Контрольная работа по "Экономическому анализу"

 

Под рентабельностью активов понимается соотношение чистой прибыли и стоимости активов организации. Рентабельность активов показывает способность активов компании порождать прибыль.

Коэффициент автономии – доля собственных средств предприятия в общей сумме активов баланса. Он характеризует степень финансовой независимости от кредиторов.

Коэффициент оборачиваемости собственного капитала показывает скорость оборота собственного капитала. Резкий рост отражает повышение уровня продаж. Существенное снижение показывает тенденцию к бездействию собственных средств.

Рентабельность  продаж вычисляется как отношение чистой прибыли к выручке от продаж. Коэффициент рентабельности продаж характеризует эффективность производственной и коммерческой деятельности и показывает, сколько предприятие имеет чистой прибыли с рубля. [2, с. 201]

Чтобы рассчитать влияние факторов на изменение  рентабельности активов используем модель Дюпона.

Рентабельность активов можно  представить путем расширения исходной факторной системы ( , умножив и разделив числитель и знаменатель на исходные показатели. В результате получаем трехфакторную мультипликативную модель рентабельности активов от ряда новых качественных показателей:

 

 

f = x×y×z

 

= -0,0001.

 

 

0.

 

-0,0064

 

 

 

Рентабельность активов уменьшилась на 0,64 % главным образом за счет уменьшения рентабельности продаж (-0,64%) и коэффициента автономии на 0,0001.

 

Задание 5

 

Проанализировать влияние следующих  факторов на изменение прибыли от продаж, указанных в таблице 6:

• объема продаж;
• себестоимости продукции
• коммерческих расходов
• управленческих расходов
• цен на проданную продукцию
• структурных сдвигов проданной продукции.

Дать оценку рассчитанным факторам и сделайте общий вывод.

Таблица 6

Исходная информация для проведения факторного анализа 

прибыли от продаж, тыс. руб.

Показатели	Условные обозначения	Предыдущий год	Фактически по ценам и затратам предыдущего года	Отчетный год
1. Выручка	N	3432620	6615840	3811655
2. Себестоимость продаж	Sпр	3273197	5987470	3695352
3. Коммерческие расходы	Sком	11642	119190	12258
4. Управленческие расходы	Sупр	3110	341250	2940
5. Прибыль от продаж	PN	144671	167930	101105

 

Пояснение:

Графы 3 и 5 заполняются на основании данных формы № 2 «Отчет о прибылях и  убытках».

Для того, чтобы проанализировать влияние перечисленных факторов на изменение прибыли от продаж, необходимо выполнить:

Шаг 1: Расчет прироста прибыли от продаж:

101105-144671 = -43566 тыс. руб. 

Шаг 2: Расчет темпа роста объема продаж в сопоставимых ценах:

192,73%

192,73 % – 100 = 92,73 %

Шаг 3: Расчет прироста прибыли от продаж в связи с увеличением объема продаж на 92,73% :

134159,80 тыс. руб.

Под влиянием увеличения объема продаж на 92,73 % прибыль от продаж выросла на 134159,80 тыс. руб.                                            

Шаг 4: Расчет изменения себестоимости  проданной продукции:

 3695352 – 5987470 = -2292118 тыс. руб.

В связи с уменьшением себестоимости проданной продукции на 2292118 тыс. руб. прибыль от продаж увеличиться на эту же сумму:   + 2292118 тыс. руб.

Шаг 5: Расчет изменения коммерческих расходов при неизменном объеме продаж:

12258 – 119190 = - 106932 тыс. руб.

Этот  фактор увеличил прибыль от продаж на +106932тыс. руб.

Шаг 6: Расчет изменения управленческих расходов при неизменном объеме продаж:

 2940 – 341250 = – 338310 тыс. руб.

За  счет снижения управленческих расходов на 338310 тыс. руб. прибыль от продаж увеличилась на такую же сумму.

Шаг 7: Расчет влияния на изменение прибыли  от продаж увеличения цен на проданную  продукцию:

 3 811 655 – 6 615 840 =- 2804185 тыс. руб.

Это свидетельствует о том, что продукцию  продавали по низким ценам и получили в связи с этим прибыль на 2804185 тыс. руб. меньше.

Шаг 8: Расчет влияния изменения структурных  сдвигов проданной продукции:

167 930 – 144671 * 1,9273 = -110894,42 тыс. руб.

