Банковская система Германии: особенности, уровни, кредитные институты

Правительство имеет право назначать лиц на две высшие должности в Бундесбанке: Президента и вице-президента Совета. Отражая идеи сторонников как федеральной, так и централизованной системы, Бундесбанк должен в пределах своих задач поддерживать общую экономическую политику федерального правительства. Однако закон однозначно определяет, что при исполнении своих обязанностей банк «должен быть свободен от инструкций» правительства.

Основной задачей Бундесбанка как центрального банка любой развитой страны является поддержание стабильности национальной валюты, регулирование денежного обращения и кредита. С введением евро задача поддержания стабильности валюты усложнилась — Бундесбанк решает ее совместно с Европейским Центральным банком и центральными банками других стран зоны евро.

Для регулирования используются следующие инструменты:

• установление процентных и дисконтных ставок по операциям Бундесбанка;

• операции на открытом рынке;

• резервные требования к кредитным учреждениям, которые обязаны держать минимальные резервы на счетах в Бундесбанке в размере, определяемом Бундесбанком;

• оказание услуг в качестве финансового агента Федерального правительства и правительств земель. Банк может предоставлять им льготные наличные ссуды в пределах определенных в законе лимитов, а эти государственные органы обязаны держать свои ликвидные средства на счете в Бундесбанке. Банк может не выдавать кредиты и ссуды под ценные бумаги, за исключением кредитов институтам федеральной сферы.

Центральные банки федеральных земель наделены и дополнительными функциями: они обслуживают, прежде всего, соответствующие федеральные земли и выполняют задачи, поставленные перед ними властями. Например, Земельный банк Гамбурга призван проводить кредитную политику, способствующую росту экономической и инвестиционной привлекательности этого города. Таким образом, руководители банка являются одновременно предпринимателями и государственными чиновниками федеральной земли, что обусловливает особо строгий контроль за их деятельностью. Однако сочетание предпринимательства и государственного управления, как показывает мировой опыт, не всегда эффективно.[15, c. 28]

Положительная роль Центральных банков земель как инструмента государственной экономической политики отнюдь не бесспорна и отрицается сторонниками «чисто» рыночной экономики. Европейские коммерческие банки даже обращались с жалобами в Европейскую Комиссию в Брюсселе, указывая на недопустимые конкурентные преимущества, которыми пользуются Центробанки земель, поскольку в итоге их поручителем в отличие от любой частной компании являются налогоплательщики. Таким образом, они могут принимать на себя риски, не неся ответственности за возможные потери. Это отличие еще более очевидно, когда Центробанки земель вторгаются в традиционную сферу деятельности коммерческих банков, проводя, например, эмиссию акций. В то же время Центральные банки земель вынуждены заниматься торговлей ценными бумагами, поскольку клиенты сберегательных касс требуют предоставления им такой услуги. Наиболее доступный вызывающий наибольшее одобрение вариант разрешения данного конфликта заключается в разделении Центральных банков земель на учреждения, занимающиеся оказанием услуг только для сберегательных касс (например, предоставлением им наличных средств или осуществлением переводов) и не проводящие при этом собственных банковских операций, и обычные кредитные институты без государственных гарантий. Основные операции Бундесбанка:

• операции с кредитными институтами:

а) покупка и продажа векселей и чеков;

б) покупка и продажа казначейских векселей Федерального правительства;

в) выдача ломбардных кредитов на срок не более трех месяцев;

г) прием беспроцентных депозитов на счета;

д) прием на хранение активов, прежде всего ценных бумаг;

е) прием чеков, векселей, платежных требований, ценных бумаг процентных купонов для получения оплаты;

ж) выполнение других банковских операций в пользу третьей стороны после поступления покрытия;

з) покупка и продажа платежных документов в инвалютах, включая векселя и чеки, а также золота, серебра и платины;

и) проведение всех банковских операций с нерезидентами;

• операции с государственными органами. Бундесбанк проводит для Федерального правительства, федеральных специальных фондов, местных органов власти операции г) — и). Для этих целей он вправе выдавать однодневные кредиты. Плата за проведение операций не взимается (за исключением Почтового банка и муниципалитетов);

• операции на открытом рынке используются для регулирования денежного рынка. В этих целях Бундесбанк покупает и продает по рыночным ценам долговые ценные бумаги Федерального правительства, правительств земель и муниципалитетов, собственные ценные бумаги. Все бумаги, выпущенные до 1999 г., номинированы в евро, а операции проводятся по согласованию с Европейским Центральным банком и Центральными банками других стран еврозоны.

Юридической основой банковского бизнеса и финансовых услуг, а также регулирования этого сектора экономики в Германии является Банковский Акт. К настоящему времени принято уже шесть поправок к Банковскому Акту. Акт направлен на поддержание стабильности финансового сектора, обеспечение защиты кредиторов. До принятия Банковского Акта (10 июля 1961 г.) в ФРГ не существовало единых норм регулирования банковской деятельности. [10, c. 83]

Основные положения Банковского Акта сводятся к следующему.

