Кредит и его роль в рыночной экономике

«Ипотечный кредит –долгосрочные ссуды, выдаваемые под залог недвижимости. Предоставляется специализированными институтами — ипотечными банками, а в ряде стран — коммерческими, сельскохозяйственными и другими банками» [18, c.62]. Процентные ставки по их ссудам дифференцируются в зависимости от финансового положения заемщика. Основные, наиболее характерные функции, которые выполняет ипотечное кредитование можно сформулировать следующим образом:

• функция финансового механизма, обеспечивающая финансовых инвестиций в реальный сектор экономики (в сферу материального производства);
• функция обеспечения возврата суженных (заемных) средств;
• функция, обеспечивающая  стимулирования перераспределения и оборота  недвижимого имущества, в то время, когда другие способы (такие как купля-продажа и т.п..) являются экономически нецелесообразными или юридически невозможными;
• функция, способствующая формированию многоуровневого фиктивного капитала в форме закладных, производных ипотечных ценных бумаг и т.д..

В случае неисполнения обязательства, обеспеченного ипотекой, кредитор вправе требовать продажи заложенного имущества с публичных торгов. При реализации имущества, заложенного по договору ипотеки, ипотечный кредитор имеет преимущества перед другими кредиторами в размере суммы, указанной в закладной.

Система ипотечного кредитования представляет собой совокупность взаимозависимых  элементов, основные из которых представлены на рисунке. 

Для успешного становления и  развития системы ипотечного кредитования важное значение имеет создание институтов, обслуживающих ипотечный рынок (его  инфраструктура). Только при взаимодействии всех элементов этой системы появляется возможность, во-первых, снизить риски  ипотечных кредиторов и тем самым  повысить доступность ипотечных  кредитов, во-вторых, повысить надежность ипотечных облигаций и благодаря  этому привлечь дополнительные источники  кредитования.

Международный кредит в настоящее  время трактуется как широкое  понятие, объединяющее разнообразные  по формам и субъектам кредитные  отношения, обслуживающие движение ссудного капитала между странами. Международный кредит – это кредит, предоставляемый государствами, банками, юридическими и физическими лицами одних стран государствам, банкам и иным юридическим и физическим лицам других стран на условиях срочности, возвратности и уплаты процентов. Международный кредит участвует в кругообороте капитала на всех его стадиях: при превращении денежного капитала в производственный путем приобретения импортного оборудования, сырья, топлива; в процессе производства в форме кредитования под незавершенное производство; при реализации товаров на мировых рынках.

2.2Виды кредита

Виды кредитов очень многочисленны, каждый день на рынке кредитования появляются новые предложения с  теми или иными условиями. Чтобы  выбрать тот вид, который наиболее выгоден и удобен в каждом конкретном случае, следует различать разновидности  кредитов и учитывать их особенности. Многие экономисты России кредиты классифицируют по следующей зависимости [23, c.162]: от типа кредитора; от формы предоставления кредита; от цели предоставления кредита, а также от срока действия.

Более подробно мы рассмотрим классификацию, представленную в учебнике Лаврушина  О.И. «Деньги, кредит, банки».

 Являясь важным инструментом платежа, кредит применяется для удовлетворения разнообразных потребностей заемщика. Эти потребности зарождаются не только при обмене, когда разрыв в платежном обороте проявляется в наибольшей степени, но и на других стадиях воспроизводства. Хозяйственные организации, производящие продукт, расходуют полученные ссуды для приобретения средств производства, удовлетворения потребностей по расчетам по заработной плате с работниками, бюджетными организациями. Выступая категорией обмена, кредит используется для удовлетворения потребностей производства, распределения и потребления валового продукта.

Кредит подразделяется на виды и  в зависимости от отраслевой направленности. Когда кредит обслуживает потребности промышленных предприятий, то это промышленный кредит. Отраслевая направленность кредита часто отражается в государственной статистике ряда стран (выделяются кредиты промышленности, торговле, сельскому хозяйству и т.д.). По отраслям подразделяют кредиты и отдельные коммерческие банки.