В организации уменьшилась прибыль от продаж на 110894,42 тыс. руб. в связи с изменением структуры продаж, в частности за счет уменьшения объема продаж более рентабельной продукции.

Для проверки правильности решения задания  сведем баланс отклонений:

134159,80 +2292118 + 106932+ 338310 - 2804185 -110894,42 = -43566  тыс. руб., что соответствует уменьшению прибыли от продаж.

Вывод: безусловно, каждый из исследованных  факторов влияет на изменение прибыли  от продаж организации, но наибольшее влияние на величину этого показателя оказывают себестоимость проданной  продукции и цены на нее.

 

Задание 6

 

По  данным бухгалтерского баланса (Приложение 1), отчета о прибылях и убытках (Приложение 2) и справочных данных (Приложение 3) заполнить таблицу 7. Проанализировать показатели интенсификации использования основных ресурсов организации. Результаты расчетов обобщить в таблице 7.

Таблица 7

Расчет показателей оценки ресурсов организации

Показатель	Предыдущий год	Отчетный год	Темп роста (снижения), %
Исходные данные
1. Выручка от продажи, тыс. руб.	3811655	3432620	-9,94%
2. Оплата труда с отчислениями  на социальные нужды, тыс. руб.	1723955	1798185	4,31%
3. Материальные затраты, тыс. руб.	1749350	1791060	2,38%
4. Среднегодовая стоимость основных  средств, тыс. руб.	635137	795724	25,28%
5. Среднегодовые остатки оборотных  активов, тыс. руб.	1262088	1330777,5	5,44%
Расчетные данные
1. Зарплатоотдача, коп.	2,2110	1,9089	-13,66%
2. Материалоотдача, коп.	2,1789	1,9165	-12,04%
3. Фондоотдача, коп.	6,0013	4,3138	-28,12%
4. Оборачиваемость оборотных активов,  количество оборотов	3,0201	2,5794	-14,59%

 

Пояснение:

Графы 2 и 3 исходных данных заполняются на основании данных форм № 1 «Бухгалтерский баланс», № 2 «Отчет о прибылях и  убытках» и № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу».

Значения  по каждой строке графы 4 и 5 рассчитываются по формуле:

Темп  роста (снижения) рассчитывался делением значения отчетного года на предыдущий и умножением на 100.

Для того, чтобы заполнить раздел таблицы «Расчетные данные», необходимо воспользоваться следующими формулами [1, с. 98]:

1.	Зарплатоотдача =	Выручка от продажи
		Оплата труда с отчислениями на социальные нужды

 

2.	Материалоотдача =	Выручка от продажи
		Материальные затраты
3.	Фондоотдача =	Выручка от продажи
		Основные средства

 

4.	Оборачиваемость оборотных активов =	Выручка о продажи
		Оборотные средства

Все показатели уменьшились в отчетном году по сравнению с предыдущим. Это связано с уменьшением выручки от продаж на 9,94%.

Среднегодовая стоимость основных средств возросла на 25,28%, что повлияло на уменьшение фондоотдачи (-28,12%).

Составим сводный анализ показателей  интенсификации ресурсов организации. Для этого произведем рассчет следующих показателей:

• коэффициент динамики качественных показателей;
• прирост ресурса на 1% прироста выручки;
• доля влияния на 100% прироста выручки (экстенсивности и интенсивности);
• относительная экономия ресурсов.

Динамика качественных показателей  использования ресурсов. В отчётном году по сравнению с предшествующим оплата труда с отчислениями на социальные нужды составила 0,8634 (зарплатоотдача), материалоотдача – 0,8796 фондоотдача основных производственных фондов 0,7188, оборачиваемость оборотных средств – 0,8541.

Приведенные данные показывают, что  качественный уровень использования  ресурсов повысился, кроме фондоотдачи  основных производственных фондов.

Соотношение прироста ресурсов в расчете  на 1 % прироста объема производства. В  нашем примере на каждый процент  прироста продукции требовалось  уменьшить численность работающих на -0,43% (104,31-100% )/ (90,06-100%); увеличить потребление материальных ресурсов – на -0,24% , основные производственные фонды – на -2,54% и материальные оборотные средства – на -0,55% .

