиталы предпринимателей
одной страны увеличиваются за счет присоединения
к ним средств других стран;
4. Регулирование экономики
страны. В процессе международного кредитования
осуществляется регулирование и распределение
ВВП. Также международный кредит является
объектом регулирования международных
валютно-финансовых организаций, которые,
располагая большими полномочиями и ресурсами,
осуществляют контроль над международными
валютно-кредитными и финансовыми отношениями,
в частности оказывают странам финансовую
помощь в виде кратко-, средне- и долгосрочных
кредитов в целях макроэкономической
стабильности и предотвращения кризисов.
Выполняя указанные
функции, международный кредит в то же
время играет двойственную роль в развитии
производства – положительную и отрицательную.
Положительная
роль заключается в ускорении развития
производительных сил путем обеспечения
непрерывности процесса воспроизводства
и его расширения. Международный кредит
играет роль связующего звена и передаточного
механизма, воздействующих на внешнеэкономические
отношения и, в конечном счете – на воспроизводство.
Стимулируя внешнеэкономическую деятельность
страны, международный кредит способствует
созданию дополнительного спроса на рынке
для поддержания конъюнктуры. Международный
кредит обеспечивает бесперебойность
международных расчетных и валютных операций,
обслуживающих внешнеэкономические связи
страны. Создание мирового рынка капитала
фактически превышает процент, получаемый
кредиторами в странах с избыточным капиталом,
и понижает процент, выплачиваемый должниками
в странах, испытывающих дефицит капитала.
Таким образом, международный кредит может
повысить экономическое благосостояние,
как в странах-заемщиках, так и странах-кредиторах,
что позволяет увеличить размеры финансирования,
накопления капитала и повысить размер
оптимального заимствования в странах,
имеющих дефицит капитала.
Выигрышем от международного кредита
может быть ускорение экономического
роста и макроэкономическая стабилизация.
Как элемент механизма действия закона
стоимости международный кредит снижает
индивидуальную стоимость товаров по
сравнению с их общественной стоимостью,
например, на основе внедрения импортного
оборудования, купленного в кредит. Международный
кредит связан с законом экономии рабочего
времени и живого труда, что способствует
развитию экономики при условии эффективного
использования заимствованных средств.
Негативная роль
международного кредита состоит в том,
что он усиливает диспропорции общественного
воспроизводства, стимулируя скачкообразное
расширение прибыльных отраслей, сдерживает
развитие отраслей, в которые не привлекаются
иностранные заемные средства. Международный
кредит также используется для укрепления
позиций иностранных кредиторов в конкурентной
борьбе.
Источниками международного
кредита служат: временно высвобождаемая
у предприятий в процессе кругооборота
часть капитала в денежной форме; денежные
накопления государства и личного сектора,
мобилизуемые банками. Международный
кредит отличается от внутреннего межгосударственной
миграцией ссудного капитала и укрупнением
этих традиционных источников за счет
их привлечения из ряда стран.
Границы международного
кредита зависят от источников и потребности
стран в иностранных заемных средствах,
возвратности кредита в срок. Нарушение
этой объективной границы породило проблему
урегулирования внешней задолженности
стран–заемщиц.
Рассмотрев определение
международного кредита, его функции и
принципы, мы наблюдаем двоякую роль международного
кредита в условиях рыночной экономики,
которая проявляется в его использовании
как средства взаимовыгодного сотрудничества
стран и конкурентной борьбы.
2.2. Формы международного кредита и их классификация
В экономической
литературе формы международного кредита
классифицируются по нескольким главным
признакам, характеризующим отдельные
стороны кредитных отношений.
По источникам
различают внутреннее, иностранное, смешанное
кредитование и финансирование внешней
торговли. Они тесно взаимосвязаны и обслуживают
все стадии движения товара от экспортера
к импортеру, включая заготовку или производство
экспортного товара, пребывание его в
пути и на складе, в т.ч. за границей, а также
использование товара импортером в процессе
производства и потребления. Чем ближе
товар к реализации, тем благоприятнее
для должника условия международного
кредита.
По назначению
в зависимости от того, какая внешнеэкономическая
сделка покрывается за счет заемных средств,
различают:
– коммерческие кредиты, обслуживающие
международную торговлю товарами и услугами;
– финансовые кредиты, используемые на
любые другие цели, включая прямые капиталовложения,
строительство инвестиционных объектов,
приобретение ценных бумаг, погашение
внешней задолженности;
– промежуточные кредиты, предназначенные
для обслуживания комбинированных форм
вывоза капиталов, товаров и услуг.
По видам кредиты
делятся на товарные, предоставляемые
в основном экспортерами своим импортерам
(продажа в кредит), и валютные, выдаваемые
банками в денежной форме.
