Фінансовий стан підприємства: оцінка і шляхи покращення

*                      ступінь виконання виробничого плану;

рівень ефективності використання ресурсів організації.

Для оцінки реальних аналітичних можливостей необхідно знати обмеження інформації, поданої в балансі:

Баланс - це підбірка моментных даних на початок і кінець звітного періоду, тобто  в ньому фіксуються сформовані до моменту його упорядкування результати господарських операцій. Він відповідає на запитання: “Що являє собою підприємство на даний момент? ”, але не відповідає на запитання: “В наслідок чого склалося таке положення?” Закладений у ньому принцип використання історичних цін придбання оборотних активів суттєво спотворює реальну оцінку майна в цілому.

     1.4 Аналіз бухгалтерського балансу

Бухгалтерський баланс служить індикатором для оцінки фінансового стану підприємства. Підсумок балансу дає орієнтовну суму коштів, що знаходяться в розпорядженні підприємства.

Для загальної оцінки фінансового стану підприємства складають ущільнений баланс, у якому об'єднують у групи однорідні статті. При цьому скорочується число статей балансу, що підвищує його наочність і дозволяє порівнювати з балансами інших підприємств.

Для одержання загальної оцінки динаміки фінансового стану можна зіставити зміни результату балансу зі змінами фінансових результатів господарської діяльності (виторгом від реалізації продукції, прибутком від реалізації, прибутком від фінансово-господарської діяльності), використовуючи форму № 2  “Звіт про фінансові результати”.

На її основі розраховуються коефіцієнт росту валюти балансу і коефіцієнт росту виторгу від реалізації. Коефіцієнт росту валюти балансу Кб розраховується за наступною формулою:

                                                        Бср1 - Бср0

                                    Кб  =    ----------------------------  x 100                                          (1.4.1) ,

                                                               Бср0

де Бср1, Бср0 - середня величина підсумку балансу за звітний та попередній періоди.

Коефіцієнт росту виручки від реалізації продукції Кv визначається наступним чином:              

                                                       Vср1 - Vср0

                                   Кv  = --------------------------- x 100                                 (1.4.2),

                                                              Vср0

де Vср1, Vср0 - виручка від реалізації продукції за звітний та попередній періоди.

Аналогічно можна розрахувати коефіцієнти росту прибутку від реалізації та зростання прибутку від фінансово-господарської діяльності.

Окрім вивчення змін суми балансу на вітчизняних підприємствах часто також здійснюють аналіз характеру змін окремих його статей. Такий аналіз проводиться за допомогою горизонтального (часового) та вертикального (структурного) аналізу.

1.5 Порівняльний аналітичний баланс

Горизонтальний аналіз полягає в побудові однієї або декількох аналітичних таблиць, у яких абсолютні балансові показники доповнюються відносними темпами зростання (спаду). Мета горизонтального аналізу полягає в тому, щоб виявити абсолютні і відносні зміни розмірів різноманітних статей балансу за визначений період, дати оцінку цим змінам. Для аналізу беруть базисні темпи росту за декілька періодів. Найчастіше розбивка на періоди відбувається поквартально.

Цінність результатів горизонтального аналізу суттєво знижується в умовах інфляції, коливань цін на ресурси та частих нововведень у податковому законодавстві, які впливають на розподіл дохіду. В цій ситуації на деяких підприємствах з високими темпами обіговості коштів (задіяних переважно у секторі роздрібної торгівлі та надання послуг) доцільним було б здійснення горизонтального аналізу з врахуванням не щоквартальних, а щомісячних змін показників у статтях  бухгалтерського балансу.

Варіантом горизонтального аналізу є аналіз тенденцій розвитку (трендовий аналіз), при якому кожна позиція звітності порівнюється з рядом попередніх   періодів,  і визначається тренд, тобто основна тенденція динаміки показника, очищена від випадкових впливів і індивідуальних особливостей періодів. Цей аналіз носить перспективний прогнозний характер.

