Анализ финансового состояния предприятия

 

Предприятие является неустойчивым, т. к. коэффициенты рыночной устойчивости не соответствуют рекомендуемым значениям. Так коэффициент автономии имеет значение на конец года 0,3, т.е. 30% источников собственных средств, 70% – заемные средства.

У предприятия нет собственных  оборотных средств, что подтверждает зависимость от заемных источников и поэтому коэффициент маневренности и обеспеченности собственными оборотными средствами имеют отрицательные значения.

2.3 Анализ ликвидности баланса

 

Таблица 2.7

Показатели	На начало года	На конец  года
1. Наиболее ликвидные активы, всего:	16	–
денежные средства; краткосрочные финансовые вложения	– –	– –
2. Быстрореализуемые  активы, всего:	631	382
дебиторская задолженность; прочие оборотные активы	631 –	382 –
3. Медленно реализуемые  активы, всего:	4847	6479
запасы и затраты; расходы будущих периодов	4847 –	6479 –
4. Краткосрочные обязательства:	5130	7535
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,003	–
Коэффициент критической  ликвидности:	0,12	0,05
Коэффициент покрытия баланса	1,07	0,91

 

 

Таблица 2.8. Показатели ликвидности

Показатели	Значение показателей		Рекомендуемый критерий
	На начало года	На конец  года
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,003	–	0,2 – 0,5
Коэффициент критической  ликвидности:	0,12	0,05	1
Коэффициент покрытия баланса	1,07	0,91	2

 

Предприятие обладает очень низкой платежеспособностью.

На конец года отсутствуют свободные  денежные средства.

Реализовав все свои оборотные  активы, предприятие может погасить краткосрочные займы лишь на 91%, но для дальнейшего воспроизводства средств не останется.

2.4 Анализ состояния дебиторской и кредиторской задолженности

 

Таблица 2.9

Показатели	На начало года	На конец  года	Отклонения
1. Дебиторская задолженность,  всего:	604	382	-222
2. Кредиторская задолженность,  всего:	16137	18963	2826
Превышение: дебиторской задолженности над кредиторской; кредиторской задолженности над дебиторской	-15533   +15533	-18581   +18581	3048

 

СХПК имеет экономические связи с другими предприятиями и организациями. Расчетные отношения у хозяйства с покупателями, поставщиками, подотчетными лицами, с бюджетом и т.д. Все расчетные операции нужно производить своевременно. Расчетная дисциплина характеризуется состоянием дебиторской и кредиторской задолженности. Наличие такой задолженности означает отвлечение оборотных средств из оборота хозяйства, это создает напряженное финансовое состояние. Дебиторская задолженность по сравнению показателей на конец года с началом года уменьшилась на 222 тысячи рублей. Кредиторская задолженность означает привлечение в оборот хозяйства средства других предприятий. Это создает напряженное финансовое состояние другого предприятия.

2.5 Анализ рентабельности предприятия

 

Таблица 2.10. Анализ рентабельности предприятия

Показатели	На начало года	На конец  года	Отклонения
1. Общая величина имущества	23375	24120	+745
2. Источники собственных  средств	7167	5021	-2146
3. Краткосрочные обязательства	5130	7535	+2405
4. Средняя величина  активов
5. Выручка от реализации  продукции	7281	5790	-1491
6. Полная себестоимость  реализованной продукции	13392	7324	-6068
7. Прибыль до уплаты  налога	-975	-1604	–
8. Прибыль, оставшаяся  в распоряжении предприятия	–	–	–
9. Рентабельность активов	–	–	–
10. Рентабельность инвестиций	–	–	–
11. Рентабельность собственного  капитала	–	–	–
12. Рентабельность продаж	–	–	–
13. Рентабельность производства	–	–	–

 

Вывод. Деятельность предприятия является нерентабельной, так как по результатам  хозяйственной деятельности был  получен убыток в размере 1604 тысячи рублей.

2.6 Оценка кредитоспособности

 

Оценка степени вероятности  банкротства рассчитывается по показателям – счета Альтмана.

 

 

x₁ – доля собственного оборотного капитала в формировании оборотных активов, коэффициент;

x₂ – сколько приходится оборотного кап

итала на 1 р. основных расходов;

x₃ – коэффициент оборачиваемости совокупного капитала;

x₄ – рентабельность активов предприятия;

x₅ – коэффициент финансовой независимости (доля собственного капитала в общей валюте баланса)

 

    

 

Средние остатки всех оборотных средств – 6861;

Источники имущества – 24120;

Краткосрочные обязательства – 7535.

 Если величина  , то риск банкротства малый или отсутствует.

 – риск банкротства присутствует;

от 8 до 5 – небольшой, от 5 до 3 –  средний, ниже 3 – большой, ниже 1 – 100% несостоятельность.

У предприятия имеется очень  высокая степень вероятности  банкротства.

 

Выводы и предложения

Анализ финансового состояния  хозяйства проводится в конце года и является заключительным этапом анализа производственно-финансовой деятельности хозяйства. Финансовое состояние хозяйства характеризуется следующими показателями:

1. правильность размещения и  использования средств;

2. обеспеченность хозяйства собственными оборотными средствами;

3. оборачиваемостью оборотных средств;

4. использование банковского кредита;

5. состоянием расчетом с дебиторами  и кредиторами;

6. платежеспособностью хозяйства.