• Все осуществляющие банковский бизнес и оказывающие финансовые услуги организации, резиденты или нерезиденты, действуют на основании Банковского Акта. На территории Германии филиалы институтов других стран Евросоюза можно открывать без авторизации и внесения дополнительного капитала. Вместе с тем для открытия филиалов институтов стран, в Евросоюз не входящих, требуется авторизация (регистрация) в Федеральном офисе банковского надзора (ФОБН) и внесение дополнительного капитала. Надзор за филиалами нерезидентов осуществляет ФОБН в том же порядке, как и за резидентами. Некоторые специализированные кредитные институты (ипотечные банки, банки судовых ипотек, строительные и ссудные ассоциации, совместные инвестиционные компании) являются субъектами специального законодательства, дополняющего Банковский Акт. Сберегательные банки подчиняются не только Банковскому Акту, но и региональным (земельным) законам о сберегательных банках.

• Лицензирование. Лицензирующим органом финансовой деятельности в Германии является Федеральный офис банковского надзора (ст. 32 Банковского Акта). Лицензия может быть ограничена определенными видами банковской или финансовой деятельности. Проведение банковских или финансовых операций без лицензии является наказуемым преступлением (ст. 54 Акта). В Банковском Акте не предусмотрены какие-либо специальные юридические формы образования институтов, хотя с 1976 г. кредитным учреждениям в форме «полного товарищества» запрещено проводить банковские операции. Лицензия может быть аннулирована только из-за недостаточности капитала (ст. 33 Банковского Акта), если руководство банка имеет недостаточную профессиональную подготовку или плохую репутацию, если акционеры ненадежны или институт не имеет по меньшей мере двух равных в правах управляющих (принцип двойного контроля).

• Капитал и ликвидность. Четвертой поправкой к Банковскому Акту было введено разграничение капитала по качеству — на основной капитал (т.е. оплаченный капитал, фонды (резервы), добровольные взносы в капитал) и дополнительный капитал (неподтвержденные фонды (резервы), капитал в форме прав участия, долгосрочные субординированные займы). Шестая поправка к Банковскому Акту значительно расширила определение капитала и разрешила включать в состав капитала краткосрочные субординированные займы и чистую прибыль от закрытых позиций по ценным бумагам и валюте. Если субординированные займы реально увеличивают капитал, то закрытие позиций по ценным бумагам и валюте увеличивает капитал потенциально, бухгалтерскими проводками, и требует создания дополнительных резервов на возможные потери. Эти источники относятся к дополнительному капиталу третьего уровня. Однако размер дополнительного капитала третьего уровня не может более чем в 2,5 раза превышать основной капитал. Упрошена процедура увеличения капитала. Если, например, капитал увеличивается за счет прав участия, эта сумма сразу относится к капиталу третьего уровня и не требует предварительной регистрации в ФОБН. Акт предписывает порядок организации защиты от расчетных и рыночных рисков. Для ограничения расчетных рисков по меньшей мере 8% рисковых активов должны покрываться капиталом первого и второго уровня. Помимо кредитов, ценных бумаг и участий в состав рисковых активов включаются финансовые свопы, фьючерсные контракты и опционы. Кредиты «взвешиваются» по группам риска и включаются в расчет активов, взвешенных с учетом риска. Потребительские кредиты резидентам, а также малому бизнесу отдельных стран считаются свободными от риска и в расчет не включаются. Финансовые свопы, фьючерсы и опционы пересчитываются в кредитный эквивалент и включаются в расчет «взвешенных» активов аналогично кредитам, однако максимальный размер риска составляет 50%.

Подвергаясь рискам при осуществлении операций, институты обязаны иметь собственные фонды для покрытия процентных и ценовых рисков по ценным бумагам и валюте, а также резервы на возможные потери по прочим операциям, возникающие в процессе всей деятельности. Установлены стандартные методы расчета «нагрузки» рыночных рисков на капитал. Порядок оценки ликвидности основан на предположении, что ликвидность банковских и финансовых учреждений зависит от трансформации ресурсов, т.е. соотношения активов и пассивов по срокам при влечения и размещения, а также наличия достаточных запасов собственных ликвидных средств и доступа к рефинансированию на денежном рынке. В соответствии с этим порядком требования и обязательства, включая отражаемые на внебалансовых счетах, делятся на четыре группы по срокам наступления исполнения. Разница итогов требований и обязательств по группам отражает ожидаемый приток или отток средств за период. Как резерв ликвидности рассматриваются высоколиквидные ценные бумаги и иные ценности, которые можно обратить в наличные в максимально короткий срок. При нормальных условиях отток и поступление ликвидных средств в течение календарного месяца должны, по меньшей мере, балансироваться. ФОБЫ установил минимальное значение коэффициента ликвидности, который публикуется ежемесячно, в размере 1,0.