Классификация кредита обусловлена  также объектами кредитования. Объект выражает то, что противостоит кредиту. Чаще всего кредит используется для приобретения различных товаров (в промышленности – сырье, основные и вспомогательные материалы, топливо, тара и т.п., в торговле – товары разнообразного ассортимента, у населения – товары длительного пользования); в этом случае кредиту противостоят различные товарно-материальные ценности. В ряде случаев ссуда выдается для осуществления производственных затрат.

Классификация кредита по видам  зависит и от его обеспеченности. Обычно обеспеченность различают по характеру, степени (полноте) и формам. По характеру обеспеченности выделяют ссуды, имеющие прямое и косвенное обеспечение. Прямое обеспечение содержат, например, ссуды, выданные под конкретный материальный объект, на покупку конкретных видов товарно-материальных ценностей. Косвенное обеспечение могут иметь, например, ссуды, выданные на покрытие разрыва в платежном обороте.

По степени обеспеченности можно  выделить кредиты с полным (достаточным), неполным (недостаточным) обеспечением и без обеспечения. Полное обеспечение  имеется в том случае, если размер обеспечения равен или выше размера  предоставляемого кредита. Неполное обеспечение  возникает тогда, когда его стоимость  меньше размера кредита. Такой кредит называют бланковым. Чаще всего он предоставляется  при наличии достаточного доверия  банка к заемщику, уверенности  банка в возврате средств, предоставляемых  заемщику во временное пользование.

Обеспечение кредита можно рассматривать  не только с позиции противостояния ему определенной массы стоимостей, ликвидных товарно-материальных запасов, но и с точки зрения определенных внешних гарантий. Сторонники теории предпочтения ликвидности утверждают, что в силу неопределенности по поводу будущих процентных ставок инвесторы должны получить «премию ликвидности» за принятие долгосрочного процентного риска и риска непогашения обязательств в срок. Они также считают, что нормальным будет рост кривой даже при отсутствии ожиданий изменения будущих краткосрочных ставок.

Классифицируется кредит и в  зависимости от срочности кредитования. Выделяют краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные ссуды.

Краткосрочные ссуды обслуживают  текущие потребности заемщика, связанные  с движением оборотного капитала. Краткосрочными ссудами считаются  такие ссуды, срок возврата которых  по международным стандартам не выходит  за пределы одного года. Однако на практике срок может быть неодинаков. Это  определяется экономическими условиями, степенью инфляции.

Среднесрочные и долгосрочные кредиты  обслуживают долговременные потребности, обусловленные необходимостью модернизации производства, осуществления капитальных затрат по расширению производства.

В России к среднесрочным ссудам относили ссуды со сроком погашения  от шести до двенадцати месяцев, к  долгосрочным – кредиты, срок возврата которых выходил за пределы года. Деление кредитов по длительности их функционирования в хозяйстве заемщика было оправданным, ибо в условиях обесценения денег даже кратковременное  их пребывание в хозяйстве заемщика могло привести к потере сохранности  капитала.

Кредит можно классифицировать по видам и в зависимости от платности за его использование. Выделяют платный и бесплатный, дорогой и дешевый кредиты. За основу такого деления берется размер процентной ставки, установленный за пользование ссудой.

В современном хозяйстве кредит функционирует как капитал. Как  мы уже говорили, это означает, что  кредитор передает ссуженную стоимость  не как сумму денег, а как самовозрастающую стоимость, которая возвращается ему  с приращением в виде ссудного процента. Заемщик же полученные средства должен использовать таким образом, чтобы с их помощью можно было не только обеспечить непрерывность  производства, но и создать новую  стоимость, достаточную, чтобы рассчитаться с кредитором – возвратить ему  первоначально авансированную сумму  и уплатить ссудный процент. Именно поэтому кредит как стоимостная  категория носит платный характер.

Понятие дорогого кредита связано  со взысканием процентной ставки, размер которой выше ее рыночного уровня. Как правило, такая ставка установлена  по кредитам, имеющим повышенный риск невозврата (из-за низкого класса кредитоспособности заемщика, сомнительного обеспечения  и пр.). Другие кредиты (с повышенной процентной ставкой) применяются так  же, как своеобразная санкция за несвоевременный возврат ссуды, а также за нарушения, противоречащие кредитному договору с клиентом.