По валюте займа
различают международные кредиты в валюте
страны-кредитора, страны-заемщика, в валюте
третьей страны, в международной счетной
валютной единице.
По срокам:
– сверхсрочные (от одного дня до одного
месяца);
– краткосрочные кредиты (от одного месяца
до одного года);
– среднесрочные (от одного года до пяти
лет);
– долгосрочные (свыше пяти лет).
В процессе трансформации
краткосрочных международных кредитов
в ссуды на более длительный срок часто
участвует государство в качестве гаранта.
Для удовлетворения потребностей экспортеров
в ряде стран (в Великобритании, Франции,
Японии и др.) при поддержке государства
создана специальная система средне- и
долгосрочного кредитования экспорта
машин и оборудования. Долгосрочный международный
кредит
(до 10 – 15 лет) предоставляют специализированные
кредитно-финансовые институты.
По технике предоставления:
– наличные кредиты, зачисляемые насчет
заемщика в его распоряжение;
– депозитные сертификаты;
– облигационные займы и др.
По обеспечению
международные кредиты делятся на обеспеченные
и бланковые. В качестве обеспечения используются
товары, коммерческие и финансовые документы,
ценные бумаги, недвижимость, другие ценности.
Бланковый кредит выдается под обязательство
(вексель) должника погасить его в срок.
В зависимости
от категории кредитора выделяют международные
кредиты: фирменные (частные), банковские,
брокерские, правительственные, смешанные,
межгосударственные кредиты международных
финансовых институтов.
Фирменные кредиты
предоставляются экспортерами иностранным
импортерам в виде отсрочки платежа (до
семи лет) за товары. Они оформляются векселем
или открытым счетом.
Банковские международные кредиты предоставляются
банками экспортерам и импортерам, как
правило, под залог товарно-материальных
ценностей, реже предоставляется необеспеченный
кредит крупным фирмам, с которыми банки
тесно связаны.
Брокерские кредиты
– промежуточная форма между фирменными
и банковскими кредитами. Брокеры заимствуют
средства у банков.
Межгосударственные
кредиты международных финансовых институтов
предоставляются на основе межправительственных
соглашений. Эти институты ограничиваются
небольшими кредитами, открывающими доступ
заемщикам к кредитам частных иностранных
банков на мировом рынке.
По форме кредитного
обслуживания внешнеэкономических связей
выделяются операции лизинга, факторинга
и форфетирования.
Лизинг – соглашение
об аренде движимого и недвижимого имущества
на разные сроки до 15 лет. В отличие от
традиционной аренды объект лизинговой
сделки выбирается лизингополучателем,
а лизингодатель приобретает оборудование
за свой счет. Срок лизинга короче срока
физического износа оборудования. По истечении
срока лизинга клиент может продолжать
аренду на льготных условиях или купить
имущество по остаточной стоимости.
Факторинг – покупка
специализированной финансовой компанией
всех денежных требований экспортера
к иностранному импортеру в размере
до 70 – 90% суммы контракта до наступления
срока их оплаты; факторинговая компания
кредитует экспортера на срок до 120 дней.
Благодаря факторинговому обслуживанию
экспортер имеет дело не с разрозненными
иностранными импортерами, а с факторинговой
компанией.
Форфетирование
– покупка банком или форфетором на полный
срок на заранее оговоренных условиях
векселей, других финансовых документов.
Тем самым экспортер передает форфетору
коммерческие риски, связанные с неплатежеспособностью
импортера. В результате продажи портфеля
долговых требований упрощается структура
баланса фирмы-экспортера, сокращаются
сроки инкассации требований, бухгалтерские
и административные расходы.
На основании вышеизложенного
можно сделать вывод, что многообразие
кредитных отношений, их субъекты, особенности
ссуженной стоимости, характер и длительность
потребностей, которые удовлетворяются
ссудами, предопределяют существование
и использование различных форм международного
кредита.
2.3. Условия международного кредита
Предоставление
международного кредита предполагает
выполнение ряда валютно-финансовых и
платежных условий. К таким условиям, как
правило, относят валюту кредита и валюту
платежа, сумму, срок, условия использования
и погашения, стоимость, вид обеспечения,
методы страхования рисков.
Для международного
кредита важно, в какой валюте он предоставлен,
так как неустойчивость ее ведет к потерям
кредитора. На выбор валюты кредита влияет
ряд факторов, в том числе степень ее стабильности,
уровень процентной ставки, практика международных
расчетов, степень инфляции и динамика
курса валюты и. Валютой международных
кредитов являются национальные денежные
единицы, евровалюты, международные валютные
единицы.