• Надзор за кредитованием. Кредитование традиционно наиболее важная сфера деятельности банковских учреждений. Однако оно же является и источником наибольших рисков. В дополнение к лимитированию объемов операций по достаточности капитала Банковский Акт содержит специальные положения относительно кредитования. Ключевым положением является ограничение кредитного риска на одного заемщика в размере до 25% капитала. Крупным кредитным риском считается кредит в размере более 10% капитала банка (кредитного учреждения). Общий объем крупных кредитных рисков не может превышать размер капитала более чем в восемь раз. Эти лимиты обязаны соблюдать не только кредитные и финансовые учреждения, но и банковские и финансовые группы и финансовые холдинги. Важный источник информации как для банковских контролирующих органов, так и для кредиторов — кредитный регистр, в который в соответствии со ст. 14 Акта заносится информация о кредитах, превышающих 1,5 млн евро. Эта статья обязывает кредитные и финансовые учреждения, страховые компании сообщать Бундесбанку о таких кредитах. Бундесбанк ведет сводный учет кредитов по заемщикам, по учреждениям, по банковским и финансовым группам. Кредиты физическим лицам или предприятиям, которые тесно связаны юридически или организационно личными или финансовыми «связями» с банковским учреждением, считаются ссудами с повышенным риском. До выдачи таких кредитов необходимо получить одобрение собственного надзорного органа (внутреннего аудита). В соответствии со ст. 18 Банковского Акта при выдаче кредита на общую сумму более 250 000 евро заемщик обязан раскрыть свое финансовое состояние, в особенности движение средств по счетам.

• Месячная отчетность. Для обеспечения непрерывного надзора за состоянием как отдельных учреждений, так и финансово-банковской системы в целом все кредитно-финансовые институты обязаны представлять Бундесбанку ежемесячные отчеты. Бундесбанк на основании получаемых отчетов осуществляет пруденциальный надзор деятельности учреждение составляет сводную отчетность для ФОБН.

• Аудит кредитных учреждений. Бундесбанк и ФОБН не имеют в своем штате аудиторов для проверки кредитных учреждений. Все финансово-банковские структуры подлежат проверке независимыми внешними аудиторами. Детальные отчеты об этих проверках поступают в ФОБН. При этом особое внимание уделяется проверке соблюдения стандартов деятельности и нормативов пруденциального надзора. В Банковском Акте определены специальные обязанности аудиторов. Сберегательные банки и кредитные кооперативы обычно проверяются аудиторами соответствующих ассоциаций. ФОБН при необходимости может и самостоятельно назначать аудиторские проверки кредитных учреждений без указания причины. Полномочия для вмешательства в деятельность институтов. ФОБН имеет право выпускать для кредитно-финансовых институтов и их менеджеров инструкции, которые необходимы и существенны для предотвращения или исправления нарушений и недостатков в деятельности институтов. В случае конкретных нарушений банковские надзорные органы имеют значительные и различные права для вмешательства. В Банковском Акте предусмотрены меры воздействия при недостаточности капитала и при недостатке ликвидности (ст. 45). Если выполнение обязательств института перед кредиторами определенно находится под угрозой, ФОБН может принять меры, предусмотренные ст. 46 Акта. Отзыв лицензии возможен только как последний способ защиты прав кредиторов. Для борьбы с нелицензированной банковской и финансовой деятельностью ФОБН имеет полицейские полномочия. Он вправе проводить проверки деятельности, собирать доказательства и т.п.

• Международное сотрудничество надзорных органов. Международное сотрудничество и кооперация банковских надзорных органов в Европе начались в 50-е гг. XX в., прежде всего в обмене информацией. Дальнейшая гармонизация банковского регулирования на Европейском экономическом пространстве (ЕЕА), которая ведет к взаимному признанию банковского надзора, связана с более тесной кооперацией банковских регулирующих органов в ЕЕА. Если германские институты проводят операции в другой стране ЕЕА, ФОБН и Бундесбанку необходимо взаимодействие с банковскими надзорными органами этой страны (ст. 8 (3) Банковского Акта). Особенно тесное взаимодействие и обмен подробной информацией осуществляется в отношении немецких банковских и финансовых учреждений, имеющих филиалы в других странах ЕЕА и филиалов других стран ЕЕА на территории Германии. Укрупненный перечень подлежащей передаче информации указан в Банковском Акте. Детально международное сотрудничество регулируется двусторонними соглашениями между банковскими надзорными органами. Наличие двух самостоятельных федеральных ведомств, осуществляющих контроль за кредитными учреждениями, является действенным механизмом предотвращения монополизма и бесконтрольности в управлении кредитной системой. [16, c. 93]