Глава 3. Проблемы развития кредитного рынка в РФ

3.1.Роль  кредита в рыночной экономике  России

В рыночной экономике роль кредита  исключительно высока. Она характеризуется результатами его применения для экономики государства и населения, а также особенностями методов, с помощью которых эти результаты достигаются. Что касается методов, то они в значительной мере обусловливаются возвратностью кредита и, как правило, платным предоставлением средств. Это повышает ответственность и усиливает заинтересованность участников кредитных операций, побуждая их к целесообразному предоставлению и использованию заемных средств. Как самостоятельный субъект рынка каждое предприятие функционирует в режиме самофинансирования. Эти денежные средства постоянно совершают непрерывный кругооборот. В процессе последнего у предприятия может возникнуть потребность во временных дополнительных средствах или, наоборот, его денежные ресурсы временно высвобождаются. Эти колебания четко улавливаются при помощи кредитного механизма. Тем самым осуществляется саморегулирование величины средств, необходимых для совершения хозяйственной деятельности.

Несмотря на равномерный процесс производства, у предприятий даже несезонных отраслей в процессе кругооборота средств постоянно образуются кратковременные отклонения от установленных средних величин. Объективный процесс притока и оттока средств у отдельных предприятий требует гибкой системы организации движения капитала.

И в процессе воспроизводства основных фондов велика роль кредита. Предприятиям постоянно нужны средства до того, как они накопят прибыль в размерах, достаточных для инвестиций. Сочетание собственных ресурсов предприятий с заемными средствами дает возможность им эффективно эксплуатировать основные фонды, наращивать объемы производства конкурентоспособной продукции.

Большое значение кредит имеет в  регулировании ликвидности банковской системы, а также в создании эффективного механизма финансирования государственных  расходов. Несмотря на то, что для достижения необходимого соответствия массы денежных средств в обороте потребностям оборота большое значение имеет соблюдение определенных принципов совершения кредитных операций, вместе с тем, учитывая важное народнохозяйственное значение регулирования массы денежных средств в обороте, применяется государственное регулирование кредитных операций, для чего используются меры, входящие в систему денежно-кредитной политики.

Регулируя доступ заемщиков на рынок  ссудных капиталов, предоставляя правительственные  гарантии и льготы, государство ориентирует  банки на преимущественное кредитование тех предприятий и отраслей, деятельность которых соответствует задачам  осуществления общенациональных программ социально-экономического развития. Кредитная  поддержка играет большую роль в  становлении предприятий малого бизнеса, во внедрении других видов  предпринимательской деятельности на внутригосударственном и внешнем  экономическом пространстве. Роль кредита проявляется в результатах складывающихся при осуществлении различных видов его отношений, возникающих при коммерческом, банковском, потребительском, государственном и ипотечном кредитах. При реализации товаров с отсрочкой платежа основную роль играет коммерческий кредит. Зачастую для того, чтобы охарактеризовать значимость кредита, общество использует абсолютные и относительные показатели его применения в экономике. Среди них показатели размера кредитных вложений (сумма ссудной задолженности и выдачи кредита) в целом и в разрезе отраслей народного хозяйства, а также по заемщикам. В качестве показателей роли кредита довольно часто фигурируют его удельный вес как источника формирования оборотного и основного капитала, оборачиваемость ссуд, отношение размера кредита к ВВП и др.

3.2.Тенденции развития  кредитного рынка в России

С каждым днем все большее число  коммерческих банков предлагает специальные  продукты кредитования для малых  и средних предприятий. Исключительное значение для успешного развития российской кредитной системы имеет налаживание адекватного потребностям экономического роста взаимодействия банков с реальным сектором. Так, общий объем предоставленных кредитов субъектам малого и среднего предпринимательства в России на 1 октября 2011 года составил 4,3 трлн. руб., что на 30,8% больше, чем за аналогичный период прошлого года [19]. Динамика объемов выданных МСБ кредитов показана в таблице и на рисунке.