Сумма кредита
- часть ссудного капитала, который предоставлен
в товарной или денежной форме заемщику.
Сумма фирменного кредита фиксируется
в коммерческом контракте. Сумма банковского
кредита определяется кредитным соглашением.
Срок международного
кредита зависит от ряда факторов: целевого
назначения кредита; соотношения спроса
и предложения аналогичных кредитов; размера
контракта; национального законодательства;
традиционной практики кредитования;
межгосударственных соглашений. Срок
кредита - важное средство конкурентной
борьбы на мировых рынках.
По условиям погашения
различаются кредиты:
- с равномерным погашением равными долями
в течение срока;
- с неравномерным погашением в зависимости
от зафиксированных в соглашении принципа
и графика (например, увеличение доли к
концу срока);
- с единовременным погашением всей суммы
сразу;
- аннуитетные (равные годовые взносы основной
суммы и процентов).
Стоимость кредита.
Различаются договорные и скрытые элементы
стоимости кредита. Договорные расходы
по кредиту делятся на: основные и дополнительные.
К основным элементам стоимости кредита
относятся суммы, которые должник непосредственно
выплачивает кредитору: проценты, расходы
по оформлению залога, комиссии. Дополнительные
элементы включают суммы, выплачиваемые
заемщиком третьим лицам (например, за
гарантию). Сверх основного процента взимается
специальная (в зависимости от суммы и
срока кредита) и единовременная (независимо
от срока и размера ссуды) банковская комиссия.
При определении
валютно-финансовых условий международного
кредита кредитор исходит из кредитоспособности
и платежеспособности заемщика. Поэтому
одним из условий международного кредита
является минимизация кредитных, валютных
рисков, которым подвергаются кредиторы
и заемщики.
Из вышесказанного
можно сделать вывод, что условия международного
кредита зависят как от состояния экономики,
так и от национального и мирового ссудных
капиталов. Таким образом, международный
кредит получил широкое распространение
во всем мире. Опираясь на сущность, принципы
и функции международного кредита, используя
многообразие форм и условий его предоставления,
государства, а также бизнес активно используют
его в своих целях.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Подводя итог данной
работы, можно сделать следующие выводы:
Существуют различные международные кредитно-финансовые
институты, основными из которых являются
Международный валютный фонд и Группа
Всемирного банка, представленная, в свою
очередь, Международным банком реконструкции
и развития и тремя его филиалами.
Целями деятельности
всех без исключения международных финансовых
институтов являются оказание помощи
странам в укреплении и поддержании основных
условий, которые необходимы для привлечения
частных инвестиций, межгосударственное
валютное регулирование, содействие росту
международной торговли. Капитал данных
организаций формируется за счет взносов
стран-участников. Размер взноса определяет
возможность влияния страны на деятельность
той или иной финансово кредитной организации.
Среди систем международных
организаций главное место занимают государства,
каждое из которых обладает суверенитетом.
Именно от государств зависит стабильное
функционирование международной системы
в целом. Поскольку государства во всех
созданных международных организациях
обладают реальной силой, то они сами и
через созданные организации обеспечивают
соблюдение и выполнение международных
обязательств.
В данной работе
международный кредит определен как экономическая
категория, раскрыто понятие международного
кредита, описаны его принципы, функции,
условия и основные формы. Выявлено, что
международный кредит играет двоякую
роль в развитии производства: позитивную
и негативную. Исследование, проведенное
в работе, позволяет сделать вывод, что
международный кредит представляет собой
сложное экономическое явление, роль которого
огромна для всего мирового сообщества.
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
1.Круглов В.В. Международные
2. Основы международных валютно-финансовых
и кредитных отношений / под ред. Круглова
В.В. – М.: ИНФРА-М, 2007.
3. Егоров А. В. «Международная финансовая
инфраструктура», М.: 2009.
4. Моисеев А. А. «Международные финансовые
организации. Правовые аспекты деятельности»,
М.: Омега-Л, 2006.
5. Деньги, кредит,
банки: Учебник / колл. авт.; под ред. О. И.
Лаврушина. – 3-е изд. М.: КНОРУС, 2006.
6. Международно-кредитные и финансовые
отношения: Учебник / Под ред. Л. Н. Красавиной.
– 3-е изд., М.: Финансы и статистика, 2005.
7. Косов Н. Н. Международные
валютно-кредитные отношения / Омск "Деньги
и кредит", 2005.
8. wikipedia.org
9. www.mvf.ru
10. www.allbest.ru
11. www.eib.org
12. www.worldbank.org
13. www.academic.ru
Информация о работе Международные кредит как экономическая категория