Велике значення для оцінки фінансового стану має також вертикальний (структурний) аналіз активу і пасиву балансу, що дає представлення фінансового звіту у вигляді відносних показників. Мета вертикального аналізу полягає в розрахунку питомої ваги окремих статей у підсумку балансу й оцінці його змін. За допомогою вертикального аналізу можна проводити міжгосподарські порівняння підприємств, а відносні показники згладжують негативний вплив інфляційних процесів.

Горизонтальний і вертикальний аналіз взаємодоповнюють один одного, на їхній основі будується порівняльний аналітичний баланс. У порівняльному балансі відображаються лише основні розділи активу і пасиву балансу. Він характеризує як структуру звітної бухгалтерської форми, так і динаміку окремих її показників.

Таким чином, співставляючи структури змін в активі і пасиві, можна зробити висновки про те, через які джерела, в основному, відбувся притік нових коштів і в які активи ці нові кошти, в основному, вкладені. Сама по собі структура майна і навіть її динаміка не дає відповідь на питання, наскільки вигідно для інвестора вкладання грошей у дане підприємство, а лише оцінює стан активів і наявність можливостей для погашення боргів.

2. Оцінка фінансового стану ТОВ «Хмельницький комбайновий завод»

2.1 Загальна характеристика та аналіз основних показників діяльності ТОВ «Хмельницький комбайновий завод»

ТОВ «Хмельницький комбайновий завод»» займається виробництвом техніки для потреб сільського господарства та міського комунального господарства, виробництвом запасних частин та вузлів для автомобілів та тракторів. Здійснює ремонт та реалізує сільськогосподарську техніку. Також здійснює технічне обслуговування сільськогосподарської техніки. Товариство функціонує на основі статуту( Додаток Д).

ТОВ «Хмельницький комбайновий завод» самостійно здійснює зовнішньоекономічну діяльність в порядку, визначеному законом України «Про зовнішньоекономічну діяльність», іншими нормативними актами. Предметом такої діяльності є експорт та імпорт товарів, робочої сили ; надання послуг іноземним суб’єктам, що становить предмет діяльності Товариства. Також проводиться спільна підприємницька діяльність з іноземними суб’єктами господарської діяльності та інші види зовнішньоекономічної діяльності.

Товариство є власником майна переданого учасниками його у власність, продукції виробленої товариством в результаті господарської діяльності, одержаних доходів та іншого майна, набутого на підставах не заборонених законом.

Статутний капітал Товариства формується за рахунок вкладів учасників. Вкладами учасників до статутного капіталу Товариства можуть бути: гроші, майно, цінні папери, інші речі або майнові або інші відчужувані права, що мають грошову оцінку.

Органами управління товариства є:

-         загальні збори учасників;

-         генеральний директор.

Прибуток товариства утворюється з надходжень від господарської діяльності після покриття матеріальних та прирівняних до них витрат і витрат на оплату праці. З балансового прибутку Товариства сплачуються проценти по кредитах банків та по облігаціях, також вносяться передбачені законодавством України податки та інші платежі до бюджету. Чистий прибуток, одержаний після зазначених розрахунків, залишається у повному розпорядження Товариства, яке визначає напрям його використання.

Під час своєї діяльності ТОВ «Хмельницький комбайновий завод» веде свої розрахунки як в національній так і в іноземній валюті. Банком, який обслуговує підприємство є ПАТ «Укрсоцбанк», МФО 300023, розрахунковий рахунок в національній валюті № 26008000252352.

Стан господарських засобів підприємства за їх складом і розміщенням можна побачити у такій формі звітності, як Баланс.

Правила ведення обліку, а також нарахування амортизації, податків, формування і розподіл прибутку зазначаються у обліковій політиці.

Охарактеризовуючи діяльність ТОВ «ХКЗ»  використовуємо Звіт про фінансові результати за 2009р. ,2010р ,2011р (Додаток А, Додаток Б, Додаток В).

Основні техніко-економічні показники ТОВ «ХКЗ» наведені у таблиці 2.1.1.

Таблиця 2.1.1- Основні техніко-економічні показники ТОВ «ХКЗ» за 2009-2011рр.

Таблиця 2.1.2 – Аналіз формування прибутку підприємства