Доля влияния интенсивности  на прирост объема производства продукции. В статистике, планировании и анализе  хозяйственной деятельности для  количественной оценки роли отдельных  факторов официально используется индексный  метод. Влияние количественного  фактора определяется делением темпа  прироста ресурса на темп прироста результативного показателя и умножением на 100 %. Для определения доли влияния  качественного фактора полученный результат вычитается из 100 %.

-0,43 • 100% = - 43,30%;

-0,24•100% = - 23,98%;

-2,54•100% = -254,26%;

-0,55•100% = -54,73%;

100 % – (-43,30%) = +143,30%;

100 % - (-23,98%) = +123,98%;

100 % - (-254,26%) = +354,26%;

100% - (-54,73%) = +154,73%

В расчетах весь прирост продукции  принимается за 100%.

Сумма относительной экономии (перерасход) по каждому виду ресурсов определяется: из соответствующего показателя за отчётный год вычитают этот же показатель за предыдущий год, скорректированный  на темп роста выручки от продаж.

Определим относительную экономию (перерасход) оплаты труда с отчислениями на социальные нужды: 1798185 – (1723955 • 0,9006) = + 245591,13 тыс. руб.

Экономия материальных затрат составила: 1791060 – (1749350 • 0,9006) = + 215595,39 тыс. руб.

Экономия основных средств составила: 795724 – (635137 • 0,9006) = + 223719,62 тыс. руб.

Экономия оборотных активов: 1330777,5 – (1262088 • 0,9006) = +194141,05 тыс. руб.

Комплексная оценка всесторонней интенсификации производства. На практике часто ограничиваются динамическими или пространственными  методами сравнения частных показателей  интенсификации по отдельным ресурсам за какие-то периоды времени или  между предприятиями отрасли (региона).совокупная относительная экономия всех ресурсов составила: 879047,18 тыс. р., которая складывается из экономии фонда заработной платы в сумме +245591,13 тыс. р., из экономии материальных ресурсов +215595,39 тыс. р., относительного перерасхода основных производственных фондов +223719,62 тыс. р. и экономии материальных оборотных средств +194141,05 тыс. р. Обобщающим показателем всесторонней интенсификации для предприятий (объединений) является уровень рентабельности P/F+E как отношение прибыли (Р) к сумме основных производственных фондов (F) и оборотных нормируемых средств (Е). Этот показатель вбирает в себя все качественные характеристики частных показателей интенсификации, что видно из следующего моделирования уровня рентабельности:

 

 

где  V/N – зарплатоемкость продукции (V – фонд оплаты труда, N – объем

        продукции), которая в достаточной степени отражает трудоемкость

       продукции;

M/N – материалоемкость продукции; 

A/N – амортизациоемкость продукции;

F/N – фондоемкость продукции по основным фондам;

E/W – уровень запасов оборотных  средств на рубль продукции  (или фондоемкость по оборотным средствам).

В динамике уровня рентабельности отражается динамика всесторонней интенсификации хозяйственной деятельности, что  делает этот показатель наиболее обобщающим показателем эффективности работы предприятия.

Методы экономического анализа  позволяют уточнить динамику уровня рентабельности за счет учета влияния  внешних факторов, не зависящих от предприятия (изменение цен и  т д.).

Следует рассчитывать совокупную долю влияния экстенсивности и интенсивности  по всем ресурсам. Затраты по всем ресурсам определяют как сумму оплаты труда, материальных затрат, основных производственных фондов, оборотных средств в товарно-материальных ценностях:

для предыдущего года: 1723955 + 1749350 + 635137+ 1262088 = 5370530 тыс. р.;

для отчетного года: 1798185 + 1791060 + 795724 + 1330777,5 = 5715747 тыс. р.

Далее выявим динамику совокупных затрат: 5715747 : 5370530= 1,0643.

Сопоставлением динамики продукции  и динамики совокупных затрат рассчитывают динамику производительности совокупных ресурсов 0,9006 : 1,0643 = 0,8462. Прирост совокупных ресурсов на 1% прироста продукции: 6,43 : (-9,94) = 0,6466. Следовательно, доля экстенсивности на 100% прироста продукции составила -64,66 %, а интенсивности равна 164,66%. Совокупный социально-экономический эффект повышения интенсивности составил 879047,18 тыс. р., а совокупный экономический эффект, отраженный в показателях предприятия, –879047,18 тыс. р. (5715747 – (5370530 * 0,9006)).