Для осуществления непрерывной  производственной деятельности хозяйства должно иметь в запасе необходимые собственные оборотные средства.

Проанализировав обеспеченность оборотными средствами, хозяйство можно сказать  обеспеченно не полностью.

В сельхозкооперативе наличие собственных  средств на начало года было 7167 тысяч рублей, а на конец года 5021 тысяча рублей. Разница составляет 2146 тысяч рублей. Недостаток средств ухудшает финансовое положение и вызывает напряженность в выполнении плана.

Под оборачиваемостью оборотных средств  понимается время, в течение которого они совершают один кругооборот. Чем быстрее оборотные средства проходят все стадии оборота (снабжение, производство, реализация), тем эффективнее они используются, тем больше будет получена продукция. В результате анализа мы выявили, что оборачиваемость оборотных средств замедленное, поэтому и вовлекаются дополнительные средства. Причина замедленной оборачиваемости средств заключается в том, что наличие сверх нормы ненужных, неходовых запасов. Остатки запасов по сравнению на конец года с началом года произошло увеличение на 1632 тысячи рублей, а всех оборотных средств на 1394 тысячи рублей, также повысилась продолжительность оборота на 158 дней. Для того чтобы ускорить оборачиваемость оборотных средств нужно увеличить объем производства, снизить себестоимость продукции.

При анализе экономической эффективности  производства необходимо рассмотреть  такой относительный показатель, как рентабельность.

СХПК «Волна революции» является убыточным  предприятием. Показатель рентабельности характеризует эффективность использования основных и оборотных средств в процессе производства, а также текущих затрат. На основании этого можно еще добавить, что хозяйство основные и оборотные средства использует не эффективно, а затраты не оправдывают себя.

СХПК имеет экономические связи с другими предприятия и организациями. Расчетные отношения у хозяйства складываются с покупателями, поставщиками, подотчетными лицами, с бюджетом и т.д. Все расчетные операции нужно производить своевременно. Расчетная дисциплина характеризуется состоянием дебиторской и кредиторской задолженности. Наличие задолженности означает отвлечение оборотных средств из оборота хозяйства, что создает напряженное финансовое состояние. Дебиторская задолженность по сравнению показателей на конец года с началом года уменьшилась на 222 тысячи рублей. Кредиторская задолженность означает привлечение в оборот хозяйства средства других предприятий. Это создает напряжение финансового состояния другого предприятия. Кредиторская задолженность по сравнению показателей на конец года с началом года увеличилась на 2826 тысяч рублей.

При анализе финансового состояния  хозяйства значение имеет показатель платежеспособности хозяйства. Платежеспособность представляет собой возможность  хозяйства за счет собственных источников погашать свои первоочередные платежные обязательства. Проанализировав статьи баланса, я пришла к выводу, что СХПК «Волна революции» еще может за счет своих источников гасить первоочередные платежи, поэтому считаю, хозяйство является платежеспособным.

Рассмотрев значения показателей, хозяйство может быть отнесено к классу предприятий, которые еще не обанкротились, хотя уже находится на грани банкротства.

Хозяйство по своей деятельности не рентабельно. Для дальнейшего развития СХПК «Волна революции» необходимо:

1. следить за качеством, состоянием и структурой основных средств, т. к. от этого зависит финансовый результат предприятия;

2. внедрить новую технику и  технологию, механизировать и автоматизировать  производственные процессы, своевременно  проводить ремонт и списывать лишнее оборудование;

3. улучшить условия труда;

4. снижать себестоимость продукции;

5. увеличить количество производимой  продукции.

Финансовые неудачи предприятия также можно объяснить и тем, что продукция и выполненные работы и услуги реализуются по стоимости ниже фактической. Сельхозкооператив имеет очень большие затраты. Также имеется задолженность по заработной плате, что приводит к негативному отношению работников к производительности.

Чтобы поднять финансовое состояние  необходимо прислушаться к следующим предложениям:

1. пересмотреть прейскурант цен;

2. проводить расчетные операции  своевременно;

3. повысить расчетную дисциплину.

И в заключение моей курсовой работы я хочу сказать, что хозяйство  должно больше средств вкладывать в  развитие производства, т. к. если хозяйство не будет делать этого, то рано ил поздно пополнит список убыточных хозяйств района.

 

Список используемой литературы

1. Бернар К. «Управление финансовой деятельности» – М.: Финансы ИО «ЮНИТИ» – 1997 год.
2. Годовой отчет 2003–2004 годы.
3. Годовой отчет 2005 год.
4. Журнал «Бухгалтерский вестник», май 2003 год.
5. Журнал «Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий», 2004.
6. Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия. – М.: Центр экономики и маркетинга, 1995 год
7. Кравченко Л.И. «Анализ хозяйственной деятельности торговли» – М.: Издательство «Новые знания», 2003 год.
8. Производственно-финансовый план 2005 год.
9. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – Минск: ООО «Новые знания», 2001 год.
10. Фудина А.В., Плетцов С.М., Кузнецов В.П. Анализ хозяйственной деятельности сельскохозяйственных предприятий. – М.: Агропромиздат, 1991 год.
11. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа. М.: «Инфра», 1996 год